Управление оборотными стредствами предприятия

Автор работы: Пользователь скрыл имя, 23 Марта 2011 в 17:25, курсовая работа

Описание работы

Совершенствование механизма управления оборотными средствами предприятия является одним из главных факторов повышения экономической эффективности производства на современном этапе развития отечественной экономики. В условиях социально-экономической нестабильности и изменчивости рыночной инфраструктуры важное место в текущей повседневной работе финансового менеджера занимает управление оборотными средствами, т.к. именно здесь кроются основные причины успехов и неудач всех производственно-коммерческих операций фирмы.

Содержание работы

ВВЕДЕНИЕ…………………………………………………………………………….3

1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ УПРАВЛЕНИЯ ОБОРОТНЫМИ

СРЕДСТВАМИ

1.Роль эффективного управления оборотными средствами в
условиях рыночной экономики……………………………………………4

1.2. Основы организации оборотных средств на предприятии……………..7

3.Особенности управления оборотными средствами в
российских условиях……………………………………………………….9

2.МЕТОдика АНАЛИЗА И УПРАВЛЕНИЯ ОБОРОТНЫМИ
СРЕДСТВАМИ ПРЕДПРИЯТИЯ

2.1. Система показателей оценки оборотных средств и

эффективности их использования………………………………………..12

2.2. Способы управления чистым оборотным капиталом и текущими

финансовыми потребностями предприятия……………………………….29

2.3. Анализ эффективности использования оборотных средств……………..37

3. СОВЕРШЕНСТВОВАНИЕ МЕХАНИЗМА УПРАВЛЕНИЯ ОБОРОТНЫМИ

СРЕДСТВАМИ ПРЕДПРИЯТИЯ

3.1. Анализ состояния оборотных средств и эффективности

их использования…………………………………………………………….42

3.2. Управление величиной текущих финансовых потребностей предприятия…………………………………………………………………………………….44

3.3. Анализ эффективности использования оборотных средств…………….46

ЗАКЛЮЧЕНИЕ……………………………………………………………………….48

СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ……………………………….50
ПРИЛОЖЕНИЯ………………………………………………………………………53

Скачать архив (299.00 Кб) Сколько стоит заказать работу?
Файлы: 1 файл

Курсовая.doc

— 1.17 Мб (Скачать файл)

СПИСОК  ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ

 
  1. Алексеев  А., Герцог И.  Национальные  особенности  формирования оборотного капитала // ЭКО. - 2007г - №10 – с.53-58.
  2. Артеменко В.Г., Беллендир Н.В. Финансовый анализ. -  М.:  Финансы и статистика, 2008.- 255с.
  3. Баканов М. И., Сергеев Э. А. Анализ эффективности использования оборотных средств // Бухгалтерский учет. – 2007г. - №10 – с. 64-65.
  4. Баканов М. И., Шеремет А. Д. Теория экономического анализа. 4-е изд. – М.: Финансы и статистика, 2008 г. – 230 с.
  5. Балабанов И.Т. Анализ и планирование финансов хозяйствующего субъекта - М.:  Финансы и статистика, 1997.- 243 с.
  6. Балабанов И.Т. Основы финансового менеджмента. Как управлять капиталом? Изд.2-е. - М.: Финансы и статистика, 2004.- 384 с.
  7. Ван Хорн Дж.К. Основы управления финансами: Пер. с англ. /Гл. ред. серии Я.В. Соколов. -  М.:  Финансы и статистика, 1997.- 800 с.
  8. Верещака В.В.  Привлечение  оборотных  средств  // Главбух. - 1998. - N 21. - с.19-26.
  9. Ефимова О. В. Анализ оборотных активов организации. //  Бухгалтерский учет – 2000г. - №10 – с.47-53.
  10. Ефимова О.В. Финансовый анализ.- М.: Бух. учет, 1996 -208с.
  11. Ковалев В.В. Финансовый анализ:  Управление капиталом. Выбор инвестиций.  Анализ отчетности. - М.:  Финансы  и статистика, 1996. - 432с.
  12. Литвин М.И.  Как определять плановую потребность предприятия в оборотных средствах // Финансы. - 1997. - N 10. - с.10-13.
  13. Моляков Д.С.  Финансы предприятий отраслей народного хозяйства: Учеб. пособ.- М.: Финансы и статистика, 2006 - 176с.
  14. Овсийчук М. Ф., Сидельников Л. Б. Финансовый менеджмент: методы инвестирования капитала. – М.: Юрайт, 1994 г.- 180с.
  15. Овсийчук Н.  Управление  активами и  методика финансирования // Аудитор. - 1996г - N4 – с.34 - 38.
  16. Павлова Л.Н.  Финансовый  менеджмент  в предприятиях и коммерческих  организациях.  Управление  денежным  оборотом. -  М.: ИНФРА-М, 1996. - 392с.
  17. Парамонов А. В. Учет и анализ предпринимательского капитала // Аудит и финансовый анализ. – 2001г. - №1 – с.25 – 88.
  18. Рубченко М., Агеев С. и др.  Искусство  управлять  деньгами // Эксперт. - 1995г - N6 - с, 17 - 29.
  19. Стоянова Е.С., Быков Е.В., Бланк А.И.   Управление оборотным капиталом. - М.: Изд-во "Перспектива", 1998. - 128с.
  20. Стоянова Е.С. Финансовый менеджмент. Российская практика.- М.: Перспектива, 1994 - 193с.
  21. Стоянова Е.С., Штерн М.Г. Финансовый менеджмент для практиков: краткий  профессиональный  курс.  - М.:  Изд-во  "Перспектива",

