Сутність та основні елементи фінансових ресурсів підприємства

Кшл = Дебіторська заборгованість + Поточні фінансові інвестиції +    

                     Грошові кошти / Поточні зобов’язання                               (1.2.)

 

3.    Коефіцієнт абсолютної (грошової) ліквідності. Формула розрахунку:

 

Кал=Грошові кошти+Поточні фінансові інвестиції/Поточні зобов’язання     (1.3.)

Для характеристики фінансової стійкості підприємства доцільно використовувати, в першу чергу, шість таких показників:

1. Коефіцієнт автономії (фінансової незалежності). Розраховується за формулою:

Ка = Власний капітал / Валюта баланса                         (1.4.)

 

2.   Коефіцієнт фінансової стійкості:

 

Кфс =Власний капітал+Довгострокові зобов′язання/Валюта балансу    (1.5.)

 

3. Коефіцієнт забезпеченості власними оборотними коштами. Формула розрахунку якого:

 

Кзвоз=(Капітал+Прибуток майбутніх періодів+Резерви майбутніх витрат –

– Необоротні активи)/Оборотні активи                       (1.6.)

 

4. Коефіцієнт ефективності використання активів, який розраховується:

 

Кеа = (Чистий прибуток / Активи підприємства) * 100%            (1.7.)

 

5. Коефіцієнт ефективності використання власного капіталу (коефіцієнт прибутковості власного капіталу):

 

Кевк = (Чистий прибуток / Власний капітал) * 100%                 (1.8.)

 

6. Коефіцієнт співвідношення необоротних і оборотних активів, формула розрахунку якого:

 

Кн/об = Оборотні активи /Необоротні активи                         (1.9.)

 

Однією з основних умов стабільного фінансового стану підприємства є надходження грошових коштів, що забезпечує покриття його поточних зобов'язань. Аналіз грошових потоків, пов'язаний зі з’ясуванням причин, які впливають на збільшення (зменшення) припливу грошових коштів та збільшення (зменшення) їх відпливу. Це можна робити як за довгостроковий період (декілька років), так і за короткостроковий період (квартал, рік) [27, с. 96-98].

Аналіз потоків грошових коштів повинен здійснюватись як на основі як звітних, так і планових показників (платіжного календаря) [27, с. 98]. При цьому, останні виступають одночасно інструментом управління грошовими потоками, що досягається шляхом контролю за відповідністю їхнього реального руху до планових показників та прийняття необхідних коригуючих заходів.

Першим показником виникнення фінансових ускладнень є тенденція скорочення частки грошових коштів у складі оборотних активів підприємства при зростаючому обсязі його поточних зобов'язань і може надати точну інформацію про надлишок (недостачу) грошових коштів на підприємстві. Для розрахунку використовуються внутрішні облікові дані про величину залишків на початок і кінець періоду на рахунках підприємства [32, с. 162].

Щоб зрозуміти реальних рух грошових коштів на підприємстві, оцінити синхронність надходження й витрачання грошових коштів, а також поєднати величину одержаного фінансового результату зі станом грошових коштів на підприємстві, необхідно виділити й проаналізувати всі напрямки надходження (припливу) грошових коштів, а також їх вибуття (відпливу).Отже, складання Звіту про рух грошових коштів з відповідними аналітичними висновками фактично і є аналізом руху грошових потоків на підприємстві.

В умовах обмеженості ресурсів підприємцю постійно доводиться обирати оптимальні співвідношення між набором економічних ресурсів та обсягами виробництва. Передумовою такого вибору повинно бути проведення аналізу ділової активності. Крім того, як відомо, капітал знаходиться в постійному русі, переходячи з однієї стадії в іншу, та, чим швидше кошти підприємства роблять кругообіг, тим більше продукції отримує та реалізує підприємство при одній самій сумі капіталу. Затримка руху коштів на будь-якій стадії призводить до уповільнення оборотності капіталу, потребує додаткового вкладення коштів та може спричинити погіршення фінансового стану підприємства. Досягнутий в результаті прискорення оборотності ефект виражається, передусім, у збільшенні обсягу випуску продукції без додаткового залучення фінансових ресурсів. Крім того, за рахунок прискорення оборотності капіталу відбувається збільшення суми прибутку [21, с. 341].

Отже, цілком зрозуміло, що, здійснюючи господарську діяльність, підприємство повинне намагатися не лише прискорити рух капіталу, а й отримувати максимальну його віддачу.

 

Висновки за 1 розділом

 

1. Перший розділ курсової роботи визначає основні теоретичні аспекти формування фінансових ресурсів підприємства. У розділі було розглянуто та надано загальне визначення терміну фінансові ресурси підприємства.

