Анализ и совершенствование управления оборотными средствами на предприятии ООО «КО «Радуга»

  Феос = 1 / Фос = ((ОССн + ОССк) / 2) / ВР                                          (16)

Используя в качестве исходных данных сведения, содержащиеся в таблицах 1 и 5, выполним расчет рассмотренных  выше показателей, результаты расчета  приведены в таблице 7

Таблица 7 – Показатели эффективности  использования основных фондов, и  их динамика
	в текущих ценах				в ценах на 01.01.2008 г.
Показатели	2010 г.	2011 г.	Изменение		2010 г.	2011 г.	Изменение
	абс.	абс.	абс.	%	абс.	абс.	абс.	%
Выручка (нетто) (ВР), тыс. руб.	27 194	32 993	5 799	21,32	25 366	27 944	2 578	10,16
(ОССн + ОССк) / 2, тыс. руб.	15401,5	17259,5	1858	12,06	15401,5	17259,5	1858	12,06
Фондоотдача (Фос), руб.	1,77	1,91	+ 0,14	+ 7,9	1,65	1,62	- 0,03	- 1,8
Фондоёмкость (Феос), руб.	0,57	0,52	- 0,05	- 8,77	0,61	0,62	+ 0,01	+ 1,6

 

Из таблицы 7 можно сделать вывод, что в 2009 году фондоотдача основных средств в текущих ценах составила 1,91 руб. выручки на рубль основных фондов, что является хорошим результатом, и по сравнению с 2008 годом,  увеличилась  на 7,9% (или на 14 коп. в абсолютном выражении), соответственно фондоёмкость снизилась на 8,77% (на 5 коп.) и составила 52 коп. на рубль продукции. Если же выручку  брать в сопоставимых на (01.01.2008 г.) ценах, то в 2009 г. фондоотдача снизилась на 3 коп. (1,8%), хотя и осталась на приемлемом уровне (1,62 руб.) а фондоёмкость напротив увеличилась на 1 коп. (1,6%), и составила 62 коп. на рубль продукции.

 

1.4.2. Оборотные средства

 

1.4.2.1. Для анализа наличия, состава и структуры оборотных средств предприятия, составим сводную таблицу 8, исходных данных, на основе бухгалтерского баланса (форма № 1) (ПРИЛОЖЕНИЕ Б).

Таблица 8 – Состав и структура  оборотных средств, тыс. руб.
	в ценах текущего периода			в ценах на 01.01.2008 г.
	01.01.10 г.	01.01.11 г.	31.12.11г.	01.01.10г.	01.01.11г.	31.12.11г.
Сырьё и материалы	4 392	4 611	5 064	4 392	4 070	4 147
Незавершённое производство	12 487	18 510	25 201	12 487	16 337	20 640
Готовая продукция на складе	3 513	2 801	3 895	3 513	2 472	3 190
Расходы будущих периодов	215	391	884	215	345	724
Товары отгруженные	8	526	5	8	464	4
НДС	696	447	527	696	395	432
Дебиторская задолженность < 12 мес.	8 830	11 408	11 288	8 830	10 069	9 245
в т.ч покупатели и заказчики	4 604	5 512	7 297	4 604	4 865	5 976
Краткосрочные финансовые вложения	7 114	3 640	21	7 114	3 213	17
Денежные средства	703	4 959	1 512	703	4 377	1 238
Прочие оборотные средства	269	848	783	269	748	641
ИТОГО	38 227	48 141	49 180	38 227	42 490	40 278
Изменение к предыдущему г., тыс. руб.		9 914	1 039		4 263	-2 211
Изменение к предыдущему году, %		25,93	2,16		11,15	-5,20
Изменение за два года, тыс. руб.			10 953			2 051
Изменение за два года, %			28,65			5,37

Данные табл. 8  показывают, что  общее увеличение стоимости оборотных  активов, составило: в 2008 г. – 9914 тыс. руб. (25,93%); в 2009 г. – 1039 тыс. руб. (2,16%); за два года – 10953 тыс. руб. (28,65%) (в текущих ценах).

Если же смотреть в сопоставимых ценах, то стоимость оборотных активов  в 2008 г. увеличилась на 4263 тыс. руб. (11,15%); в 2009 г. уменьшилась на 2211 тыс. руб. (5,2%); в целом за два года, увеличилась на 2051 тыс. руб. (5,37%).

На основе таблицы 8 рассчитаем удельный вес отдельных составляющих, в  общей сумме оборотных средств  и его динамику, результаты расчетов внесём в таблицу 9. Поскольку уровень  инфляции на относительные показатели не влияет, расчетные данные, как  в текущих, так и в сопоставимых ценах, будут одинаковыми.

Из анализа таблицы 9 можно сделать  следующие выводы:

- Наибольший удельный вес в  структуре оборотных средств  занимают затраты в незавершенном  производстве, причём их доля  увеличивалась в течение всего  исследуемого периода (с 32,67% до 51,24%), это может свидетельствовать,  как о том, что предприятие  наращивает объёмы производства, так и о том, на предприятии  увеличилась доля продукции с  длительным производственным циклом. В нашем случае это связано  с увеличением объемов.

- На втором месте, по удельному  весу, находится краткосрочная дебиторская  задолженность более половины  которой, составляет задолженность  покупателей и заказчиков. Причём  их доля увеличилась с 12,04% вначале  исследуемого периода, до 14,84% в  его конце, что подтверждает, сделанный  при анализе таблицы 2, вывод  о том, что на предприятии  имеются проблемы с оплатой  реализованной продукции.

