Повышение объема продаж предприятия на основе анализа рынка сбыта

Вертикальный анализ дает представление о структуре средств предприятия и их источников, выраженных не в абсолютных единицах, а в долях либо в процентах. За единицу, или 100 %, принимается валюта баланса, и каждый абсолютный показатель рассчитывается либо в долях, либо в процентах по отношению к итоговому показателю баланса [10]. 

Вертикальный анализ бухгалтерского баланса ООО «Туристическая компания «ЭдемТур», за период 2011-2013гг. представлен в приложении 4.

Проведя вертикальный анализ бухгалтерского баланса ООО «Туристическая компания «ЭдемТур», за период 2011-2013гг можно сделать вывод, что наибольший удельный вес в активе баланса в 98% принадлежит оборотным активам. Прослеживает тенденция увеличения доли этого вида активов, что способствует мобилизации активов и ускорению оборачиваемости средств. Наибольший удельный вес оборотных активов принадлежит запасам 63,5% в 2011 году, в 2012 году -59,4 %, в 2013 году 61,8%, что снижает платежеспособность компании без увеличения объемов продаж. Также в составе оборотных активов дебиторская задолженность имеет удельный вес 33,2% в 2011 году, в 2012 году 40,1%, в 2013 году 33%. Высокая доля дебиторской задолженности и низкий уровень денежных средств, удельный вес которых менее 1%, говорят преимущественно о продажах с отсрочкой и проблемах с оплатой. Поскольку уменьшение дебиторской задолженности происходит на фоне увеличения выручки, то это говорит о том, что часть товара оплачивает по предоплате и произошло сокращение дней отсрочки.

В структуре пассива наибольший удельный вес занимают краткосрочные обязательства 88% в 2011 году, в 2012 году 91%, в 2013 году 91,8%. Преобладание краткосрочных заимствований повышает риск утраты финансовой устойчивости предприятия. Преобладает значительный удельный вес кредиторской задолженности в части краткосрочных обязательств в 2011 году 73,7%, в 2012 году 74,4% , в 2013 году 73,6%.

Увеличение удельного веса собственного капитала в общей величине капитала способствует росту финансовой устойчивости предприятия в 2011 году 3,3%, в 2012 году 8,9%, в 2013 году 8,1%.

Таким образом, предприятие работоспособно и имеет тенденцию финансовой неустойчивости.

Далее, проведем вертикальный анализ отчета о финансовых результатах ООО «Туристическая компания «ЭдемТур», который представлен в таблице 2.3.

Таблица 2.3

Вертикальный анализ отчета о финансовых результатах  ООО «Туристическая  компания «ЭдемТур»
Показатели	2011	2012	2013	Абсол.отклон. +/-			Относит.отклон. %
				2012 / 2011	2013 / 2012	2013 / 2011	2012 / 2011	2013 / 2012	2013 / 2011
Себестоимость продаж	61,26	49,58	68,64	11,68	-19,06	-7,38	80,9	138,4	112,1
Валовая прибыль (убыток)	38,73	50,41	31,35	11,68	-19,06	-7,38	130,2	62,2	80,2
Управленчес-кие расходы	25,27	37,62	11,42	-12,35	26,2	13,85	148,9	30,4	45,2
Прибыль (убыток) от продаж	14,45	12,79	19,92	-1,66	7,13	5,47	88,5	155,7	137,8
Прочие доходы	6,97	18,73	5,05	11,76	-13,68	-1,92	268,7	26,9	72,4
Прочие расходы	16,9	22,9	21,61	-6	1,29	-4,71	135,5	94,3	127,8
Прибыль (убыток) до налогообложе-ния	3,52	8,61	3,37	5,09	-5,24	-0,15	244,6	39,1	95,7
Текущий налог на прибыль	0,7	1,73	0,67	-2,43	1,06	-1,37	-247,2	38,7	-95,7
Чистая прибыль (убыток)	2,81	6,88	2,69	4,07	-4,19	-0,12	244,8	39,1	95,7

 

Проведя вертикальный анализ отчета о финансовых результатах ООО «Туристическая компания «ЭДЕМ» можно сделать следующие выводы, что в отчете наименьший удельный вес занимает текущий налог на прибыль в 2011 году 0,7%, в 2012 году происходит снижение до -1,73%, в 2013 году составил -0,67%. Также малый удельный вес в структуре имеет чистая прибыль, которая составила в 2011 году 2,81%, в 2012 году 6,88%, а в 2013 году снова снизилась до 2,69% или на 4,3%.