         1998. - 128с.

  1. Уткин Э.А.  Финансовое управление. - М.: Финансы и статистика, 2006. - 307с.
  2. Фащевский В.М.  Об анализе оборотных средств //Бухгалтерский учет. - 2007г - N2 – с. 80 - 81.
  3. Финансы в управлении  предприятием  /Под ред.  Ковалевой - М.: Финансы и статистика, 2005 - 160с.
  4. Финансовый  менеджмент:  Учебник для вузов  / Г.Б.Поляк и др.; Под ред. проф. Г.Б.Поляка. - М.: Финансы, ЮНИТИ, 1997 - 518с.
  5. Финансовый  менеджмент:   Учебник для вузов  / Е.С.Стоянова и др.; М.: Изд-во "Перспектива", 1997. - 537с.
  6. Финансы предприятий:  Учеб.  пособ.  /Под ред. Бородиной - М.: Банки и биржи, ЮНИТИ, 2009 - 208с.
  7. Хомидов А. У. Анализ бухгалтерского баланса // Аудит и финансовый анализ. – 2001г. – №1 – с.5-24.
  8. Чурилов С. В. Анализ собственного оборотного капитала // Бухгалтерский учет. – 2000г. - №11 – с.76-78
  9. Шеремет А.Д., Сайфулин Р.С. Методика финансового анализа.- М.: ИНФРА-М, 1997. - 196с.
  10. Шеремет А.Д., Сайфулин Р.С. Финансы предприятий.- М.: ИНФРА-М, 2009 -343с.

