Анализ финансового состояния

      Резервный капитал создается путем отчислений от чистой прибыли в соответствии с действующим законодательством. Размер резервного капитала определяется уставом акционерного общества в пределах 15% уставного капитала, а размер ежегодных отчислений составляет не менее 5% годовой чистой прибыли. Он используется на выплату доходов учредителям при отсутствии или недостаточности прибыли отчетного года для этой цели, на покрытие непредвиденных потерь и убытков организации за отчетный год, а также для погашения облигаций организации и выкупа собственных акций. Остатки неиспользованных средств этого фонда переходят на следующий год.

      Добавочный  капитал состоит из прироста стоимости  внеоборотных активов, выявляемого  по результатам их переоценки, а  также возникающего в случае продажи  акций по цене, превышающей их номинальную  стоимость.

      Нераспределенная прибыль включает нераспределенную чистую прибыль отчетного года. Может полностью или частично распределяться на выплату доходов учредителям (участникам), финансовое обеспечение производственного развития организации, приобретение нового имущества, отчисления в резервные фонды и другие цели.

      Резервы под снижение стоимости материальных ценностей, резервы под обесценение  вложений в ценные бумаги и резервы  по сомнительным долгам создаются за счет прочих доходов для уточнения  оценки отдельных объектов бухгалтерского учета. Неиспользованные резервы списываются на прочие доходы.

      Доходы  будущих периодов - доходы, полученные (начисленные) в отчетном периоде, но относящиеся к будущим отчетным периодам, предстоящие поступления задолженности по недостачам, выявленным в отчетном периоде за прошлые годы, разница между суммой, подлежащей взысканию с виновных лиц, и балансовой стоимостью по недостачам ценностей, а также безвозмездные поступления.

      Резервы предстоящих расходов создаются  за счет внутренних ресурсов путем равномерного включения предстоящих расходов в затраты на производство и в расходы на продажу в отчетном году.

      Правильность  образования и использования  сумм по тому или иному резерву  периодически (на конец года обязательно) проверяется и при необходимости корректируется.

      Целевое финансирование представляет собой  средства, предназначенные для финансирования тех или иных мероприятий целевого назначения (средства, поступившие от других организаций и лиц, бюджетные средства и др.).

      Прибыль - это обобщающий показатель финансово-хозяйственной деятельности и главный источник формирования собственного имущества организации.

      Прибыль есть сумма превышения доходов над  расходами организации, полученных организацией за отчетный период от:

• обычных видов деятельности (выручка от продажи продукции и товаров, поступления, связанные с выполнением работ, оказанием услуг);
• операционной деятельности (поступления от продажи основных средств и иных активов);
• внереализационной деятельности (штрафы, пени, активы, полученные безвозмездно, и т.д.);
• чрезвычайной деятельности (суммы возмещения ущерба от стихийных бедствий, пожаров, аварий и т.д.).

      В соответствии с законодательством  Российской Федерации различают  пять видов прибыли: валовая прибыль, прибыль от продаж, прибыль до налогообложения, прибыль от обычной деятельности и чистая прибыль.

      Заемные источники формирования имущества (обязательства перед третьими лицами) поступают в распоряжение организации на определенный срок, по истечении которого должны быть возвращены их собственнику с процентом или без. К ним относятся:

• долгосрочные кредиты банков - ссуды, привлеченные на срок более одного года;
• долгосрочные займы - ссуды юридических и физических лиц (кроме банков), полученные на срок более года;
• краткосрочные кредиты банков - ссуды, полученные на срок не более одного года;
• краткосрочные займы - ссуды юридических и физических лиц, полученные на срок не более одного года;
• кредиторская задолженность - задолженность организации другим юридическим и физическим лицам; появляется в результате разрыва во времени между предоставлением товарно-материальных ценностей, оказанием услуг, поступлением предварительного денежного аванса и датой их фактической оплаты и выполнения обязательств перед сторонними лицами;
• задолженность по расчетам с бюджетом возникает вследствие разрыва между временем начисления и датой платежа;
• долговые обязательства организации перед своим персоналом по оплате труда, связанные с появлением разрыва во времени между начислением и датой выдачи заработной платы;
• задолженность органам социального страхования и другим учреждениям.

      1.2 Цели и задачи управления имущественным комплексом

      Управление  представляет собой централизованное воздействие на имущественный комплекс с целью рациональной организации и оптимизации в процессе производства.

      Главной задачей управления является обеспечение  роста эффективности производства на основе постоянного совершенствования  технического уровня, форм и методов  управления, повышение производительности труда как важнейших условий получения и наращивания доходов предприятия. 

      В основе управления предприятием лежат  принципы, под которыми принято понимать руководящие направления и правила, положенные в основу решения задач, связанных с управлением. В принципах  проявляются наиболее устойчивые черты объективных закономерностей управления. 

