Нематериальные активы весьма неоднородны

     · по своему составу;

     · по характеру использования или  эксплуатации в процессе производства;

     · по степени влияния на финансовое состояние и результаты хозяйственной  деятельности.

       Поэтому необходим дифференцированный  подход к их анализу. В практической работе следует учитывать следующие принципы формирования нематериальных активов:

       По срокам полезного использования: 

     · функционирующие (работающие) нематериальные активы - объекты нематериальных активов, использование которых приносит предприятию доход в настоящий период;

     · нефункционирующие (неработающие) нематериальные активы - объекты нематериальных активов, которые не используются по каким-либо причинам, но могут использоваться в будущем.

       По оборачиваемости (долговременности использования):

     · текущие - это объекты нематериальных активов, которые используются в  деятельности предприятия не более  года, так как быстро теряют свою потребительскую стоимость. Они  включаются в текущие затраты  предприятия;

     · долгосрочные - это объекты нематериальных активов, которые используются в деятельности предприятия более года. Их стоимость переносится на стоимость производимого с их помощью продукта по частям (амортизируется).

     По  степени отчуждения:

     · отчуждаемые - обладающие способностью полностью передаваться при их продаже, передаче, аренде;

     · неотчуждаемые - остающиеся в собственности  предприятия-владельца при частичной  передаче прав на их использование.

       По степени влияния на финансовые  результаты предприятия: 

     · объекты нематериальных активов, способные приносить доход прямо, за счет внедрения их в эксплуатацию;

     · объекты нематериальных активов, опосредованно  влияющие на финансовые результаты.

     По  степени правовой защищенности:

     · нематериальные активы, защищаемые охранными  документами (авторскими правами);

     · нематериальные активы, не защищенные охранными документами (авторскими правами).

       По степени вложения индивидуального  труда работниками данного предприятия: 

     · собственные - то есть объекты нематериальных активов, которые разработаны лично работниками или учредителями предприятия;

     · паевые - то есть объекты нематериальных активов, разработанные совместно с другими физическими или юридическими лицами на долевых условиях;

     · приобретенные со стороны - то есть объекты нематериальных активов, которые получены от других физических или юридических лиц, за плату или безвозмездно.

       Для успешного введения нематериальных  активов в экономический оборот  предприятия любой участник этого  действия обязан разбираться  в классификации и сущностных характеристиках каждого объекта нематериальных активов, их особых свойствах, а также в сопутствующих им патентно-правовых документах.

      

1.3 ХАРАКТЕРИСТИКА ОБЪЕКТОВ НМА

     К нематериальным активам относятся  объекты интеллектуальной собственности, деловая репутация организации (гудвилл), организационные расходы.

     

     Интеллектуальная  собственность. Обобщенное понятие  «интеллектуальной собственности  »  включает «права, относящиеся  к литературным, художественным и  научным произведениям, исполнительской  деятельности, изобретениям, научным открытиям, промышленным образцам, товарным знакам, знакам обслуживания, фирменным наименованиям и коммерческим обозначениям, к защите против недобросовестной конкуренции, а также все другие права, относящиеся к интеллектуальной деятельности в производственной, научной, литературной и художественной областях» (п. VIII ст. 2 Конвенции, учреждающей Всемирную организацию интеллектуальной собственности (ВОИС).

     Интеллектуальная  собственность в практике предприятия  может быть использована в хозяйственной деятельности предприятия в качестве «нематериальных активов».

     К объектам интеллектуальной собственности  относятся такие права, как исключительное право патентообладателя на изобретение, промышленный образец, полезная модель, селекционные достижения; исключительное авторское право на программы для ЭВМ, базы данных; имущественное право автора иного правообладателя на топологии интегральных микросхем; исключительное право владельца на товарный знак и знак обслуживания, наименование места происхождения товаров.

     Изобретения и полезные модели рассматриваются  как техническое решение задачи.

     Под промышленным образцом понимается соответствующее  установленным требованиям художественно-конструкторское  решение изделия, определяющее его  внешний вид.

     Программа для ЭВМ – это объективная форма предоставления совокупности данных и команд, предназначенных для функционирования ЭВМ и других компьютерных устройств с целью получения определенного результата.

     База  данных является объективной формой представления и организации совокупности данных, систематизированных таким образом, чтобы эти данные могли быть найдены и обработаны с помощью ЭВМ.

     Топология интегральных микросхем представляет собой зафиксированное на материальном носителе пространственно-геометрическое расположение совокупности элементов интегральной микросхемы и связей между ними.

     Товарные  знаки, знаки обслуживания, наименования мест происхождения товаров –  это обозначения или названия, служащие для отличия товаров  или услуг другого производителя, для отличия товаров, обладающих особыми свойствами.

     Товарный  знак и знак обслуживания (товарный знак) представляет собой элемент, способствующий отличию товаров и услуг одних  юридических лиц или граждан  от однородных товаров и услуг  от других юридических лиц или граждан. Товарными знаками могут быть словесные, изобразительные, объемные и другие обозначения или их комбинации в любом цвете или цветовом сочетании. Товарные знаки указывают, кто несет ответственность за качество предлагаемых населению товаров.

     Наименование места происхождения товара или услуги - это всегда географическое название страны, населенного пункта, местности, где произведен продукт или услуга.