Таблица 9 – Удельный вес  составляющих оборотных средств  и его динамика, %
	Удельный вес			Изменение
	01.01.10г.	01.01.11 г.	31.12.11г.	За 2010 г.	За 2011г.	За два г.
Сырьё и материалы	11,49	9,58	10,30	-1,91	0,72	-1,19
Незавершённое производство	32,67	38,45	51,24	5,78	12,79	18,58
Готовая продукция на складе	9,19	5,82	7,92	-3,37	2,10	-1,27
Расходы будущих периодов	0,56	0,81	1,80	0,25	0,99	1,24
Товары отгруженные	0,02	1,09	0,01	1,07	-1,08	-0,01
НДС	1,82	0,93	1,07	-0,89	0,14	-0,75
Дебиторская задолженность < 12 мес.	23,10	23,70	22,95	0,60	-0,74	-0,15
в т.ч покупатели и заказчики	12,04	11,45	14,84	-0,59	3,39	2,79
Краткосрочные финансовые вложения	18,61	7,56	0,04	-11,05	-7,52	-18,57
Денежные средства	1,84	10,30	3,07	8,46	-7,23	1,24
Прочие оборотные средства	0,70	1,76	1,59	1,06	-0,17	0,89
Итого	100	100	100

 

Довольно высока доля готовой продукции  и сырья и материалов (9,19% и 11,49% - в начале, 7,92% и 10,30% - в конце исследуемого периода), хотя она и снизилась  на 2,46%, тем не менее, их суммарный  удельный вес составил 18,22%, что негативно  отражается на оборачиваемости. Кроме  того, наличие существенных запасов  готовой продукции на складе свидетельствует  о наличии проблем со сбытом.

- Уменьшился удельный вес краткосрочных  финансовых вложений на 18,57% (с  18,61% в начале исследуемого периода   до 0,04% в его конце). С одной  стороны, это можно расценить  как положительный момент, поскольку  проценты по краткосрочным депозитам  не покрывают даже инфляцию. С  другой стороны, одновременно  увеличился удельный вес незавершённого  производства на 18,58%. Удельный вес  денежных средств, которые вообще  не приносят дохода, увеличился  в 2008 году до 10,30%, но к концу  2009 года составил всего 3,07%, т.е.  произошло сокращение наиболее  ликвидных резервов.

 

1.4.2.2. Эффективность использования  оборотных средств характеризуют  следующие показатели:

- Оборачиваемость оборотных  средств (количество оборотов) (К14) (отдача оборотных средств) показывает, сколько выручки приходится на один рубль оборотных средств, рассчитывается как отношение выручки от реализации продукции к средней стоимости оборотных средств. Не менее трёх оборотов в год.

К14 = ВР / ОС(ср)                                                                   (17)

Где ВР – выручка от реализации продукции (см. формулу (7), таблицу 1);

       ОС(ср) = (ОСн + ОСк) / 2 – средняя стоимость оборотных  средств;

       ОСн, ОСк - стоимость  оборотных средств на начало  и конец рассматриваемого периода  (см. таблицу 8, “Итого”).

- Период оборота оборотных  средств (Тос). Показывает длительность одного оборота в днях

Тос = Д / К14                                                                              (18)

Где Д – количество дней в отчетном периоде (год = 360 дней); К14 – (см. вывшее).

- Оборачиваемость материальных  запасов (Комз). Отражает число оборотов запасов предприятия за анализируемый период

Комз = Срп / (МЗн + МЗк) /2                                                             (19)

Где Срп – производственная себестоимость  реализованной продукции (строка 020, ф. №2);

       МЗн, МЗк –  стоимость материальных запасов  на начало и конец периода,  соответственно (стр.210 + стр.220, Ф. №  1).

- Период оборота материальных  запасов (Томз). Показывает в днях продолжительность одного оборота материальных запасов

Томз = Д / Комз                                                                          (20)

Где Д, Комз – (см. вывшее).

- Оборачиваемость дебиторской  задолженности (Кдз). Показывает скорость оборота краткосрочной дебиторской задолженности. В отличие от оборачиваемости всей дебиторской задолженности она не включает долгосрочную дебиторскую задолженность, поскольку последнюю принято относить к внеоборотным активам.

Кдз = ВР / (ДЗн + ДЗк) /2                                                         (21)

Где ВР – выручка от реализации продукции;

        ДЗн, ДЗк  – дебиторская задолженность  на начало и конец периода  (стр.240, Ф №1).

- Период оборота дебиторской  задолженности (Ткдз). Характеризует средний срок погашения дебиторской задолженности

 Тдз = Д / Кдз                                                                              (22)

Где Д, Кдз – см. выше.

Для анализа эффективности использования  оборотных средств составим сводную  таблицу 10  исходных  и расчетных  данных.

 

Таблица 10 - Эффективность использования  оборотных средств
Показатели	2010 г.			2011 г.
	Начало	Конец		Начало	Конец
Стоимость оборотных средств (ОС)	38 227	48 141		48 141	49 180
Стоимость материальных запасов (МЗ)	21 311	27 286		27 286	35 576
Дебиторская задолженность (ДЗк)	8 830	11 408		11 408	11 288
Выручка (нетто) от реализации (ВР)	27 194			32 993
Производственная себестоимость  реализованной продукции (Срп)	21 812			25 121
Оборачиваемость оборотных средств (К14)	0,63			0,68
Период оборота оборотных средств (Тос)	571,67			530,94
Оборачиваемость материальных запасов (Комз)	0,92			0,81
Период оборота материальных запасов (Томз)	391,61			443,45
Оборачиваемость дебиторской задолженности (Кдз)	2,69			2,91
Период оборота дебиторской задолженности (Тдз)	133,95			123,81