Планируемая выручка от реализации,
исходя из существующих цен на продукцию,
без учета налога на добавленную стоимость,
с учетом среднегодового роста 14,0% (113,1+94,4)/2),
составит 37742 тыс.руб.
Исходя из данных на конец 2013
года, себестоимость реализованной продукции
составляла 34964 тыс.руб. Допустим, произошло
снижение удельного веса себестоимости
продукции в выручке на 7,3%, следовательно,
она будет равной 33590 тыс.руб.
Тогда прибыль от реализации
составит П(пл) = 37742 – 33590 = 4152 тыс.руб. Также,
учтем, что на конец 2013 года имеются остатки
готовой продукции для продажи 4360 рублей.
Допустим, доля прибыли в них составляет
19,0 %, или 828 тыс.руб.
Тогда П(пл) от реал. = 4152 +828 =
4977 тыс.руб.
Предварительный прогноз хозяйственных
показателей на 2014г. показывает, что, в
2014г. выручка составит 37742 тыс.руб., что
составляет рост к 2012г. 104,0%, себестоимость
продукции составит 33590 тыс.руб. или рост
107,7% к 2012г., прибыль составит 4977 тыс.руб.,
рост к 2012г. 101,1%, рентабельность 6,5%, при
0% в 2012г.
Прогноз движения денежных средств отражает
движение денежных потоков по текущей,
инвестиционной и финансовой деятельности.
Разграничение направлений деятельности
при разработке прогноза повышает эффективность
управления денежными потоками.
С помощью прогноза движения денежных
средств можно более точно оценить, сколько
потребуется денежных средств в определенные
периоды, синхронизировать поступление
и расходование денежных средств.
Прогноз движения денежных
средств компании на планируемый период.
Основной целью данного прогноза выступает
определение уровня достаточности финансовых
ресурсов предприятия на будущий период,
т. е. сопоставление величины доходов в
денежном выражении и расходов предприятия
в аналогичной единице измерения. С помощью
бюджета движения денежных средств обеспечивается
кругооборот денег, налаживается контроль
за этим кругооборотом, разрабатываются
мероприятия по повышению уровня результативности
использования финансовых ресурсов. Необходимо
отметить, что при составлении бюджета
предприятия производится разделение
всех денежных потоков по видам деятельности
(текущая, инвестиционная, финансовая).
Благодаря данному разделению в бюджете
движения денежных средств охватываются
все направления потоков денег на предприятии.
Кроме того, отражается приоритетность
денежных операций, выявляются цели предприятия.
Прогноз денежных потоков ООО
Трубный завод «Строй-Профиль» приведен
в таблице 23.
Таблица 23
Прогноз денежных потоков ООО
Трубный завод «Строй-Профиль» на 2014г.,
в тысячах рублей
Показатели |
2013г. |
Прогноз на 2014г. |
Отклонение
(+;-) |
1 |
2 |
3 |
4 |
1.Сальдо
денежных счетов на начало периода: |
307 |
3019 |
12 |
2.Выручка
от реализации |
36290 |
37742 |
1452 |
3.Входящие
валовые денежные потоки по всем видам
деятельности |
71937 |
73806 |
-1869 |
4.Отток
денежных средств, исходящие денежные
потоки по всем видам деятельности |
72136 |
74015 |
1879 |
5.Сальдо
денежных счетов на конец периода: |
106 |
110 |
4 |
Прогноз денежных потоков ООО
Трубный завод «Строй-Профиль» в плановом
периоде предполагает наличие денежных
средств на расчетном счете предприятия
и в кассе на конец планового периода в
размере 110 тыс. рублей. План баланса денежных
расходов и поступлений показал, предприятие
не будет испытывать недостаток денежных
средств, Денежные средства надо обязательно
эффективно использовать. В противном
случае избыток денежных средств будет
свидетельствовать о том, что предприятие
в действительности несет убытки, связанные
с инфляционным обесценением денег, а
также упущенной выгодой от прибыльного
размещения денежных средств.
Таким образом, прогнозные значения
доходов, расходов, прибыли, денежных потоков,
позволит предприятию в 2014г. наработать
прибыль, рост которой составит 108,0%.
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
Анализ финансовых результатов
предприятия осуществляется с целью выявления
основных факторов, оказывающих влияние
на финансовую благо состоятельность
компании, а также для того, чтобы сделать
прогноз тенденций изменения роста и разработки
стратегий развития бизнеса.
Показатели финансового состояния
отражают наличие, размещение и использование
финансовых результатов. В конечном итоге
финансовое состояние в значительной
степени определяет конкурентоспособность
предприятия, его потенциал в деловом
сотрудничестве, оценивает, в какой мере
гарантированы экономические интересы
самого предприятия и его партнеров по
финансовым и другим экономическим отношениям.
Финансовое положение предприятия характеризуется
обеспеченностью финансовыми ресурсами,
необходимыми для нормальной производственной,
коммерческой и других видов деятельности
предприятия, целесообразностью и эффективностью
их размещения и использования, финансовыми
взаимоотношениями с другими субъектами
хозяйствования, платежеспособностью
и финансовой устойчивостью. Способность
предприятия своевременно производить
платежи свидетельствует о его хорошем
финансовом положении.
