Анализ финансовой отчетности предприятия

 

       Доходы  организации увеличились на 212950 тыс. руб. за счет увеличения выручки  от продаж на 3% (379135 тыс. руб.) и увеличения прочих доходов на 0,598% (55279 тыс. руб.) – у этих показателей наблюдается положительная динамика. Структура выручки в доходах занимает большую часть и составляет 85% на начало и 88% - на конец отчетного периода – это положительный показатель в деятельности организации. Проценты к получению снизились на 3,598% или на 221464 тыс. руб. Эффективность финансовых вложений снизилась, следовательно, стоит пересмотреть инвестиционную политику организации. Прочие доходы увеличились, возможно за счет продажи основных средств, положительных курсовых разниц, излишек и др., что является хорошей тенденцией в деятельности организации.

       Расходы организации увеличились на 141612 тыс. руб., в основном за счет себестоимости, которая занимает значительную часть 81,412% (5097352 тыс. руб.) - в отчетном периоде (4187160 тыс. руб. или 78,717% в предыдущем), их изменение составило 2,695% (280192 тыс. руб.).

       Также положительное влияние оказывает  то, что изменение доходов больше изменения расходов (212950>141612). Если темп роста себестоимости увеличивается меньше темпа роста выручки, то она списывается на увеличение объема продаж (Т_{роста выручки} = =5811655*100/5432520 = 106,979 и Т_{роста себестоимости} =5097352*100/4817160 = =105,817).

       Коммерческие  расходы увеличиваются на 7938 тыс. руб. (или на 0,084%) – отрицательная тенденция для предприятия, но это вполне обоснованно, так как в них входят переменные расходы и расходы на транспортировку. Увеличение текущего налога на прибыль на 0,328% или на 22528 тыс. руб. вполне обоснованно, так как увеличивается доход предприятия.

       В составе расходов происходит снижение таких факторов, как: управленческие расходы – на 1,151% или на 63170 тыс. руб.; проценты к уплате – 0,308% (16936 тыс. руб.); прочие расходы – 1,648%(88940 тыс. руб.).

       Заметно, что ведется работа по повышению доходов и снижению расходов организации.

       2. По данным Бухгалтерского баланса  рассчитать величину чистых активов  организации на начало и конец  отчетного периода и оценить  динамику показателя.

       Чистые  активы – это стоимостная оценка имущества организации, сформированного  за счет собственных источников, средств.

• Сумма активов, принимаемая к расчету: строка 300 (за минусом задолженности участников по взносам в уставный капитал, отражаемой в составе прочей дебиторской задолженности):

на  начало года: 2064350 тыс. руб.

   на  конец года: 2564950 тыс. руб.

• Сумма обязательств, принимаемых к расчету: сумма строк 590, 610, 620, 630, 650, 660:

на  начало года: 624262+448833+66 = 1073161 тыс. руб.

     на конец года: 799426+431354+72 = 1230852 тыс.  руб.

• Сумма чистых активов:

на  начало года: 2064350 – 1073161 = 991189 тыс. руб.

     на конец года: 2564950 - 1230852 =  1334098 тыс. руб.

       Таким образом, на отчетную дату величина чистых активов составила 1334098 тыс. руб., что  на 342909 тыс. руб. больше (1334098 – 991189) , чем  на начало отчетного периода, темп роста составил 134,596%. Положительная динамика данного показателя свидетельствует о наращении имущества организации. В свою очередь, это повышает финансовую независимость организации, увеличивает её рыночную стоимость и способствует повышению инвестиционной привлекательности.

 

       ЗАДАНИЕ 6

       По  данным бухгалтерской отчетности дать оценку эффективности использования  ОА, рассчитав показатели их оборачиваемости. Определить влияние изменения объема продаж и среднегодовых остатков ОА на изменение коэффициента оборачиваемости. Результаты расчетов представить в таблице 6.