2. У першому питанні розділу було розглянуто сутність фінансових ресурсів та вивчені основні складові елементи фінансових ресурсів підприємства, що є дуже важливим для управління підприємством, оскільки успішна діяльність будь-якого підприємства неможлива без ефективного управління фінансовими ресурсами, які мають створювати передумови для стабільного процесу виробництва та його постійного зростання, що визначає конкурентоспроможність підприємства на ринку.

3. У другому питанні першого розділу було визначено, що аналіз фінансового стану підприємства передбачає відбір відповідних груп основних фінансових показників, включення певних показників до відповідної групи, визначення методики їх розрахунку й оцінки. Основні групи цих фінансових показників: показники оцінки фінансової стійкості; показники оцінки ліквідності; грошові потоки підприємства; показники оцінки ділової активності підприємства.

4. Друге питання першого розділу також визначає основні коефіцієнти та показники формування та використання фінансових ресурсів підприємства, які можна розрахувати на основі інформації, що міститься у балансі та відповідних звітах, за допомогою яких проводиться їх ретельний аналіз, визначається динаміка та напрямок їхньої зміни та визначаються найоптимальніші шляхи їх використання, визначається динаміка та напрямок їхньої зміни.

5. На підставі проведеної роботи визначено, що спроможність підприємства досягати успіху на ринку залежить від його фінансових ресурсів та ефективності управління ними. У свою чергу, склад фінансових ресурсів підприємства, їхній обсяг залежать від виду та розміру підприємства, роду його діяльності та обсягів виробництва.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

РОЗДІЛ 2

АНАЛІЗ ФІНАНСВОГО ПОЛОЖЕННЯ ПІДПРИЄМСТВА

 

2.1. Організаційно-економічна оцінка стану підприємства

 

Публічне акціонерне товариство ″ДніпроАЗОТ″ входить в десятку провідних підприємств хімічної та нафтохімічної промисловості України з приросту товарної продукції, обсягам прибутку та зростання валового доходу. Продукція підприємства застосовується в металургії, сільському господарстві, гірничо-видобувної, хімічної та переробної промисловості, в енергетиці та водопідготовці. На сьогодні авторитет компанії як чесного й надійного партнера можуть підтвердити не лише в Україні, але й у країнах Європи, Америки, Африки, Азіатсько-Тихоокенському регіоні, країнах СНД і Балтії.

ПАТ ″ДніпроАЗОТ″ було утворене в 1938 році на базі Кам'янського азотно-тукового комбінату. Нове підприємство, маючи прогресивну на той час, технологію почало виробництво синтетичного аміаку для потреб сільського господарства.

У 50-ті роки на підприємстві вводяться в експлуатацію цехи з виробництва азотної кислоти, флотореагентів, етилбензолу. У60-тих роках починає активно розвиватися хлорне виробництво. Переробляючи солі Артемівського родовища, ПАТ ″ДніпроАЗОТ″ почало випускати каустичну соду, рідкий хлор, хлорбензол та соляну кислоту. Сімдесяті роки двадцятого століття для підприємства ознаменувалися тим, що освоюється випуск ТДІ, полівінілхлоридних смол, окису вуглецю, каталізаторів, полістиролу. У 80-тих роках вводиться в експлуатацію два великотоннажних агрегату синтезу аміаку, та два агрегати з виробництва карбаміду, які стали основною виробничою базою підприємства. Також було здано в експлуатацію виробництво поліізоціоната. З 1990 року підприємство першим в Україні почало освоювати лінію з випуску одноразового посуду з харчового полістиролу та значно розширило асортимент товарів народного споживання. У 1993 році підприємство перетворилося на відкрите акціонерне товариство ″ДніпроАЗОТ″, що значно збільшило його самостійність і дозволило будувати взаємини з партнерами на якісно новій основі. Починаючи з 2000 року ведеться постійне активне переоснащення та модернізація основних фондів підприємства з нарощуванням випуску продукції та зниженням норм витрати сировини та енергоносіїв.

Публічне акціонерне товариство ″ДніпроАЗОТ″ знаходиться за адресою: 51909 Україна, Дніпропетровська область,  Дніпродзержинськ,               вул. С.Х. Горобця, 1. Дана адреса виступає і як місце знаходження підприємства, і як юридична адреса.

Сьогодні ПАТ ″ДніпроАЗОТ″ виробляє:

• аміак і карбамід;
• соду каустичну і рідкий хлор;
• соляну кислоту і гіпохлорит натрію;
• КМЦ різних модифікацій і товари народного споживання.

