Управление внешнеэкономической деятельностью и оценка её эффективности (на примере СП ОАО «Спартак»)

 

Из таблицы 2.4 видно, что ВЭД СП ОАО «Спартак» в исследуемом периоде была менее эффективна по сравнению с базисным 2004 годом. Прибыль от экспорта снизилась на 433 млн. р. (темп роста составил 75,30%), при этом себестоимость экспорта увеличилась на 853 млн. р. (в 1,0465 раза). Темп роста импорта (110,13%) оказался больше темпа роста экспорта (107,14%).

На основании данных таблицы 2.4 произведем расчет доходности экспортных операций СП ОАО «Спартак», результаты которого представим в таблице 2.5.

 

 

Таблица 2.5 – Анализ доходности экспортных операций СП ОАО

 «Спартак» за 2004-2005гг.

 

Показатели	2004 г.	2005 г.	Абсолютные отклонения(+,-)	Темп роста, %
1. Экономический эффект от экспорта продукции, млн. р.	1753,000	1320,000	-433,0	75,299
2. Рентабельность экспортных продаж, %	8,727	6,437	-2,290	73,757
3. Коэффициент соотношения внешнеторгового сальдо и выручка от экспорта	-0,528	-0,659	-0,131	х
4. Рентабельность затрат по экспорту продукции, %	9,562	6,880	-2,682	71,952
5. Доля  прибыли от экспорта в общей прибыли организации, %	21,902	21,555	-0,347	98,416

 

Экономический эффект от экспорта продукции уменьшился в 0,753 раза. Сумма превышения валютных поступлений от экспорта над затратами по экспорту в отчётном периоде уменьшилась на 433 млн. р. и составила 1320 млн. р.

Рентабельность экспортных продаж уменьшилась в 0,738 раза. Доля прибыли, полученная предприятием от экспорта продукции, в выручке от экспорта снизилась на 2,290 процентных пункта и составила в отчётном периоде 6,437%.

Сумма превышения импорта над экспортом на 1 руб. выручки от экспорта в отчётном периоде составила 0,659 тыс. долл., уменьшившись на 0,131.

Рентабельность затрат по экспорту продукции уменьшилась в 0,72 раза. Доля прибыли организации от экспорта, содержащаяся в 1 руб. затрат на экспорт в отчётном периоде составила 6,880% , снизившись на 2,682 процентных пункта.

Уровень прибыли от экспорта в общей прибыли от реализации организации уменьшился на 0,347 процентных пункта и составил в отчётном периоде 21,555%.

Анализ показателей доходности импортных операций СП ОАО «Спартак» за 2004-2005 гг. представлен в таблице 2.6.

 

Таблица 2.6 – Анализ показателей доходности импортных операций СП ОАО «Спартак» за 2004-2005 гг.

 

Показатели	2004 г.	2005 г.	Абсолютные отклонения (+,-)	Темп роста, %
1. Рентабельность затрат по импорту, %	16,572	12,994	-3,578	78,409
2. Коэффициент соотношения импорта и прибыли от реализации	4,097	6,456	+2,359	157,578
3. Экономический эффект от импорта продукции, млн. р.	3123,000	3716,000	593,000	118,988

 

Анализ показателей доходности импортных операций СП ОАО «Спартак» за 2004-2005гг. показал, что рентабельность затрат по импорту уменьшилась на 3,578 процентных пункта и составила 12,994%, сумма импорта на 1 руб. прибыли от реализации увеличилась в 1,57 раза, а экономический эффект от импорта вырос на 593 млн. р. и составил 3716 млн. руб.

Далее проанализируем показатели доходности ВЭД СП ОАО «Спартак» за 2004-2005 гг.