Удельный вес прибыли от продаж увеличился с 14,45% в 2011 году до 19,92% в 2013 году. Валовая прибыль также имеет тенденцию снижения удельного веса на 20% в 2013 году по сравнению с 2011 годом, т.е. с 38,7% до 31,35%.

В 2012 году произошло увеличение удельного веса большей части показателей в 1,5-2 раза.

Значительный удельный вес занимает себестоимость продаж, прослеживается тенденция ее увеличения с 2011 года с 61,26%, до 68,64% в 2013 году, что говорит о снижении прибыли предприятия и уровня рентабельности.

Итак, предприятие является рентабельным, платежеспособным, ликвидным, однако прослеживается снижение данных показателей, что говорит  о нестабильной финансовой устойчивости [17].

Для определения уровня ликвидности предприятия в таблице 2.6 сделаем группировка активов по степени ликвидности и пассивов по срокам оплаты для анализа ликвидности баланса ООО «Туристическая компания «ЭдемТур».

Таблица 2.4

Группировка активов предприятия ООО «Туристическая компания «ЭдемТур» по степени ликвидности и пассивов по срокам оплаты для анализа ликвидности баланса в 2011-2013гг.

 

Группа	2011г тыс. руб.	2012г тыс. руб.	2013г тыс. руб.	Группа	2011г тыс. руб.	2012г тыс. руб.	2013г тыс. руб.
А1. Наиболее ликвидные активы	32	5	74	П1. Наиболее срочные обязательства	6625	6593	6417
А2. Быстро реализуемые активы	3060	3554	3249	П2.Краткосроч-ные пассивы	1286	1477	1582

 

Продолжение табл. 2.4

Группа	2011г тыс. руб.	2012г тыс. руб.	2013г тыс. руб.	Группа	2011г тыс. руб.	2012г тыс. руб.	2013г тыс. руб.
А3.Медленно реализуемые активы	5710	5264	5389	П3.Долгосроч-ные пассивы	770	2	7
А4. Трудно реализуемые активы	180	38	1	П4.Постоянные пассивы	301	789	707
Баланс	8982	8861	8713	Баланс	8982	8861	8713

 

Сгруппировав активы по степени ликвидности и пассивы по срокам оплаты, получим следующие неравенства:

1) в 2011 году:  А1 < П1- не выполняется;

                                     А2 > П2 - выполняется;

                                      А3 > П3 - выполняется;

                                      А4 < П4 - выполняется.

          2) в 2012 году:   А1 < П1- не выполняется;

                                     А2 > П2 - выполняется;

                                      А3 > П3 - выполняется;

                                   А4 < П4 - выполняется.

          3) в 2013 году:   А1 < П1- не выполняется;

                                     А2 > П2 - выполняется;

                                      А3 > П3 - выполняется;

                                   А4 < П4 - выполняется.

Из чего можно сделать вывод, что ликвидность баланс не является абсолютной, поскольку выполняется три из четырех неравенств. На протяжении анализируемого периода наиболее ликвидные активы (А1) были меньше наиболее срочных обязательств (П1), что говорит об увеличении кредиторской задолженности.

Выполнение неравенства А2 > П2, показывает, что быстро реализуемые активы превышают краткосрочные пассивы и организация может быть платежеспособной в недалеком будущем с учетом своевременных расчетов с кредиторами, получения средств от продажи продукции в кредит.

Выполнение неравенства А3 > П3, показывает, что в будущем при своевременном поступлении денежных средств от продаж и платежей организация может быть платежеспособной на период, равный средней продолжительности одного оборота оборотных средств после даты составления баланса.

Выполнение неравенства А4 < П4 свидетельствует о соблюдении минимального условия финансовой устойчивости организации, наличия у нее собственных оборотных средств[19].

Чтобы более точно определить ликвидность баланса, проведем анализ ликвидности баланса предприятия ООО «Туристическая компания «ЭдемТур» (см. табл.2.5).