      Важнейшими  принципами организации управления производством являются: 

      1) принцип целевой совместимости  и сосредоточения. Заключается в  создании целенаправленной системы  управления, ориентированной на решение общей задачи - организации производства той продукции, в которой в данное время нуждается потребитель; 

      2) принцип непрерывности и надежности. Означает создание таких условий  производства, при которых достигается  стабильность и непрерывность  заданного режима производственного процесса; 

      3) принцип планомерности, пропорциональности  и динамизма. Нацеливает систему  управления на решение не только  текущих, но и долговременных  задач развития предприятия с  помощью долгосрочного, текущего  и оперативного планирования;

      4) демократический принцип распределения  функций управления. Основан на  методах и правилах общественного  разделения труда, согласно которым  за каждым функциональным подразделением  предприятия закрепляется определенная  часть управленческой работы. При этом обязательно соблюдение следующих требований: подготовка управленческого решения и ответственность за его реализацию возлагается на ту службу, которая лучше всего осведомлена о состоянии дел на соответствующем объекте и больше всего заинтересована в реализации и высокой эффективности принятого решения; 

      5) принцип научной обоснованности  управления. Исходит из того, что  средства и методы управления  должны быть научно обоснованы  и выверены на практике. Его  соблюдение возможно только на  основе непрерывного сбора, переработки и анализа различной информации: научно-технической, экономической, правовой и др. с использованием новейшей техники и математических методов; 

      6) принцип эффективности управления. Предполагает рациональное и  эффективное использование ресурсов производства, выпуск конкурентоспособной продукции; 

      7) принцип совместимости личных, коллективных  и государственных интересов.  Определяется общественным характером  производства;

      8) принцип контроля и проверки  исполнения принятых решений.  Предполагает разработку конкретных мероприятий по вскрытию недостатков, мешающих выполнению производственных заданий. 

      К общим функциям управления относятся:

• планирование - это формирование цели управления, выбор путей и методов достижения этой цели; 
• организация - это создание оптимальной структуры управления; 
• мотивация (активизация) - это совокупность методов, стимулирующих работников к наиболее эффективной работе по управлению имущественным комплексом;
• контроль и учет - это система регулирования деятельности хозяйствующего субъекта по выполнению работы определенного количества и качества. 

      1.3 Общие принципы анализа имущественного комплекса и оценки активов, методы оценки элементов имущественного комплекса предприятия

      Результаты  в любой сфере бизнеса зависят от наличия и эффективности использования финансовых ресурсов, которые приравниваются к кровеносной системе, обеспечивающей жизнедеятельность предприятия. Поэтому забота о финансах является отправным моментом и конечным результатом деятельности любого субъекта хозяйствования. В условиях рыночной экономики эти вопросы имеют первостепенное значение. Выдвижение на первый план финансовых аспектов деятельности субъектов хозяйствования, возрастание роли финансов является характерной чертой и тенденцией во всем мире. Профессиональное управление имущественным комплексом неизбежно требует глубокого анализа, позволяющего наиболее точно оценить неопределенность ситуации с помощью современных количественных методов исследования. В связи с этим существенно возрастает приоритет и роль финансового анализа, основным содержанием которого является комплексное системное изучение финансового состояния предприятия и факторов его формирования с целью оценки степени финансовых рисков и прогнозирования уровня доходности капитала.

      Финансовое  состояние предприятия характеризуется системой показателей, отражающих состояние капитала в процессе его кругооборота и способность субъекта хозяйствования финансировать свою деятельность на фиксированный момент времени.

      В процессе снабженческой, производственной, сбытовой и финансовой деятельности происходит непрерывный процесс кругооборота капитала, изменяются структура средств и источников их формирования, наличие и потребность в финансовых ресурсах и как следствие финансовое состояние предприятия, внешним проявлением которого выступает платежеспособность.

      Финансовое  состояние может быть устойчивым, неустойчивым (предкризисным) и кризисным. Способность предприятия успешно  функционировать и развиваться, сохранять равновесие своих активов и пассивов в изменяющейся внутренней и внешней среде, постоянно поддерживать свою платежеспособность и инвестиционную привлекательность в границах допустимого уровня риска свидетельствует о его устойчивом финансовом состоянии, и наоборот.

      Если  платежеспособность - это внешнее проявление финансового состояния предприятия, то финансовая устойчивость – его внутренняя сторона, отражающая сбалансированность денежных и товарных потоков, доходов и расходов, средств и источников их формирования. Для обеспечения финансовой устойчивости предприятие должно обладать гибкой структурой капитала, уметь организовать его движение таким образом, чтобы обеспечить постоянное превышение доходов над расходами с целью сохранения платежеспособности и создания условий для нормального функционирования.

      Финансовое  состояние предприятия, его устойчивость и стабильность зависят от результатов его производственной, коммерческой и финансовой деятельности. Если производственный и финансовый планы успешно выполняются, это положительно влияет на финансовое положение предприятия. Напротив, в результате спада производства и реализации продукции происходит повышение ее себестоимости, уменьшение выручки и суммы прибыли и как следствие ухудшение финансового состояния предприятия и его платежеспособности. Следовательно, устойчивое финансовое состояние не является игрой случая, а итогом грамотного, умелого управления всем комплексом факторов, определяющих результаты финансово-хозяйственной деятельности предприятия.

      Устойчивое  финансовое положение, в свою очередь, положительно влияет на объемы основной деятельности, обеспечение нужд производства необходимыми ресурсами. Поэтому финансовая деятельность как составная часть хозяйственной деятельности должна быть направлена на обеспечение планомерного поступления и расходования денежных ресурсов, выполнение расчетной дисциплины, достижение рациональных пропорций собственного и заемного капитала и наиболее эффективное его использование.