Анализ финансовой отчетности колхоза «Племзавод Родина»

     Практически вся совокупность показателей, характеризующих  деловую активность колхоза имеет  положительную тенденцию за рассматриваемый  период. Показатели деловой активности характеризуют эффективность использования предприятием своих средств.

     Коэффициент оборачиваемости оборотных средств  показывает сколько оборотов совершили  оборотные средства за рассматриваемый  период. Данный показатель на конец  отчетного периода составил 1,43 или 273,14 дней.

     Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности в конце отчетного периода составил 11,26 и показывает что для взыскания задолженности необходимо 32,42 дней. Чем меньше это число, тем быстрее дебиторская задолженность обращается в денежные средства, а следовательно, повышается ликвидность оборотных средств предприятия. Высокое значение коэффициента может свидетельствовать о трудностях со взысканием средств по счетам дебиторов.

     Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности в конце отчетного периода составил 15,35 и показывает, что колхозу для оплаты его счетов необходимо 23,78 дней. Чем больше количество дней, тем в большей степени для финансирования бизнеса используется кредиторская задолженность.  
 

     3.3 Анализ вспомогательных форм отчетности 

     Форма №3 «Отчет об изменениях капитала» включает 2 раздела и раскрывает информацию о наличии и изменениях собственного капитала предприятия и резервов предприятия на начало и конец предшествующих и отчетного периода с выделением источников и причин увеличения. По соотношению и динамике составляющих собственного капитала оценивают эффективность деятельности предприятия.

     Форма №4 «Отчет о движении денежных средств» раскрывает информацию о денежных потоках  организации, характеризуя источники поступления денежных средств и направления их расходования в разрезе операционной, инвестиционной и финансовой деятельности. В форме №4 отражены притоки и оттоки денежных средств, чистый денежный поток (чистые денежные средства) – разность между поступлениями и платежами отчетного периода.

     Форма №5 «Приложение к бухгалтерскому балансу» подробно расшифровывает некоторые показатели самого баланса. В отличие от других форм отчетности (№2, 3 и 4) данные в Приложении в основном приводятся только за отчетный год. Форма №5 является детализацией отдельных статей баланса и Отчета о прибылях и убытках, поэтому сводные данные по разделам Приложения должны с ними совпадать.

     Проанализируем  состав и движение статей собственного капитала и резервов колхоза «Племзавод Родина» по форме №3 в таблице 3.3.1. 

Таблица 3.3.1 – Анализ движения и структуры  собственного капитала и резервов колхоза  «Племзавод Родина», тыс.руб.

     По  состоянию на конец 2008 года собственный  капитал колхоза «Родина» составил 418605 тыс.руб., что превышает аналогичный  показатель прошлого года в 1,11 раза. Движения денежных средств по статьям уставного, добавочного и резервного капитала не происходило, и рост общей суммы собственного капитала произошёл полностью за счёт увеличения прибыли на 42824 тыс.руб. в 2008г. и 90332 тыс.руб. в 2007г., что свидетельствует об уверенном росте деловой активности предприятия.

     Коэффициент поступления по нераспределенной прибыли  составил 0,1, это означает, что в  общей сумме нераспределённой прибыли (312923 тыс.руб.) 10% приходится на вновь  поступившие источники.

     Коэффициент выбытия по нераспределённой прибыли составил 0,0; это означает, что выбытие нераспределённой прибыли происходило менее интенсивно, чем поступление. Описанная динамика движения собственного капитала колхоза «Родина» положительно характеризует его деятельность в течение 2008 года, поскольку его прирост полностью образован заработанными средствами, в частности, нераспределённой прибылью.

     Неизменность  УК свидетельствует об отсутствии реорганизации; неизменность ДК - отсутствие изменений  стоимости ВОА; РК - стабильность политики снижения рисков.

     Структуру собственного капитала можно охарактеризовать положительно в связи с существенным преобладанием доли нераспределённой прибыли: на неё, по состоянию на конец 2008 года, приходится 74,8% СК. 15,6% составил добавочный капитал, 8,4% - уставный капитал, 1,3% - резервный капитал. Структурная динамика имеет положительную тенденцию увеличения доли нераспределённой прибыли в СК, поскольку на конец 2007 года на её долю приходилось  71,9%.

     На  предприятии также создан резерв на сумму 5277  тыс.руб.  

     Рассчитаем  величину чистых активов колхоза  «Родина» по форме №3, сопоставим с  размером собственного капитала и обоснуем значение коэффициента сохранности  чистых активов (таблица 3.3.2, 3.3.3). 

Таблица 3.3.2 – Расчет стоимости чистых активов  колхоза «Племзавод Родина» за 2009 год

Таблица 3.3.3 – Анализ чистых активов колхоза «Племзавод Родина» за 2009 год.

      По  состоянию на конец 2009 года величина чистых активов 402 200 тыс.руб., их доля в  общей стоимости имущества составила 88,27 %, это немногим выше значения данного показателя по состоянию на начало 2009 года – 82,12 %. Эта ситуация положительно характеризует состояние активов предприятия  и означает, что реальный размер имущества которым организация может погасить взятые на себя обязательства, не только увеличивается, но и составляет большую его часть.

      Размер  чистых активов в 12 раз превышает  размер уставного капитала, что подтверждает удовлетворительность финансового  состояния колхоза «Родина».

      Величина  же собственного капитала ниже величины чистых активов на 1 млн.руб.

      Динамика  изменения чистых активов положительна: в течение отчетного периода  их размер увеличился на 10 млн. руб. (с  учетом примененной корректировки  величины обязательств на сумму доходов  будущих периодов). 

      Коэффициент сохранности чистых активов превышает  минимальное значение (1) и составляет 1,026. Это означает, что в течение  года предприятие увеличило размер чистых активов в 1,026 раз.

      Оборачиваемость чистых активов в течение 2009 года увеличилась с 0,47 до 0,59 оборота в год. Рентабельность чистых активов за 2009 год увеличилась с 1,59 до 10,39 %. Это означает, что в конце 2009 года каждый рубль чистых активов приносил 0,104 рубля чистой нераспределенной прибыли, а в начале года – 0,016 рубля. 

     Проведем сводный анализ движения денежных средств колхоза «Родина» по видам деятельности в таблице 3.3.4 и анализ рентабельности капитала в таблице 3.3.5 (форма №4) 

Таблица 3.3.4 - Сводный анализ движения денежных средств колхоза «Племзавод Родина»  по видам деятельности за 2008-2009гг., тыс.руб.

     ЧДПТ>ЧДПИ, это означает, что текущая деятельность обеспечивает приток денежных средств и полностью покрывает отток средств по инвестиционной деятельности.

       или 403,4%, этот значит что чистый денежный поток от инвестиционной деятельности полностью обеспечивается притоком денежных средств от текущей деятельности. Это нормальная ситуация.

       на 25202 тыс.руб. Это означает, что отток денежных средств по инвестиционной деятельности обеспечен притоком средств от текущей и финансовой деятельности или, колхоз «Родина» способен генерировать денежные средства в результате своей основной деятельности в размере и сроки, необходимые для расчета по обязательствам и осуществлению инвестиционной деятельности.