П Р И Л О Ж Е Н И Я

Приложение  А
           Бухгалтерский баланс (по кварталам ) за 1998 г.        
Актив Код Iкв.2008г. IIкв.2008г. IIIкв.2008г.
1 2 3 4 5
I.Внеоборотные активы        
Нематериальные активы 110 66 72 68
 в % к итогу баланса   0,03% 0,03% 0,03%
в % к внеоборотным активам   0,04% 0,04% 0,04%
В том числе :        
 организационные расходы 111         
 патенты, лицензии и др. 112 66 72 68
Основные средства 120 101963 101036 100341
в % к итогу баланса   45,28% 44,94% 44,54%
в % к внеоборотным активам   63,51% 63,07% 62,54%
В том числе :        
 земельные участки 121      
 здания, машины, оборудование 122 101963 101036 100341
Незавершенное строительство 130 50586 51169 52102
в % к итогу баланса   22,46% 22,76% 23,13%
в % к внеоборотным активам   31,51% 31,94% 32,47%
Долгосрочные финансовые вложения 140 7932 7932 7932
в % к итогу баланса   3,52% 3,53% 3,52%
в % к внеоборотным активам   4,94% 4,95% 4,94%
В том числе :        
 инвестиции в дочерние общества 141         
 инвестиции в зависимые общества 142      
 инвестиции в другие организации 143         
 займы, предоставленные на срок не более 12 мес. 144         
 прочие долгосрочные фин-е вложения 145 7932 7932 7932
Прочие внеоборотные активы 150         
Итого по разделу I 190 160547 160209 160443
в % к итогу баланса   71,30% 71,25% 71,21%
II. Оборотные активы        
Запасы 210 50521 52784 41382
в % к итогу баланса   22,44% 23,48% 18,37%
в % к оборотным активам   78,16% 81,66% 63,80%
В том числе :        
 сырье, материалы и др. 211 16810 17591 15654
в % к итогу баланса   7,46% 7,82% 6,95%
в % к оборотным активам   26,01% 27,21% 24,13%
 животные на выращивании и откормле 212      
 малоценные и быстроизнашив. предметы 213         
 затраты в незавершенном производстве 214 15029 7852 10822
в % к итогу баланса   6,67% 3,49% 4,80%
в % к оборотным активам   23,25% 12,15% 16,68%
 готовая продукция и товары для перепродажи 215 18552 27281 14836
в % к итогу баланса   8,24% 12,13% 6,58%
в % к оборотным активам   28,70% 42,21% 22,87%
 товары отгруженные 216         
 расходы будущих периодов 217 130 87 70
в % к итогу баланса   0,06% 0,04% 0,03%
в % к оборотным активам   0,20% 0,13% 0,11%
 прочие запасы и затраты 218      
Налог на добавл. стоим. по приобрет. ценностям 220 3838 3926 3838
в % к итогу баланса   1,70% 1,75% 1,70%
в % к оборотным активам   5,94% 6,07% 5,92%
Дебиторская задолженн.(более, чем через 12 мес.) 230         
В том числе :        
 покупатели и заказчики 231         
 векселя к получению 232      
 задолженность дочерних и зависимых обществ 233      
 авансы выданные 234         
 прочие дебиторы 235         
Дебиторская задолженность (в течение 12 месяц.) 240 13604 11082 19518
в % к итогу баланса   6,04% 4,93% 8,66%
в % к оборотным активам   21,05% 17,14% 30,09%
В том числе :        
 покупатели и заказчики 241 13001 10266 15316
в % к итогу баланса   5,77% 4,57% 6,80%
в % к оборотным активам   20,11% 15,88% 23,61%
 векселя к получению 242         
 задолженность дочерних и зависимых обществ 243      1599
 задолженн. участников по взносам в уставн. кап. 244      
 авансы выданные 245         
 прочие дебиторы 246 603 816 2603
Краткосрочные финансовые вложения 250 85 12 0
в % к итогу баланса   0,04% 0,01% 0,00%
в % к оборотным активам   0,13% 0,02% 0,00%
В том числе :        
 инвестиции и зависимые общества 251      
 собственные акции, выкупленные у акционеров 252      
 прочие краткосрочные финансовые вложения 253 85 12 0
Денежные средства 260 14117 11855 124
в % к итогу баланса   6,27% 5,27% 0,06%
в % к оборотным активам   21,84% 18,34% 0,19%
В том числе :        
 касса 261 9    6
 расчетные счета 262 14060 11797 70
 валютные счета 263 46 54 46
 прочие денежные средства 264 2 4 2
Прочие оборотные активы 270         
Итого по разделу II 290 64638 64639 64862
в % к итогу баланса   28,70% 28,75% 28,79%
III. Убытки        
Непокрытые убытки прошлых лет 310      
Убыток отчетного года 320      
Итого по разделу III 390 0 0 0
Баланс 399 225185 224848 225305
         
