Финансовый анализ коммерческих банков

     6) метод оценки кредитного риска;

     7) наблюдение за работой клиента.

     Финансовые  коэффициенты предприятия принято  объединять в следующие группы:

     1) коэффициенты ликвидности;

     2) коэффициенты эффективности использования  активов;

     3) коэффициенты финансового левеража;

     4) коэффициенты прибыльности (рентабельности).

     Основой информации для расчета финансовых коэффициентов в банке являются:

     - финансовая (бухгалтерская) отчетность предприятия: баланс, отчет о доходах и расходах;

     - расшифровки предприятия о сроках дебиторской и кредиторской задолженности;

     - плановые расчеты предприятия: бизнес-планы, технико-экономические обоснования для получения кредита и др.

     Ликвидность предприятия - его способность своевременно погашать долговые обязательства.

     Ликвидность предприятия характеризуется показателями ликвидности баланса в виде соотношения активов и платежных обязательств. По степени ликвидности активы предприятия принято объединять в такие группы:

     1) быстрореализуемые активы - денежные  средства (ДС) и краткосрочные финансовые вложения (КФВ) из 2-го раздела баланса;

     2) среднереализуемые активы - дебиторская  задолженность (ДЗ) сроком возникновения  до 12 месяцев из 2-го раздела баланса:

     3) медленнореализуемые активы - запасы  и затраты (33) из 2 раздела баланса:

     4) постоянные активы — внеоборотные активы из 1-го раздела баланса. Сюда же можно отнести и дебиторскую задолженность сроком возникновения свыше 12 месяцев из 2-го раздела баланса.

     Нормативное значение коэффициента принято на уровне 0,2 - 0,3 (или 20 - 30%), т.е. при нормальной платежеспособности предприятию считается достаточным иметь до 25% свободных денежных средств для расчетов по текущим долгам. Этот коэффициент отражает текущую платежеспособность.

     Поскольку вложения предприятия в краткосрочные  ценные бумаги считаются активами недостаточно быстрой реализации, то на практике вполне возможен расчет коэффициента абсолютной ликвидности через учет в числителе дроби только денежных средств.

     Коэффициент текущей ликвидности (промежуточный коэффициент) рассчитывают по формуле:

     Нормативное значение коэффициента принято на уровне 0,7 - 0,8 (или 70 - 80%), т.е. включение в  расчет дебиторской задолженности  до 12 месяцев повышает значение этого  коэффициента по сравнению с предыдущим на 50%. Однако здесь надо учесть тот  факт, что дебиторская задолженность до 12 месяцев вполне может отражать в балансе значительные задержки по оплате анализируемым предприятием поставленной продукции, выполненных работ или оказанных услуг. Некоторые банки учитывают факт несвоевременности завершения расчетов через повышение нормативного значения Кт. л. до 1 - 1,5.

     Коэффициент покрытия (обшей ликвидности) рассчитывается по формуле:

     Нормативное значение коэффициента принято на уровне 2,0 (или 200%), т.е. включение в расчет запасов и затрат повышает значение коэффициента более чем на 100% по сравнению с предыдущим коэффициентом. Это связано с тем, что запасы и затраты необходимо сначала переработать, получить продукцию, потом запершить расчеты для получения реальных денег на расчетном счете. Если процесс переработки не длителен, то вполне возможно считать нормативное значение коэффициента меньше 2,0, но не ниже 1,0.

     Коэффициенту  покрытия уделяется особое значение. Он выступает основой для признания  структуры баланса неудовлетворительной. Выдачу ссуд банк может прекратить при значении коэффициента, равном или меньше единицы. Это означает, что текущие обязательства нечем оплачивать [11, c.541-564].

     Класс каждого показателя устанавливается  путем сопоставления фактического значения с его нормативным уровнем. Нормативные уровни некоторых показателей имеют мировые стандарты. Нормативные уровни других коэффициентов могут разрабатываться каждым банком на базе накопленной статистической информации о фактических значениях показателей по группам клиентов одинаковых отраслей экономики.