     Согласно  правилам отечественного учета, в состав нематериальных активов включаются организационные расходы. К организационным расходам относятся гонорары юристам за составление учредительных документов, услуги за регистрацию фирмы и так далее, осуществляемые в момент создания. Расходы по переоформлению учредительных документов, изготовление новых печатей и штампов   состав нематериальных активов не включаются.

     Такой вид нематериальных активов, как  деловая репутация (гудвилл). появляется у предприятия только в том  случае, если им была совершена покупка  другого предприятия. Деловая репутация  может определяться в виде разницы между покупной ценой приобретенного предприятия и стоимостью по бухгалтерскому балансу всех его активов и обязательств.

2. НМА В ОЦЕНОЧНОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ

2.1 ЭКОНОМИЧЕСКИЕ ЯВЛЕНИЯ, СВИДЕТЕЛЬСТВУЮЩИЕ О СТОИМОСТИ НМА

     Нематериальный  актив может иметь экономическое существование, но при этом не обладать необходимыми атрибутами для того, чтобы иметь экономическую стоимость. Для того, чтобы нематериальный актив имел поддающуюся количественном определению стоимость с точки зрения экономического анализа или оценки, он должен обладать определенными свойствами или характеристиками в дополнение к свойствам или характеристикам, свидетельствующим о его юридическом существовании.

     Во-первых, для того, чтобы нематериальный актив  имел экономическую стоимость, он должен приносить своему владельцу определенный, измеримый объем экономических выгод. Экономические выгоды могут выражаться в увеличении дохода или снижении издержек. Экономические выгоды иногда измеряются путем сравнения величины экономического дохода, производимого оцениваемым нематериальным активом, с величиной экономического до-ода, который имел бы владелец в том случае, если бы этот нематериальный актив не существовал. Экономические выгоды могут быть измерены с использованием любой меры экономического дохода, включая чистый доход (до или л осле уплаты налогов), чистый операционный доход, валовой денежный поток, чистый денежный поток и так далее.

     Во-вторых, для того, что6ы нематериальный актив имел экономическую стоимость, он должен потенциально увеличивать стоимость других активов, с которыми он связан. Другие актины, связанные с оцениваемым нематериальным активом, могут включать материальное движимое имущество, (материальное), недвижимое имущество или же другие нематериальные активы.

     Иными словами, оцениваемый нематериальный актив должен оказывать положительное воздействие на стоимость группы активов. Это не означает, что мера увеличения их стоимости является показателем стоимости оцениваемого нематериального актива. Скорее, она просто указывает на то, что оцениваемый нематериальный актив на самом деле: добавляет положительную стоимость.

     С другой стороны, если добавление нематериального актива к группе активов (материальных или нематериальных) приводит к снижению совокупной стоимости этой группы активов, то оцениваемый нематериальный актив, вероятно, не имеет положительной экономической стоимости — по крайней мере, применительно к рассматриваемой цели. Этот вывод верен независимо от стандарта стоимости или исходных допущений при выборе базы стоимости, применяемых при оценке группы активов.

2.2 ПОНЯТИЕ НМА В  ОЦЕНОЧНОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ

     Огромные  диспропорции между балансовой и  рыночной стоимостью компаний, бизнес которых основан на знаниях, породил заметные проблемы в области профессиональной оценки. Ответом на них стала новая парадигма оценки бизнеса и НМА, характерной особенностью которой стала более широкая трактовка понятия НМА. Особенно отчетливо это видно в методическом руководстве 8 стандартов оценки TEGOVA 2000. Так, согласно данному руководству, оценщик должен принимать в расчет все НМА, как учитываемые на балансе, так и не учитываемые на балансе.

     При этом к числу активов, не учитываемых  на балансе, относятся, например, персональный гудвилл и собранная вместе и обученная рабочая сила. Эти активы не могут принадлежать и не принадлежат компании, поэтому они не могут называться активами (без кавычек). Тем не менее, при определении стоимости бизнеса и НМА эти активы необходимо принимать в расчет, так как их влияние на стоимость компании в целом может быть решающим. В основном сказанное касается западных компаний, но и в

     России  эти новые тенденции уже достаточно заметны. В какой-то мере их проявлению мешают специфические российские проблемы (или особенности национального учета НМА).

2.3 ЦЕЛИ И ЗАДАЧИ ОЦЕНКИ СТОИМОСТИ НЕМАТЕРИАЛЬНЫХ АКТИВОВ

     Отметим наиболее характерные случаи, когда  возникает потребность в оценке нематериальных активов предприятия, а также всего имущества предприятия:

     Купля-продажа  акций предприятия на рынке ценных бумаг. Покупка предприятия, находящегося в акционерной собственности, есть покупка всех акций, эмитированных данным предприятием. Чтобы держать предприятие под контролем, можно не скупать все его акции, а купить только контрольный пакет акций. Но независимо от того, покупается ли контрольный или неконтрольный (миноритарный) пакет акций, инвестор тогда уверен в своем решении, когда знает стоимость предприятия и долю этой стоимости, приходящуюся на контрольный пакет акций.

     Купля-продажа  доли (вклада) в уставном капитале товарищества или общества с ограниченной ответственностью. В отличие от предыдущего случая доля оценивается не числом акций, а в денежных единицах.

     Продажа предприятия целиком на аукционе или по конкурсу, осуществляемая при  процедуре банкротства или при приватизации государственного предприятия.

     Передача  всего предприятия в аренду. Оценка стоимости важна для назначения арендной платы и осуществления  последующего выкупа арендатором (если это предусмотрено договором  аренды).