       К _{об. ОА} = выручка/ОА

       Δ К _{об. ОА}(В) = (В₁/ОА₀)- (В₀/ОА₀) = 8,558-8,000 = 0,558

       Δ К _{об. ОА}(ОА) = (В₁/ОА₁)- (В₁/ОА₀) = 7,697-8,558 = -0,861

       Δ К _общ. = Δ К _{об. ОА}(В)+ Δ К _{об. ОА}(ОА) = 0,558+(-0,861) = -0,303

 
 

       Таблица 6

       Расчет  эффективности использования ОА

       (по  данным ф. №1 и ф. №2)

       Таким образом, выручка отчетного периода  увеличилась на 379135 тыс. руб., среднегодовой остаток ОА увеличился на 75957 тыс. руб., за счет снижения коэффициента оборачиваемости на 0,303.

       Анализ  оборачиваемости ОА показал, что  в отчетном году по сравнению с  предыдущим оборачиваемость замедляется  с 8 оборотов в год до 7,697 оборотов в год, то есть на 0,303.

       Результатом снижения оборачиваемости явилась  дополнительная потребность организации  в ОА. Проведенный анализ показал, что на замедление оборачиваемости оказали влияние следующие факторы:

• рост выручки привел к ускорению оборачиваемости (К _{об. ОА} вырос на 0,558);
• увеличение ОА привело к замедлению оборачиваемости (К _{об. ОА} снизился на 0,861).

Таким образом, коэффициент оборачиваемости  снизился на 0,303 под влиянием вышеперечисленных  факторов.

 

       ЗАДАНИЕ 7

       1. По данным Приложения к бухгалтерскому балансу проанализируйте структуру и движение ОС за отчетный год. Результаты расчетов представить в таблице 7.

 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

       Таблица 7

       Анализ  состояния и движения ОС

       (по  данным ф. №5)

 
 

       Как видно из данных таблицы 7, структура  ОС характеризуется наибольшим удельным весом зданий, доля которых на начало периода составляет 35% на начало периода и 28% - на конец периода. Доля активной части ОС составляет 30% и 36% соответственно (стоимость активной части ОС/стоимость ОС). Исчисленный показатель анализируемого предприятия  имеет недостаточно высокое значение. Его повышение в динамике расценивается как благоприятная тенденция, свидетельствующая о повышении производственных возможностей организации; способствует технической оснащенности организации и увеличению возможности получения дополнительных доходов.

       Анализ  движения ОС позволяет оценить политику организации в отношении их формирования и выбытия. Движение ОС характеризуют  коэффициенты поступления, выбытия  и замены:

       К_пост= стоимость поступивших за период ОС/стоимость ОС на конец          периода = 907110*100/2620750 = 34,613%;

       К_выб.=стоимость выбывших ОС/стоимость ОС на начало периода =

= 382960*100/2096600 = 18,266%;

       К_зам=стоимость выбывших за период ОС/стоимость поступивших ОС= 382960*100/907110 = 42,218%.

       Кроме анализа движения ОС необходимо оценить их техническое состояние, для чего используют коэффициенты износа и годности:

       К_изн.=накопленная амортизация*100/первоначальная стоимость ОС

       К_{изн на начало} = 796708*100/2096600 = 38 %

       К_{изн на кон}       = 838640*100/2620750 = 32 %

       К_{годн. на начало}=1299892/2096600 = 62 %

       К_{годн. на конец} =1782110/2620750 = 68 %

     Коэффициент износа характеризует долю стоимости  ОС, списанную на затраты в предшествующих периодах. Таким образом, по нашей  организации получаем, что в предшествующем периоде на затраты списана большая доля ОС, чем в отчетном. При низком значении коэффициента износа организация имеет возможность использовать ОС в качестве залога при получении кредита.

     Положительная динамика коэффициента годности свидетельствует о снижении доли изношенной части ОС.

     По  данным таблицы 7 можно сказать, что  за отчетный период увеличились все  статьи ОС. При этом удельный вес  остатков увеличился лишь у таких  статей, как: машины и оборудование – на 8% и  производственный и хозяйственный  инвентарь – на 3%.

 
 
 
 
 
 

Список  литературы

 

1. Анализ  финансовой отчетности: Учебник/ Под  ред. М.А. Вахрушиной, Н.С. Пласковой. –  М.: Вузовский учебник, 2007. – 367с.
2. Анализ финансовой отчетности. Методические указания по выполнению контрольной работы для самостоятельной работы студентов V курса специальности 080109 «Бухгалтерский учет, анализ и аудит» (первое и второе высшее образование). – М.:ВЗФЭИ, 2009.