Рационализация управления денежными потоками

Автор работы: Пользователь скрыл имя, 15 Февраля 2012 в 00:03, курсовая работа

Описание работы

Целью работы является исследование состояния учета и проведение анализа денежных средств для обоснования основных направлений совершенствования управления ими на примере исследуемого предприятия.
Задачи работы:
Изучить законодательные, нормативные акты и специальную учебную литературу по теме работы;
Изучить порядок учета денежных средств на примере исследуемого предприятия;
Провести анализ денежных средств;
Установить взаимосвязь между наличием и движением денежных средств и платежеспособностью;
Обосновать направления по рациональному управлению денежными потоками.

Содержание работы

Введение 3
1. Теоретические и методические основы учета и анализа денежных средств 6
2. Организационно- экономическая характеристика ООО «Ланда» 26
3. Учет денежных средств ООО «Ланда» 35
3.1. Учет кассовых операций и денежных документов 35
3.2. Учет операций на расчетном счете 45
3.3. Учет переводов в пути 53
3.4. Инвентаризация денежных средств 54
3.5. Порядок составления отчета о движении денежных средств (форма №4)………………………………………………………………………………..57
4. Анализ состояния и движения денежных средств ООО «Ланда». 61
4.1. Анализ наличия денежных средств и платежеспособность предприятия61
4.2. Анализ динамики, структуры денежных средств и их оборачиваемости 64
4.3 Анализ движения денежных потоков 69
4.3.1. Прямой метод анализа денежных потоков 69
4.3.2. Косвенный метод анализа денежных потоков 73
4.3.3. Коэффициентный метод анализа денежных потоков…………………..75
5. Рационализация управления денежными потоками 78
5.1. Оптимизация среднего остатка денежных активов предприятия. 78
5.2.Методы оптимизации денежных потоков………………………………….83
Заключение 87
Библиографический список……………………………………………………..93

Файлы: 1 файл

ланда.doc

— 723.50 Кб (Скачать файл)
 

    Выручка от продаж продукции, работ, услуг в 2005 году увеличилась по сравнению с уровнем 2003 года на 290437 тыс. руб. (90,15%), что стало следствием расширения объемов продаж.

    В свою очередь себестоимость проданных  товаров выросла на 235437 тыс. руб. (78,81%). Весьма позитивен факт, что темпы роста выручки превышают темпы роста себестоимости, что свидетельствует об относительной экономии затрат.

    В качестве положительного  момента  следует отметить ускорении оборачиваемости  оборотных средств, что свидетельствует  о некотором дополнительном привлечении  средств в оборот. Оборачиваемость оборотных средств за весь анализируемый период выросла на 25,11%. Следовательно, текущие активы стали совершать больше оборотов в анализируемом периоде.

    Трудовые  ресурсы стали использоваться более  эффективно, о чем свидетельствует  рост производительности труда одного работника с 9204 тыс. руб. в 2003 году до 15315 тыс. руб. в 2005 году. В основном рост эффективности использования обусловлен ростом выручки от продаж.

    Повышение эффективности использования ресурсов не могло не сказаться на  конечном финансовом результате, так по отношению  к 2003 году прибыль от продаж увеличилась на 40374 тыс. руб.

    Все показатели рентабельности в течение  анализируемого периода увеличились, что стало следствием, прежде всего  роста величины прибыли организации. Показатель рентабельности оборота увеличился вследствие значительного роста прибыли от продаж и менее значительного увеличения выручки от продажи товаров, продукции, работ, услуг. Рентабельность совокупного капитала выросла на 0,06 процентных пункта, это связано с увеличением величины чистой прибыли.

    Финансовые  результаты деятельности предприятия за период 2003-2005 гг. приведены в таблице 2.

    Таблица  2 - Финансовые результаты и финансовое состояние предприятия

N п/п Показатели 2003 г. 2004 г. 2005 г. Откл-ие (+,-)
1. Прибыль (убыток) от продажи продукции

(работ,  услуг), тыс. руб.