     Число классов принято в размере  трех. Первый класс показателя характеризует  соблюдение нормативного значения или  рост по сравнению с этим уровнем. Второй класс показателя отражает несколько сниженное значение по сравнению с нормативным. Третий класс показателя имеет низкое значение. Вопросы оптимального набора показателей решаются каждым коммерческим банком самостоятельно.

     Банковское кредитование предприятий и других организационно-правовых структур на производственные и социальные нужды осуществляется при строгом соблюдении принципов кредитования. Последние представляют собой основу, главный элемент системы кредитования, поскольку отражают сущность и содержание кредита, а также требования объективных экономических законов, в том числе и в области кредитных отношений.

     К принципам кредитования относятся:

• срочность возврата;
• возвратность;
• дифференцированность;
• обеспеченность;
• платность.

      До недавнего времени принцип обеспеченности кредита трактовался нашими экономистами очень узко: признавалась лишь материальная обеспеченность кредита. Это означало, что ссуды должны были выдаваться под конкретные материальные ценности, находящиеся на различных стадиях воспроизводственного процесса, наличие которых на протяжении всего срока пользования ссудой свидетельствовало об обеспеченности кредита и, следовательно, о реальности его возврата. Между тем в мировой банковской практике видами кредитного обеспечения кроме материальных ценностей, оформленных залоговым обязательством, выступают гарантии и поручительства платежеспособных соответственно юридических и физических лиц, а также страховые полисы оформленного заемщиками в страховой компании риска непогашения банковского кредита. Причем не только одна, но и все перечисленные формы юридических обязательств одновременно могут служить обеспечением выдаваемого хозяйственному органу банком кредита. Таким образом, в современных условиях, говоря об обеспеченности ссуд, следует иметь ввиду наличие у заемщиков юридически оформленных обязательств, гарантирующих своевременный возврат кредита: залогового обязательства, договора – гарантии, договора - поручительства, договора страхования ответственности непогашения кредита.

     Обеспечение обязательств по банковским ссудам в одной или одновременно нескольких формах предусматривается обеими сторонами кредитной сделки в заключаемом между собой кредитном договоре.

     В качестве обеспечения возврата кредита заемщик (физическое лицо) должен представить:

• поручительство одного и более граждан (зависит от суммы кредита), имеющих постоянный источник дохода с указанием солидарной ответственности с заемщиком, иногда поручителем являются органы местной власти и управления или органы местной администрации либо организация, где работает заемщик;
• договор залога.

     Размер обеспечения возврата кредита должен быть не менее суммы основного долга и причитающихся за пользование кредитом процентов, а окончание срока действия гарантии на 6 месяцев позже установленного договором срока погашения кредита. Предоставление заемщиком имущества и имущественных прав в залог банку оформляется отдельным договором о залоге. В дополнение к договору прилагается залоговое обязательство.

     Банк принимает в качестве обеспечения возвратности кредита в залог имущество заемщика, принадлежащее ему на правах собственности.

     Основные фонды принимаются в залог лишь в случае, когда заемщик в соответствии с действующим законодательством и собственными уставными документами отвечает по своим обязательствам всем принадлежащим ему имуществом.

     Предоставленные банком кредиты могут быть обеспечены залогом ценных бумаг: высоко ликвидными акциями и облигациями АО, депозитарными сертификатами коммерческих банков, облигациями и векселями государственных органов власти и муниципалитетов с превышением залога не менее чем в 1,5 раза.

     Кроме того, кредит может быть обеспечен средствами депозитного счета (в том числе в иностранной валюте), открытого в банке.

     Сумма на счете должна быть достаточна для удовлетворения банком требований по выданному кредиту.

