Бухгалтерский учет, анализ, аудит денежных потоков

Другим способом оценки достаточности денежных средств является определение длительности периода оборота. С этой целью используется формула:

                                 Средние остатки        Длительность

Период оборота =  денежных средств *       периода                                       (1)

Оборот за период

 Для расчета привлекаются  внутренние учетные данные о  величине остатков на начало  и конец периода по счетам денежных средств (50, 51, 52, 55)

Для того, чтобы раскрыть реальное движение денежных средств в организации, оценить синхронность поступления и расходования денежных средств, а также увязать величину полученного финансового результата с состоянием денежных средств, следует выделить и проанализировать все направления поступления (притока) денежных средств, а также их выбытия (оттока). 

Указанные направления движения денежных средств принято рассматривать отдельно в разрезе следующих основных видов деятельности: текущей, инвестиционной, финансовой.

Приток денежных средств в рамках текущей деятельности связан, в первую очередь, с получением выручки от реализации продукции, выполнения работ и оказания услуг, а также авансов от покупателей и заказчиков; отток - с уплатой по счетам поставщиков и прочих контрагентов, выплатой заработной платы работникам, производимыми отчислениями в фонды социального страхования и обеспечения, расчетами с бюджетом по причитающимся к уплате налогам. К текущей деятельности предприятия принято также относить и выплаченные (полученные) проценты по кредитам.

Движение денежных средств в разрезе инвестиционной деятельности связано с приобретением (реализацией) имущества, имеющего долгосрочное использование. В первую очередь, это касается поступления (выбытия) основных средств и нематериальных активов.

Финансовая деятельность предприятий связана в основном с притоком средств вследствие получения долгосрочных и краткосрочных кредитов и займов и их оттоком в виде выплаты дивидендов и погашения задолженности по полученным ранее кредитам.

Прямой метод  составления отчета предполагает отражение непосредственных потоков денежных средств, поступивших от покупателей, выплаченных персоналу и т.п.

Косвенный метод составления отчета дает отражение только  части потока денежных средств, не включающего валовые поступления и расходы от основной производственно-хозяйственной деятельности.

Анализ движения денежных средств также можно  проводить прямым и косвенным методом.

Методика анализа движения денежных средств прямым методом  достаточно проста. Форму № 4 «Отчет о движении денежных средств» следует дополнить расчетами относительных показателей структуры притока  и оттока денежных средств по видам деятельности.

Главным недостатком прямого метода анализа движения денежных средств является то, что он не раскрывает взаимосвязи полученного финансового результата и изменения денежных средств на счетах организации.

Величина притока денежных средств существенным образом отличается от суммы полученной прибыли.

1. Прибыль  (убыток), отражаемые в форме № 2, формируется в соответствии с принципами бухгалтерского учета, согласно которым расходы и доходы признаются в том учетном периоде, в котором они были начислены (независимо от реального движения денежных средств):

• наличие расходов будущих периодов;

• наличие отложенных платежей, т.е. начисленных, которые увеличивают себестоимость продукции, а реального оттока денежных средств нет;
• расходы текущие и капитальные.

Текущие расходы напрямую относятся на себестоимость, а капитальные возмещаются в течение длительного времени (амортизация), но именно они сопровождаются значительным оттоком денежных средств.

2. Источником увеличения денежных средств может быть не только прибыль, но и заемные средства.
3. Приобретение активов долгосрочного характера не отражается на прибыли, а их реализация меняет финансовый результат.
4. На величину финансового результата оказывают  влияние расходы, не сопровождаемые движением денежных средств (амортизация).
5. Изменения в составе собственного оборотного капитала. Увеличение остатков текущих активов приводит к дополнительному оттоку денежных средств, а сокращение – к их притоку.  

6. Наличие кредиторской задолженности  позволяет предприятию использовать  запасы, которые еще не оплачены.

При косвенном методе финансовый результат преобразуется с помощью ряда корректировок в величину изменения денежных средств за период.

На первом  этапе устанавливают соответствие между финансовым результатом и собственным оборотным капиталом. Для этого устраняют влияние на финансовый результат операций начисления износа и операций, связанных с выбытием объектов долгосрочных активов. При начислении амортизация относится на  себестоимость продукции. Поскольку уменьшение прибыли в результате этого не ведет к сокращению денежных средств, то для получения реальной величины денежных средств суммы начисленной амортизации (оборот по кредиту счетов 02, 05) должны быть добавлены к нераспределенной прибыли. Выбытие основных средств и других внеоборотных активов вызывает убыток в размере их остаточной стоимости, который фиксируется на счете 91 и затем списывается на уменьшение финансового результата в дебет счета 99 «Прибыли и убытки». На величину денежных средств эта операция не оказывает влияния, поскольку отток средств был значительно раньше – в момент приобретения этих активов. Следовательно, сумма убытка в размере недоамортизированной стоимости должна быть добавлена к величине прибыли. На втором этапе корректировки устанавливают соответствие изменений  собственного оборотного капитала и денежных средств.