Пассив Код I кв. 2008 г. II кв. 2008 г. III кв. 2008 г.
1 2 3 4 5
IV. Капитал и резервы        
Уставной капитал 410 44941 44941 44941
в % к итогу баланса   19,47% 19,99% 19,95%
в % к собственному капиталу   26,38% 27,42% 27,40%
Добавочный капитал 420 75587 75587 75588
в % к итогу баланса   32,75% 33,62% 33,55%
в % к собственному капиталу   44,37% 46,13% 46,09%
Резервный капитал 430 29400 24991 22910
в % к итогу баланса   12,74% 11,11% 10,17%
в % к собственному капиталу   17,26% 15,25% 13,97%
В том числе:        
 резервные фонды, образов.в соответ.с законодат. 431      
 резервы, образов.в соответвет.с учредит. докум. 432 4892 24991 22910
Фонды накопления 440 4782 3284 4782
в % к итогу баланса   2,07% 1,46% 2,12%
в % к собственному капиталу   2,81% 2,00% 2,92%
Фонд социальной сферы 450 15523 14946 15523
в % к итогу баланса   6,73% 6,65% 6,89%
в % к собственному капиталу   9,11% 9,12% 9,47%
Целевые финансирование и поступления 460 132 122 260
в % к итогу баланса   0,06% 0,05% 0,12%
в % к собственному капиталу   0,08% 0,07% 0,16%
Нераспределенная прибыль прошлых лет 470         
Нераспределенная прибыль отчетного года 480      
Итого по разделу IV 490 170365 163871 164004
в % к итогу баланса   73,81% 72,88% 72,79%
V. Долгосрочные пассивы        
Заемные средства 510 1414 1414 1414
в % к итогу баланса   0,61% 0,63% 0,63%
в % к обязательствам   100,00% 100,00% 100,00%
В том числе:        
 кредиты банков,подлеж.погашен. более,чем через 12 мес. 511 1414 1414 1414
 прочие займы,подлеж. погашен. более,чем через 12 мес. 512      
Прочие долгосрочные пассивы 520         
Итого по разделу V 590 1414 1414 1414
VI. Краткосрочные пассивы        
Заемные средства 610 14390 15331 15932
в % к итогу баланса   6,23% 6,82% 7,07%
в % к обязательствам   24,38% 25,74% 26,60%
В том числе:        
 кредиты банков, подлежащие погашению в теч. 12 мес. 611 14390 15331 15932
 прочие займы, подлежащие погашению через 12 месяц. 612         
Кредиторская задолженность 620 44638 44232 43955
в % к итогу   19,34% 19,67% 19,51%
в % к краткосрочным обязательствам   75,62% 74,26% 73,40%
В том числе:        
 поставщики и подрядчики 621 13225 11329 12707
в % к обязательствам   22,40% 19,02% 21,22%
в % к краткосрочной кредит. задолженности   29,63% 25,61% 28,91%
 векселя к уплате 622         
 по оплате труда 623 1312 1521 1557
в % к обязательствам   2,22% 2,55% 2,60%
в % к краткосрочной кредит. задолженности   2,94% 3,44% 3,54%
 по социальному страхованию и обеспечению 624 1677 2599 3584
в % к обязательствам   2,84% 4,36% 5,98%
в % к краткосрочной кредит. задолженности   3,76% 5,88% 8,15%
 задолженность перед дочерними и зависим. обществами 625         
 задолженность перед бюджетом 626 14863 14913 14098
в % к обязательствам   25,18% 25,04% 23,54%
в % к краткосрочной кредит. задолженности   33,30% 33,72% 32,07%
 авансы полученные 627 6735 6240 5917
в % к обязательствам   11,41% 10,48% 9,88%
в % к краткосрочной кредит. задолженности   15,09% 14,11% 13,46%
 прочие кредиторы 628 6826 7630 6092
в % к обязательствам   11,56% 12,81% 10,17%
в % к краткосрочной кредит. задолженности   15,29% 17,25% 13,86%
Расчеты по дивидендам 630      
Доходы будующих периодов 640         
Фонды потребления 650         
Резервы предстоящих расходов и платежей 660         
Прочие краткосрочные пассивы 670         
Итого по разделу VI 690 59028 59563 59887
в % к итогу баланса   25,57% 26,49% 26,58%
Баланс 699 230807 224848 225305
Приложение  Б
Бухгалтерский баланс (годовой)              
Актив Код 2008 2009 2010 измен измен Прогноз
  стр.       09с08 10с09 2011г.
1 2 3 4 5 6 7  
I.Внеоборотные активы              
Нематериальные активы 110 59 116 254 57 138 473
 в % к итогу баланса   0,03% 0,04% 0,09%      
в % к внеоборотным активам   0,04% 0,08% 0,18%      
В том числе :              
 организационные расходы 111               
 патенты, лицензии и др. 112 59 116 254 57 138 473
Основные средства 120 88051 91704 89209 3653 -2495 80566
в % к итогу баланса   42,64% 35,20% 30,73%      
в % к внеоборотным активам   59,83% 63,30% 62,37%      
В том числе :              