 
(11772)
 
(11709)
 
28602
 
40374
2. Прибыль (убыток) до налогообложения, тыс. руб. (9347) (17700) 17303 26650

    Продолжение таблицы 2

3. Чистая (нераспределенная) прибыль (непокрытый убыток), тыс.руб. (7184) (15897) 10282 17466
4. Коэффициент автономии -0,053 -0,114 -0,065 -0,012
5. Коэффициент обеспеченности

собственными  средствами

-0,067 -0,135 -0,065 0,002
6. Коэффициент финансовой зависимости 1,053 1,114 1,065 0,012
7. Коэффициент обеспеченности запасов и затрат собственными источниками -0,131 -0,295 -0,540 -0,409
8. Коэффициент абсолютной ликвидности    0,127 0,094 0,031 -0,096
9. Коэффициент промежуточной  ликвидности 0,434 0,477 1,025 0,591
10. Коэффициент текущей  ликвидности 0,935 0,881 1,166 0,231
 

    На  основании проведенного исследования можно сделать следующие выводы.

    Показатели  прибыли организации увеличились: прибыль от продаж на 28602 тыс. руб., прибыль до налогообложения на 26650 тыс. руб. и чистая прибыль на 17466 тыс. руб. В 2005 году предприятие начало получать прибыль. Доля прибыли от продаж в общей сумме прибыли до налогообложения  в 2005 г. составила 165%. Это указывает на превышение прочих расходов над прочими доходами. Доля чистой прибыли в общей сумме прибыли до налогообложения в отчетном году увеличилась, что связано с уменьшением доли обязательных платежей.

    В тоже время в отношении финансовой устойчивости складывается довольно тревожная  ситуация. В частности на протяжении анализируемого периода отсутствует  собственный капитал, о чем свидетельствует  значение коэффициента автономии. Весь совокупный капитал сформирован за счет заемных источников. Можно сделать вывод о том, что предприятие полностью финансово зависимо. Соответственно коэффициент финансовой зависимости выше 1. Совокупный капитал в основном формируется за счет заемных источников и величина заемных средств с каждым годом растет.

    По  данным таблицы видно, что у анализируемой  организации коэффициент обеспеченности оборотными средствами имеет отрицательное значение. У предприятия отсутствует собственный капитал для покрытия даже незначительной части текущих активов.

    Аналогичная картина складывается в отношении  коэффициента обеспеченности запасов и затрат собственными источниками. Запасы формируются только за счет заемного капитала.

    В отношении платежеспособности складывается позитивная ситуация. В частности за исключением коэффициента абсолютной ликвидности все показатели увеличиваются. Так коэффициент промежуточной ликвидности вырос на 0,591, а коэффициент текущей ликвидности – на 0,231. Это обусловлено привлечением долгосрочных заемных источников. Также к разряду позитивных можно отнести тот факт, что коэффициент текущей ликвидности превышает 1, что говорит о том, предприятие сможет погасить все краткосрочные обязательства.

    Оценка  предприятия была бы неполной без  оценки финансового состояния предприятия .

    Одним из подходов к оценке финансовой устойчивости предприятия является определение  типа финансовой устойчивости.

    Для определения типа финансовой устойчивости рассчитали обеспеченность запасов  и затрат источниками формирования (таблица 3).

    Таблица 3 - Обеспеченность запасов и затрат источниками формирования и тип финансовой устойчивости

Показатели 2003 2004 2005
1. Наличие (+), отсутствие (-) собственных оборотных средств Ас с  - F -9337 -27341 -13263
2. Наличие (+), отсутствие (-) чистых активов Ач= (Ес + Кd) - F -9337 -27341 28912
 

