Управление дебиторской задолженностью предприятия

     В процессе формирования принципов кредитной  политики по отношению к покупателям  продукции решаются два основных вопроса:

• в каких формах осуществлять реализацию продукции в кредит;
• какой тип кредитной политики следует избрать организации.

     Определяя тип кредитной политики, следует  иметь в виду, что жесткий (консервативный) ее вариант отрицательно влияет на рост объема операционной деятельности организации и формирование устойчивых коммерческих связей, в то время  как мягкий (агрессивный) ее вариант  может вызвать чрезмерное отвлечение финансовых средств, снизить уровень платежеспособности организации, вызвать впоследствии значительные расходы по взысканию долгов, а в конечном итоге снизить рентабельность оборотных активов и используемого капитала.[3]

     Определение возможной суммы  финансовых средств, инвестируемых в  дебиторскую задолженность  по товарному (коммерческому) и потребительскому кредиту

     При расчете этой суммы необходимо учитывать:

• планируемые объемы реализации продукции в кредит;
• средний период предоставления отсрочки платежа по отдельным формам кредита;
• средний период просрочки платежей, исходя из сложившейся хозяйственной практики (он определяется по результатам анализа дебиторской задолженности в предшествующем периоде);
• коэффициент соотношения себестоимости и цены реализуемой в кредит продукции.

     Если  финансовые возможности организации  не позволяют инвестировать расчетную  сумму средств в полном объеме, то при неизменности условий кредитования должен быть соответственно скорректирован планируемый объем реализации продукции в кредит.[4]

     Формирование  системы кредитных  условий

     В состав этих условий входят следующие  элементы:

1. Срок предоставления кредита (кредитный период);
2. Размер предоставляемого кредита (кредитный лимит);
3. Стоимость предоставления кредита (система ценовых скидок при осуществлении немедленных расчетов за приобретенную продукцию);
4. Система штрафных санкций за просрочку исполнения обязательств покупателями.

     Срок  предоставления кредита (кредитный  период) характеризует предельный период, на который покупателю предоставляется  отсрочка платежа за реализованную  продукцию. Увеличение срока предоставления кредита стимулирует объем реализации продукции (при прочих равных условиях), однако приводит в то же время к увеличению суммы финансовых средств, инвестируемых в дебиторскую задолженность, и увеличению продолжительности финансового и всего операционного цикла организации. Поэтому, устанавливая размер кредитного периода, необходимо оценивать его влияние на результаты хозяйственной деятельности в комплексе.[9]

     Размер  предоставляемого кредита (кредитный  лимит) характеризует максимальный предел суммы задолженности покупателя по предоставляемому товарному (коммерческому) или потребительскому кредиту. Он устанавливается  с учетом типа осуществляемой кредитной  политики (уровня приемлемого риска), планируемого объема реализации продукции  на условиях отсрочки платежей, среднего объема сделок по реализации готовой  продукции (при потребительском  кредите — средней стоимости  реализуемых в кредит товаров), финансового  состояния организации — кредитора  и других факторов.

     Стоимость предоставления кредита характеризуется  системой ценовых скидок при осуществлении  немедленных расчетов за приобретенную  продукцию.

     Устанавливая  стоимость товарного (коммерческого) или потребительского кредита, необходимо иметь в виду, что его размер не должен превышать уровень процентной ставки по краткосрочному финансовому (банковскому) кредиту. В противном  случае он не будет стимулировать  реализацию продукции в кредит, так  как покупателю будет выгодней взять  краткосрочный кредит в банке (на срок, равный кредитному периоду, установленному продавцом) и рассчитаться за приобретенную  продукцию при ее покупке.[14]

     Система штрафных санкций за просрочку исполнения обязательств покупателями, формируемая  в процессе разработки кредитных  условий, должна предусматривать соответствующие  пени, штрафы и неустойки. Размеры  этих штрафных санкций должны полностью  возмещать все финансовые потери организации-кредитора (потерю дохода, инфляционные потери, возмещение риска снижения уровня платежеспособности и другие).[14]

     Формирование  стандартов оценки покупателей  и дифференциация условий предоставления кредита

     В основе установления таких стандартов оценки покупателей лежит их кредитоспособность. Кредитоспособность покупателя характеризует  систему условий, определяющих его  способность привлекать кредит в  разных формах и в полном объеме в предусмотренные сроки выполнять  все связанные с ним финансовые обязательства.

     Формирование  системы стандартов оценки покупателей  включает следующие основные элементы:

1. Определение системы характеристик, оценивающих кредитоспособность отдельных групп покупателей;
2. Формирование и экспертизу информационной базы проведения оценки кредитоспособности покупателей;
3. Выбор методов оценки отдельных характеристик кредитоспособности покупателей;
4. Группировку покупателей продукции по уровню кредитоспособности;
5. Дифференциацию кредитных условий в соответствии с уровнем кредитоспособности покупателей.[14]

     Формирование  процедуры инкассации дебиторской задолженности

     В составе этой процедуры должны быть предусмотрены сроки и формы  предварительного и последующего напоминаний  покупателям о дате платежей, возможности  и условия пролонгирования долга  по предоставленному кредиту, условия  возбуждения дела о банкротстве  несостоятельных дебиторов.[14]

     Обеспечение использования в  организации современных  форм рефинансирования дебиторской задолженности

     Развитие  рыночных отношений и инфраструктуры финансового рынка позволяют  использовать в практике финансового  менеджмента ряд новых форм управления дебиторской задолженностью — ее рефинансирование, т.е. ускоренный перевод в другие формы оборотных активов организации: денежные средства и высоколиквидные краткосрочные ценные бумаги.

