Финансы предприятия

    Нормативы, рассчитанные по вышеназванным видам  оборотных средств, принимаются  в размере их потребности. Общий  по предприятию норматив (потребность) оборотных средств определяется суммированием всех частных нормативов ОБС. В финансовый план предприятия включается не общий норматив на конец года, а его изменение – прирост или уменьшение.

      Таблица 23

    Расчет  потребности предприятия в оборотных  средствах (норматив ОБС) 

 

    При расчете потребности предприятия  в оборотных средствах получили снижение норматива  ОБС на конец  года на -12877,6 тыс.руб. Высвобождение оборотных средств происходит в тех случаях, когда оборачиваемость оборотных средств ускоряется с ростом объема производства на предприятии. Высвобожденные при этом средства не могут быть изъяты из оборота, поскольку они находятся в запасах ТМЦ, обеспечивающих рост производства. Высвобождение оборотных средств означает дополнительную экономию средств.

    Ускорение оборачиваемости оборотных средств позволяет предприятию направить средства на развитие предпринимательской деятельности, не привлекая дополнительных финансовых ресурсов. Высвобожденные оборотные средства могут быть направлены на дальнейшее расширение производства, освоение новых видов изделий, улучшение снабжения и сбыта и другие меры совершенствования предпринимательской деятельности.

    3.4 Расчет прироста устойчивых пассивов 

    Наряду  с собственными источниками средств (прибыль, амортизационные отчисления, выручка и др.), в распоряжении предприятия постоянно находится устойчивая кредиторская задолженность, которую можно приравнять к собственным источникам средств (устойчивые пассивы). Это – переходящая задолженность по заработной плате с отчислениями, резерв предстоящих платежей и расходов и другие. В рассматриваемом предприятии имеется задолженность по заработной плате с отчислениями от нее.

    Величина  минимальной задолженности работникам по заработной плате определяется по формуле:

    З = (ФОТ х d) / Д, где

    З – минимальная задолженность по заработной плате, тыс.руб.;

    ФОТ – планируемый на год фонд оплаты труда, тыс.руб.;

    .d – количество дней с начала месяца до дня выдачи заработной платы;

    Д – 360 дней.

    Аналогично  рассчитывается сумма минимальной  задолженности по отчислениям от заработной платы во внебюджетные фонды. В финансовый план включается не общая сумма задолженности на конец года, а ее изменения (прирост, уменьшение) за плановый год.

    В курсовой работе принимается условие, что на начало планового года ФОТ  на 30% меньше, чем на конец года.

    ФОТ с отчислениями = ФОТ производственных рабочих + ФОТ управленческого персонала.

    ФОТ _{на конец года} = 39600,0+2510,0+652,60 = 42762,6 тыс.руб.

    ФОТ _{на начало года} 42762,60-42762,6 х 0,3 = 29933,82 тыс.руб.

    З _{нач. года} = (29933,82 х 15 ) / 360 = 1247,24 тыс.руб.

    З _{конец года} = (42762,6 х 15) / 360 = 1781,78 тыс.руб.

    Прирост устойчивых пассивов = 534,54 тыс.руб. 

    Прирост устойчивых пассивов увеличивает  доходную часть финансового плана. Также  он, наряду с чистой прибылью, является источником финансирования прироста оборотных средств предприятия. 

3.5 Бюджет (план) прибылей и убытков на год 

    Бюджет  прибылей и убытков представляет собой прогноз всех прибыльных операций предприятия. По форме данная смета  полностью соответствует форме  №2 «Отчет о прибылях и убытках».

Таблица 24

    Бюджет  прибылей и убытков на год 

 

    В раздел прочие операционные расходы  входит налог на имущество. Произведем его расчет.

      Налог на имущество = (Среднегодовая стоимость ОФ + Среднегодовая стоимость НМА + Кап. Затраты) 2 х 2,2%

    Среднегодовая стоимость имущества принятого  на учет до 01.01.2002г  (гр 9 табл.16) = 10490 тыс. руб.

    Среднегодовая стоимость имущества принятого на учет с 01.01.2002г  (гр 3 табл.17) = 40850 тыс. руб.

    Среднегодовая стоимость нематериальных активов ( стр.4,5 табл.8) = 160- 160х 10% = 144 тыс.руб.

    Среднегодовая стоимость капитальных вложений ( табл.22) = 10600 тыс. руб.

    Налог на имущество = (10490+ 40850 + 144 + 10600) х 2,2% = 682,92

3.6 Расчет оптимального размера прибыли 

    Для планирования максимально возможного объема прибыли целесообразно, сопоставить  выручку от реализации продукции  с переменными и постоянными  затратами. Прирост прибыли зависит от относительного уменьшения переменных или постоянных затрат. Это сопоставление позволяет определить «силу воздействия производственного рычага», которая означает, что с изменением выручки от реализации продукции происходит более интенсивное изменение прибыли в ту или иную сторону.

    Сила  воздействия производственного рычага (С) рассчитывается по формуле:       

    С= (Выручка от реализации – Переменные затраты) / Сумма прибыли от реализации.

    Для расчета процента прироста прибыли  следует % роста выручки умножить на «С».

    Чем выше удельный вес постоянных затрат и ниже – переменных затратах при  неизменной выручке от реализации, тем сильнее «сила воздействия  производственного рычага. Однако это не означает, что можно бесконтрольно увеличивать постоянные расходы от реализации, так как в случае сокращения выручки от реализации предприятие может понести большие убытки.

    В курсовой работе примем 3 хозяйственных  ситуации изменения выручки, переменных и постоянных затрат, и определим  соответствующие изменения прибыли. 1-я и 2-я ситуации – оптимистические, 3-я ситуация – пессимистическая.

    За  основу для расчетов берутся суммы  переменных и постоянных расходов из табл.20, объем выручки – из табл.21.

    Таблица 25

    Расчет  оптимального варианта изменения прибыли 

 

    Анализируя  полученные результаты расчетов делаем выводы:

• при увеличении выручки от реализации и переменных затрат на 10% при неизменных постоянных затратах сила воздействия производственного рычага равна 4,036, следовательно изменение прибыли равно 40,36% (плюс 5264,77 тыс.руб.). Эта ситуация предполагает использование производственных мощностей предприятий и рост спроса на их продукцию, что способствует увеличению выручки от реализации. При этом увеличиваются переменные расходы.
• при увеличении выручки от реализации и переменных затрат на 10% и одновременном увеличении постоянных затрат на 2% сила воздействия операционного рычага становится равной 3,655, что на 0,381 меньше чем в 1-ой ситуации. Прирост прибыли составляет 36,55% - 4767,76 тыс.руб., что на 497,01 тыс.руб. меньше 1-ой ситуации. Эта ситуация также предполагают использование производственных мощностей предприятий и рост спроса на их продукцию, что способствует увеличению выручки от реализации, но при этом увеличиваются  постоянные.расходы, что снижает выручку от реализации, а следовательно и прибыль. 
• при снижении выручки от реализации и переменных затрат на 8% и неизменных постоянных затратах сила воздействия операционного рычага равна 3,114 а снижение прибыли происходит на 24,9% или на 3248,08 тыс.руб. Эта ситуация предполагает сокращение покупательского спроса на товары и услуги, что приводит к недоиспользованию мощностей и, следовательно, снижению выручки от реализации и прибыли.