Автор работы: Пользователь скрыл имя, 12 Февраля 2011 в 17:39, курсовая работа
Чтобы грамотно и оперативно просчитать и оценить финансовые инвестиции для проекта, а также разработать к нему бизнес-план, желательно использовать для этого соответствующий инструментарий - системы комплексного финансового-экономического анализа предприятия (проекта), позволяющие выполнять стандартные расчеты по методике UNIDO. К числу таких инструментов принадлежат системы: Project Expert (Про-Инвест Консалтинг), Альт (Альт-Инвест), Аналитик (ИНЭК), Audit Expert (Про-Инвест Консалтинг), ОЛИМП:ФинЭксперт (Росэкспертиза) и ряд других отечественных программных систем.
Введение 2
ГЛАВА I. Современное программное обеспечение в оценке экономической эффективности, финансовой надежности, риска инвестиционного проекта 3
1.1. Понятие инвестиционного проекта 3
1.2. Оценка эффективности инвестиционного проекта 4
1.3. Программные продукты для оценки эффективности инвестиционных проектов 7
ГЛАВА II Пакеты компьютерных программ для оценки эффективности инвестиционного проекта 9
2.1. Пакет COMFAR 2.1 9
2.2. Пакет PROPSPIN 11
2.3. Пакет «Альт-Инвест» 12
2.4. Пакет «Project Expert 5» 15
2.5. Пакет «ТЭО-Инвест» 17
2.6. Пакет FOCCAL 20
ГЛАВА III. Пример расчета инвестиционного проекта в программах «Альт-Инвест» и Project Expert 21
3.1. Опыт использования «Альт-Инвест» 21
3.2. Пример расчета NPV и IRR проекта. 22
Заключение 31
Список использованной литературы 32
| Другие издержки подготовительного периода | 30 000 | 60 000 | 30 000 | ||||||
| Поступления от реализации активов | |||||||||
| Приобретение прав собственности (акций) | |||||||||
| Продажа прав собственности | |||||||||
| Доходы от инвестиционной деятельности | |||||||||
| Кэш-фло от инвестиционной деятельности | -150 000 | -300 000 | -30 000 | ||||||
| Собственный (акционерный) капитал | |||||||||
| Займы | 164 604 | 331 400 | 80 916 | ||||||
| Выплаты в погашение займов | 97 334 | 189 792 | 154 655 | 135 138 | |||||
| Выплаты процентов по займам | 82 599 | 75 065 | 50 236 | 24 750 | |||||
| Лизинговые платежи | |||||||||
| Выплаты дивидендов | |||||||||
| Кэш-фло от финансовой деятельности | 164 604 | 331 400 | -99 017 | -264 858 | -204 891 | -159 888 | |||
| Баланс наличности на начало периода | 0 | 0 | 0 | 0 | 40 120 | 227 827 | 408251 | ||
| Баланс наличности на конец периода | 0 | 0 | 0 | 0 | 40 120 | 227 827 | 408 251 | 498267 |
Расчет эффективности проекта в целом по программе Альт-инвест.
Денежный поток проектной компании (в долларах) Таблица №10.
| 7-12
2003г |
2004 г | 2005 г | 2006 г | 2007 г | 2008 г | 2009 г | 2010 г | 1-6
2011г | |
| Поступления от продаж | 240000 | 480000 | 480000 | 480000 | 480000 | 480000 | 240000 | ||
| Затраты на материалы и комплектующие | 30 000 | 60 000 | 60 000 | 60 000 | 60 000 | 60 000 | 30 000 | ||
| Затраты на сдельную заработную плату | 15 000 | 30 000 | 30 000 | 30 000 | 30 000 | 30 000 | 15 000 | ||
| Суммарные прямые издержки | 45 000 | 90 000 | 90 000 | 90 000 | 90 000 | 90 000 | 45 000 | ||
| Общие издержки | 2 400 | 4 800 | 12 000 | 19 200 | 19 200 | 19 200 | 19 200 | 19 200 | 9 600 |
| Затраты на персонал (без ЕСН) | 9 000 | 18 000 | 32 400 | 46 800 | 46 800 | 46 800 | 46 800 | 46 800 | 23400 |
| Суммарные постоянные издержки | 11 400 | 22 800 | 44 400 | 66 000 | 66 000 | 66 000 | 66 000 | 66 000 | 33000 |
| Вложения в краткосрочные ценные бумаги | |||||||||
| Доходы по краткосрочным ценным бумагам |
| Доходы по краткосрочным ценным бумагам | |||||||||
| Другие поступления | |||||||||
| Другие выплаты | |||||||||
| Налоги (включая ЕСН) | 3500 | 11200 | 36600 | 59000 | 58900 | 61000 | 80000 | 86300 | 43200 |
