Понятие, сущность и значение анализа хозяйственной деятельности

 

           Так, если в 2000 г. задолженность перед  поставщиками составляла 56,57% от  общей суммы, то на начало 2003г. она снизилась до 54,04%. Также изменился удельный вес всех остальных видов кредиторской задолженности.

 

         2.2.2.  Анализ финансовой устойчивости

 

         Одной из  важнейших характеристик финансового  состояния предприятия является  стабильность его производственно-хозяйственной деятельности в свете долгосрочной перспективы. Стабильность деятельности всякого предприятия  связанна с общей структурой капитала, Степенью его зависимости от кредиторов и инвесторов. Дело в том, что многие фирмы предпочитают вкладывать  в дело минимум собственных средств, а финансировать его за счет денег, взятых в долг. А имея стабильную финансовую структуру собственных средств, предприятие имеет возможность притягивать к себе инвесторов.

          Понятие  финансовой устойчивости предприятия  тесно связано с 

перспективной платежеспособностью. Поскольку в условиях рыночной экономики осуществление процесса производства, его расширение, удовлетворение социальных и других нужд предприятия производятся за счет самофинансирования, т.е. собственных средств, а при их недостаточности – заемных, то большое значение имеет финансовая независимость от внешних заемных источников, хотя обойтись без них сложно, а практически невозможно. Поэтому изучаются соотношения заемного, собственного и общего капитала с различных позиций. Для этого рассчитываются коэффициенты структуры капитала К1з, К2з.

 

 

                          К1з=    Общие заемные средства (заемный капитал)                                  (2.2.2.1)

                                                                                       Общий капитал

 

          где К1з – коэффициент соотношения заемного и общего капитала

                1. 2000 год: К1з=2383906/5949901=0,40

                2. 2001 год: К1з=3509603/8041623=0,44

                3. 2002 год: К1з=3510000/8042000=0,44

Значения данных коэффициентов говорят о том, что в 2000 году доля долга Фанеро-спичечного комбината в общей сумме капитала составляла 40%, к началу 2003 года этот показатель увеличился до 44%, т.е. увеличилась степень зависимости комбината от внешних источников финансирования.

 

 

                          К2з=            Общие заемные средства (заемный капитал)                             (2.2.2.2)

                                                                                          Собственный капитал ,

 

          где К2з – коэффициент соотношения заемного и собственного капитала

                   1. 2000 год: К2з=2383906/3565995=0,67

                   2. 2001 год: К2з=3509603/4532020=0,77

                   3. 2002 год: К2з=3510000/4532000=0,77

Этот коэффициент показывает, сколько заемных средств привлечено на 1 рубль собственных, насколько каждый рубль долга подкреплен собственностью. Рост этого коэффициента в 2001г. свидетельствует об усилении зависимости ФСК от внешних источников.

 

 

                             Ксм=       Собственные оборотные средства                               (2.2.2.3)

                                                                           Собственные средства 

 

          где Ксм – коэффициент маневренности собственных средств

                 1. 2000 год: Ксм=2369033/3565995=0,66

                 2. 2001 год: Ксм=3408890/4532020=0,75

                 3. 2002 год: Ксм=3409000/4532000=0,75

Полученные значения свидетельствуют о крайне низкой мобильности собственных средств комбината в 2000 и 2002 г.г.

 

2.2.3.  Анализ прибыли  и рентабельности

 

Конечным положительным финансовым результатом хозяйственной деятельности предприятия является прибыль. Она представляет собой реализованную часть чистого дохода, созданного прибавочным трудом.

Только после продажи продукции чистый доход принимает форму прибыли и полной себестоимости реализованной продукции. Значит, чем больше предприятие реализует рентабельной продукции, тем больше получит прибыли, тем лучше его финансовое состояние.

Под финансовым состоянием понимается способность предприятия финансировать свою деятельность. Оно характеризуется обеспеченностью финансовыми ресурсами, необходимыми для нормального функционирования предприятия, целесообразностью их размещения и эффективностью использования, финансовыми взаимоотношениями с другими юридическими и физическими лицами, платежеспособностью и финансовой устойчивостью. Способность предприятия своевременно производить платежи, финансировать свою деятельность на расширенной основе свидетельствует о его хорошем финансовом состоянии. Финансовый результат деятельности следует изучить в тесной связи с использованием и реализацией продукции. Объем реализации и величина прибыли, уровень рентабельности зависят от производственной, снабженческой, сбытовой и коммерческой деятельности предприятия, иначе говоря, эти показатели характеризуют все стороны хозяйствования.

Экономический анализ – важнейшая стадия работы, предшествующая планированию и прогнозированию финансовых ресурсов предприятия, эффективного их использования. Результаты анализа служат основой для принятия управленческих решений на уровне руководства предприятием и является исходным материалом для работы финансовых менеджеров.

Главной целью при планировании прибыли и других финансовых результатов с учетом выводов экономического анализа является максимизация доходов, что позволяет обеспечивать финансирование большого объема потребностей предприятия в его развитии.

В хозяйственной практике используется целый ряд показателей прибыли- на единицу продукции, балансовая, налогооблагаемая, льготируемая, чистая и пр. Но для анализа финансового результата от всех видов деятельности предприятия используем показатель «балансовая прибыль».

