Содержание и анализ отчетности об изменениях капитала

Министерство образования и науки Российской Федерации

Федеральное агентство по образованию 

Государственное образовательное учреждение

высшего профессионального образования

ОРЕНБУРГСКИЙ ГОСУДАРСТВЕННЫЙ УНИВЕРСИТЕТ 

Финансово-экономический факультет

Кафедра учетно-аналитических дисциплин 
 

КУРСОВАЯ РАБОТА 
 

 по дисциплине "Экономический анализ" 

Содержание  и анализ отчетности об изменениях капитала  
(форма №3) 

ОГУ 080105.5009.10 ОО 
 

                                              Руководитель работы

                                               _______________Смирнова Е.В.

                                                       "_____"_________________2009г.

                                                Исполнитель

                                                Студент гр. 06 ФК-1

                                                Жеребцова А.В.

                                          "_____"_________________2009г. 
 
 
 
 
 

Оренбург 2009

 

Министерство образования и науки Российской Федерации

Федеральное агентство по образованию 

Государственное образовательное учреждение

высшего профессионального образования

ОРЕНБУРГСКИЙ ГОСУДАРСТВЕННЫЙ УНИВЕРСИТЕТ 

Финансово-экономический факультет

Кафедра учетно-аналитических дисциплин 
 

Задание на курсовую работу 

Содержание  и анализ отчетности об изменениях капитала  
(форма №3)

Исходные данные: устав предприятия, бухгалтерский баланс (форма №1) , отчет об изменениях капитала предприятия (форма №3), отчет о прибылях и убытках (форма №2), работы отечественных и экономистов. 

а) раскрыть сущность, содержание капитала и факторы его формирования;

б) дать сравнительную характеристику методик анализа и обосновать выбор системы показателей оценки финансовой устойчивости предприятия;

в) провести апробацию выбранной методики оценки и анализа капитала предприятия;

г) определить рекомендации по управлению капиталом предприятия. 

Перечень графического материала:

таблицы, характеризующие показатели финансовой устойчивости. 

Дата выдачи задания:      “____”_______________2009 г.

Руководитель:                                               Смирнова Е.В.          

Исполнитель:  студент группы 06 ФК-1    Жеребцова

Срок защиты работы:      “____”_______________2009 г. 

Аннотация 

      Курсовая  работа содержит 57 страниц, в том числе 3 рисунка, 12 таблиц, 1 схему, 15 источников, 8 приложений.

      В данной курсовой работе изложены основные положения и произведен расчет показателей  оценки собственного капитала предприятия ОАО «Камская долина». Тип финансового состояния предприятия определен как кризисный. Определены направления по повышению эффективности деятельности предприятия.

      Курсовой  работой предусмотрена разработка практических рекомендаций по увеличению эффективности использования капитала предприятия для осуществления его хозяйственной деятельности, по обеспечению достаточности источников финансирования капитала предприятия, на этой основе, изменению типа финансового состояния на более устойчивый. 
 

 

       

       Содержание 

  
 
 
 
 

 

       Введение 

       В настоящее время в целях оптимизации финансовых потоков предприятия, а также в целях минимизации рисков при принятии инвестиционных решений требуется все больше оперативной информации о структуре капитала и платежеспособности. Контрагенты организации, поставщики и подрядчики, прежде чем установить деловые отношения, также требуют раскрытия данной информации. Анализ структуры капитала, а следовательно и платежеспособности занимает все большее место в принятии экономических решений.

       Актуальность  темы заключается в том, что основная проблема для каждого предприятия – это эффективное управление капиталом для осуществления финансовой деятельности, обслуживания денежного оборота, создания условий для экономического роста, следовательно, существует необходимость во всестороннем изучении, анализе собственного капитала предприятия.

       Вопросу анализа собственного капитала уделяется много внимания в экономической литературе, в первую очередь, в серьезных экономических изданиях - таких, как журналы «Экономический анализ: теория и практика», «Аудиторские ведомости» и др. Данный вопрос был подробно рассмотрен многими известными экономистами, такими как: Донцова Л.В, Никифорова Н.А., Гиляровская А.В., Нестеркина О.Н., Бариленко В.И., Радченко Ю.В., Бурцев В.В, Мизиковский Е.А., Дружиловская Т.Ю. и др. Поэтому в процессе написания курсовой работы мы опирались на работы данных экономистов.

       Цель  данной курсовой работы – на основе анализа капитала ОАО «Камская долина» разработать рекомендации по управлению капиталом предприятия.

       Объектом  курсовой работы является капитал ОАО «Камская долина».