Анализ основных показателей
финансово-хозяйственной деятельности
ООО Трубный завод «Строй-Профиль» показал,
что в 2013 году анализируемое предприятие
уменьшило масштаб своей деятельности,
о чем свидетельствует снижение выручки
от реализации продукции и прибыли. На
это так же повлияло превышение прочих
внереализационных расходов над внереализационными
доходами. Отрицательно значение балансовой
прибыли связанно с резким сокращением
прибыли от реализации - на 85,69% по сравнению
с 2012 г. и это позволило предприятию
в 2013 году получить убыток в сумме 620 тыс.руб.
Следовательно, можно сделать вывод, что
конечный финансовый результат деятельности
ООО Трубный завод «Строй-Профиль» в 2013
году это убыток.
Анализ динамики прочих доходов
и расходов ООО Трубный завод «Строй-Профиль»
показал, что в 2013 году наблюдается большой
рост прочих доходов, они возросли на 50,66
% (на 693 тыс. руб.) по сравнению с 2012 годом.
Так же в этом году увеличились на 1 тыс.
руб. доходы от участия в других организациях
и составили 2 тыс. руб. Прочие расходы
в 2012 году возросли на 16,20 % по сравнению
с 2011 годом, но в 2013 году сократились на
14,15 %, и стали на 339 тыс.руб. меньше, чем
в 2012 году. Все это является положительной
тенденцией для исследуемого предприятия.
Однако, по сравнению с 2012 годом, в 2013 году
резко сократилась прибыль от продаж на
85,69% (на 2179 тыс. руб.), и проценты к получению
снизились на 56,4% (на 22 тыс. руб.), а проценты
к уплате, в свою очередь, увеличились
на 76 тыс. руб. Все эти изменения в конечном
итоге привели к тому, что сложились убытки
на ООО Трубный завод «Строй-Профиль»
в сумме 602 тыс.руб.
Анализ динамики эффективности
использования основных средств ООО Трубный
завод «Строй-Профиль» свидетельствует
о том, что основные показатели деятельности
организации в отчетном периоде по основным
средствам, которые характеризуют эффективность
их использования, имеют тенденцию снижения.
Так, уменьшились объем продаваемой продукции
(на 2147 тыс. руб.), балансовая прибыль (на
1970 тыс. руб.), численность (на 1 работника),
производительность труда (на 18,1 тыс. руб./чел).
Однако среднегодовая стоимость основных
фондов возросла в 2013 г. на 6567 тыс. руб.
по сравнению с 2011 г. и на 2646 тыс. руб. по
сравнению с 2012 г.
В целом, основные средства
на предприятии использовались неэффективно.
На это указывает интегральный показатель
эффективности их использования. Снижение
показателя фондоотдачи и низкая рентабельность
основных средств привели к тому, что интегральный
показатель в 2013 году сократился на 1,3
ед., относительно 2012 года и равен 1,8 ед.
Общий анализ оборотных активов
ООО Трубный завод «Строй-Профиль» показал,
что увеличилась оборачиваемость текущих
активов, что привело к сокращению периода
оборачиваемости, а, следовательно, к высвобождению
средств из оборота.
Увеличение материалоемкости
по сырью и материалам в 2013г. на 0,04 руб.
вызвало экономию материалов на 1064 тыс.руб.
= (0,04 х 26585). Тем самым при сохранении прежнего
уровня материалоемкости себестоимость
продукции была бы выше на эту величину.
Таким образом, материальные ресурсы в
ООО Трубный завод «Строй-Профиль» в 2013г.
использовались эффективно.
Анализируя затраты ООО Трубный
завод «Строй-Профиль» можно сделать вывод,
что в их структуре значительное место
занимают материальные затраты (71%) – это
означает, что ООО Трубный завод «Строй-Профиль»
является материалоемким предприятием
и основной резерв снижения себестоимости
лежит здесь. На втором месте прочие затрат
(10%) и на третьем – затраты на оплату труда
(9%). Все эти элементы оказывают наибольшее
влияние на полную себестоимость.
Структура активов в течение
анализируемого периода в целом изменилась
незначительно. Около 82 % активов составляют
внеоборотные, и примерно 18% – оборотные,
что характерно для промышленного предприятия.
Большая часть оборотных активов на конец
2013 г. находилась в сфере производства.
Пассивной части баланса характерно
преобладание удельного веса источников
собственных средств. Собственный капитала
занимает 68% всех источников финансирования,
а заемный - 32%. В то время как в 2012г. это
соотношение было 81% и 19%. В целом по итогам
анализ актива и пассива баланса, можно
сделать вывод, что ООО Трубный завод «Строй-Профиль»
имеет ухудшение структуры баланса, т.к.
признаками «положительного» баланса
являются: рост собственного капитала;
отсутствие резких изменений в отдельных
статьях баланса; соответствие дебиторской
задолженности кредиторской.
