Денежный оборот

           Главные составляющие денежного  оборота: налично-днежный и безналичный  обороты. Основная часть его  платежный оборот, в котором деньги  функционируют как средство платежа, используются для погашения долговых обязательств. Он производится как в наличной, так и в безналичной формах.

             Разменные монеты (в настоящее  время) – это разновидность  неполноценных денег (монет), выпускаемых  государством, собственная стоимость которых ничтожно мала по сравнению с номиналом.

       Разменные монеты составляют  лишь несколько процентов от  общей наличной денежной массы  в большинстве стран, и их  объем постепенно снижается (исторически  преходящая разновидность денег).

       Бумажные деньги - это разновидность неполноценных денег, являющихся лишь знаком стоимости и не обладающих собственной стоимостью.

     Бумажные  деньги, как бумажные знаки стоимости, выпускаются государством для покрытия бюджетного дефицита, наделены принудительным курсом и неразменные на золото. Эмиссия бумажных денег осуществляется государством в лице государственного казначейства или Минфина (казначейские билеты).

       Поскольку размеры эмиссии определяются  не потребностями товарооборота  в деньгах, а размерами бюджетного  дефицита, то при их выпуске выше потребности товарооборота в деньгах, происходит их обесценивание (снижение их покупательной способности). Это приводит к росту цен на товары и снижению курса национальной валюты (т.е. приводит к  инфляционным процессам).

             Банкноты - это банковские билеты, выпускаемые ЦБ страны. Для граждан в обыденной жизни казначейские билеты и банкноты практически неразличимы и представляют собой государственные бумажные деньги, но в то же время следует отметить, что банкноты относятся к кредитным деньгам – это прежде всего обязательства банка (в данном случае ЦБ).

     Классическая  банкнота обладала высокой степенью устойчивости в силу ее золотого обеспечения (золотым запасом ЦБ). Обязательства  ЦБ состояли в его обязанности  в любой момент обменять банкноту на золото, благодаря чему автоматически действовал механизм изъятия излишне выпущенных банкнот из обращения.

       Однако по мере обострения  кризисных явлений в мировой  экономике (в частности во время  мировых войн), а также ограниченности производства драгоценных металлов, государства все чаще выпускали банкноты для целей.

     Тем самым, банкнота, оставаясь видом  кредитных денег, приблизилась по характеру  своего обращения к казначейским билетам - бумажным деньгам.

     В настоящее время можно выделить три вида эмиссии банкнот:

1. банковское кредитование хозяйства;
2. банковское кредитование государства;
3. прирост валютных резервов в странах с активным платежным балансом.

       Налично-денежный оборот страны  – это часть денежного оборота,  равная сумме всех платежей, совершенных в наличной форме за определенный период времени.

       Под безналичным денежным обращением  понимают изменение остатков  денежных средств на банковских  счетах, которое происходит в  результате исполнения банком  распоряжений владельцев счетов  в виде чеков, пластиковых карт, платежных поручений, электронных средств платежа и других расчетных документов (т.е. движение стоимости без участия наличных денег).

       Безналичные деньги - это основная  масса денежных средств, в которые  входят как денежные средства предприятий и организаций, использующих во взаиморасчетах между собой и банками безналичный денежный оборот, так и личные денежные средства граждан, хранящиеся на банковских счетах.

       Безналичный оборот – сумма  платежей за определенный период  времени, совершенных без использования наличных денег путем перечисления денежных средств по счетам клиентов в кредитных организациях или взаимных расчетов.

       Прогресс денежного обращения  в большинстве стран проявляется  в изменении соотношения между  наличным и безналичным денежным оборотом в пользу последнего. Кроме того, прослеживается тенденция к объединению способов наличного и безналичного денежного оборота.