| Кэш-фло от операционной деятельности | -14 900 | -34 000 | 114 000 | 265 000 | 265 100 | 263 000 | 244 000 | 237 700 | 118 800 |
| Затраты на приобретение активов | 120 000 | 240 000 | 0 | ||||||
| Другие издержки подготовительного периода | 30 000 | 60 000 | 30 000 | ||||||
| Поступления от реализации активов | |||||||||
| Приобретение прав собственности (акций) | |||||||||
| Продажа прав собственности | |||||||||
| Доходы от инвестиционной деятельности | |||||||||
| Кэш-фло от инвестиционной деятельности | -150 000 | -300 000 | -30 000 | ||||||
| Собственный (акционерный) капитал | |||||||||
| Займы | |||||||||
| Выплаты в погашение займов | |||||||||
| Выплаты процентов по займам | |||||||||
| Лизинговые платежи | |||||||||
| Выплаты дивидендов | |||||||||
| Кэш-фло от финансовой деятельности | |||||||||
| Баланс наличности на начало периода | -164 900 | -498 900 | -414 900 | -149 900 | 115 200 | 378 200 | 622 100 | 859 800 | |
| Баланс наличности на конец периода | -164 900 | -498 900 | -414 900 | -149 900 | 115 200 | 378 200 | 622 100 | 859 800 | 978 600 |
| Поток денежных средств за период | -164 900 | -334 000 | 84000 | 265 000 | 265 100 | 263 000 | 244 000 | 237 700 | 118 800 |
Расчет эффективности предприятия, реализующего проект, с учетом источников финансирования по программе Альт-инвест.
Денежный поток проектной компании (в долларах) Таблица №11.
| 7-12 2003г | 2004 г | 2005 г | 2006 г | 2007 г | 2008 г | 2009 г | 2010 г | 1-6 2011г | |
| Поступления от продаж | 240000 | 480000 | 480000 | 480000 | 480000 | 480000 | 240000 | ||
| Затраты на материалы и комплектующие | 30 000 | 60 000 | 60 000 | 60 000 | 60 000 | 60 000 | 30 000 | ||
| Затраты на сдельную заработную плату | 15 000 | 30 000 | 30 000 | 30 000 | 30 000 | 30 000 | 15 000 | ||
| Суммарные прямые издержки | 45 000 | 90 000 | 90 000 | 90 000 | 90 000 | 90 000 | 45 000 | ||
| Общие издержки | 2 400 | 4 800 | 12 000 | 19 200 | 19 200 | 19 200 | 19 200 | 19 200 | 9 600 |
| Затраты на персонал (без ЕСН) | 9 000 | 18 000 | 32 400 | 46 800 | 46 800 | 46 800 | 46 800 | 46 800 | 23400 |
| Суммарные постоянные издержки | 11 400 | 22 800 | 44 400 | 66 000 | 66 000 | 66 000 | 66 000 | 66 000 | 33000 |
| Вложения в краткосрочные ценные бумаги | |||||||||
| Доходы по краткосрочным ценным бумагам | |||||||||
| Другие поступления | |||||||||
| Другие выплаты | |||||||||
| Налоги (включая ЕСН) | 3300 | 11 100 | 28600 | 47100 | 51300 | 57700 | 65200 | 69300 | 40400 |
| Кэш-фло от операционной деятельности | -14 700 | -33 900 | 122 000 | 276 900 | 272 700 | 266 300 | 258 800 | 254 700 | 121 600 |
| Другие издержки подготовительного периода | 30 000 | 60 000 | 30 000 | ||||||
| Поступления от реализации активов | |||||||||
| Приобретение прав собственности (акций) | |||||||||
| Продажа прав собственности | |||||||||
| Доходы от инвестиционной деятельности | |||||||||
| Кэш-фло от инвестиционной деятельности | -150 000 | -300 000 | -30 000 | ||||||
| Собственный (акционерный) капитал | |||||||||
| Займы | 161 800 | 368 100 | 84200 | ||||||
| Выплаты в погашение займов | -99 000 | -184 400 | -168 800 | -161 900 | |||||
| Выплаты процентов по займам | -3 000 | -44 300 | -85 500 | -66 100 | -40 200 | -14 200 | |||
| Лизинговые платежи | |||||||||
| Выплаты дивидендов | |||||||||
| Кэш-фло от финансовой деятельности | |||||||||
| Баланс наличности на начало периода | -164 700 | -498 600 | -406 600 | -129 700 | 143 000 | 409 200 | 668 000 | 922 700 | |
| Баланс наличности на конец периода | -164 700 | -498 600 | -406 600 | -129 700 | 143 000 | 409 200 | 668 000 | 922 700 | 1044 300 |
| Поток денежных средств за период | -164 700 | -333 900 | 92000 | 276 900 | 272 700 | 266 300 | 258 800 | 254 700 | 121 600 |