Управленіе кредітным ріском

     Не  вызывает сомнения, что на многих рынках банкам приходится действовать в  таких  экономических условиях, которые  характеризуются наличием объективных  трудностей для качественного управления кредитами, что лишний раз свидетельствует  о важности усиления такого управления.

     В Беларуси, по оценке специалистов, большая  часть просроченных и невозвращенных   кредитов     вызвана          недостаточно    точной      оценкой кредитоспособности кредитополучателя, и только незначительная часть кредитов - форс-мажорными обстоятельствами (болезнь кредитополучателя, стихийное бедствие, потеря работы по причине сокращения штата и т.д.). 

     Анализ  деятельности белорусских банков показывает, что типовых методик для оценки кредитоспособности  кредитополучателей - физических лиц 
в стране нет, поэтому каждый банк самостоятельно определяет показатели при оценке кредитоспособности клиента. Можно выделить две методики определения кредитоспособности индивидуальных кредитополучателей:

     1) методика экспертной оценки кредитоспособности клиента, используемая АСБ «Беларусбанк»,ОАО«Белагропромбанк», ОАО «Белвнешэкономбанк» и др.;

     2)  методика оценки кредитоспособности  клиента, используемая ОАО

«Белинвестбанк», ОАО  «Приорбанк» и др.

     Первая  методика предполагает расчет коэффициента  кредитоспособности  (Кд), значение которого является основой для определения  максимально возможной суммы  кредита . При обращении физического  лица в банк работник службы кредитования по данным документов клиента определяет среднемесячную сумму доходов и  расходов кредитополучателя, анализирует  возможность ежемесячного погашения запрашиваемой суммы кредита (основного долга и процентов) путем расчета коэффициента платежеспособности, значение которого не должно превышать 50%.

     Среди доходов учитываются заработная плата, премии, единовременные вознаграждения, пенсии, стипендии, доходы по договорам гражданско-правового характера, доходы от предпринимательской деятельности. К основным статьям расходов относятся: расходы на потребление, уплата налоговых и неналоговых платежей, алименты, размер коммунальных  платежей,  ежемесячные платежи по ранее полученным кредитам. Коэффициент  Кд показывает, какой удельный вес ежемесячные платежи по кредиту (основной долг и проценты) составляют в общем объеме чистого дохода кредитополучателя. Кредит предоставляется, если коэффициент Кд не превышает 0,5, то есть ежемесячные платежи по кредиту не превышают половину средне месячного чистого дохода кредитополучателя.

     Согласно  второй методике кредитоспособность клиента определяется путем расчета ежемесячного платежа по кредиту с учетом размера минимального потребительского бюджета.

     Определяется  кредитоспособность исходя из уровня дохода и рассчитанного показателя размера ежемесячного платежа по кредиту, который в отличие от первой методики не ограничивается 50% размера чистого дохода кредитополучателя, а зависит непосредственно от размера бюджета прожиточного минимума на каждого члена семьи. На основании полученного  значения рассчитываются максимальная сумма кредита и срок кредитования.

     Несмотря  на различный подход к оценке кредитоспособности, рассмотренные методики белорусских банков построены по единым принципам и поэтому обладают рядом схожих недостатков:

     - анализ проводится по данным за истекший период времени, которые содержат информацию о доходах и расходах кредитополучателя на одну отчетную дату;

     - при проведении оценки отсутствует  информация о моральном облике, репутации  [24, с. 18-21].

     Свести  к минимуму кредитный риск лишь путем  анализа кредитоспособности кредитополучателя  и прогнозирования погашения  кредита нельзя. Даже при оценке кредитополучателя как первоклассного следует определить внешние источники  средств, пригодные для погашения  долга банку в случае невозможности  погашения самим кредитополучателем кредита за счет его эффективного использования. Это также является одним из методов минимизации кредитных, рисков в отечественных банках. В настоящее время в банковской практике такими внешними источниками являются средства от реализации заложенных кредитополучателем ценностей, средства третьих лиц — гарантов и поручителей, исполняющих обязательства по погашению долга банку вместо несостоятельного кредитополучателя.