       Наличное и безналичное денежное  обращение взаимосвязаны, они  образуют общий денежный оборот, в котором действуют единые деньги. Деньги постоянно переходят из одной сферы обращения в другую; в частности, наличные деньги переходят в безналичную форму при размещении банковских депозитов и наоборот. Соотношение между наличным и безналичным денежным обращением определяется уровнем развития платежно-расчетной системы страны. Так, в большинстве развитых стран сфера наличного денежного обращения составляет от 10 до 25%, в Украине – около 35%. На это соотношение, кроме чисто технических характеристик развития банковской системы, во многом определяющих возможности увеличения скорости прохождения платежей, влияют и такие факторы, как нормативно-правовая система, регулирующая денежное обращение страны (банковское, налоговое законодательство и т.п.); наличие у предприятий и населения свободных денежных средств, которые они могут разместить в виде банковских депозитов (в том числе и долгосрочных) и т. п.; способностью государства эффективно с помощью политики  воздействовать на состояние  денежно-кредитной системы .

       В то же время, следует отметить, что, несмотря на тесную и неразрывную связь между наличным и безналичным денежным обращением, последнее характеризуется рядом принципиальных особенностей и закономерностей, которые не имеют места в сфере наличного денежного обращения.  Эти особенности связаны со специфическими свойствами кредитных денег (кредитных орудий обращения) и, в частности, депозитных денег, которые проводятся операции безналичного оборота, а также с действием принципа банковского мультипликатора.

       В безналичных расчетах принимают участие так называемые кредитные деньги (или кредитные орудия обращения), такие как депозитные деньги, чеки, векселя и другие ценные бумаги.

       Наиболее важным с этой точки  зрения является понятие депозитных  денег (банковских депозитов), представляющих собой остатки безналичных денежных средств на банковских счетах.

       Банковские депозиты могут быть  созданы путем размещения в  банке наличных денег клиента  (вклада, депозита). В этом случае  происходит замена банкнот на  депозит - долговое обязательство банка (пассивная операция банка).

       Здесь различают вклады до  востребования, когда владельцам  предоставляется возможность свободного  использования своих денежных  средств. К таким депозитам  относят расчетные счета предприятий  и организаций, открываемые для безналичных расчетов с клиентами и контрагентами, чековые, бюджетные и внебюджетные счета, текущие счета.

       Депозиты до востребования наименее  прибыльны для банков, поскольку  неопределенность сроков изъятия  денежных средств не позволяет  их размещать в высоко прибыльные активы.

       Значительно более выгодными  с точки зрения эмиссии депозитных  денег являются срочные вклады (особенно долгосрочные - на срок  более одного года), а также  накопительные сберегательные вклады (депозиты). Процент по таким вкладам определяется сроком вклада и его размером.

       Еще более привлекательными являются  депозитные сертификаты - ценные  бумаги, которые банк продает  клиенту на определенный срок  с обязательством его выкупа  под определенный процент.

       При пассивных операциях коммерческих банков не происходит роста денежной массы в целом, а происходит замена наличных денег на безналичные. В то же время эмиссия депозитных денег в результате пассивных операций КБ создает предпосылки для эмиссии новых депозитных денег, а соответственно росту денежной массы в целом. В частности это происходит в результате активных операций КБ по размещению банковских депозитов. Банк может создать депозит путем предоставления ссуды (кредита) клиенту, зачислив его на счет должника-заемщика.

       Именно в активных операциях банков проявляется эффект банковского мультипликатора, то есть многократного расширения или сокращения депозитов в результате банковских операций. Этот эффект лежит в основе эмиссии депозитных денег коммерческими банками. Эффект банковского мультипликатора связывает кредитные операции банков с размерами банковских депозитов и банковскими резервами.

       В результате межбанковских операций  банки на основе договоров  могут привлекать и размещать  друг у друга денежные средства  в форме депозитов, совершать различного рода взаимные операции. При недостатке кредитных ресурсов банки могут получать кредиты у ЦБ. В целом коммерческие банки выдают кредиты и совершают другие активные операции (в том числе и на фондовом рынке) на денежные суммы во много раз превышающие их собственные ресурсы.