 земельные участки 121            
 здания, машины, оборудование 122 88051 91704 89209 3653 -2495 80566
Незавершенное строительство 130 51121 43549 43523 -7572 -26 51043
в % к итогу баланса   24,76% 16,71% 14,99%      
в % к внеоборотным активам   34,74% 30,06% 30,43%      
Долгосрочные финансовые вложения 140 7932 9507 13426 1575 3919 19689
в % к итогу баланса   3,84% 3,65% 4,62%      
в % к внеоборотным активам   5,39% 6,56% 9,39%      
В том числе :              
 инвестиции в дочерние общества 141               
 инвестиции в зависимые общества 142               
 инвестиции в другие организации 143               
 займы, предоставленные на срок не более 12 мес. 144               
 прочие долгосрочные фин-е вложения 145 7932 9507 10043 1575 536 9540
Прочие внеоборотные активы 150               
Итого по разделу I 190 147163 144876 143029 -2287 -1847 141622
в % к итогу баланса   71,27% 55,61% 49,27%      
II. Оборотные активы              
Запасы 210 48479 50416 105443 1937 55027 213560
в % к итогу баланса   23,48% 19,35% 36,32%      
в % к оборотным активам   81,73% 43,59% 71,60%      
В том числе :              
 сырье, материалы и др. 211 13829 28281 65290 14452 37009 124850
в % к итогу баланса   6,70% 10,85% 22,49%      
в % к оборотным активам   23,31% 24,45% 44,33%      
 животные на выращивании и откормле 212            
 малоценные и быстроизнашив. предметы 213 2745 3367    622 -3367 4611
 затраты в незавершенном производстве 214 9843 9965 24258 122 14293 32902
в % к итогу баланса   4,77% 3,82% 8,36%      
в % к оборотным активам   16,59% 8,62% 16,47%      
 готовая продукция и товары для перепродажи 215 13546 8722 15804 -4824 7082 34792
в % к итогу баланса   6,56% 3,35% 5,44%      
в % к оборотным активам   22,84% 7,54% 10,73%      
 товары отгруженные 216 8461       -8461 0  
 расходы будущих периодов 217 55 81 91 26 10 111,67
в % к итогу баланса   0,03% 0,03% 0,03%      
в % к оборотным активам   0,09% 0,07% 0,06%      
 прочие запасы и затраты 218            
Налог на добавл. стоим. по приобрет. ценностям 220 3838 4353 6846 515 2493 11317
в % к итогу баланса   1,86% 1,67% 2,36%      
в % к оборотным активам   6,47% 3,76% 4,65%      
Дебиторская задолженн.(более, чем через 12 мес.) 230               
В том числе :              
 покупатели и заказчики 231            
 векселя к получению 232            
 задолженность дочерних и зависимых обществ 233            
 авансы выданные 234            
 прочие дебиторы 235               
Дебиторская задолженность (в течение 12 месяц.) 240 4838 58972 27324 54134 -31648 -90106
в % к итогу баланса   2,34% 22,63% 9,41%      
в % к оборотным активам   8,16% 50,99% 18,55%      
В том числе :              
 покупатели и заказчики 241 3316 58383 25718 55067 -32665 -94679
в % к итогу баланса   1,61% 22,41% 8,86%      
в % к оборотным активам   5,59% 50,48% 17,46%      
 векселя к получению 242               
 задолженность дочерних и зависимых обществ 243 919    31 -919 31  
 задолженн. участников по взносам в уставн. кап. 244            
 авансы выданные 245               
 прочие дебиторы 246 603 589 1575 -14 986 3561
Краткосрочные финансовые вложения 250 200 200 3374 0 3174 9722
в % к итогу баланса   0,10% 0,08% 1,16%      
в % к оборотным активам   0,34% 0,17% 2,29%      
В том числе :              
 инвестиции и зависимые общества 251            
 собственные акции, выкупленные у акционеров 252            
 прочие краткосрочные финансовые вложения 253 200 200 3374 0 3174 9722
Денежные средства 260 1964 1722 4284 -242 2562 9650
в % к итогу баланса   0,95% 0,66% 1,48%      
в % к оборотным активам   3,31% 1,49% 2,91%      
В том числе :              
 касса 261 6 4 1 -2 -3  
 расчетные счета 262 1910 1489 318 -421 -1171 -1603
 валютные счета 263 46 226 3964 180 3738 11260
 прочие денежные средства 264 2 3 1 1 -2  
Прочие оборотные активы 270               
Итого по разделу II 290 59319 115663 147271 56344 31608 154143
в % к итогу баланса   28,73% 44,39% 50,73%      
III. Убытки              
Непокрытые убытки прошлых лет 310            
Убыток отчетного года 320              