     Наиболее  распространенной формой обеспечения  обязательств кредитополучателя по погашению долга является залог. Одновременно он порождает и наибольшее количество проблем. В качестве требований, предъявляемых к залогу, можно  выделить его приемлемость и достаточность. Приемлемость залога определяется его качеством, а оно в значительной степени зависит от возможностей кредитора в будущем реализовать заложенные кредитополучателем ценности при непогашении кредита. На ликвидность залога влияет ряд факторов и прежде всего правильная оценка залога. Не следует завышать стоимость залога при ориентации на рыночные  цены, необходимо учитывать возможность частичной потери рыночной стоимости в период действия договора залога. Особое внимание нужно уделять изучению состава заложенных ценностей. Это в наибольшей степени относится к  такому виду материальных ценностей, как производственные запасы и готовая продукция, Как правило, ассортимент такого рода ценностей бывает достаточно широк,  и к договору залога дополнительно оформляется опись, в которой, кроме количества единиц, цены и общей стоимости заложенных ценностей, целесообразно указывать даты приобретения запасов и производства готовой продукции. Изучение кредитным работником этих сроков позволит исключить возможность предоставления в залог неходовых и залежалых товарно-материальных ценностей и готовой продукции, не имеющей сбыта [37, с. 42-46].

     Одной из форм обеспечения возвратности кредита  являются гарантии третьих лиц по погашению долга.

     Еще способом распределения кредитного риска, широко применяемым в зарубежных странах  является страхование кредитодателем объекта кредитования и риска невозврата кредита. С применением данной формы обеспечения возвратности был связан ряд проблем. Пленум Высшего хозяйственного суда принял решение  о том, что невозврат кредита не может являться объектом страхования и рассматриваться в качестве риска. Кредиты, по которым формой исполнения обязательств являлось страхование и по которым параллельно не использовались иные формы, с принятием данного решения трансформировались фактически в "бланковые", т.е. кредиты, по которым отсутствуют внешние источники погашения долга. Этим объясняется рост доли 'бланковых" кредитов в кредитном портфеле банков, хотя подобные кредиты традиционно являются высоко рисковыми и, как правило, применяются банками только при взаимоотношениях с финансово устойчивыми и постоянными клиентами. По этой причине  в республике в настоящее время данный способ обеспечения обязательств по возврату кредита не получил должного развития [24, с. 21-24].

     Минимизацией  кредитного риска также можно  считать контроль банка за целевым направлением кредита на стадии его предоставления. Однако, убедившись в целевом направлении кредита, банк не может быть уверен в его дальнейшем целевом использовании. На первый взгляд это кажется парадоксальным, но на практике достаточно реально нецелевое использование кредита даже при изначально правильном целевом направлении. Считается, что выявить нецелевое использование кредита можно при помощи проведения проверок его материального обеспечения. 

     Одной из форм минимизации кредитного риска  является его опознание и сглаживание  уже в процессе пользования кредитом. Это выражается в периодических ревизиях кредитных портфелей коммерческих банков и создании специального резерва на покрытие возможных убытков по активам и операциям, не отраженным на балансе.

     В настоящее время работа коммерческих банков в этой области регламентируется Постановлением Правления Национального банка Республики Беларусь № 138 от 28.09.2006 г. "Об утверждении инструкции о порядке формирования и использования банками и небанковскими кредитно-финансовыми организациями специальных резервов на покрытие возможных убытков по активам и операциям, не отраженным на балансе". В данной инструкции учтены некоторые проблемы, которые возникали при формировании специальных резервов по методике, используемой ранее. Очень важно, что в настоящее время конкретно определен круг операций, являющихся кредитными по своей экономической сущности. Недостаточно четкое их определение приводило к тому, что рядом банков при формировании резервов не учитывались межбанковские кредиты и микрокредиты. Инструкция содержит требование обязательного формирования резерва и отнесения отчислений на расходы банка независимо от размеров полученных доходов. Отсутствие подобного требования давало возможность ряду банков формировать резерв только в пределах полученных доходов. В результате в таких банках искажались данные о реальности финансовых результатов и их можно считать несопоставимыми с данными тех банков, которые формировали специальные резервы в полном объеме. В настоящее время банки поставлены в равные условия в отношении полноты формирования резерва, однако и теперь существуют банки, у которых суммы фактически созданного резерва меньше рассчитанных сумм. 