Таблица 2.5

Анализ относительных показателей, характеризующих ликвидность баланса предприятия ООО «Туристическая компания «ЭдемТур»

 

Показатель	Годы			Абсолютное отклонение			Темп роста, %
	2011	2012	2013	2012/ 2011	2013/ 2012	2013/ 2011	2012/ 2011	2013/ 2012	2013/ 2011
Общий показатель ликвидности	0,43	0,45	0,46	0,02	0,01	0,03	104,6	102,2	107
Коэффициент текущей ликвидности	1,1	1,09	1,08	-0,01	-0,01	-0,02	99,1	99,1	98,2
Коэффициент критической ликвидности	0,39	0,44	0,41	0,05	-0,03	0,02	112,8	93,2	105,1
Коэффициент абсолютной ликвидности	0,004	0,006	0,009	0,002	0,003	0,005	150	150	225
Коэффициент обеспеченности оборотными активами	0,11	0,08	0,07	-0,03	-0,01	-0,04	72,7	87,5	63,6
Коэффициент утраты платежеспособности	0,53	0,54	0,53	0,01	-0,01	0	101,8	98,1	100

 

Проведя анализ, можно сделать следующие выводы:

- общий показатель ликвидности > 0,2, что говорит о ликвидности  баланса;

- коэффициент текущей  ликвидности >1, что говорит о  способности предприятия погашать  свои краткосрочные обязательства, за счет оборотных активов;

- коэффициент критической  ликвидности < 0,7, это говорит о том, что предприятие не сможет полностью погасить текущие обязательства, в том случае если положение будет критическим;

- коэффициент абсолютной  ликвидности < 0,2, показывает, что предприятие не в состоянии оплатить немедленно обязательства за счет денежных средств, каждый день подлежат погашению от 4% в 2011году до 9% в 2013 году краткосрочных обязательств предприятия;

- коэффициент обеспеченности  оборотных активов в 2011 году составлял  нормативное значение > 0,1, в последующих годах он стал меньше, но это показывает достаточность у организации собственных средств для финансирования текущей деятельности;

- коэффициент утраты платежеспособности < 1, это свидетельствует о том, что при сохранении сложившейся отрицательной динамике коэффициента текущей ликвидности в течение 3-х месяцев, организация имеет реальную угрозу потере платежеспособности [17].

Для более полного представления о финансовой устойчивости предприятия проведем анализ уровня финансовой устойчивости с помощью таких показателей как: коэффициент финансирования, коэффициент автономии, коэффициент финансовой зависимости, коэффициент финансовой устойчивости, коэффициент финансового рычага, коэффициент маневренности собственного капитала, коэффициент постоянного актива, коэффициент инвестирования.

Коэффициенты финансовой устойчивости ООО «Туристическая компания «ЭдемТур» представлены и проанализированы в таблице 2.6.

 

Таблица 2.6

Анализ коэффициентов, характеризующих уровень финансовой устойчивости предприятия ООО «Туристическая компания «ЭдемТур» за период 2011-2013гг

 

Показатель		Годы			Абсолютное отклонение			Темп роста, %
		2011	2012	2013	2012/ 2011	2013/ 2012	2013/ 2011	2012 / 2011	2013/ 2012	2013/2011
Коэффициент финансирования		0,03	0,09	0,08	0,06	-0,01	0,05	300	88,9	266,7
Коэффициент автономии		0,03	0,09	0,08	0,06	-0,01	0,05	300	88,9	266,7
Коэффициент финансовой зависимости		0,96	0,91	0,92	-0,05	0,01	-0,04	94,8	101,1	95,8
Коэффициент финансовой устойчивости		0,11	0,09	0,08	-0,02	-0,01	-0,03	81,8	88,9	72,7
Коэффициент финансового рычага		28,8	10,2	11,3	-18,6	1,1	-17,5	35,4	110,8	39,2
Коэффициент маневренности собственного капитала		2,9	0,9	1	-2	0,1	-1,9	31	111	34,5
Коэффициент постоянного актива	1,9		0,04	0,01	1,94	-0,05	1,89	-2,1	-25	0,5
Коэффициент инвестирования	1,7		20,7	707	19	686,3	705,3	1217,6	3415,5	4158,8