       В случае необходимости оживления  экономической ситуации ЦБ может  снизить учетную ставку по  своим кредитам и норму обязательных  резервов для банков. Это приводит  к росту депозитных денег, а,  следовательно, и инвестиций в производственную, социальную и потребительскую сферы. Рост спроса вызывает оживление в экономике. В то же время возможен перегрев экономики, что связано с избытком денежной массы, инфляцией, неуправляемым ростом цен.

      

 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

        1.2  Формы безналичных расчетов.

 

        В зависимости от экономического  содержания различают две группы  безналичного обращения: по товарным операциям, т.е. безналичные расчеты за товары и услуги; по финансовым обязательствам, т.е.  платежи в бюджет и  во внебюджетные фонды, погашение банковских ссуд, уплата процентов за кредит, расчеты со страховыми компаниями. Значение безналичных расчетов состоит в том, что они ускоряют оборачиваемость средств, сокращают абсолютную величину наличных денег в обороте, сокращаются издержки на печатание и доставку наличных денег.

        Существуют различные системы  организации безналичных расчетов, сложившиеся исторически и связанные  с особенностями экономического  развития разных стран.

        Исторически одной из первых  система безналичных расчетов сложилась в Великобритании, где безналичные расчеты осуществляются по чекам и другим платежным документам осуществляются через клиринговые (расчетные) палаты - межбанковские организации, осуществляющие расчеты между банками и их членами – путем зачета взаимных требований. Конечное сальдо подлежит оплате через счета ЦБ.

       Сложившаяся к настоящему времени  в Украине банковская система  относится к так называемым двухъярусным, для которых характерно наличие двух уровней банковских учреждений:

            - первый уровень - Центральный банк, выполняющий роль эмиссионного центра (осуществляющего выпуск в обращение денег),

            - второй уровень, на котором  находятся коммерческие банки  страны (сберегательные, отраслевые, инвестиционные  и другие), осуществляющие прием вкладов, кредитование физических и юридических лиц, торговлю ценными бумагами и другие операции.

          Сегодняшним образцом, на который  ориентируются многие страны, совершенствующие  свое банковское дело, является  Федеральная Резервная система США (ФРС США), сложившаяся после принятия Акта о федеральном резерве в 1913 г. ФРС США состоит из 12 региональных государственных банков, имеющих около 40 отделений. Кроме того, в ФРС США входят 6000 первоклассных коммерческих банков, сосредоточивших у себя 80% депозитов. Коммерческий банк, входящий в ФРС, получает чартер - лицензию на свое существование и кредитную поддержку, но предоставляет в отделение Госбанка полную отчетность о движении средств. Право на получение кредитов ФРС имеют и не входящие в систему банки. Их насчитывается около 8000, в основном, небольшие банковские конторы. При этом все 14.000 коммерческих банков обязаны хранить свои резервы на счетах ФРС.

         Деятельность ФРС, как и Бундесбанка  Германии, находится вне контроля исполнительной власти. Заседание совета управляющих происходит за закрытыми дверями, и лишь отчет о деятельности ФРС предлагается на утверждение Конгресса США. Тем самым создаются гарантии для невозможности превращения Центрального банка в исправного кредитора национальных программ, которые реализует правительство.

        Центральный банк Украины - главный  государственный банк страны, наделенный  особыми функциями:

       - правом эмиссии денежных знаков;

       - правом хранения золотовалютных  резервов государства;

       - правом кредитования и ведения счетов коммерческих банков и правительства;

       - правом регулирования денежного  обращения и контроля над деятельностью кредитных учреждений.

         В Украине нет реальной автономии  Центрального банка от исполнительной власти, т.к. Центральный банк и правительство в лице министерства финансов совместно заняты исполнением государственного бюджета. Проблемы в их взаимодействии возникают при дефиците бюджета.