Шпаргалка по "Деньги, кредиты, банки"

валютный паритет – соотношение между валютами, устанавливаемое в законодательном порядке.

Валютная корзина – это метод соизмерения средневзвешенного курса одной валюты по отношению к определенному набору других валют.Курс валют, определяемый как соотношение между двумя валютами, которое рассчитано на основе курса этих валют по отношению к какой-либо третьей валюте, называется кросс-курсом.

 

74. Платежный баланс, его основные статьи

Платежный баланс - балансовый счет международных операций страны в форме соотношения валютных поступлений из - за границы и платежей, произведенных данной страной другим странам.

Платежный баланс включает не только поступления и платежи, которые фактически произведены, но и бедующие платежи по международным требованиям и обязательствам, т.е. элементы расчетного баланса.

Упрощенный баланс центрального банка.

Активы	Пассивы
Кредиты коммерческим банкам Кредиты правительству                  Золотовалютные резервы	Банкноты в обращении Обязательные резервы коммерческих банков Избыточные резервы коммерческих банков

        В  активе баланса отражено распределение  ресурсов центрального банка. Специфика  его активных операций  заключается  в том, что он может выступать кредитором только коммерческих банков и правительства. Выдавая ссуды этим заемщикам, центральный банк тем самым предоставляет кредиты экономике.

         Обязательные резервы — это резервы, которые коммерческие банки держат в центральном банке по его требованию. Центральный банк обязывает коммерческие банки создавать обязательные резервы по двум основным причинам: они выступают как страховой резерв, обеспечивающий гарантии вкладчикам банка,  а также используются центральным банком в качестве инструмента регулирования денежной массы.

         Избыточные резервы — это резервы, которые коммерческие банки хранят в центральном банке по собственному усмотрению, добровольно, помимо обязательных резервов. Для коммерческих банков они являются активами, кот. они в любой момент могут использовать для проведения своих операций.

         Поскольку  центральный банк является кредитором  для коммерческих банков, он может  влиять на уровень их избыточных  резервов, ограничивая или увеличивая  объемы своих кредитов и изменяя процентные ставки по ним.

         Изменение  структуры денежной базы также  влияет на денежную массу. Например, если при неизменной величине  денежной базы центральный банк  снизит резервные требования, то  уменьшатся обязательные резервы  коммерческих банков и возрастут их избыточные резервы. Это приведет к увеличению денежного предложения, так как избыточные резервы являются источниками ресурсов для проведения коммерческими банками активных операций (выдачи кредитов и т.д.), в процессе которых создаются новые депозиты, т.е. безналичная денежная масса.

Расчетный баланс - соотношение валютных требований и обязательств данной страны к другим странам. В дополнение к платежному балансу составляется баланс международных активов и пассивов страны, характеризующий ее международные валютно-финансовые позиции.

Различают баланс на определенную дату  - ежедневное соотношение поступлений и платежей и баланс за определенный период - статистические показатели о сделках за месяц, квартал, год и тд.

Платежный баланс дает представление об участии стран в мировом хозяйстве, масштабах, структуре и характере ее внешнеэкономических связей.

В платежном балансе отражаются: 1) структурные диспропорции экономики, определяющие разные возможности экспорта и потребности импорта товаров, капиталов, услуг; 2) изменения в соотношении рыночного и государственного регулирования экономики; 3) конъюнктурные факторы (степень международной конкуренции, инфляции, изменения валютного курса и др.)

На состояние платежного баланса влияет ряд факторов:

-Неравномерность экономического и политического развития стран, международная конкуренция.

- Циклическое колебание экономики, т.е. подъемы и спады хозяйственной активности в стране, т.к от состояния внутренней экономики зависит ее внешнеэкономические операции.

-Рост заграничных гос. расходов.

-Милитаризация экономики и военные расходы.

-Усиление международной финансовой взаимозависимости.

-Изменения в международной торговле.

-Влияние валютно-финансовых факторов на платежный баланс.

-Отрицательное влияние инфляции на платежный баланс.

-Чрезвычайные обстоятельства  - неурожай, стихийные бедствия, катастрофы и т.д. отрицательно влияет на платежный баланс.

