Лекции по "Деньги, кредит, банки"

состоят из денежных средств, которые используются при расчетах с определенными ограничениями. По своей сути они скорее являются субститутами, или квазиденьгами.

26.Методы и инструменты регулирования  совокупной денежной массы.

Инструменты регулирования денежной массы.

    В мировой  экономической  практике  используются  следующие  инструменты регулирования  денежной массы в обращении:

       1.  Операции  на  открытом   рынке,    являющиеся   самым   основным инструментом в  мировой  практике,  и  влияющие  на  деятельность коммерческих банков через объем имеющихся у них ресурсов  (купля-продажа казначейских векселей, государственных облигаций и прочих         государственных ценных бумаг, краткосрочные  операции  с  ценными бумагами с совершением позднее обратной сделки. Если  ЦБ  продает ценные бумаги на открытом  рынке,  а  комбанки  их  покупают,  то ресурсы последних и соответственно их  возможности  предоставлять ссуды клиентам уменьшаются. Это приводит  к  сокращению  денежной массы в обращении и повышению ссудного процента.  Покупая  ценные бумаги  на  рынке  у  коммерческих   банков,   центральный   банк представляет им дополнительные ресурсы.

2.(По идее валютные  интервенции такая штука называется, но тут так написано…)Девизные операции, то есть покупка и продажа  Центральным  банком иностранной валюты для поддержания курса  национальной  валюты  и предотвращения    его    резких    колебаний,     противодействия спекулятивным настроениям участников рынка.

3.(Первый раз  такую херню вижу!!)Депозитные операции ЦБ, которые также используются для изъятия излишней ликвидности  комбанка.  Эти  операции  позволяют ЦБ  оперативно  привлекать  в  депозиты   временно свободные средства  банков  и  тем  самым  практически  мгновенно нейтрализовать  их  возможное  давление  на  валютный  рынок,  не допуская обесценения  национальной  валюты  и  росту  инфляции  в связи с этим.

4. Политика учетной  ставки (дисконтная политика), т.е. регулирование  процента по займам  коммерческих  банков  у  Центрального  банка. Предоставление кредитов происходит  по  ставке  рефинансирования, устанавливаемых  ЦБ. Повышение  ставку  по  учетно-ссудным  операциям призвано ограничить  темпы роста инфляции  путем  «сжатия» денежной массы, находящейся  в обращении. Эта  ставка  не  вечна.

5. Изменение  нормы  обязательных  резервов,  устанавливаемой  также ЦБ. Повышение ее означает, что  большая  часть  банковских  средств «заморожена «на счетах  Центрального банка и не может  быть использована  коммерческими  банками  для  выдачи   кредитов.   В результате сокращается денежная  масса в обращении.

27. Банковская система  России, ее структурная характеристика. Функции банков.

Зарождение кредитных организаций в России относится к середине XVIII в.                     В 1729 г. Монетная контора, которая занималась исключительно чеканкой монет, получила право предоставлять ссуды под залог золота и серебра. До этого момента кредитных учреждений в России не существовало.

Монетная контора кредитовала преимущественно лиц, приближённых к царскому двору. Однако развитие Российской империи диктовало необходимость обслуживания более широкого круга заемщиков. В связи с этим в 1754 г были созданы Дворянский заёмный банк для кредитования дворян под залог имений, золота и серебра и Купеческий заёмный банк для кредитования купцов под залог товаров с конторами в Москве и Санкт-Петербурге.

Банковское дело в России на начальном этапе организовывалось достаточно тяжело. Созданные банки не осуществляли приёма вкладов от своих клиентов, а в качестве источника средств для кредитования  использовали государственную казну. При этом большинство выданных кредитов не возвращалось, механизм взыскания задолженности практически отсутствовал, и через некоторое время и Дворянский и Купеческий банки были упразднены.

Война с Турцией и вызванный этим дефицит государственного бюджета, привели к необходимости эмиссии бумажных денег (ассигнаций). С этой целью в 1769 г. были учреждены два ассигнационных государственных банков (в Москве и Санкт-Петербурге). Их создание послужило толчком к оживлению кредитного дела в  России. В скором времени возник целый ряд государственных банков и других кредитных учреждений, которые в качестве источника средств для кредитования уже использовали не только ресурсы казны и добровольные пожертвования, но и средства вкладчиков. С 1770 г. кредитные организации приступили к осуществлению вкладных операций в неограниченном масштабе.