    Продолжение таблицы 3

3. Наличие (+), отсутствие (-) общей величины  нормальных источников формирования  запасов и затрат Ае=(Есt+ Кd) –F 36836 67836 78720
4. Наличие (+), отсутствие (-) собственного капитала Еc -7174 -23545 -13263
5. Излишек (+), недостаток (-) собственных оборотных средств для формирования запасов и затрат Nс=Aс - Z -80784 -120179 -37840
6. Излишек (+), недостаток (-) чистых  мобильных активов Nч = Ач – Z -80784 -120179 -63926
7. Излишек (+), недостаток (-) общей величины  нормальных источников формирования  запасов и затрат Ne = Аe – Z -34611 -25002 -14118
Тип финансовой устойчивости Банкрот Банкрот Банкрот
 

    Таким образом, на основании проведенного исследования можно сделать вывод: у предприятия отсутствует собственный капитал и даже выражается со знаком «минус», т.е. обязательства предприятия превосходят его активы.  У предприятия отсутствуют собственные оборотные средства, а наличие собственных оборотных средств является минимальных условием финансовой устойчивости. У предприятия недостаточно всех нормальных источников для формирования запасов и затрат и для этого привлекается кредиторская задолженность. Предприятие находится в стадии банкротства.

    Хотя  однозначно отнести предприятие к стадии банкротства нельзя исходя из следующих условий:

    • предприятие функционирует короткий период времени и является дочерним подразделением;
    • наблюдается улучшение финансовой устойчивости, в частности снижается недостаток нормальных источников формирования.

    Таким образом на основании проведенного исследования можно сделать следующие  выводы.  В настоящее время организацию нельзя назвать абсолютно платежеспособной и финансово устойчивой, она не в состоянии полностью рассчитываться по своим обязательствам. Для улучшения финансовой ситуации ООО «Ланда» необходимо разработать политику управления оборотными активами с целью повышения эффективности их использования. 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

    3. Учет денежных  средств ООО «Ланда»

    3.1 Учет кассовых операций

 

    Предприятия независимо от организационно-правовых форм и сферы деятельности должны хранить свободные денежные средства в банках и производить расчеты, как правило, в безналичном порядке  через кредитные организации. Общество заинтересовано в том, чтобы денежные обороты максимально осуществлялись через каналы общегосударственного счетоводства, т.е. через кассовую технику и банки, обеспечивая тем самым полное поступление налогов в бюджет.

    Прием наличных денег ООО «Ланда» при осуществлении расчетов с населением производит с обязательным применением контрольно-кассовой техники. При этом контрольно-кассовая техника, применяемая организацией:

    зарегистрирована  в налоговых органах по месту  учета организации или индивидуального  предпринимателя в качестве налогоплательщика;

    исправна и опломбирована в установленном порядке;

    имеет фискальную память и эксплуатироваться  в фискальном режиме.

    Выполнение  всех операций с наличными деньгами возложено на кассира, который несет  полную материальную ответственность за сохранность принятых ценностей.

    В ООО «Ланда» с 1 января 2003 г. кассиром работает Созинова О.А. При  поступлении на работу она заключила договор о полной материальной ответственности (Приложение №1), в котором указала, что если по своей халатности, небрежности причинит ущерб организации, то обязуется возместить его в полном объеме, а также обязуется выполнять установленные правила ведения кассовых операций.

    ООО «Ланда» может иметь в своей кассе наличные деньги в пределах лимита, установленного банком, по согласованию с руководителем предприятия.

    Для этого предприятие ООО «Ланда» представляет в банк расчет по форме № 0408020 «Расчет на установление предприятию лимита остатка кассы и оформление разрешения на расходование наличных денег из выручки, поступающих в его кассу». Лимит остатка денег в кассе – предельное значение количества денег в кассе, зависит от среднедневного поступления денег в кассу.  В ООО «Ланда» установленный лимит равен 100000 рублей (Приложение №2).

    При необходимости лимит остатка кассы пересматривается. Лимит остатка наличных денег в кассе устанавливается учреждениями банков ежегодно всеми предприятиями, независимо от организационно - правовой формы и сферы деятельности, имеющим кассу и осуществляющим налично-денежные расчеты.

Информация о работе Рационализация управления денежными потоками