Итого по разделу III 390 0 0 0 0 0  
Баланс 399 206482 260539 290300 54057 29761 295765
Пассив Код стр. 2008 2009 2010 Измен Измен Прогноз
  стр.       09с08 10с09 2011г.
1 2 3 4 5 6 7 8
IV. Капитал и резервы              
Уставной капитал 410 44941 44941 44941 0 0  
в % к итогу баланса   21,77% 17,25% 15,48%      
в % к собственному капиталу   30,81% 30,45% 28,01%      
Добавочный капитал 420 75600 75630 75698 30 68  
в % к итогу баланса   36,61% 29,03% 26,08%      
в % к собственному капиталу   51,82% 51,25% 47,18%      
Резервный капитал 430 4892 4965 6741 73 1776 10220
в % к итогу баланса   2,37% 1,91% 2,32%      
в % к собственному капиталу   3,35% 3,36% 4,20%      
В том числе:              
 резервные фонды, образов.в соответ.с законодат. 431            
 резервы, образов.в соответвет.с учредит. докум. 432 4892 4965 6741 73 1776  
Фонды накопления 440 4782 5309   527 -5309  
в % к итогу баланса   2,32% 2,04% 0,00%      
в % к собственному капиталу   3,28% 3,60% 0,00%      
Фонд социальной сферы 450 15523 16735 12351 1212 -4384 2371
в % к итогу баланса   7,52% 6,42% 4,25%      
в % к собственному капиталу   10,64% 11,34% 7,70%      
Целевые финансирование и поступления 460 146       -146 0  
в % к итогу баланса   0,07% 0,00% 0,00%      
в % к собственному капиталу   0,10% 0,00% 0,00%      
Нераспределенная прибыль прошлых лет 470       1822 0 1822  
Нераспределенная прибыль отчетного года 480       18882 0 18882  
Итого по разделу IV 490 145884 147580 160435 1696 12855  
в % к итогу баланса   70,65% 56,64% 55,27%      
V. Долгосрочные пассивы              
Заемные средства 510 1414 1414    0 -1414  
В том числе:              
 кредиты банков,подлеж.погашен. более,чем через 12 мес. 511 1414 1414    0 -1414  
 прочие займы,подлеж. погашен. более,чем через 12 мес. 512            
Прочие долгосрочные пассивы 520               
Итого по разделу V 590 1414 1414    0 -1414  
VI. Краткосрочные пассивы              
Заемные средства 610 16806 21803 38749 4997 16946 67646
в % к итогу баланса   8,14% 8,37% 13,35%      
в % к обязательствам   28,40% 19,55% 29,84%      
В том числе:              
 кредиты банков, подлежащие погашению в теч. 12 мес. 611 16806 21803 38749 4997 16946 67646
 прочие займы, подлежащие погашению через 12 месяц. 612            
Кредиторская задолженность 620 40479 86630 87971 46151 1341 44502
в % к итогу   19,60% 33,25% 30,30%      
в % к краткосрочным обязательствам   68,40% 77,66% 67,74%      
В том числе:              
 поставщики и подрядчики 621 13886 13547 33287 -339 19740 73112
в % к обязательствам   23,46% 12,14% 25,63%      
в % к краткосрочной кредит. задолженности   34,30% 15,64% 37,84%      
 векселя к уплате 622 754 823 1058 69 235 1459
 по оплате труда 623 1952 1342 1973 -610 631  
в % к обязательствам   3,30% 1,20% 1,52%      
в % к краткосрочной кредит. задолженности   4,82% 1,55% 2,24%      
 по социальному страхованию и обеспечению 624 4767 818 1223 -3949 405  
в % к обязательствам   8,05% 0,73% 0,94%      
в % к краткосрочной кредит. задолженности   11,78% 0,94% 1,39%      
 задолженность перед дочерними и зависим. обществами 625    160    160 -160  
 задолженность перед бюджетом 626 8315 17907 18873 9592 966  
в % к обязательствам   14,05% 16,05% 14,53%      
в % к краткосрочной кредит. задолженности   20,54% 20,67% 21,45%      
 авансы полученные 627 5301 47507 29063 42206 -18444  
в % к обязательствам   8,96% 42,59% 22,38%      
в % к краткосрочной кредит. задолженности   13,10% 54,84% 33,04%      
 прочие кредиторы 628 5504 4526 2494 -978 -2032  
в % к обязательствам   9,30% 4,06% 1,92%      
в % к краткосрочной кредит. задолженности   13,60% 5,22% 2,84%      
Расчеты по дивидендам 630            
Доходы будующих периодов 640               
Фонды потребления 650 1899 3110   1211 -3110  
Резервы предстоящих расходов и платежей 660    2 3145 2 3143  
Прочие краткосрочные пассивы 670               
Итого по разделу VI 690 59184 111545 129865 52361 18320  
в % к итогу баланса   28,66% 42,81% 44,73%      
Баланс 699 206482 260539 290300 54057 29761  