Анализ движения денежных  средств дает возможность оценить:

• в каком объеме, и из каких источников были получены поступившие денежные средства, каковы направления их использования;
• достаточно ли собственных средств организации для инвестиционной деятельности;
• в состоянии ли организация расплатиться по своим текущим обязательствам;
• достаточно ли полученной прибыли для обслуживания текущей деятельности.

В ООО «Аттик» анализ движения денежных средств проводился прямым методом, согласно таблице 3

Таблица  3

Движение денежных средств в ООО « Аттик» (прямой  метод)

ПОКАЗАТЕЛИ	Источники информации	Сумма,  тыс. руб.
1.ТЕКУЩАЯ ДЕЯТЕЛЬНОСТЬ 1.1. Приток денежных  средств ( поступления): Выручка от продажи продукции, работ, услуг; Авансы, полученные от покупателей и прочих контрагентов; Прочие поступления (возврат средств от поставщиков; сумм, выданных ранее подотчетным лицам; средства по целевому финансированию и др.)   1.2. Отток денежных средств: Платежи по счетам поставщиков и подрядчиков; Выплата заработной платы ( основной и дополнительной);   Отчисления в фонды социального страхования и обеспечения;   Расчеты с бюджетом; Авансы выданные; Уплата процентов по кредиту; Выплаты по фонду потребления;   Прочие платежи; ИТОГО ПРИТОК ДЕНЕЖНЫХ  СРЕДСТВ ОТ Т.Д.     2. ИНВЕСТИЦИОННАЯ ДЕЯТЕЛЬНОСТЬ 2.1 Поступления: Выручка от реализации основных средств, НМА, долгосрочных финансовых вложений   2.2 Отток: Приобретение средств долгосрочного использования ИТОГО ОТТОК ДЕНЕЖНЫХ СРЕДСТВ В РЕЗУЛЬТАТЕ И. Д.   3. ФИНАНСОВАЯ ДЕЯТЕЛЬНОСТЬ 3.1 Приток: Полученные ссуды, займы 3.2 Отток: Возврат полученных ранее кредитов; Финансовые вложения; ИТОГО ПРИТОК ДЕНЕЖНЫХ СРЕДСТВ ОТ Ф. Д.   ОБЩЕЕ  ИЗМЕНЕНИЕ ДЕНЕЖНЫХ СРЕДСТВ ЗА ПЕРИОД	Оборот по кредиту счета 90 Оборот по кредиту счетов 62,76. Главная книга, операции по дебету сч.51 в корреспонденции со сч.60,76; Операции по дебету сч.50 в корреспонденции со сч.71       Оборот по счету 60 Гл. кн., операции по дебету сч.70 в корреспонденции сч.50 Оборот по дебету 69 , (исключая использованные в орг. суммы по ФСС) Оборот по дебету счета 68 Оборот по дебету счета 60/1 Операции по дебету сч.66,67 Оборот по дебету сч.84 субсчет « Фонд потребления» Оборот по дебету сч.76 и др.   РАСЧЕТНО (стр.1.1-стр.1.2)             Оборот по кредиту сч.01, 91/1       Оборот по дебету счета 04,08   РАСЧЕТНО (стр.2.1- стр.2.2)       Оборот по кредиту счет. 66,67   Оборот по дебету счет.66,67 Оборот по дебету счета 58   РАСЧЕТНО ( стр.3.1-стр.3.2)   РАСЧЕТНО (стр.1.3+стр.2.3+стр.3.3)	5423    3208     348         1994     1013     344 314 3702 443   206 18   +945             20       1291   -1271       2171   1885 100   +186     -140

 

В результате   проведенного анализа денежные средства ООО « Аттик» возросли на 945 тыс. руб. При этом основными направлениями их поступлений стали выручка от реализации продукции ( 5423 тыс.руб.).

Отток денежных средств в отчетном периоде был связан с перечислением средств поставщиком в счет предстоящей поставки производственных запасов ( 3722 тыс.руб.), оплатой поступивших в организацию товарно- материальных ценностей и оказанных услуг (1994 тыс.руб.), а также по фонду оплаты труда (1013 тыс.руб. +206 тыс.руб.) с отчислениями в фонды.