       В соответствии с поставленной целью  определены следующие задачи:

• изучить значение капитала предприятия как фактора финансовой устойчивости предприятия;
• рассмотреть методики анализа капитала предприятия;
• рассмотреть содержание и порядок формирования отчетности об изменениях капитала предприятия;
• провести анализ состава и движения собственного капитала;
• провести оценку и расчет чистых активов предприятия;
• разработать рекомендации по управлению капиталом предприятия.

       Для решения задач были использованы данные бухгалтерского учета и отчетности ОАО «Камская долина».

 

       1 Методические подходы  к анализу отчетности  об изменениях  капитала

       1.1 Капитал предприятия:  экономическая сущность  и необходимость  анализа 

       Каждая  организация, самостоятельно осуществляющая производственную или иную коммерческую деятельность, должна обладать определенным капиталом, то есть определенной величиной финансовых ресурсов, представляющей собой совокупность материальных ценностей, денежных средств, финансовых вложений и исключительных прав, необходимых для осуществления хозяйственной деятельности.

       Выделяют  две различные характеристики общего капитала:

• активный (функционирующий);
• пассивный, отражающий источники финансирования и оплаты действующего капитала.

       Общая структура источников капитала предприятия представлена на схеме 1(приложение И).

       Активный  капитал (или активы) организации  состоит из имущества организации. В зависимости от скорости оборота  различают активы длительного пользования, которые более одного года используются организацией, и оборотные активы, предназначенные для текущего (одноразового) использования в процессе хозяйственной деятельности или находящиеся в обороте организации не более одного года. То есть активный капитал предприятия подразделяется на основной (долгосрочный) капитал и оборотный (текущий) капитал. В основной капитал входят основные средства, нематериальные активы, долгосрочные финансовые инвестиции, доходный вложения в имущество и др.

       Оборотный капитал имеет в своем составе материальные оборотные средства (материально-производственные запасы, готовая продукция и товары, затраты в незавершенном производстве); средства в текущих расчетах; краткосрочные финансовые вложения; денежные средства.

       Пассивный капитал характеризует источники формирования имущества (активного капитала) обособленной организации и включает собственный и заемный капитал.

       Заемный капитал (ЗК) представляет собой часть стоимости имущества организации, приобретенного в счет обязательства вернуть поставщику, банку, другому заимодавцу.

       Собственный капитал  организации как юридического лица или обособленного хозяйствующего субъекта в общем виде определяется стоимостью имущества, принадлежащего организации на правах собственности.

       Собственный капитал состоит из уставного, добавочного и резервного капитала, нераспределенной прибыли. Первым по времени появления в качестве объектов учета в организациях появляется уставный капитал, порядок формирования которого зависит от организационно-правовой формы, в которой создается организация /12/.

       Собственный капитал характеризуется следующими дополнительными моментами:

       1. Простотой привлечения (нужно  решение собственника или без  согласия других хозяйствующих  субъектов).

       2. Высокой нормой прибыли на  вложенный капитал, т.к. не выплачиваются проценты по привлечению средств.

       3. Низкий риск потери финансовой  устойчивости и банкротства предприятия. 

       Недостатки  собственных средств:

       1. Ограниченный объем привлечения,  т.е. невозможно существенно расширить  хозяйственную деятельность.

       2. Не используется возможность  прироста рентабельности собственного  капитала за счет привлечения  заемных средств. 

       Таким образом, предприятие, использующее только собственные средства имеет наивысшую  финансовую устойчивость, но ограниченны  возможности прироста прибыли.

       Добавочный  капитал – составляющая собственного капитала в его настоящей трактовке  – объединяет группу достаточно разнородных  элементов: суммы от дооценки внеоборотных активов предприятия; безвозмездно полученные ценности; эмиссионный доход акционерного общества и др./8/.

       Резервный капитал формируется в соответствии с установленным законом порядком и имеет строго целевое назначение. В условиях рыночной экономики резервный  капитал выступает в качестве страхового фонда, создаваемого для  целей возмещения убытков и обеспеченности защиты интересов третьих лиц в случае недостаточности прибыли предприятия.

       Нераспределенная  прибыль представляет собой прибыль, остающуюся после выплаты налогов  и других платежей и формирования резервов (фондов). По экономическому содержанию нераспределенная прибыль настолько близка к резервам, что ее рассматривают в качестве свободного резерва.

       Средства  резервов (фондов) и нераспределенной прибыли помещены в конкретное имущество  или находятся в обороте. Их величина характеризует результат деятельности предприятия и свидетельствует о том, насколько увеличились активы предприятия за счет собственных источников.

       Деление собственного капитала на капитал и  резервы носит не столько теоретическое, сколько практическое значение: по соотношению и динамике этих групп оценивают деловую активность и эффективность деятельности предприятия. Тенденция к увеличению удельного веса второй группы (резервы) характеризует способность наращения средств, вложенных в активы предприятия /5/.