Управление дебиторской задолженностью

Министерство  образования и науки Российской Федерации

 

Федеральное государственное бюджетное образовательное  учреждение высшего профессионального  образования

«Московский государственный университет печати

имени Ивана  Федорова»

 

 

 

Кафедра «Финансы, учет и анализ»

 

 

 

 

КОНТРОЛЬНАЯ РАБОТА

«Управление дебиторской задолженностью»

 

 

 

Выполнила: студентка группы ЗЭБВ6-1

Иваненко  Е.П.

 

Проверила: Ливсон М.В.

 

 

 

 

 

 

Москва 2011

 

 

 

 

 

 

 

 

                     Содержание

 

Введение…………………………………………………………………………3

Глава 1. Дебиторская  задолженность как часть финансовых ресурсов предприятия……………………………………………………………………..5

1.1 Экономическая сущность и структура дебиторской задолженности…..5

1.2 Влияние дебиторской задолженности на финансовые результаты предприятия……………………………………………………………………10

1.3 Методы управления дебиторской задолженностью…………………….16

Заключение……………………………………………………………………..27

Литература……………………………………………………………………..29

 

 

Введение

 

В процессе финансово-хозяйственной  деятельности у предприятия постоянно  возникает потребность в проведении расчетов со своими контрагентами, бюджетом, налоговыми органами. Отгружая произведенную  продукцию или оказывая некоторые  услуги, предприятие, как правило, не получает деньги в оплату немедленно, т.е. по сути оно кредитует покупателей. Поэтому в течение периода от момента отгрузки продукции до момента поступления платежа средства предприятия омертвлены в виде дебиторской задолженности, уровень которой определяется многими факторами: вид продукции, емкость рынка, степень насыщенности рынка данной продукцией, условия договора, принятая на предприятии система расчетов и др. Последний фактор особенно важен для финансового менеджера.

Основными видами расчетов за поставленную продукцию являются продажа за наличные деньги и в виде безналичных платежей. В стабильной экономике доминируют безналичные расчеты, осуществляемые с помощью чеков, векселей, безналичных  перечислений по расчетным и текущим  счетам, системы корреспондентских  счетов между различными банками, а  также клиринговых зачетов взаимных требований через расчетные палаты. В условиях нестабильной экономики  преобладающей формой расчетов становится предоплата.

Сейчас, в условиях финансового кризиса, когда многие компании не способны рассчитаться по своим обязательствам, следовательно, у других компаний растет дебиторская задолженность и вместе с тем, риск банкротства, выбранная для изучения тема наиболее актуальна.

Остро стоящим перед  всеми предприятиями в настоящее  время является вопрос, который напрямую связан с расчетно-платежными операциями и, как следствие этого, с анализом дебиторской задолженности.

Дебиторская задолженность - это действительно одна из самых  актуальных тем хозяйствующих субъектов развивающейся рыночной экономики.

 

 

ГЛАВА 1. ДЕБИТОРСКАЯ ЗАДОЛЖЕННОСТЬ КАК  ЧАСТЬ ФИНАНСОВЫХ РЕСУРСОВ ПРЕДПРИЯТИЯ

 

Каждый  из специалистов в сфере продаж сталкивался  с проблемой управления дебиторской  задолженностью.

Казалось  бы, что тут сложного? Есть договор  с покупателем, оплата должна поступить  через "Х" дней, бухгалтерская  программа выдает отчет кто и  сколько должен, когда наступит день оплаты.

На деле оказывается не все так просто: продолжать отгрузки клиенту или ждать, пока он погасит старый долг; какой лимит дебиторской задолженности установить на каждого клиента, учитывая специфику его работы; менеджер «просит» за клиента, аргументы его красивы и убедительны, но есть чувство тревоги, что наступишь на те же грабли; клиентов сотни - как удержать в голове историю работы с каждым; надо принимать решение, цена решения – заработанная прибыль или потерянные деньги. Эти ситуации возникают ежедневно, отнимают время, энергию, ресурсы. Каждое управленческое решение – это выбор. Выбор из двух или нескольких вариантов.

 

1.1 Экономическая сущность и структура дебиторской задолженности

 

Все фирмы  стараются производить продажу  товара с немедленной оплатой, но требования конкуренции вынуждают  соглашаться на отсрочку платежей, в результате чего появляется дебиторская  задолженность.

Дебиторская задолженность – это денежные суммы, которые должны фирме покупатели.

Дебиторская задолженность – это важная часть  оборотных активов, называемая также  счетами дебиторов, и имеет прямое влияние на позицию наличных денежных средств и платежей.

Дебиторская задолженность - важный компонент оборотного капитала. Когда одно предприятие продает товары другому предприятию или организации, совсем не значит, что товары будут оплачены немедленно. Неоплаченные счета за поставленную продукцию (или счета к получению) и составляют большую часть дебиторской задолженности. Специфический элемент дебиторской задолженности - векселя к получению, являющиеся по существу ценными бумагами (коммерческие ценные бумаги). Одной из задач финансового менеджера по управлению дебиторской задолженностью являются определение степени риска неплатежеспособности покупателей, расчет прогнозного значения резерва по сомнительным долгам, а также предоставление рекомендаций по работе с фактически или потенциально неплатежеспособными покупателями.

Дебиторская задолженность является одной из разновидностей активов организации, который может быть реализован, передан, обменен на имущество, продукцию, результат  выполнения работ или оказания услуг.