 

            Приложение В
 

Финансово-экономический  анализ с помощью спектр-бального метода

Сводные показатели финансового состояния  
    Состояние предприятия    
Усл. обоз. показатель I кв. 2008 г. II кв. 2008 г. III кв. 2008 г.
К1 Финансовой устойчивости относительно устойчивое относительно устойчивое относительно устойчивое
К2 Платежеспособности относительно устойчивое неустойчивое неустойчивое
К3 Деловой активности кризисное кризисное кризисное
К4 Оценки структуры баланса относительно устойчивое неустойчивое неустойчивое
К5 Рентабельности кризисное кризисное кризисное
Расширенные показатели финансового состояния
    0 1 3 5 значение показателя Интервал оценки
Название показателя   Зона риска Зона опасности Зона стабильности Зона благополучия I кв.2008г. II кв. 2008г. III кв. 2008г. I кв. 2008 г. II кв. 2008г. III кв. 2008 г. изменение 09 с 08 г. изменение 00 с99г.
1. Показатели финансовой устойчивости         4,3 4,3 4,3    
К1.1 Коэффициент независимости или автономности (490/399) ниже 0,5 0,5-0,65 0,65-0,8 выше 0,8 0,76 0,73 0,73 3 3 3 - -
К1.2 Коэффициент соотношения привлеченных и собственных средств (590+610)/(490) выше 0,8 0,8-0,5 0,5-0,2 ниже 0,2 0,09 0,10 0,10 5 5 5 - +
К1.3 Коэффициент дебиторской задолженности (220+250)/(399) выше 0,15 0,15-0,1 0,1-0,05 ниже 0,05 0,02 0,02 0,02 5 5 5 - +
2. Показатели платежеспособности               3,0 1,7 2,0    
К2.1 Коэффициент абсолютной ликвидности (240+250)/(690--640-650-660) ниже 0,2 0,2-0,3 0,3-0,4 выше 0,4 0,23 0,19 0,33 1 0 3 - +
К2.2 Промежуточный коэффициент покрытия (290-210-218-225--235-260)/(690-640-650-660) ниже 0,7 0,7-0,85 0,85-1,0 выше 1,0 0,00 0,00 0,39 0 0 0 = +
К2.3 Коэффициент обеспеченности запасами краткосрочных обязательств (210+218)/ (690-640-650-660) ниже 0,4 0,4-0,6 0,6-0,8 выше 0,8 0,86 0,89 0,69 5 5 3 + -
3. Показатели деловой активности               0,0 0,0 0,3    
К3.1 Общий коэффициент оборачиваемости (010Ф2/399) ниже 0,4 0,4-0,6 0,6-0,8 выше 0,8 0,15 0,30 0,43 0 0   + +
К3.2 Коэффициент оборачиваемости запасов (020+030+040)Ф2/(210+218) ниже 2,0 2,0-3,0 3,0-4,0 выше 4,0 0,52 1,08 2,05 0 0 1 + +
К3.3 Коэффициент оборачиваемости собственных средств (010Ф2/490) ниже 0,8 0,8-0,9 0,9-1,0 выше 1,0 0,20 0,41 0,59 0 0 0 + +
4. Показатели оценки структуры баланса             3,3 2,0 2,0    
К4.1 Коэффициент текущей ликвидности (290)/(690-640-650-660) ниже 1,2 1,2-1,5 1,5-1,8 выше 1,8 1,10 1,09 1,08 0 0 0 - -
К4.2 Коэффициент обеспеченности собственными средствами (490-190)/(290) ниже 0,05 0,05-0,1 0,1-0,15 выше 0,15 0,15 0,06 0,05 5 1 1 - -
К4.3 Коэффициент соотношения чистых активов и уставного капитала (190+290+640+650-218-460-590-690)/(410) ниже 1,0 1,0-0,5 1,5-2,0 выше 2,0 3,66 3,64 3,64 5 5 5 - -
5. Показатели рентабельности               0,5 0,3 0,0    
К5.1 Коэффициент рентабельности использования всего капитала (140Ф2/399) ниже 0,05 0,05-0,1 0,1-0,15 выше 0,15 0,02 0,03 0,03 0 0 0 + +
К5.2 Коэффициент использования собственных средств (140Ф2/490) ниже 0,07 0,07-0,15 0,15-0,2 выше 0,2 0,03 0,04 0,05 0 0 0 + +
К.5.3 Коэффициент рентабельности продаж (140Ф2/010) ниже 0,1 0,1-0,2 0,2-0,3 выше 0,3 0,16 0,11 0,08 1 1 0 - -
К5.4 Коэффициент рентабельности по текущим затратам (140Ф2)/(020+030+040)Ф2 ниже 0,15 0,15-0,3 0,3-0,4 выше 0,4 0,21 0,13 0,09 1 0 0 - -

 