Також підприємство активно займається курортно-оздоровчої діяльністю, має дитячий табір ім. Г.Тітова, дитячий оздоровчий табір ″Лелека″ та лікувально-оздоровчий комплекс ″Хімік″.

ПАТ ″ДніпроАЗОТ″  набуло прав юридичної особи з дня його державної реєстрації згідно чинному законодавству України, має відокремлене майно, самостійний баланс, круглу печатку та штампи зі своїм найменуванням, бланки, товарний знак, розрахунковий, валютний та інші рахунки в банківських установах. Отже, підприємство має всі необхідні складові, які підтверджують його статус як юридичної особи.

У процесі своєї діяльності ПАТ ″ДніпроАЗОТ″ несе відповідальність за всі результати своєї діяльності, за виконання зобов’язань перед партнерами за укладеними договорами, перед держбюджетом і банками згідно діючому законодавству; самостійно планує свою діяльність на основі попиту на вироблену продукцію та визначає перспективи розвитку підприємства; реалізує свою продукцію по самостійно встановленим або договірним цінам; розробляє й затверджує власні фінансові плани, веде бухгалтерський облік, складає й подає статистичну інформацію.

Положеннями публічного акціонерного товариства ″ДніпроАЗОТ″ затверджено його основні органи управління:

• Загальні збори акціонерів – головний орган управління підприємством;
• Наглядова рада – орган управління, який представляє інтереси акціонерів у період між проведенням загальних зборів та обирається з числа акціонерів в кількості трьох осіб: Голова, заступник Голови та секретар терміном на 5 років;
• Ревізійна комісія – орган підприємства, який контролює фінансово-господарську діяльність Правління та складається з трьох осіб, обраних на Загальних зборах;
• Правління – виконавчий орган підприємства, який здійснює керівництво його поточною діяльністю та діє на колегіальних засадах; складається з 5 осіб (Голова та члени, які обираються за рішенням наглядової ради за пропозицією Голови Правління).

Керівництво підприємством здійснює директор. Він організовує виробничо-господарську діяльність та несе особисту відповідальність за виконання плану, впровадження досягнення науки і техніки, дотримання дисципліни (фінансової і трудової), а також за поліпшення  умов праці та побуту працівників підприємства.

ПАТ ″ДніпроАЗОТ″  має певну структуру відділів (понад 20), кожен з яких має своє коло прав та обов’язків. До того ж, кожен із відділів підприємства має й підструктуру, наприклад, відділ інженерії має такі підрозділи як: виробничий відділ, відділ головного механіка, відділ охорони навколишнього середовища, газорятівна служба та ін.

Більш детально організаційна структура підприємства зображена на рисунку 2.1.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Рис. 2.1. Організаційна структура ПАТ ″ДніпроАЗОТ″

 

На основі звітності ПАТ ″ДніпроАЗОТ″ за 2012-2013 рр., наданої в додатку А, було проведено фінансово-економічний аналіз діяльності підприємства, результати якого наведені в таблиці 2.1.

Таблиця 2.1.

Основні економічні показники діяльності  ПАТ ″ДніпроАЗОТ″

за 2012-2013 рр.

       (тис. грн.)

№	Показник	Рік		Відхилення
		2012	2013	Абсолютне, +/-	Відносне, %
1	2	3	4	5	6
1.	Чистий дохід від реалізації продукції (товарів, робіт, послуг), тис. грн.	2 797 740	2 740 889	-56 851	-2,0
2.	Собівартість реалізованої продукції, тис. грн.	2 585 573	2 282 074	-303 499	-11,7
3.	Фінансовий результат від звичайної діяльності, тис. грн.	104 744	111 617	6 873	6,6
4.	Чистий прибуток, тис. грн.	1 275	1 325	50	3,9
5.	Середньорічна вартість основних фондів, тис. грн.	612 372	622 922	10 550	1,7
6.	Фондовіддача	4,6	4,4	-0,2	-4,3
7.	Фондоозброєність, грн./чол.	147,2	152,2	5	3,4
8.	Середньорічна вартість оборотних коштів, тис. грн.	1 811 248	1 422 443	-388 805	-21,5
9.	Оборотність оборотних коштів, дні	233,1	186,8	-46,3	-19,9
10.	Чисельність робітників, чол.	4 160	4 092	-68	-1,6
11.	Продуктивність праці, грн./чол.	672,5	669,8	-2,7	-0,4
12.	Рентабельність основної діяльності, %	108,2	120,1	11,9	10,9