Анализ финансовой отчетности колхоза «Племзавод Родина»

,     (3.2.3) 

где:  В₁ – выручка отчетного года;

         В₀ – выручка базисного периода;

         R_приб – рентабельность продаж по прибыли от продаж.

        

∆П₁=((194507-247183)*19,345):100=-10190,172 

     Снижение  выручки в отчетном году на 52676 тыс.руб. при сохранении уровня рентабельности 19,345 привело к снижению прибыли  на 10190,172 тыс.руб. 

,     (3.2.4) 

где:  С₀ – удельный вес себестоимости в выручке от продаж базисного года, %;

          С₁ – удельный вес себестоимости в выручке отчетного года. 

∆П₁=((80,654-97,487)*194507):100=-32741,363 

     В колхозе «Родина» темпы роста выручки (78,69) ниже темпов роста себестоимости (95,11), поэтому удельный вес себестоимости в выручке от продаж увеличился на 16%, что означает снижение доходной деятельности. Данный фактор обеспечил снижение прибыли нам 32741,363 тыс.руб. 

,     (3.2.5) 

где: К₁ – удельный вес коммерческих расходов в выручке от продаж базисного года, %;

        К₀ – удельный вес коммерческих расходов в выручке от продаж отчетного года, %; 

∆П₃=(0-0)*194507):100=0

 

,   (3.2.6) 

где: У₁ – удельный вес управленческих расходов в выручке от продаж базисного года, %;

        У₀ – удельный вес управленческих расходов в выручке от продаж отчетного года, %; 

∆П₄=((0-0)*194507):100=0 

     Коммерческие  и управленческие расходы в колхозе «Племзавод Родина» отсутствуют и, следовательно, никак не влияют на прибыль. 

     Посчитаем общее изменение прибыли от продаж по формуле 3.2.2. 

∆П=-10190,172 – 32741,363 + 0 + 0 = - 42932 

     Таким образом, прибыль  от продаж колхоза  «Племзавод Родина» снизилась на 42932 тыс.руб. за счет снижения выручки на 52676 тыс.руб. и увеличения удельного веса себестоимости в выручке на 16,833%. Причем в структуре изменения прибыли 76,26% занимает изменение себестоимости, а 23,74% - изменение выручки. 

     Рассчитаем  совокупность показателей рентабельности колхоза «Племзавод  Родина» и  охарактеризуем их динамику в таблице 3.2.3. 

Таблица 3.2.3 – Расчет показателей рентабельности колхоза «Племзавод Родина» в 2008-2009гг.

Примечание:  * - среднегодовая стоимость.  

     Показатели  рентабельности основной деятельности и объемов продаж, характеризующих эффективность потребленных ресурсов.

     Рентабельность  основной деятельности показывает, что в конце отчетного периода на 1 рубль затрат на производство и реализацию продукции получено 2,58 руб. прибыли. Показатель имеет отрицательную динамику, и за 2009 год снизился на 21,41.

     Рентабельность  продаж по прибыли от продаж показывает, что на конец отчетного периода  на 1 рубль выручки приходится 2,51 руб. прибыли. Показатель за отчетный период снизился на 16,83.

     Рентабельность  продаж по чистой прибыли показывает, что в каждом рубле выручки  от реализации содержится 3,38 руб. чистой прибыли. Данный показатель характеризует основную деятельность колхоза как доходную, с учетом изменения прочих доходов и расходов и фактора налогообложения. Данный показатель имеет отрицательную динамику и за отчетный период снизился на 13,95.

     Показатели  рентабельности активов, характеризующих  эффективность использования  имущества или  доходность вложения капитала.

     Рентабельность  капитала характеризует эффективность использования имущества колхоза в целом и показывает, что на 1 рубль среднегодовой стоимости имущества приходится 1,41 руб. прибыли до налогообложения. Показатель за отчетный период снизился на 8,31.

     Экономическая рентабельность используется для оценки эффективности привлечения заемных источников финансирования. Уровень показателя (10,75 и 2,66 соответственно на начало и конец отчетного периода) ниже процентной ставки по долгосрочным кредитам (16-21%)  и характеризует ситуацию как неблагоприятную.

     Рентабельность  долгосрочных активов по чистой прибыли  показывает, что на 1 рубль среднегодовой  стоимости внеоборотных активов  приходится 2,33 руб. чистой прибыли.

     Рентабельность  текущих активов по чистой прибыли  показывает, что на 1 рубль денежных средств приходится 3,55 руб. чистой прибыли.  Это соотношение характеризует эффективность использования колхозом оборотных активов.

     Рентабельность  производственных фондов по чистой прибыли  показывает, что на 1 рубль производственных фондов приходится 1,54 руб. чистой прибыли. Данный показатель характеризует эффективность использования имущества производственного назначения.

     Показатели  рентабельности источников финансирования.

     Рентабельность  собственного капитала по чистой прибыли  показывает, что на 1 рубль среднегодовой стоимости собственного капитала приходится 1,59 руб. чистой прибыли. Данный показатель характеризует уровень доходности вложений собственников в предприятие. Показатель имеет отрицательную динамику и за отчетный период снизился на 8,41.

     Рентабельность  перманентного капитала (общих инвестиций) по чистой прибыли показывает, что  на 1 рубль денежных средств, инвестированных  на долгосрочной основе, колхоз получит 1,47 руб. прибыли. Данный показатель характеризует эффективность и качество менеджмента предприятия.

     Проведем  анализ рентабельности совокупных активов  и анализ рентабельности собственного капитала методом абсолютных разниц в таблице 3.2.4 и 3.2.5.

Таблица 3.2.4 - Анализ рентабельности совокупных активов

     За  период с 2008 по 2009 год наблюдается  отрицательная динамика изменения рентабельности совокупных активов, это происходит за счет изменения рентабельности продаж на 7,62 (94,5%) и изменения капиталоотдачи на 0,44 (5,5%).

     Рассчитаем  показатели деловой активности колхоза  «Родина», результаты расчетов занесем в таблицу 3.2.5.

Таблица 3.2.5 – Показатели, характеризующие деловую активность колхоза «Племзавод Родина» за 2008-2009гг.