Анализ коэффициента автономии,
дал возможность отнести ООО Трубный завод
«Строй-Профиль» к предприятию, которое
имеет стабильно устойчивое финансовое
состояние.
Анализ показателей рентабельности
ООО Трубный завод «Строй-Профиль» показал,
что рентабельность продаж в 2013 г. стала
отрицательной (-1,71%) – это показывает
ошибку в расчете цены на продукцию, то
есть цена недостаточно высока, чтобы
покрыть издержки.
Отрицательное значение в 2013
г. рентабельности фондов (-2,3%) показывает
неэффективное использование имущества,
и недостаточного количества вложенных
денежных единиц исследуемым предприятием
для получения рубля прибыли до налогооблажения.
Анализ движения денежных средств
ООО Трубный завод «Строй-Профиль» за
2013 г. показал, что имеется относительная
стабильность в денежном состоянии, однако,
временами преобладает то дефицит денежных
средств, то временно свободные денежные
средства. Положительным моментом в движении
денежных средств является устойчивое
превышение притока средств над их оттоком,
что является залогом для финансовой стабильности
предприятия. Чего в отчетном периоде
не наблюдается. Период обращения денежных
средств объединяет три периода и равен
промежутку времени между расходами на
производственные ресурсы — материалы
и рабочую силу и получением выручки от
продажи продукции.
Таким образом, финансовое состояние
ООО Трубный завод «Строй-Профиль» является
неустойчивым. Анализ ликвидности анализируемого
предприятия показал недостаток собственных
оборотных средств (минимальное условие
финансовой устойчивости), малую платежеспособность
предприятия. Однако на протяжении
всего анализируемого периода коэффициент
быстрой ликвидности ООО Трубный завод
«Строй-Профиль» превышал нормативное
значение, из этого можно утверждать, что предприятие располагает
достаточным объемом свободных ресурсов,
формируемых за счет собственных источников. На протяжении всех
трех лет коэффициент покрытия не превысил
нормативного значения – это свидетельствует
о рациональном вложении ООО Трубный
завод «Строй-Профиль» своих средств и эффективном
их использовании.
Доля запасов в оборотном капитале
на протяжении анализируемого периода
находится примерно на одном уровне. Не
увеличение доли запасов в оборотных активах
является положительной тенденцией для
ООО Трубный завод «Строй-Профиль», так
как слишком высокая их
доля может быть признаком затоваривания,
либо пониженным спросом на продукцию.
На протяжении трех
лет соотношение заемного и собственного
капитала росло и в 2013 году составило 0,54
ед. что на 0,3 ед. больше, чем в 2012 году. Данным
показатель не превысил свое нормативное
значение, а это является положительной
тенденцией для ООО Трубный завод «Строй-Профиль»,
так как чем ниже значение
показателя, тем выше финансовая устойчивость
и независимость исследуемого предприятия
от заемного капитала и обязательств.
Анализ коэффициента восстановления платежеспособности
свидетельствует о наличии реальной возможности
у ООО Трубный завод «Строй-Профиль» восстановить свою
платежеспособность.
Эффект финансового левериджа получил
положительное значение – 3,95 %, следовательно, любой прирост коэффициента финансового
левериджа будет вызывать еще больший
прирост коэффициента рентабельности
собственного капитала. Однако эффективность
использования заемного капитала зависит
от соотношения между рентабельностью
активов и процентной ставкой за кредит,
так как на ООО Трубный завод «Строй-Профиль»
в 2013 году ставка за кредит выше рентабельности
активов – это говорит о том, что использование
заемного капитала убыточно.
Расчет продолжительности финансового
цикла ООО Трубный завод «Строй-Профиль»
показал, что с 2011-2013 гг. время обращения
запасов имела тенденцию сокращения, что
свидетельствует о затоваривании или
снижении спроса на ООО Трубный завод
«Строй-Профиль».
Время обращения дебиторской
задолженности в 2011 г. составило 47,7 дней,
в 2012 г. – 57,3 дней, в 2013 г. – 76,2 дней. Здесь
наблюдается тенденция роста. Увеличение
данного показателя говорит о расширение коммерческого
кредита, предоставляемого ООО Трубный
завод «Строй-Профиль».
Время обращения кредиторской
задолженности в 2012 году снизилось на
6,3 дней, и составила 20 дней. А в 2013 году
этот показатель увеличился на 11,9 дней
и его значение составил 31,9 дней. Рост времени обращения
кредиторской задолженности означает увеличение
скорости оплаты задолженности ООО
Трубный завод «Строй-Профиль», снижение роста покупок,
осуществляемых за счет коммерческого
кредита.
Так же наблюдается увеличение операционного
и финансового цикла, что является отрицательной
тенденцией для ООО Трубный завод «Строй-Профиль».
Сокращение операционного цикла может
быть сделано за счет ускорения производственного
процесса и оборачиваемости дебиторской
задолженности, а финансовый цикл может
быть сокращен как за счет данных факторов,
так и за счет некоторого некритического
замедления оборачиваемости кредиторской
задолженности.