Российская банковская система того времени и вплоть до середины XIX в. характеризовалась двумя отличительными чертами: а) монополией государства в банковской сфере; б) специализацией кредитных учреждений в обслуживании определенных сословий.

Помимо Ассигнационного банка, функция которого заключалась исключительно в эмиссии бумажных денег, ведущими банками общегосударственного значения в то время были Государственный заёмный банк, осуществлявший долгосрочное кредитование преимущественно дворянского сословия под залог недвижимости, Вспомогательный банк для дворянства, предоставлявший ссуды на на срок до 25 лет для выкупа имений, Государственный коммерческий банк, кредитующий купцов посредством учета векселей и выдачи подтоварных ссуд.

Наряду с этими банками существовали местные кредитные учреждения, различные Сохранные, Ссудные, Вдовьи казны, а также Приказы общественного призрения. Они функционировали при губернских депутатских собраниях в качестве губернских банков, но напоминали благотворительные организации, поскольку предоставляли ссуды под очень низкие проценты и на весьма длительные сроки (вплоть до 36 лет).

Помимо этого, с начала XIX в. началось активное создание организаций мелкого кредита широким слоям населения. Массово создавались коммунальные, вспомогательные и сберегательные кассы крестьян, удельные крестьянские банки, общества взаимного кредита.

С середины XIX в. в России активно начинают распространяться идеи экономического либерализма, т. е. невмешательства  государства в экономику. Утверждается мнение о предпочтительности системы частных, свободных от правительственного вмешательства банков и необходимости создания такой системы.

В 1860 г. произошло значительное реформаторское преобразование. Было принято решение о ликвидации всех государственных банков и передаче их средств и обязательств вновь образованному Государственному банку Российской империи, при поддержке которого стали создавать частные коммерческие и ипотечные банки.

Необходимо отметить, что Государственный банк Российской  империи ещё в течение 30 лет не являлся ни эмиссионным центром страны, ни банком банков. Он осуществлял всё те же банковские операции, что и частные банки, которых к 1874 г. насчитывалось уже около 40.

Однако вскоре обнаружилось, что деятельность частных коммерческих банков стала ограничиваться сомнительными спекулятивными операциями в целях увеличения оборота банковского капитала. Банковская система перестала способствовать развитию промышленности, торговли, мелкого промысла. Со временем началась волна банкротств. С 1875 по 1884 г. разорились 7 частных коммерческих банков и 52 общественные кредитные организации.

С этого периода начался возврат к государственному регулированию. Был восстановлен доступный недорогой земледельческий кредит, учреждён Государственный крестьянский поземельный банк. В 1883 г. был принят закон «Об изменениях и дополнениях существующих правил относительно открытия новых коммерческих банков».

Согласно этому закону, сумма обязательств банка не должна была превышать его собственный капитал более чем в 5 раз; определялся максимально возможный кредит одному заёмщику (10% собственного капитала банка); было установлено, что 2/3 банковских активов должно приходиться на безрисковые хозяйственные операции: впервые вводилось понятие обязательных банковских резервов, подлежащих хранению в Государственном банке Российской империи. Наметилась тенденция превращения Госбанка в банк банков: он перестал привлекать средства во вклады и хранил теперь только свободные средства казначейства и коммерческих банков, а также возглавил деятельность государственных сберегательных касс, направляя аккумулированные им средства населения в облигации правительственных займов. После денежной реформы            С. Ю. Витте, осуществленной в 1895—1897 гг., Госбанк стал эмиссионным центром страны, приступив к выпуску банкнот.

Мероприятия в банковской сфере, денежная реформа по введению золотого рубля и 100% золотому покрытию выпускаемых бумажных денег привели к укреплению и развитию банковской системы. С 1900 г. стал наблюдаться стремительный рост общественных кредитных учреждений, таких, как общества взаимного кредита, сберегательные кассы, ссудосберегательные товарищества.

В период перед Октябрьской социалистической революцией 1917 г. российская банковская система представляла собой достаточно развитый механизм, отвечающий потребностям динамично развивающейся экономики с весьма интересной структурой.

