Анализ деятельности предприятия

    Проанализировав данные за три года, мы можем сделать следующие выводы: коэффициент общей оборачиваемости капитала в 2004 году  по сравнению с 2003г. увеличился на 0,01, что означает ускорение кругооборота средств предприятия, а в 2005г. по сравнению с 2004г. незначительно снизился на 0,01.

    Коэффициент оборачиваемости мобильных средств  снижается: так в 2004г. по сравнению с 2003г. – на 0,03, в 2005г. по сравнению с 2004г. – на 0,02, что говорит об снижении скорости оборота мобильных средств предприятия.

    Коэффициент оборачиваемости материальных оборотных средств  также на протяжении всего анализируемого периода снижается.

    Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности  в 2004г. по сравнению с 2003г. увеличился на 0,26, в 2005г. по сравнению с 2004г. снизился на 0,08. Увеличение данного коэффициента является благоприятной тенденцией, так как снижается время оборота дебиторской задолженности. Средний срок погашения дебиторской задолженности в 2003г. был равен 912 дней, в 2004г. – 553 дня, в 2005г. – 629 дней.

    Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности на протяжении всего исследуемого периода имеет тенденцию к снижению. Так, в 2004г. по сравнению с 2003г. он снизился на 0,29, в 2005г. по сравнению с 2004г. – на 0,09. Снижение данного коэффициента говорит об увеличении  срока возврата кредиторской задолженности. Так, средний срок погашения кредиторской задолженности в 2003г. равен 561 день, в 2004г. – 1014 дней, в 2005г. – 1352 дня.

    Коэффициент оборачиваемости собственного капитала также имеет тенденцию к увеличению. Так, 2004г. по сравнению с 2003г. данный показатель увеличился на 0,01. Рост данного показателя говорит об увеличении скорости оборота собственного капитала.

    В целом проведенный анализ позволяет  сказать о незначительном снижении уровня деловой активности ООО «       », так как некоторые показатели на протяжении  исследуемого периода имеют тенденцию к снижению.

    Но  для более полного анализа  финансового состояния предприятия  необходимо проанализировать и такой  показатель как рентабельность, о  чем и пойдет речь далее.

    2.5. Анализ рентабельности ООО «       » за период 2003-2005гг.

 

    Показатели  рентабельности являются относительными характеристиками финансовых результатов  и эффективности деятельности предприятия. Они измеряют доходность предприятия  с различных позиций. Одним из основных критериев, характеризующих потенциальные производственные возможности предприятия, является эффективность использования имущества.

    Функционирование  предприятия зависит от его способности  получать необходимую прибыль. В  целом результативность деятельности любого предприятия может оцениваться с помощью абсолютных и относительных показателей.

    Относительные показатели не подвержены влиянию инфляции, поскольку представляют собой различные  соотношения прибыли и вложенного капитала (собственного, заемного, привлеченного). Экономический смысл значений указанных показателей рентабельности состоит в том, что они характеризуют прибыль, полученную с каждого рубля средств, вложенных в предприятие. Под эффективностью использования имущества подразумевают в первую очередь рентабельность активов предприятия. Показатели рентабельности являются относительными характеристиками финансового результата и эффективности деятельности предприятия. Они измеряют доходность предприятия с различных позиций и группируются в соответствии с интересами участников экономического процесса рыночного обмена.

    Показатели  этой группы предназначены для оценки общей эффективности вложения средств  в данное предприятие и анализируют  рентабельность капитала в целом. Анализ уровня рентабельности ООО «       » за 2003-2005гг. представлен в таблице 2.7.

    Таблица 2.7.

    Показатели  уровня рентабельности ООО «       » за 2003-2005гг.

 

    Коэффициент рентабельности реализованной продукции  показывает, сколько прибыли приходится на единицу реализованной продукции.

    Значение  данного показателя на протяжении всего  исследуемого периода незначительно снижается, что говорит о небольшом спаде спроса на продукцию предприятия.

    Рентабельность  всего капитала характеризует эффективность использования всего имущества предприятия. В течение всего анализируемого периода данный показатель не изменяется.

    Показатель  рентабельности внеоборотных активов  отражает эффективность использования  основных средств и прочих внеоборотных активов, измеряемую величиной прибыли, приходящейся на единицу стоимости средств. Данный показатель также на протяжении анализируемого периода не изменяется.

    Коэффициент рентабельности собственного капитала показывает эффективность использования  собственного капитала. Данный показатель в течение всего анализируемого периода не изменяется, что говорит о постоянстве уровня рентабельности собственного капитала и свидетельствует об эффективном использовании собственного капитала, что положительно влияет на положение предприятия в экономической среде.

    Все финансово-экономические показатели были рассчитаны на основе бухгалтерской  отчетности ООО «       » (см.Приложение 1). 
 
 
 
 
 
 
 
 

 

     Выводы и предложения

    При анализе материально-технической  базы ООО «       » было выявлено увеличение стоимости основных средств с 120302 тыс. руб.  до 151170 тыс. руб., что свидетельствует об увеличении производственного потенциала предприятия. Доля основных средств в активах в 2004г. по сравнению с 2003г. сократилась на 15%, в 2005г. по сравнению с 2004г. увеличилась на 3%. Отношение доли активной части основных средств в общей их сумме за три рассматриваемых года выросло с 57 до 59%.

