Управление финансовой деятельностью ООО «Пасат»

     На  валютный курс и направление движения мирового капитала влияет также разница процентных ставок в разных странах. Повышение процентных ставок стимулирует приток в страну иностранных капиталов и наоборот, а движение спекулятивных, «горячих» денег усиливает нестабильность платежных балансов. Но вряд ли регулирование процентных ставок продуктивно в связи с необходимостью контроля над ликвидностью, a значит, может препятствовать экономическому росту. В то же время Центробанк снизил ставку отчислений в Фонд обязательного резервирования по рублевым вкладам. Эту меру оправдывают тем, что в Европе нормы обязательного резервирования ниже, и российские банки оказываются в неравных условиях. 
 
 
 
 
 
 
 
 

     2. Оценка финансовых потоков на  предприятии ООО «Пасат» 
 

     

1. краткая характеристика предприятия

 

     Общество  с ограниченной ответственностью «Пасат» создано 12 сентября 2000 г. в соответствии с Гражданским Кодексом РФ, Федеральным законом «Об обществах с ограниченной ответственностью».

     Общество  имеет Устав, утвержденный Решением Учредителя №1 от 12.11.2000.

     Филиалов  и представительств Общество не имеет. Дочерних и зависимых обществ  нет.

     Полное  фирменное наименование Общества: Общество с ограниченной ответственностью «Пасат».

     Сокращенное наименование Общества: ООО «Пасат».

     Местонахождение Общества: 666679, г. Усть-Илимск, ул. Карла Маркса, 34.

     Целью деятельности Общества является получение  прибыли.

     Общество  осуществляет любые виды деятельности, не запрещенные, законом, в том числе предметом деятельности общества являются:

1) техническое обслуживание и ремонт автотранспортных средств;

2)  перегон и эвакуация автомобилей;

3) грузо- и пассажиро-перевозки; 
 

     

2. Управление  денежными потоками

 
 

      Основной  задачей анализа денежных средств является выявление причин недостатка или избытка денежных средств, источников их поступления и направление их использования.

     Для определения потоков используют прямой и косвенный методы.

     Прямой  метод основан на анализе движения денежных средств за два года и выявление изменений по различным видам деятельности и по определённым статьям.

     Косвенный метод основан на анализе статей баланса и отчёта о прибылях и  убытках, который позволяет увидеть взаимосвязи между различными видами деятельности предприятия, чистой прибыли и изменениями в активах предприятия за анализируемый период.

     Движение  денежных средств ведется по трем видам деятельности: текущей, инвестиционной и финансовой. Проведем анализ денежных средств прямым методом.

     В таблице 1 представлены показатели формы №4 «Отчет о движении денежных средств» с учетом абсолютного изменения и темпа изменения. 

Таблица 1- Анализ денежных потоков, отчет о движении денежных средств 

 
 

     Вывод: в анализируемом периоде чистый денежный поток увеличился на 166650 рублей, что составляет 54,1 %. При этом чистый денежный поток от текущей деятельности в 2009 году увеличился на 153612 рублей, что составило 95,6 % темпа изменения, в финансовой деятельности на 42809, что составило 76,2 % темпа изменения, а чистый денежный поток от инвестиционной деятельности в 2009 году уменьшился на 29771 рубль, что составило 32,6 % изменения.

         На основе выше изложенного  можно сделать вывод, о том, что основной денежный поток предприятия происходит от текущей  деятельности, это значит, что предприятие получает средства от покупателей и заказчиков.

      Рассматривая  структуру чистого денежного  потока мы видим, что наибольший структурный сдвиг произошел в инвестиционной деятельности – 16,7 %. Это говорит о том что в 2008 году предприятие проводит реконструкцию своей деятельности для выпуска в будущем более конкурентоспособной продукции, что повлияло на увеличение структуры чистого денежного потока от текущей деятельности в 2009 году на 14 %. При этом доля чистого денежного потока от финансовой деятельности возросла всего на 2,6%. Отсюда следует, что предприятие эффективно использует средства от текущей и инвестиционной деятельности и ему не нужно прибегать к привлечению дополнительных заемных ресурсов.

     Далее рассчитаем оценку притоков по всем видам деятельности предприятия 

Таблица 2-Анализ притоков денежных средств на предприятии  

 
 

Рисунок 1- приток денежных средств за 2008 и 2009 год 

    Вывод: из таблицы 2, можно увидеть, что за 2008 год сумма всех притоков по всем видам деятельности равна 345215 рублей, а за 2009 год – 510957 рублей. Рассматривая эти изменения, видим, что сумма притоков за 2009 год увеличилась на 48 % (165742 рубля). По результатам текущей деятельности в 2008 году сумма притоков составляла 176985 рублей (51,3 %), а в 2009 году 328396 рублей (64,3 %).Это в основном были средства, полученные от покупателей и заказчиков, а также прочие доходы. Темп роста в 2009 году по сравнению с 2008, повысился на 85,6 %.

    По  результатам инвестиционной деятельности в 2008 году сумма притоков составляла 102256 рублей (29,6%), в 2009 году – 75617 рублей (14,8 %), в основном за счет полученных дивидендов и процентов, а также выручки от ценных бумаг. Темп роста также снизился на  26,1 % (26639 рублей).

    Рассматривая  финансовую деятельность предприятия, видим, что сумма притоков в 2009 году превышала сумму притоков в 2008 году на  62,1 % (40970 рублей).

     Далее рассчитаем оценку оттоков по всем видам деятельности предприятия. 

Таблица 3 – Анализ оттоков денежных средств на предприятии  

 
 
 
 
 

Рисунок 2 - отток денежных средств за 2008 и 2009 год 

Рисунок 3 - соотношение притоков и оттоков за 2008 год 

Рисунок 4 - соотношение притоков и оттоков за 2009 год 

    Вывод: из данной таблицы видно, что за 2008 год сумма оттоков по всем видам деятельности составила 37059 рублей, а за 2009 год – 36151 рубль. Из чего следует, что изменение темпа роста в 2009 году по сравнению с 2008 годом снизилось и равно 2,5 % (908 рублей).

    Рассматривая оттоки за 2008 год, можно увидеть, что преобладающей деятельностью была текущая, она составила 16229  рублей (43,8 %). Это следовало из того, что в основном предприятие направляло денежные средства на выплату дивидендов и процентов, а также на оплату труда и приобретенных товаров. Оттоки на инвестиционную деятельность за этот год равны 11052 рубля (29,8 %).Это были средства направленные на приобретение основных средств. Оттоки по финансовой деятельности  составили 9778 рублей (26,4 %), Это следовало из того, что предприятие погашало займы и кредиты, а так же обязательства по финансовой аренде

    В 2009 году, преобладающей также остается текущая деятельность. Она равна 14028 рублей (38,8 %) при этом изменение темпа роста уменьшилось на 13,6 % (22010 рублей). Сумма оттоков по инвестиционной деятельности равна 14184 рубля (39,2 %), она увеличилась по сравнению с 2008 годом на 28,3 % (3132 рубля). Сумма оттоков по финансовой деятельности равна 7939 рублей (22 %), она уменьшилась по сравнению с 2008 годом на 18,8 % (1839 рублей).

    Далее рассчитаем анализ прибыли в потоках. 

Таблица 4 - Анализ прибыли в потоках