     Основными формами рефинансирования дебиторской  задолженности, используемыми в  настоящее время, являются: факторинг; учет векселей, выданных покупателями продукции; форфейтинг.[12]

     Построение  эффективных систем контроля за движением и своевременной инкассацией дебиторской задолженности

     Такой контроль организуется в рамках построения общей системы финансового контроля в организации как самостоятельный  его блок.

     Одним из видов таких систем является ABC-система  применительно к портфелю дебиторской  задолженности организации. В группу «А» включаются при этом наиболее крупные и сомнительные виды дебиторской  задолженности (так называемые проблемные кредиты); в группу «В» — кредиты  средних размеров; в группу «С»  — остальные виды дебиторской  задолженности, не оказывающие серьезного влияния на результаты финансовой деятельности организации.[12] 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

     2. Анализ дебиторской задолженности на предприятии ООО «Торговый Дом «Фуд Трэйд»

     2.1 Характеристика предприятия 

     Торговый дом «Фуд Трэйд» основан 21 мая 1998 года и является профилирующим бизнес - проектом группы компаний.

     Ассортимент Торгового дома «Фуд Трэйд» составляет более 3 600 наименований товара. Вся  продаваемая продукция только высокого качества и лучших торговых марок.

     Дистрибьюция  в оптовой торговле составляет 229 клиентов, в розничной торговле около 780 клиентов, по направлению областного сбыта – с нами работают более 300 клиентов. Торговый дом «Фуд Трэйд» является неоспоримым лидером по работе с розничными сетями. На сегодняшний  день «Фуд Трэйд» является основным поставщиком  розничных сетей города Перми.

     Торговый  дом «Фуд Трэйд» располагает современным  логистическим комплексом общей площадью 5 000 м², на вывозе товара клиентам работают 40 транспортных единиц, общей грузоподъемностью свыше 70 тонн.

     Торговый  дом «Фуд Трэйд» - инновационная  компания. Первыми среди компаний оптовой торговли стали применять  в логистике электронную систему  адресов, которая позволяет ускорить все перемещения, обеспечить правильный учет продукции, сформировать любые  отчеты по продвижению товарных потоков, с 2005 года все торговые представители  переведены на работу с использованием мобильного рабочего места (КПК - карманный  персональный компьютер).

     Благодаря проведенной оптимизации и модернизации бизнес-процессов, мы добились того, что  обработка, формирование и доставка заказа клиенту на 97% осуществляется в течение 24 часов.

     В марте 2006 года Торговый Дом «Фуд Трэйд» вышел на новый для себя рынок - полиграфический, т.к. стал дистрибьютером Московской компании « Арт & Дизайн» - лидера на Российском рынке по производству открыток всевозможных тематик, подарочных сумок, календарей и одноразовой картонной посуды.

     Постоянство ассортимента, высокое качество продукции, четкая работа всех служб, грамотная  ценовая политика являются гарантом взаимовыгодного и долговременного  сотрудничества Торгового дома «Фуд Трэйд» с нашими клиентами.

     Сфера деятельности:

• Дистрибьюция продуктов питания известных торговых марок в сегментах: соки, бакалея, кондитерские изделия, корма для животных
• Дистрибьюция полиграфических изделий
• Обслуживание торговых сетей
• Реализация агентских программ
• Логистические услуги

     «Фуд Трэйд» - это  грамотный менеджмент, сплоченная команда  профессионалов, высокие стандарты  сервиса, умение определять и прогнозировать потребности клиентов, способность  создавать и неуклонно укреплять  взаимовыгодные партнерские отношениями  с предприятиями различного уровня и формата.

     На  сегодняшний день «Фуд Трэйд» является авторитетной и динамично развивающейся  торговой компанией, ежегодно увеличивающей  торговый оборот и занимающей лидирующие позиции на рынках.

     Фуд Трэйд — думающая компания, которая  стремится:

• Быть лучшей дистрибьюторской компанией России.
• Ориентироваться на потребности клиентов, строя с ними взаимовыгодные партнерские отношения и реализуя высокие стандарты сервиса.
• Оказывать влияние на повышение культуры торгового бизнеса.
• Добиваться таких финансовых результатов деятельности компании, которые должны обеспечить достаток ее сотрудников и гарантировать развитие компании.

     Партнеры:

     Марс (www.mars.ru), Крафт (www.kraft-foods.ru), Абсолют (www.popcorn.com), Авалон (www.avalongrup.ru), Александра и Софья (www.asg.ru), Арктекс (www.vita-arkhyz.ru), Ангстрем (www.angstremgrup.ru), А-Т Trade (www.at-trade.ru), Арт&Дизайн (www.аrt-region.ru), Балтимор (www.baltimor.ru), БДС Групп (www.bdcgrup.ru), Большевик (www.videolong.ru/bolshevik), Верес (www.veresfood.ru), Вимм-Билль-Данн (www.WBD.ru), Десан (www.kinglion.ru), КФ «Победа» (www.pobedavkusa.ru), Ландрин (www.landrin.ru), Мелада (www.melada.org), Объединенные кондитеры: КК «Бабаевский» (www.babaev.ru), «Рот-Фронт» (www.rotfront.ru), «Красный Октябрь» (www.redokt.ru), «Южуралкондитер» (www.uyk.ru), Рошен (www.roshen.ua/rus/), Русский бисквит (www.rusbiscuit.ru), Русский шоколад (www.ruschoc.ru), Cи-Проджект (www.c-project.spb.ru), Cладко (www.sladco.ru), Трейси Холдинг (www.maccoffee.ru), Увельская крупяная компания (www.grechka.ru), Ударница (www.udarnitsa.ru), УНИ-Меркурий (www.uniservis.ru), Форио Экспресс (www.express-foods.ru), Харрис СНГ (www.harris.ru), Эриалтрейд (www.vitalend.ru), Эрконпродукт (www.molkonserv.ru)