     Что же касается хеджирования кредитного риска, то следует отметить, что  на белорусском рынке кредитные деривативы пока не получили своего распространения. Развитие такого рынка тормозит как наличие нерыночных ограничений, таких как жесткий валютный контроль и негибкая налоговая система, так и недостаточное разнообразие ликвидных финансовых инструментов, а также отсутствие достаточного количества кредитоспособных участников финансового рынка.

     На  белорусском рынке перенос кредитных  рисков осуществляется с помощью  традиционно легко понимаемых банковских гарантий и синдицированных кредитов. Примером использования кредитных  деривативов могут служить credit linked notes (CLNs), которые часто использовались в схемах привлечения инвестиций иностранных инвесторов на рынок  ГКО и других высокодоходных белорусских  финансовых активов. Бесценный опыт, полученный участниками рынка в  последние годы, несомненно, вызовет  интерес к такого рода инструментам и в будущем.

     Сделки  с кредитными деривативами пока не имеют специального законодательного регулирования в Республике Беларусь. Кроме того, существует риск, что  с юридической точки зрения такие  сделки могут быть рассмотрены как  сделки пари (похожая ситуация имеет  место в некоторых других юрисдикциях).

     Отсутствие  унифицированной документации при  оформлении подобных сделок является серьезным барьером для распространения  рассматриваемых инструментов [5].

     Таким образом, управление кредитным риском по своей сути является основной и  наиболее трудной составляющей кредитной деятельности. Оценка степени кредитного риска не формальный, а творческий процесс, требующий от работников банка знаний, аналитического мышления, умения определять и анализировать тенденции в хозяйственной деятельности, финансовом положении заемщиков, прогнозировать последствия воздействия различных обстоятельств на экономическое положение фирм, хорошо разбираться в психологии людей. На сегодняшний день коммерческими банками различных стран опробовано значительное количество методов минимизации кредитного риска. Многие из них выдержали проверку временем. К таким методам можно отнести модели прогнозирования банкротства и рейтинговой оценки кредитоспособности кредитополучателя, модификацией которой является кредитный скоринг. Особое место в системе управления кредитными рисками занимает страхование. В основе банковского страхования лежат обязательства по страховому покрытию банков, известные в мире как Bankers Blanket Bond.

     Важное  значение в управлении кредитным  риском  имеет формирование службы кредитных бюро. Значение кредитных  бюро чрезвычайно велико, их существование  позволяет кредитным организациям выдавать кредиты   клиентам, которые  ранее в этой организации не обслуживались. Кроме того, общепризнанной является ценность предыдущей кредитной истории  для прогнозирования вероятности  дефолта.

     Эффективным инструментом управления кредитными рисками  в странах с рыночной экономикой является также кредитные деривативы в операциях хеджирования.

       Вышеперечисленные методы отличаются  друг от друга периодом использования  их в кредитном процессе, путями  достижения конечного результата, а также приоритетностью каждого  из них. Особую актуальность  принимает разработка новых методов,  основанных на современных информационных  и банковских технологиях. В  условиях высоких экономических  рисков выигрывает тот, кто  умеет правильно просчитать, распознать  риски, а также их предвидеть  и минимизировать. Это главный  залог успеха банка при кредитовании.

     Наиболее  часто встречающимися в отечественных банках способами минимизации кредитных рисков являются оценка кредитоспособности кредитополучателей, материальное обеспечение выданных кредитов, диверсификация кредитных портфелей и создание резерва на покрытие возможных убытков по активам и операциям, не отраженным на балансе.

     Стратегическими направлениями развития системы  управления рисками в ОАО «Белвнешэкономбанк»  будет построение современного интегрированного в бизнес-процессы риск-менеджмента, автоматизация процедур управления рисками, использование методов  количественной, формализованной оценки финансовых рисков, портфельного управления рисками.

     Изменения в системе управления рисками  будут направлены, прежде всего, на изменение организации кредитного процесса и совершенствование управления кредитным риском, как наиболее существенным для Банка на данном этапе развития.

     Предусматривается разделить полномочия и исключить  возможные конфликты интересов  при принятии решений по кредитным  операциям путем функционального  отделения менеджеров клиентов и  процесса оценки кредитных рисков со стороны подразделения по управлению рисками.