Управление дебиторской задолженностью

Автор работы: Пользователь скрыл имя, 15 Января 2012 в 09:56, дипломная работа

Описание работы

Целью дипломной работы является изучение дебиторской задолженности организации и устранения ее с предприятия .
Для поставленной цели в дипломной работе нужно рассмотреть следующие задачи:
- Изучить теоретические основы управления дебиторской задолженностью.
- Провести анализ управления дебиторской задолженностью предприятия.
- Найти рекомендации по совершенствованию управления дебиторской задолженностью.

Содержание работы

ВВЕДЕНИЕ 5
1.1 Понятие, виды дебиторской задолженности 7
1.2 Основы политики управления дебиторской задолженностью 11
1.3. Этапы управления дебиторской задолженностью 15
2 УПРАВЛЕНИЕ ДЕБИТОРСКОЙ ЗАДОЛЖЕННОСТЬЮ НА ПРИМЕРЕ ОАО КУЙБЫШЕВСКАЯ ПМК «МЕЛИОВОДСТРОЙ» 30
2.1 Характеристика предприятия 30
2.2 Анализ финансово-хозяйственной деятельности ОАО Куйбышевская ПМК «Мелиоводстрой» 34
2.3 Анализ дебиторской задолженности ОАО Куйбышевская ПМК «Мелиоводстрой» 43
3 ПОЛИТИКА ПРЕДПРИЯТИЯ ПО СОКРАЩЕНИЮ ДЕБИТОРСКОЙ ЗАДОЛЖЕННОСТИ 47
3.1 Проблема ликвидности дебиторской задолженности 47
3.2 Политика предприятия в области кредитования и отсрочки платежа 51
3.3 Определение оптимального размера скидки 60
ЗАКЛЮЧЕНИЕ 62
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ 63

Файлы: 1 файл

Дипломный проект.doc

— 518.50 Кб (Скачать файл)
 

      В целях объективной оценки финансового  положения предприятия целесообразно  сравнить за ряд лет, изменения средней  величины имущества с изменениями финансовых результатов хозяйственной деятельности предприятия: выручки от реализации продукции и прибыли.

      В таблице 2.3 приведем сравнение указанных  показателей по ОАО Куйбышевская ПМК «Мелиоводстрой»

      Приведенные в таблице 2.3 коэффициенты прироста показателей имеют положительное значение за весь анализируемый период, что свидетельствует о благоприятном для акционерного общества соотношении прироста указанных показателей.

      Таблица 2.3 – Коэффициенты прироста имущества, выручки от реализации и прибыли по ОАО Куйбышевская ПМК «Мелиоводстрой», 2006-2008 гг.

Показатели 2006 год 2007 год 2008 год Коэффициент прироста показателя
2006-2007 2007-2008
1. Среднегодовая  стоимость имущества (активов), тыс.  руб.  
9199
 
12076,5
 
13515
 
0,313
 
0,119
2. Выручка  от реализации продукции, тыс.руб.  
32444
 
40792,5
 
46670,5
 
0,257
 
0,144
3. Прибыль  до налогообложения, тыс.руб.  
2396,5
 
3043,5
 
3591
 
0,270
 
0,180
 

 

      Анализ  структуры и динамики финансовых отчетов предприятия выполняется  с помощью горизонтального и вертикального анализа. Горизонтальный анализ заключается в построении таблицы, в которой абсолютные балансовые показатели дополняются относительными темпами роста (снижения). Горизонтальный анализ баланса представлен в таблице 2.4.

Таблица 2.4 – Горизонтальный анализ баланса ОАО Куйбышевская ПМК «Мелиоводстрой» за 2006-2008 гг., тыс.руб.

Баланс  предприятия 31.12.2006 31.12.2007 31.12.2008 Абсолютное  изменение Относительное изменение, %
2006/ 2007 2007/ 2008 2006/ 2007 2007/ 2008
Активы              
I. Внеоборотные активы              
Нематериальные  активы 21 17 13 (4) (4) -19,05 -23,52
Основные  средства 3349 3740 3413 391 (327) 11,68 -8,74
Долгосрочные  финансовые вложения 2 2 2 0 0 0 0
Итого по разделу I 3383 3759 3428 376 (331) 11,11 -8,81
II. Оборотные активы              
Запасы 863 1618 639 755 (979) 87,49 -60,51
Дебиторская задолженность 2337 1954 2189 (383) 235 -16,39 12,03
Денежные  средства 4336 5903 7540 1567 1637 36,14 27,73
Итого по разделу II 7536 9475 10368 1939 893 25,73 9,42
Активы, всего 10919 13234 13796 2315 562 21,20 4,25
Пассивы              
III. Капитал и резервы              
Уставной  капитал 4256 4256 4256 0 0 0 0
 