    Можно также добавить, что ООО «       » имеет достаточно новые основные средства, о чем свидетельствует невысокий уровень изношенности данного вида активов (коэффициент изношенности активов составляет в 2005г. - 39%).

    Анализ  фондоотдачи и фондовооруженности показал следующее:

    - показатель фондоотдачи в течение  анализируемого периода изменяется. Так, в 2003г. ООО «       » использовала 72,43руб. прибыли на рубль стоимости основных средств, в 2004г. – 75,54руб., в 2005г. – 71,57руб. прибыли.

    - оценивая уровень фондовооруженности ООО «       », можно отметить, что в течение анализируемого периода данный показатель меняется. Так, в 2004г. по сравнению с 2003г. наблюдается снижение на 72,34, а в 2005г. по сравнению с 2004г. – увеличение на 31,74, что связано  с приобретением основных средств и увеличением численности персонала.

    Анализ  трудовых ресурсов показал, что фонд рабочего времени ООО «       » за 2003-2005гг. увеличился на 48272 чел-часа или 28%, что произошло за счет увеличения численности работников предприятия.

    Характеризуя  динамику производительности туда работающих ООО «       », следует подчеркнуть: наблюдается увеличение анализируемого показателя за исследуемый период: в 2004 году по сравнению с 2003 годом – на 13,12, в 2005 году по сравнению с 2004 годом – на 1,83.

    Увеличение  производительности труда работающих обусловило значительное увеличение объемов  реализации продукции ООО «       », что благоприятно скажется на результатах деятельности данного предприятия в перспективе.

    Оценивая  динамику затрат, приходящихся на 1 руб. реализованной продукции ООО «       », можно заметить, что затраты на 1 рубль реализованной продукции увеличиваются в течении анализируемого периода, в 2004г. по сравнению с 2003г.- на 0,06, в 2005г. по сравнению с 2004г. – на 0,02, что связано с увеличением выручки от реализации, и, следовательно, себестоимости реализованной продукции.

    При анализе активов было выявлено, что  общая сумма средств предприятия  на протяжении всего исследуемого периода  увеличивается.

    При анализе пассива баланса было  установлено, что предприятие не пользуется заемными средствами и ссудами банка, в структуре источников средств ООО «       »  наибольший удельный вес занимает собственный капитал, а это рассматривается как положительная тенденция.

    Анализ  финансовой устойчивости показал следующее:

    - коэффициент соотношения заемного и общего капитала в 2004г. по сравнению с 2003г. вырос на 0,12, а в 2005г. по сравнению с 2004г. – снизился на 0,04, а это говорит о неблагоприятной тенденции для предприятия, так как повышается зависимость предприятия от внешних источников;

    - коэффициент соотношения заемного  и собственного капитала в  2003-2004гг. увеличивается, а это свидетельствует об увеличении финансовой зависимости предприятия. Но в 2005г. наблюдается улучшение финансовой устойчивости предприятия;

    - коэффициент маневренности собственных  средств соответствует нормативному  ограничению только в 2003г. А это говорит о том, что в 2004-2005гг. у  предприятия недостаточно собственных средств для финансирования  оборотных средств;

    - коэффициент обеспеченности собственными  средствами на протяжении всего  исследуемого периода соответствует  нормативному ограничению, что  свидетельствует о достаточности  собственных оборотных средств  у предприятия, необходимых для  его финансовой устойчивости.

    Анализ  ликвидности показал, что баланс предприятия является ликвидным  в 2003-2005гг.

    Коэффициент абсолютной ликвидности в 2003г. составил 0,20, а это значение соответствует требованиям нормативного ограничения, следовательно, можно говорить о снижении времени задержки удовлетворения требований кредиторов.

    Коэффициент критической ликвидности характеризует  ожидаемую платежеспособность предприятия  на период, равный средней продолжительности  одного оборота дебиторской задолженности. Так, в 2003г. значение данного показателя составило 0,43, к 2003 году оно увеличилось на 0,32 и составило 0,75. В 2005г. по сравнению с 2004г. наблюдается снижение на 0,11.

    Коэффициент текущей ликвидности показывает платежные возможности предприятия, оцениваемые при условии не только своевременных расчетов с дебиторами и благоприятной реализации готовой продукции, но и продажи в случае нужды прочих элементов материальных оборотных средств.

    Так, в 2004г. данный показатель составлял 0,80%, а это на 0,35 больше, чем в 2003г., но к 2005г. – снизился на 0,30 по сравнению с 2004г. Значения данного коэффициента на протяжении всего анализируемого периода не соответствуют нормативному ограничению.

    При анализе деловой активности ООО «       » было выявлено следующее:

    - увеличение коэффициента общей оборачиваемости капитала в 2004г. анализируемого периода говорит об ускорении кругооборота средств предприятия.

    - снижение коэффициента оборачиваемости мобильных средств предприятия свидетельствует об снижении скорости оборота мобильных средств.

    - увеличение коэффициента оборачиваемости  дебиторской задолженности в  2004г. является благоприятной тенденцией, так как снижается время её оборота.