По своей  экономической сущности дебиторская  задолженность представляет собой  средства, временно отвлеченные из оборота предприятия. Это просто деньги. Деньги, которые у предприятия, по идее, есть, но не «живьем», а в  виде обязательств, выраженные в той  или иной форме. Деньги, каковы бы они  не были, это тоже товар. А товар, как известно можно продать. Вопрос в том, можно ли осуществить такую  сделку, имеется ли покупатель на этот товар и насколько целесообразна  такая продажа, в частности, по сравнению  с другими вариантами взыскания  долгов. В зависимости от размера  дебиторской задолженности, наиболее вероятных сроков её погашения, а  также от того, какова вероятность  непогашения задолженности, можно  сделать вывод о состоянии  оборотных средств организации  и тенденциях её развития.

Главным фактором, определяющим финансовое положение  предприятия, является состояние его  оборотных средств и одного из элементов – дебиторской задолженности.

Оборотные средства (оборотный капитал) - это  часть капитала предприятия, вложенного в его текущие активы. По материально-вещественному признаку в состав оборотных средств включаются: предметы труда (сырье, материалы, топливо и т.д.), готовая продукция на складах предприятия, товары для перепродажи, денежные средства и средства в расчетах.

Дебиторская задолженность относится ко второй группе оборотных средств «Фонды обращения».

Обязанность осуществлять контроль за полнотой и своевременностью расчетов, состоянием дебиторской задолженности лежит в первую очередь на самом предприятии. Для этих целей в структуре управленческого персонала предусматривается специальное подразделение финансовой службы.

По характеру  образования дебиторская задолженность  делится на нормальную и неоправданную. К нормальной задолженности предприятия относится задолженность, которая обусловлена ходом выполнения производственной задачи предприятия, а также действующими формами расчетов (задолженность по предъявленным претензиям, задолженность за подотчетными лицами, товары отгруженные, срок оплаты которых не наступил). Неоправданной дебиторской задолженностью считается задолженность, которая возникла в результате нарушения расчетной и финансовой дисциплины, ослабление контроля над отпуском материальных ценностей, возникновения недостач и хищений (товары отгруженные, но не оплаченные в срок, задолженность по недостачам и хищениям).

Дебиторская задолженность – это будущая  экономическая выгода, воплощенная  и связанная с юридическими правами, включая право на владение. Согласно статье 128 ГК РФ, дебиторская задолженность  признается имуществом.

Актив «дебиторская задолженность» имеет три существенных характеристики:

1) он  воплощает будущую выгоду, обеспечивающую  прирост денежных средств; 

2) представляет  собой ресурсы, которыми управляет  хозяйствующий субъект. 

3) права  на выгоду или потенциальные  услуги должны быть законные  или иметь юридическое доказательство  возможности их получения. Например, при отражении факта продажи  актива, у продавца образуется  дебиторская задолженность. Договор  продажи позволяет определить  вероятную будущую выгоду.

Неплатежи, экономический кризис, являются первоначальной причиной проблемы ликвидности дебиторской  задолженности. Но и это далеко не все предпосылки, создающие проблему роста дебиторской задолженности.

Показатель  качества дебиторской задолженности  определяет вероятность получения  задолженности в полной сумме, которая  зависит от срока образования  задолженности. Практика показывает, что  чем больше срок дебиторской задолженности, тем ниже вероятность ее получения. Согласно статье 96 ГК РФ установлен общий  срок исковой давности в три года. Следует иметь в виду, что законодательство предусматривает и специальные  сроки исковой давности, как сокращенные, так и длительные по сравнению  с общим сроком (например, статья 797 и статья 966 ГК РФ).

По структуре  дебиторской задолженности, срокам возникновения и погашения, причинам возникновения и деловым партнерам  можно судить об эффективности использования  организацией имеющихся денежных средств, о рациональности условий заключенных  договоров и ряде других показателей.

Значительный  удельный вес дебиторской задолженности  в составе оборотных активов  определяет их особое место в оценке оборачиваемости оборотных средств. На величину дебиторской задолженности  влияют:

1. Объем  продаж и доля в них реализации  на условиях последующей оплаты. С ростом выручки (объема продаж), как правило, растут и остатки  дебиторской задолженности. 

2. Условия  расчетов с покупателями и  заказчиками. Чем более льготные  условия расчетов предоставляются  покупателям (увеличение сроков, снижение требований по оценке  надежности дебиторов), тем выше  остатки дебиторской задолженности. 

3. Политика  взыскания дебиторской задолженности.  Чем активнее предприятие во  взыскании дебиторской задолженности,  тем меньше ее остатки и  тем выше «качество» дебиторской  задолженности. 

4. Платежная  дисциплина покупателей. Объективной  причиной, определяющей платежную  дисциплину покупателей и заказчиков, следует назвать общее экономическое  состояние тех отраслей, к которым  они относятся. Кризисное состояние  экономики, массовые неплатежи  значительно затрудняют своевременность  расчетов, приводят к росту остатков  неоплаченной продукции, вместо  денежных средств в качестве платежных средств используют суррогаты. Субъективные причины определяются условиями предоставления кредита и мерами, которые предпринимает предприятие по взысканию дебиторской задолженности: чем более льготные условия предоставления кредита, тем ниже платежная дисциплина дебиторов.