 

Таблица 2.7 – Анализ показателей доходности ВЭД СП ОАО

«Спартак»

 

Показатели	2004 г.	2005 г.	Абсолютные отклонения (+/-)
А	1	2	3
1. Коэффициент сбалансированности	-0,193	-0,206	-0,013

 

 

 Окончание  таблицы 2.7 

А	1	2	3
2. Внешнеторговое сальдо, млн.р.	-10620,462	-13529,9	-2909,438
3. Коэффициент соотношения внешнеторгового сальдо и общей выручки организации от реализации	-0,116	-0,142	-0,026
4. Коэффициент соотношения внешнеторгового сальдо и выручки от экспорта	-0,528	-0,659	-0,131
5. Коэффициент соотношения внешнеторгового сальдо и общей прибыли организации от реализации	-1,327	-2,209	-0,882
6. Коэффициент соотношения внешнеторгового сальдо и импорта	-0,324	-0,342	-0,018
7. Коэффициент соотношения внешнеторгового сальдо и прибыли от реализации продукции на экспорт	-6,058	-10,250	-4,192

 

 

При анализе общих показателей доходности ВЭД СП ОАО «Спартак» за 2004-2005гг. выявлено следующее.

Коэффициент сбалансированности был отрицательный, т. е. сумма превышения импорта над экспортом на 1 руб. товарооборота выручки от экспорта в отчётном периоде составила 0,206 млн. р., уменьшившись на 0,013.

Коэффициент сбалансированности в 2004 г и 2005 г. был соответственно равен – 0,193 и – 0,206, что свидетельствует о некоторой несбалансированности ВЭД СП ОАО «Спартак». При этом внешнеторговое сальдо уменьшилось на 2909,4 млн. руб. за счет роста импортных операций большими темпами, чем экспорт продукции предприятия.

Коэффициент соотношения внешнеторгового сальдо и общей выручки организации от реализации, характеризующий сумму превышения импорта над экспортом на 1 руб. общей выручки организации, был отрицательным и снизился ещё на 0,016, составив в 2005 г. -0,142.

Коэффициент соотношения внешнеторгового сальдо и выручки от экспорта, характеризующий сумму превышения импорта над экспортом на 1 руб. выручки от реализации продукции на экспорт, также был отрицательным и снизился на 0,131, составив в 2005 г. -0,659.

Коэффициент соотношения внешнеторгового сальдо и общей прибыли организации от реализации, коэффициент соотношения внешнеторгового сальдо и импорта, а также коэффициент соотношения внешнеторгового сальдо и прибыли от реализации продукции на экспорт, как и предыдущие коэффициенты были отрицательными и в отчётном периоде составили соответственно -2,209, -0,342 и -10,250, что говорит о том, что на каждый рубль прибыли от реализации, импорта и прибыли от экспортных операций предприятие получило в 2005 году на 0,882 руб., 0,018 руб. и 4,192 руб. суммы снижения.

 

 

 

2.4 Оценка деловой активности  внешнеэкономической деятельности  и валютной самоокупаемости СП ОАО «Спартак»

 

 

При исследовании эффективности внешнеэкономической деятельности целесообразно также проводить анализ деловой активности ВЭД предприятия и валютной самоокупаемости.

На основании данных таблицы 2.8 оценим деловую активность ВЭД СП ОАО «Спартак» за 2004-2005 гг.

 

Таблица 2.8 – Анализ показателей деловой активности

внешнеэкономической деятельности СП ОАО «Спартак» за 2004-2005 гг.

 

Показатели	2004 г.		2005 г.		Абсолютные отклонения (+,-)		Темп роста, %
А	1		2		3		4
1. Уровень экспорта в объёме продаж организации, %	24,167		27,347		+3,18		113,158
2. Уровень импорта в общем объёме поставок в организацию, %	93,039		97,707		+4,668		105,017
3. Коэффициент эффективности реализации экспортной продукции	1,096		1,069		-0,027		97,536
Окончание таблицы 2.8
А		1		2		3		4
4. Коэффициент соотношения себестоимости экспортной продукции и себестоимости продукции, идущей на внутренний рынок		0,241		0,201		-0,039		83,402
5. Уровень затрат по экспорту продукции в отношении себестоимости продукции реализованной		19,397		16,761		-2,635		86,410
6. Коэффициент соотношения экспортной продукции и выручки от экспорта		0,913		0,936		+0,023		102,5

 

Анализ показателей деловой активности ВЭД СП ОАО «Спартак» за 2004-2005гг., отражающий уровень развития ВЭД, а также эффективность потреблённых ресурсов выявил следующее.