Приложение Г
Сводные показатели финансового состояния
    Состояние предприятия 
Усл. обоз. показатель I кв. 2009 г. II кв. 2009 г. III кв. 2009 г.
К1 Финансовой устойчивости относительно устойчивое относительно устойчивое относительно устойчивое
К2 Платежеспособности неустойчивое неустойчивое неустойчивое
К3 Деловой активности кризисное кризисное кризисное
К4 Оценки структуры баланса неустойчивое неустойчивое неустойчивое
К5 Рентабельности кризисное кризисное кризисное
Расширенные показатели финансового состояния
    0 1 3 5 значение показател Интервал оценки
Название показателя   Зона риска Зона опасности Зона стабильности Зона благополучия I кв.2009г. II кв. 2009г. III кв. 2009г. I кв. 2009 г. II кв. 2009г. III кв. 2009 г. изменение 09 с 08 г. изменение 10 с09г.
1. Показатели финансовой устойчивости             4,3 4,3 4,3    
К1.1 Коэффициент независимости или автономности (490/399) ниже 0,5 0,5-0,65 0,65-0,8 выше 0,8 0,70 0,67 0,66 3 3 3 - -
К1.2 Коэффициент соотношения привлеченных и собственных средств (590+610)/(490) выше 0,8 0,8-0,5 0,5-0,2 ниже 0,2 0,13 0,12 0,11 5 5 5 + +
К1.3 Коэффициент дебиторской задолженности (220+250)/(399) выше 0,15 0,15-0,1 0,1-0,05 ниже 0,05 0,02 0,03 0,02 5 5 5 - +
2. Показатели платежеспособности               1,5 1,0 1,0    
К2.1 Коэффициент абсолютной ликвидности (240+250)/(690--640-650-660) ниже 0,2 0,2-0,3 0,3-0,4 выше 0,4 0,17 0,15 0,20 0 0 0 - +
К2.2 Промежуточный коэффициент покрытия (290-210-218-225--235-260)/(690-640-650-660) ниже 0,7 0,7-0,85 0,85-1,0 выше 1,0 0,22 0,22 0,26 0 0 0 + +
К2.3 Коэффициент обеспеченности запасами краткосрочных обязательств (210+218)/ (690-640-650-660) ниже 0,4 0,4-0,6 0,6-0,8 выше 0,8 0,68 0,71 0,72 3 3 3 + +
3. Показатели деловой активности               0,0 0,0 0,7    
К3.1 Общий коэффициент оборачиваемости (010Ф2/399) ниже 0,4 0,4-0,6 0,6-0,8 выше 0,8 0,15 0,37 0,59 0 0   + +
К3.2 Коэффициент оборачиваемости запасов (020+030+040)Ф2/(210+218) ниже 2,0 2,0-3,0 3,0-4,0 выше 4,0 0,79 1,57 2,30 0 0 1 + +
К3.3 Коэффициент оборачиваемости собственных средств (010Ф2/490) ниже 0,8 0,8-0,9 0,9-1,0 выше 1,0 0,22 0,54 0,89 0 0 1 + +
4. Показатели оценки структуры баланса             1,7 1,7 1,7    
К4.1 Коэффициент текущей ликвидности (290)/(690-640-650-660) ниже 1,2 1,2-1,5 1,5-1,8 выше 1,8 0,91 0,96 1,01 0 0 0 + +
К4.2 Коэффициент обеспеченности собственными средствами (490-190)/(290) ниже 0,05 0,05-0,1 0,1-0,15 выше 0,15 -0,05 -0,06 -0,01 0 0 0 - +
К4.3 Коэффициент соотношения чистых активов и уставного капитала (190+290+640+650-218-460-590-690)/(410) ниже 1,0 1,0-0,5 1,5-2,0 выше 2,0 3,10 3,15 3,22 5 5 5 + +
5. Показатели рентабельности               0,0 0,0 0,0    
К5.1 Коэффициент рентабельности использования всего капитала (140Ф2/399) ниже 0,05 0,05-0,1 0,1-0,15 выше 0,15 -0,02 0,00 0,02 0 0 0 + +
К5.2 Коэффициент использования собственных средств (140Ф2/490) ниже 0,07 0,07-0,15 0,15-0,2 выше 0,2 -0,03 0,00 0,03 0 0 0 + +
К.5.3 Коэффициент рентабельности продаж (140Ф2/010) ниже 0,1 0,1-0,2 0,2-0,3 выше 0,3 -0,13 0,00 0,03 0 0 0 + +
К5.4 Коэффициент рентабельности по текущим затратам (140Ф2)/(020+030+040)Ф2 ниже 0,15 0,15-0,3 0,3-0,4 выше 0,4 -0,12 0,00 0,04 0 0 0 + +

Информация о работе Управление оборотными стредствами предприятия