На изменение балансовой прибыли оказывают влияние многие факторы: первого, второго и третьего порядков. Значения факторов, влияющих на формирование балансовой прибыли приведены в табл. 2.2.3.1                                                                                                   

                                                                                                      

                                                                                                           Таблица 2.2.3.1

Анализ факторов изменения балансовой прибыли ФСК

(цены - сопоставимые)

 

Факторы изменения балансовой прибыли	Год			Сумма влияния, тыс.руб. (гр.3-гр.1)
	2000	2001	2002
А	1	2	3	4
Изменение балансовой прибыли всего: В том числе за счет:	41848	39498	38670	-3178
1. Прибыли от реализации продукции	32921	32969	30743	-2178
1.1.Объема реализованной продукции	3769293	3924373	3577309	-191984
1.1.1.Выпуска товарной продукции	3397100	3722400	3712700	+315600
1.1.2.Остатков нереализованной продукции	181315	130532	186141	+4826
1.2.Полной себестоимости реализованной  продукции	2961672	3073120	3151478	+189806
2.Прибыли от прочей реализации	1990	1203	1686	-304
3.Внереализационных результатов	6937	5326	6241	-696
3.1.По ЦБ и от долевого участия  в СП	-	-	-	-

 

 

                                                                                                               Продолжение табл. 2.2.3.1

 

А	1	2	3	4
3.2.Штрафов, пени, неустоек, полученных	915	358	894	-21
3.3.Прибыли и убытков прошлых  лет	-	-	-	-
3.4.Поступлений долгов и дебиторской  задолженности	6022	4968	5347	-675

       

          Данные табл. 2.2.3.1 показывают, что уменьшение балансовой прибыли по сравнению с 2000 г. на 3178 тыс.руб. получено в результате снижения прибыли от реализации на 2178 тыс.руб., прибыли от прочей реализации – на 304 тыс.руб. Прибыль от вне реализационных операций обусловила дополнительное снижение балансовой прибыли на 696 тыс.руб. или на 10,3% (главным образом, за счет снижения поступления долгов и дебиторской задолженности). На прибыль от реализации продукции отрицательное влияние оказало снижение объема реализации продукции, рост себестоимости реализованной продукции, следствием чего явилось увеличение остатков готовой продукции на 2,66 % или на 4826 тыс.руб. Еще более отрицательное значение приобретает снижение объемов реализации продукции в совокупности с увеличением объемов ее производства на 9,29%.

          Прибыль  от основной деятельности (реализации  работ, продукции и услуг) анализируется по данным слагаемых формирования кредита счета 46, на котором и выводится величина прибыли или убытков. Показатели формирования прибыли от основной деятельности по кредиту счету 46 являются отчетными показателями формы № 2 по строке 050. Исходя из формирования реализации продукции (реализация – остатки нереализованной продукции на начало года + выпуск продукции – остатки нереализованной продукции на конец года), в процессе определения реализации продукции (работ, услуг) эти три фактора учтены в показателе «Выручка от реализации продукции (работ, услуг)»). Поэтому анализ прибыли от основной деятельности предполагает изучение факторов изменения только прибыли, в частности изменение объема реализации, структуры реализованной продукции, затрат на производство и сбыт реализованной продукции, изменения цен на продукцию. Показатель реализации продукции для исчисления прибыли берется без налога на добавленную стоимость, акцизов и других налогов, вычитаемых из объема реализации. Факторы изменения прибыли от реализации приведены в приложении.

Затраты на производство и сбыт реализованной продукции рассчитываются как часть затрат на производство реализованной продукции и отражаются в форме № 2 «Отчет о прибылях и убытках». Однако сравнивать показатели объема реализации, затрат на производство и прибыли за несколько лет без приведения их в сопоставимый вид неправомерно. Изучая динамику показателей реализации, с помощью индекса цен их необходимо пересчитать в сопоставимых условиях, аналогично и с показателями затрат на сравнимую продукцию. При сравнении данных предыдущего периода с отчетными данными о  затратах последние пересчитываются на индекс цен сырья, материалов, топлива и других или на индекс средств производства, а заработная плата работников – на индекс цен потребительских товаров.

 Для того, чтобы наиболее  конкретно судить о финансовых  результатах предприятия необходимо произвести анализ использование прибыли.

В соответствии с действующим положением, прибыль, полученная организацией, распределяется в следующем порядке. Прежде всего из нее вносится в бюджет налог. Для исчисления облагаемой налогом прибыли прибыль отчетного года уменьшается на сумму: льготируемой прибыли; налога на недвижимость, исчисленного с остаточной стоимости, основных производственных и непроизводственных фондов; по дивидендам и приравненным к ним доходам; прибыли, по которой налог на прибыль взимается в виде фиксированной суммы.

По действующему законодательству прибыль облагается налогом по ставке в 2001 году – 30%, а в 2002 году эта ставка равна 24%.

Чистая прибыль предприятия определяется как разница между прибылью отчетного года и величиной налога с учетом льгот. Направление использования чистой прибыли определяются предприятием самостоятельно.

Для повышения эффективности производства очень важно, чтобы при распределении прибыли была достигнута оптимальность в удовлетворении интересов государства, предприятия и работников. Государство заинтересовано получить как можно больше прибыли в бюджет. Руководство предприятия стремится направить большую сумму прибыли на расширенное воспроизводство. Работники заинтересованы в повышении оплаты труда. Если государство облагает предприятие очень высокими налогами, то это не стимулирует развитие производства продукции, и как результат – поступление средств в бюджет. То же может произойти, если всю сумму прибыли использовать на материальное стимулирование работников предприятия. В этом случае в перспективе уменьшится производство продукции, так как не будут обновляться основные производственные фонды, сократится собственный оборотный капитал, что в конечном итоге приведет к снижению жизненного уровня работников, сокращению рабочих мест. Если же уменьшится доля прибыли на материальное стимулирование труда, то это в свою очередь приведет к снижению материальной заинтересованности работников и как следствие – к снижению эффективности производства.