Наибольший отток денежных средств  произошел в ООО « Аттик» в рамках  осуществляемой им инвестиционной деятельности ( 1271 тыс.руб.). совокупное сокращение денежных средств за анализируемый период составило 140 тыс. руб. (945-1271+186)

Как видим, анализ денежных средств прямым методом позволяет оценить ликвидность организации, поскольку он детально раскрывает движение денежных средств на его счетах, что дает возможность делать оперативные выводы относительно достаточности средств для уплаты по счетам текущих обязательств, а также о возможности осуществления  инвестиционной деятельности. В то же время этому методу присущ серьезный недостаток, поскольку он не раскрывает взаимосвязи полученного финансового результата и изменения величины денежных средств на счетах организации.

Так ООО « Аттик» в отчетном периоде получило чистую прибыль в размере 314 тыс.руб. ( данные ф.№ 2). В то же время в балансе зафиксировано сокращение денежных средств организации к концу года в сумме 140 тыс. руб. (299-159).

С этой целью проводится анализ движения денежных средств косвенным методом, суть которого состоит в преобразовании величины чистой прибыли в величину денежных средств.

При этом исходят из того, что в деятельности организации имеются отдельные, нередко значительные по величине, виды расходов и доходов, которые уменьшают (увеличивают) прибыль организации, не затрагивая величину ее денежных средств.

В процессе анализа на сумму указанных расходов (доходов) производят корректировки величины чистой прибыли таким образом, чтобы статьи доходов, не сопровождающихся их притоком, не влияли на величину чистой прибыли.

В частности всякое выбытие основных средств и прочих внеоборотных активов связано с получением убытка в размере их остаточной  стоимости, который фиксируется на счете 01 « Основные средства» и затем списывается на уменьшение финансового результата в дебет счета 99 « Прибыли и убытки».

Вполне понятно, что никакого воздействия на величину денежных средств указанные операции списания с баланса остаточной стоимости имущества не оказывают, поскольку связанный с ними отток средств произошел значительно раньше - в момент их приобретения.

Следовательно, сумма убытка в размере недоамортизированной стоимости должна быть добавлена к величине чистой прибыли. Другим примером расходов, не вызывающих отток денежных средств, служат бухгалтерские операции начисления износа, уменьшающие величину финансового результата.

В данном случае, как и в предыдущем, уменьшение прибыли не сопровождаются сокращением денежных средств, следовательно, для получения реальной величины денежных средств суммы начисленного износа добавлены к чистой прибыли. Кроме того, при анализе взаимосвязи полученного финансового результата и изменения денежных средств следует учитывать возможность  получения доходов (например, при учете реализованной продукции по моменту ее отгрузки).

Для целей анализа привлекается информация бухгалтерского баланса, ф.№2, ф.№ 5, данные Главной книги. 10

С ее помощью отдельно определяется движение денежных средств в рамках текущей, инвестиционной и финансовой деятельности. Совокупный результат, характеризующий состояние денежных средств складывается из суммы результатов движения средств по каждому виду деятельности.

Анализ целесообразно начинать с оценки тех изменений, которые произошли в состоянии активов и их источниках. С этой целью составляется таблица 4.

Таблица  4

Изменение величины имущества организации и источников его образования за отчетный период  

СТАТЬИ БАЛАНСА	НА НАЧАЛО   ПЕРИОДА	НА КОНЕЦ ПЕРИОДА	ИЗМЕНЕНИЯ: УВЕЛИЧЕНИЕ(+),  УМЕНЬШЕНИЕ(-)
АКТИВ Основные средства Производственные запасы Незавершенное производство НДС по приобретенным  ценностям Дебиторская задолженность Краткосрочные финансовые вложения Денежные средства ПАССИВ Уставный капитал Фонды специального назначения Прибыль Использование прибыли Краткосрочные кредиты банков Краткосрочные займы Расчеты с кредиторами Расчеты по оплате труда Расчеты по социальному страхованию и внебюджетным платежам Расчеты с бюджетом Расчеты с прочими кредиторами Авансы , полученные от покупателей и заказчиков	3835 в т.ч 1923 734 110 157 612 - 299 3835 в т.ч. 1907 25 666 - 357 245 355 35   17 40 6   182	4650 в т.ч. 2572 752 118 169 780 100 159 4650 в т.ч. 1907 172 980 980 888 - 222 43   12 170 8   248	+649 +18 +8 +12 +168 +100 -140   - +147 +314 +980 +531 -245 -133 +8   -5 +130 +2   +66