     В качестве кредитного обеспечения заемщик может пользоваться одной или сразу несколькими формами, что закрепляется в кредитном договоре. Обеспечительные обязательства по возрасту кредита оформляется вместе с кредитным договором и является обязательным приложением к нему.

      Сам по себе залог имущества (движимого и недвижимого) означает, что кредитор – залогодержатель вправе реализовать это имущество, если обеспеченное залогом обязательство не будет выполнено. В силу залога кредитор имеет право в случае неисполнения должником – залогодателем, обеспеченного залогом обязательства, получить удовлетворение из стоимости заложенного имущества преимущественно перед другими кредиторами.

     Залог должен обеспечить не только возврат ссуды, но и уплату соответствующих процентов и неустоек по договору, предусмотренных в случае его невыполнения.

     Договор поручительства. Поручительство создает для кредитора большую вероятность реального удовлетворения его требования к должнику по обеспеченному поручительством обязательству в случае его невыполнения, так как при поручительстве ответственность за неисполнение обязательств наряду с должником несет и поручитель. Заемщик и поручитель отвечает перед кредитором как солидарные должники.

     Кредиты под гарантию выдаются ссудозаемщикам лишь в том случае, если гарант является платежеспособным лицом.

     Использование оборотных средств и кредита банка на цели, предусмотренные планом, проверяется ежемесячно на каждое 1-е число путем сопоставления стоимости кредитуемых оплаченных запасов товарно-материальных ценностей и затрат за вычетом доли (норматива) собственных оборотных средств в оплате товаров и других товарно-материальных ценностей и затрат с суммой предоставленных кредитов.

     Во избежание образования необеспеченной задолженности по одним ссудам за счет других объектов кредитования проверка обеспеченности кредита производится одновременно по всем ссудам.

     В обеспечение кредита по специальному ссудному счету принимаются оплаченные остатки товаров на складах, в торговой сети, в овощехранилищах и в пути по себестоимости.

     Оптовые организации расчетные документы за отгруженные товары сдают банку после поставки (отгрузки) товаров. По этой причине торговая организация в период со дня отгрузки товара до сдачи расчетных документов на инкассо нуждается в кредите под неоформленные отгрузки, который затем трансформируется в кредит под расчетные документы в пути [12, c. 308-316].

     В обеспечение задолженности по специальному ссудному счету принимаются также остатки сырья, материалов, незавершенного производства и готовых изделий нехозрасчетных предприятий общественного питания или производственного предприятия. Общая сумма обеспечения задолженности по специальному ссудному счету сокращается на сумму кредиторской задолженности и фактической задолженности по целевым подтоварным кредитам (временные сверхнормативные запасы товаров, временные нужды и под товары сезонного спроса).

     Оставшаяся часть обеспечения кредита за вычетом норматива собственных оборотных средств в товарах сопоставляется с задолженностью по специальному ссудному счету (включая кредит под расчетные документы в пути) на 1-е число, которая предварительно корректируется на результаты регулирования задолженности по специальному ссудному счету (увеличивается на сумму погашенной со специального ссудного счета просроченной задолженности или сокращается на сумму отнесенного на счет просроченных ссуд срочного платежа), а также на результаты проверки обеспечения кредита на замещение оборотных средств, отвлеченных в дебиторскую задолженность, и кредита под проданные в кредит товары. Кроме того, задолженность по специальному ссудному счету подлежит увеличению на сумму погашенной со специального ссудного счета необеспеченной задолженности по ссудам под прочие сезонные остатки товарно-материальных ценностей и затрат. Иными словами, задолженность по специальному ссудному счету при проверке обеспечения принимается не только в сумме, имевшейся на 1-е число, но и с учетом дополнительно выданного или погашенного кредита после 1-го числа до дня проверки обеспечения, а также при проверке обеспечения. Если указанные изменения в задолженности не учитывать, то по ссудам банка будет скрытая необеспеченная задолженность или организация необоснованно лишится дополнительного кредита.