Доля экспорта в общем объёме продаж организации составила в отчетном периоде 27,347%, увеличившись на 3,18 процентных пункта.

Уровень импорта в общем объёме поставок в организацию увеличился на 4,668 процентных пункта и составил 97,707%.

Коэффициент соотношения себестоимости экспортной продукции и себестоимости продукции, идущей на внутренний рынок, а также коэффициент эффективности реализации экспортной продукции уменьшились и составили в 2005 г. соответственно 0,201 и 1,069.

Доля затрат на производство и реализацию экспортной продукции в общей сумме затрат организации уменьшилась на 2,635 процентных пункта и составила в 2005 г. 16,761%.

Коэффициент соотношения экспортной продукции и выручки от экспорта вырос на 0,023 и составил 0,936 в 2005 г.

3-им блоком оценки ВЭД является  оценка показателей валютной  самоокупаемости. Исходные данные о движении средств в валюте СП ОАО «Спартак» за 2004-2005гг. отражены в таблице 2.9.

 

Таблица 2.9 – Исходные данные о движении средств в валюте СП ОАО «Спартак» за 2004-2005гг.

тыс. долл. США

Показатель	2004 г.	2005 г.	Темп роста, %
1. Остаток валюты на начало года	12246,7	6863,8	56,05
2. Поступило иностранной валюты	11236,47	12039,04	107,14
Окончание таблицы 2.9
3. Израсходовано иностранной валюты	16619,37	18302,19	110,13
4. Остаток иностранной валюты на конец года	6863,8	600,65	8,75

 

В 2005 году увеличился расход иностранной валюты на 10,13% за счет увеличения импорта, а также на 7,14% поступление иностранной валюты в отчетном году превышало показатель базисного года в основном за счет роста выручки от экспортных операций. Остаток иностранной валюты на конец и на начало года в 2005 году по сравнению с 2004 годом уменьшился на 91,25% и 43,95% в результате превышения расхода иностранной валюты над поступлением.

Результаты анализа показателей валютной самоокупаемости СП ОАО «Спартак» за 2004-2005гг. представлены в таблице 2.10.

 

Таблица 2.10 – Анализ показателей валютной самоокупаемости СП ОАО «Спартак» за 2004-2005гг.

 

Показатели	2004 г.	2005 г.	Абсолютные отклонения (+,-)	Темп роста, %
1. Коэффициент валютной самоокупаемости	0,676	0,658	-0,018	97,337
2. Коэффициент валютной платёжеспособности	1,413	1,033	-0,38	73,107
3. Коэффициент соотношения импорта и экспорта	1,479	1,52	+0,041	102,772
4. Коэффициент соотношения экспорта и импорта	0,676	0,658	-0,018	97,337

 

Сокращение коэффициента валютной самоокупаемости в 2005г. по сравнению с 2004г. на 0,018 говорит о том, что в 2005г. рост валютных поступлений над расходом валюты сократился на 2,7%.

В 2005г. сократился также коэффициент валютной платежеспособности на 26,9%, составив 1,033. В 2004г. и 2005г. данный коэффициент превышает 1, что говорит о том, что СП ОАО «Спартак» способно погасить обязательства по импорту за счет имеющихся валютных средств.

Коэффициент соотношения экспорта и импорта в 2005г. составил 0,658 и сократился по сравнению с 2004г. на 0,018, что говорит о том, что в 2005г. темп роста расхода иностранной валюты на импорт продукции был выше, чем рост выручки от экспорта.

Увеличение коэффициента соотношения импорта и экспорта на 0,041 говорит о том, что на 1 USD выручки от экспорта в 2004г. приходилось на 0,041USD расхода иностранной валюты на импорт продукции больше, чем в 2003г. Это говорит о том, что импорт продукции растет большими темпами, чем экспорт товаров СП ОАО «Спартак».

На основании данных формул 1.1 и 1.2 определим влияние изменения выручки-нетто от реализации продукции на экспорт и изменения прибыли от реализации продукции на экспорт на величину показателя рентабельности:

 

1.

 

Снижение выручки-нетто от реализации продукции на экспорт в отчетном году на 420 млн.руб. повлекло за собой уменьшение значения показателя рентабельности на 0,02 п.п.