Материальной основой регулирования платежного баланса служит: 1) государственная собственность, в том числе официальные золотовалютные резервы; 2) возрастание доли (до 40 - 50 %) национального дохода, перераспределяемого через государственный бюджет; 3) непосредственное участие государства в международных экономических отношениях как экспортера капиталов, кредитора, гаранта, заемщика; 4) регламентация внешнеэкономических операций с помощью нормативных актов и органов государственного контроля.

Странами с дефицитным платежным балансом обычно предпринимаются следующие мероприятия с целью стимулирования экспорта, сдерживания импорта товаров, привлечения иностранных капиталов, ограничения вывоза капиталов.

-Дефляционная политика.

-Девальвация.

-Валютные ограничения.

-Финансовая и денежно-кредитная политика.

Специальные меры государственного воздействия на платежный баланс в ходе формирования его основных статей - торгового баланса, баланса "невидимых" операций, движения капитала.

Торговый баланс - соотношение между поступлениями по экспорту и платежам по импорту товаров. Торговый баланс становиться активным, если вывоз товаров превышает ввоз. Пассивное сальдо торгового баланса возникает когда импорт превышает экспорт товаров.

Баланс "невидимых" операций объединяют платежи и поступления по различным по форме и экономическому содержанию услугам и некоммерческим операциям.

Баланс движения капиталов и кредитов - соотношение платежей и поступлений по ввозу и вывозу частных и государственных капиталов, по полуученым и предоставленным международным кредитам.

Балансы международных расчетов - платежный и расчетный. При определении ВВП и национального дохода учитывается сальдо международных требований и обязательств.

 

 

75.Валютное регулирование, его направления в Республике Беларусь.

Валютная политика – совокупность мер в сфере международных и других экономических отношений в соответствии с текущими и стратегическими целями страны. На разных исторических этапах  выдвигаются конкретные задачи валютной политики. Государство или косвенно или непосредственно вмешивается в валютные отношения. Юридически валютная политики оформляется валютным законодательством – совокупностью правовых норм, регулирующих порядок совершения операций с валютными ценностями в стране и за ее пределами. Валютная политика на национальном уровне осуществляется центральным банком, министерством финансов и другими, уполномоченными на то органами, а на международном уровне координируется специализированными межгосударственными валютно-кредитными организациями.

Межгосударственное регулирование – это координация валютной, кредитной и финансовой политики государств. Оно обусловлено рядом причин: усилением взаимозависимости национальных экономик по разным направлениям; изменением соотношения между рыночным и государственным регулированием в пользу рынка; масштабами мировых валютных, кредитных, финансовых рынков, их нестабильностью. В рамках национальной валютной системы комплекс мероприятий по валютному регулированию включает в себя два самостоятельных, но взаимосвязанных направления: 1)денежно-кредитные мероприятия общего характера, направленные на финансовое оздоровление национальной экономики, снижение темпов инфляции, обеспечение устойчивости национальной валюты, повышения доверия к ней; 2)мероприятия собственно в валютной сфере: политике установления валютных курсов, режим использования валюты, режим валютного рынка, валютных операций, регулирование платежного баланса и т.п. Применяются следующие основные формы валютной политики:

Дисконтная политика – маневрирование учетной ставкой (ставкой рефинансирования) центрального банка, направленное на регулирование валютного курса и платежного баланса путем воздействия на международное движение капиталов.

Девизная политика осуществляется преимущественно в виде валютной интервенции, представляющей собой куплю-продажу государственными органами иностранной валюты (девизы).

Девальвация и ревальвация – традиционные методы валютной политики. Девальвация – снижение курса национальной валюты по отношению к иностранным валютам или международным валютам (СДР, евро). Это случается, когда официальный курс завышен по сравнению с рыночным. Ревальвация – повышение курса национальной валюты по отношению к иностранным валютам или международным валютам.