Продолжение таблицы 2.4

Резервный капитал - 78 223 78 145 0 185,90
Нераспределенная  прибыль 1553 2507 2208 954 (299) 61,43 -11,93
Итого по разделу III 5809 6841 6687 1032 (154) 17,77 -2,25
V. Краткосрочные обязательства              
Кредиторская  задолженность 5110 6088 4906 978 (1182) 19,14 -19,42
Резервы предстоящих расходов - 305 2203 305 1898 0 622,30
Итого по разделу V 5110 6393 7109 1283 716 25,11 11,20
Пассивы, всего 10919 13234 13796 2315 562 21,20 4,27
 

      Представленные  данные позволяют сказать следующее:

  1. Общая сумма активов предприятия увеличилась в 2007 году на 2315 тыс. руб. (21,2%), а в 2008 году только на 562 тыс. руб. (4,27%)
  2. Увеличение общей суммы активов произошло за счет увеличения суммы денежных средств: на 1567 тыс. руб. или 36,14% в 2007 году и на 1637 тыс. руб. или 27,73% - в 2008 году.
  3. Сумма оборотных средств предприятия увеличилась в 2007 году на 1939 тыс. руб. (25,73%) и в 2008 году – на 893 тыс.руб. (9,42%). Это увеличение произошло главным образом за счет увеличения денежных средств, а также увеличения запасов на 755 тыс.руб. или 87,49% в 2007 году и увеличения дебиторской задолженности в 2008 году на 235 тыс.руб. или 12,03%.

      Отметим также, что на фоне увеличения оборотных  средств  произошло уменьшение абсолютных и относительных показателей  краткосрочных обязательств. Если в 2007 году краткосрочные обязательства  выросли на 1283 тыс.руб. или 25,11%, то в 2008 году только на 716 тыс. или 11,2%. Это уменьшение произошло за счет кредиторской задолженности – в  2008 году она снизилась на 1182 тыс. руб. или 19,42%.  Кроме этого предприятию удалось увеличить в 2008 году резервы предстоящих расходов на 1898 тыс.руб. или 622,3%, которые в данной ситуации явились дополнительным источником финансирования.

      Вертикальный  анализ позволяет сделать вывод о структуре баланса и отчета о прибыли в текущем состоянии, а также проанализировать динамику этой структуры. Технология вертикального анализа состоит в том, что общую сумму активов предприятия (при анализе баланса) и выручку (при анализе отчета о прибыли) принимают за сто процентов, и каждую статью финансового отчета представляют в виде процентной доли от принятого базового значения.

      Вертикальный анализ баланса ОАО Куйбышевская ПМК «Мелиоводстрой» за 2006-2008 гг. помещен в таблице 2.5.

      Таблица 2.5 – Вертикальный анализ баланса  ОАО Куйбышевская ПМК «Мелиоводстрой» за 2006-2008 гг., %

Баланс  предприятия 31.12.2006 31.12.2007 31.12.2008
Активы      
Нематериальные  активы 0,19 0,13 0,09
Основные  средства 30,68 28,26 24,74
Долгосрочные  финансовые вложения 0,09 0,02 0,01
Итого по разделу I 30,98 28,40 24,85
Запасы 7,91 12,23 4,63
Дебиторская задолженность 21,41 14,76 15,87
Денежные  средства 39,72 44,60 54,66
Итого по разделу II 69,02 71,60 75,15
Активы, всего 100,00 100,00 100,00
Пассивы      
Уставной  капитал 38,98 32,16 30,85
Резервный капитал - 0,59 1,62
 

Продолжение таблицы 2.5

Нераспределенная  прибыль 14,22 18,94 16,00
Итого по разделу III 53,20 51,69 48,47
Кредиторская  задолженность 46,80 46,00 35,56
Резервы предстоящих расходов - 2,31 15,97
Итого по разделу V 46,80 48,31 51,53
Пассивы, всего 100,00 100,00 100,00
 

      Анализируя  данные таблицы 2.5, можно прийти к  следующим выводам.

      Предприятие обладает большими оборотными средствами, на долю которых в 2006-2008 гг. приходилось  69-75% активов. На внеоборотные активы приходилась  меньшая доля, которая за три последних  года уменьшилась на 6,13%.  Это произошло  в основном за счет снижения доли основных средств в активах предприятия: с 30,68%  в 2006 году до 24,74% в 2008 году.

      Большая часть средств предприятия приходится на  денежные средства, при этом следует  отметить, что на протяжении исследуемого периода происходил рост доли денежных средств в активах: если в 2006 году их доля составляла 39,72%, а в 2007 году – 44,6%, то в 2008 году доля денежных средств выросла до 54,66%. 

      На  долю капитала и резервов предприятия  на протяжении всего анализируемого периода приходится примерно половина всех пассивов предприятия, столько же приходится и на краткосрочные обязательства.

      Большая часть пассива приходилась на уставной капитал и кредиторскую задолженность. Но следует отметить, что на предприятии происходит снижение доли данных показателей: доля уставного капитала снизилась с 38,98% в 2006 году до 30,85% в 2008 году, а доля кредиторской задолженности с 46,8% в 2006 году до 35,56% в 2008 году.

      Доля  дебиторской задолженности значительно  ниже, чем доля кредиторской – это  показывает наличие финансовой нестабильности на предприятии.

Информация о работе Управление дебиторской задолженностью