I уровень был  представлен государственными банковскими  учреждениями: Государственный банк  Российской империи, являющийся  банком банков, Дворянский земельный  банк и Крестьянский поземельный  банк, которые осуществляли долгосрочное  ипотечное кредитование; Московская  и Санкт-Петербургская ссудные  кассы, а также 8 553 сберегательные  кассы.

II уровень был  представлен частными коммерческими  банками, которых было немного  — около 50. Но при этом именно  на частные банки приходилось 50% всех вкладов, 79% выданных кредитов, 55% всего российского ссудного капитала. Эти данные свидетельствуют о высокой концентрации мощных финансовых ресурсов в руках небольшого числа частных банков, способных содействовать развитию и торговли, и промышленности. Показателен тот факт, что акции крупнейших российских частных банков высоко котировались на биржах Лондона, Парижа, Берлина. В это же время в России осуществляли свою деятельность несколько филиалов иностранных банков.

III уровень был  представлен широким разнообразием  общественных кредитных  организаций: функционировали 2 кооперативных банка, 11 союзов мелкого кредита, 203 земельные  кассы, 3 528 ссудосберегательных товариществ, 6 476 крестьянских сословных кредитных учреждений, 9 952 кредитных товарищества.

После Октябрьской революции 1917 г. эта система была полностью разрушена.

Стратегия создания социалистической системы предполагала национализацию частных банков, а в дальнейшем — сосредоточение всего денежного оборота страны, эмиссионных и кредитных операций в едином банке.

В начале 1919 г. началась конфискация капиталов частных коммерческих банков и их передача Госбанку. На основе национализации и слияния капиталов этих банков был образован Единый народный банк Российской республики. Прочие государственные банки были упразднены. Вскоре прекратили существование небанковские кредитные организации, а к концу 1918 г. были закрыты и филиалы иностранных банков. Кредитно-банковское дело полностью сосредоточилось в руках государства.

Дальнейшие видоизменения российской банковской системы являлись полным отражением экономической политики строящегося социалистического государства.

В период военного коммунизма проводилась политика, направленная на свертывание товарно-денежных отношений, ликвидацию денег. Местным органам власти было предоставлено право изготовления денег  от имени Российского правительства по мере возникновения потребности. Провал данной политики был очевиден. Поэтому в начале 1921 г. было объявлено о переходе к новой экономической политике (нэп). Это означало необходимость восстановления товарно-денежных отношений, укрепления рубля, восстановление банковской системы.

Принимается решение об учреждении Государственного банка РСФСР в октябре 1921 г. (с июля 1923 г. — Госбанк СССР). При участии Госбанка в 1922—1924 гг. проводится денежная реформа: в обращение выпускаются банковские билеты – червонцы, по золотому содержанию приравненные к царской 10-рублевой монете (7,742 3 г чистого золота). Новые деньги способствовали развитию  товарно-денежных отношений и возрастанию роли Госбанка в экономике страны.

Значительно расширилась сеть учреждений Госбанка (в начале 1922 г. —                    21 филиал, в 1929 г. — 589 филиалов).

Свободное предпринимательство и развитие страны требовали создания новых кредитных учреждений. В конце 1922 г. принимается решение о создании специальных, вспомогательных банков — отраслевых, территориальных, банков с участием иностранного капитала.

В течение 1922–1925 гг. создаются: акционерные банки — Промышленный банк, Электробанк, Внешторгбанк, Среднеазиатский банк;  кооперативные банки — Всекобанк, Украинбанк;  коммунальные банки — Цекобанк и местные коммунальные банки; система сельскохозяйственного кредита — Центральный сельскохозяйственный банк, республиканские банки и общества сельскохозяйственного кредита; общества взаимного кредита.

Таким образом, в период нэпа идея единого банка оказалась забытой. Возникшие наряду с Госбанком специальные банки оказались по сути дела коммерческими. Необходимость в такой структуре банковской системы обусловливалась особенностями рыночных отношений периода нэпа.

Во второй половине 20-х годов в связи с отказом от нэпа и переходом к формированию командно-административной системы управления экономикой вновь была реанимирована идея «единого банка» Теперь специальные банки должны были ограничить свою деятельность операциями по долгосрочному кредитованию и финансированию капитальных вложений. Госбанк должен был руководить непосредственно всей банковской системой, наблюдать за использованием банками кредитов, их направлением в конкретные отрасли хозяйства в соответствии с правительственными директивами.