 

76. Принципы и  методы валютного регулирования. 
 Механизм регулирования включает в себя три структурных элемента:  

-валютное законодательство, принимаемое государственными органами;  

-валютные отношения, которые складываются между различными субъектами по поводу совершения ими операций с валютными ценностями;

- регулятивное воздействие валютного законодательства на валютные отношения, осуществляемое с помощью предписаний, запретов и иных методов, а также путем установления мер ответственности в случае их нарушения субъектами. Именно валютное законодательство выполняет регулятивную функцию в исследуемом механизме. Основными принципами валютного регулирования и валютного контроля :

1) приоритет экономических  мер в реализации государственной  политики в области валютного регулирования;

2) исключение неоправданного  вмешательства государства и  его органов в валютные операции резидентов и нерезидентов;

3) единство внешней и  внутренней валютной политики РБ;

4) единство системы валютного  регулирования и валютного контроля;

5) обеспечение государством защиты прав и экономических интересов резидентов и нерезидентов при проведении валютных операций. 

 

77. Система международных расчетов.

Международные расчеты — это система регулирования платежей по денежным требованиям и обязательствам, возникающим между государствами, а также юридическими и физическими лицами, являющимися резидентами  разных стран. Они включают расчеты по экспорту-импорту товаров, расчеты за услуги и по неторговым операциям (связанные с обслуживанием культурных программ, содержанием посольств, представительств, с туризмом и другие), расчеты по обслуживанию кредитных операций, займов (движения капитала) и т.д

Международные расчеты имеют ряд особенностей:

порядок регулирования международных расчетов. С одной стороны,  этот порядок регулируется национальным законодательством тех стран, где находятся участники расчетов, банковскими традициями, а также условиями внешнеэкономических контрактов, заключаемых между плательщиками и получателями средств. С другой стороны, существует международная унификация правил и обычаев организации расчетов во внешнеэкономическом обороте.

для осуществления расчетов обычно используется свободно конвертируемая валюта наиболее развитых стран, т.к. участники расчетов, как правило, не имеют общего платежного средства;

международные расчеты проводятся главным образом через прямые корреспондентские счета банков. Эти счета подразделяются на два вида: “Лоро” (счета банков–корреспондентов, открытых в данном банке) и “Ностро” (счета данного банка в банках– корреспондентах), на них отражаются платежи, которые банки осуществляют по поручению друг друга. Для проведения платежей могут быть использованы два вида документов ¾ коммерческие (торговые) и финансовые (платежные). К финансовым документам относятся простой вексель, тратта, чек, долговая расписка и другие документы, в которых выражено денежное требование. К коммерческим документам относятся транспортные, складские, страховые и другие документы, принятые в международном и национальном торговом обороте ¾ счета-фактуры, коносаменты, накладные, складские свидетельства и т.д. Основным коммерческим документом, применяемым в международных расчетах, является счет-фактура (коммерческий счет);

 

 

78. Формы международных  расчетов.

В настоящее время в мировой практике используются следующие основные формы международных расчетов: банковский перевод, аккредитивная форма расчетов, инкассовая форма расчетов, расчеты по открытому счету и расчеты в форме аванса.

Аккредитивная форма расчетов. В международных расчетах применяются денежные и документарные аккредитивы. Для получения выплат с денежных аккредитивов не нужно дополнительно  предоставлять коммерческие документы, в то время как выплаты с документарных аккредитивов производятся только при предоставлении документов, указанных в аккредитиве.

Документарный аккредитив представляет собой соглашение, в силу которого банк-эмитент1 обязуется произвести в соответствии с указаниями импортера платеж экспортеру.

Инкассовая форма расчетов широко распространена в международных расчетах, т.к. она сравнительно проста в оформлении  Инкассо (инкассирование) представляет собой банковскую операцию, при проведении которой банк по поручению экспортера получает от импортера платеж за отгруженные в его адрес товары или оказанные услуги и зачисляет полученные средства на счет экспортера. Существует два вида инкассо. Чистое инкассо представляет собой инкассирование финансовых документов (переводного векселя, чека и т.п.), не сопровождаемых коммерческими документами. При операциях в форме документарного инкассо банк взыскивает платеж по коммерческим документам (счетам, транспортным и страховым документам и т.д.) или финансовым документам, сопровождаемым коммерческими документами. В международном торговом обороте документарное инкассо представляет собой поручение экспортера своему банку получить платеж или акцепт переводного векселя против передачи импортеру коммерческих (товарных) документов.