Анализ кредитоспособности предприятия

     Учитываются также и данные картотеки банка  Франции. Эта картотека имеет четыре раздела В первом предприятия разделяются на 10 групп в зависимости от размера актива баланса каждой группе присваиваются литеры от А до К. Второй раздел является разделом кредитной котировки, выражающий доверие, которое может быть допущено в отношениии предприятий. Эта котировка основывается на изучении финансовой ситуации и рентабельности, а также на оценке руководителей, держателей капиталов и предприятий, с которыми клиент имеет тесные коммерческие связи. Кредитная котировка делит предприятия на 7 групп, которым присваиваются шифры от 0 до 6.

     Третий  раздел классифицирует предприятия  по их платежеспособности. Банк Франции  фиксирует все случаи неплатежей и в зависимости от этого разделяет  клиентов коммерческих банков на три  группы, которым присваиваются шифры 7, 8 или 9. Шифр 7 означает пунктуальность в платежах, отсутствие реальных трудностей в денежных средствах в течение года. Шифр 8 дается при временных затруднениях, связанных с наличием денежных средств, которые не ставят под серьезную угрозу платежеспособность предприятия. Шифр 9 означает, что платежеспособность предприятия сильно скомпроментирована.

   Четвертый раздел картотеки делит всех клиентов на две группы: предприятия, векселя  и ценные бумаги которых могут  быть переучтены или нет в Банке Франции.

      В основе определения класса кредитоспособности Заемщика лежит критериальный уровень  показателей и их рейтинг.

    Коэффициенты  и показатели на уровне средних величин  являются основанием отнесения Заемщика ко II классу, выше средних - к I  и ниже средних к III. В качестве примера можно привести следующую модель шкалы для государственных и акционерных предприятий.

                                    Таблица 1.2

Рейтинговая шкала для определения  надежности заемщика. 

 

    Рейтинг, и значимость, показателя в системе  определяется экономистом индивидуально  для каждого Заемщика в зависимости от политики данного коммерческого банка, особенностей клиента, ликвидности его баланса, положения на ссудном рынке. Например, высокая доля краткосрочных ресурсов, наличие просроченной задолженности по ссудам и неплатежей поставщикам повышают роль коэффициента ликвидности, который оценивает способность предприятия к оперативному высвобождению денежных средств. Втягивание ресурсов банка в кредитование постоянных запасов,заниженность размера собственных средств повышают рейтинг показателя обеспеченности собственными средствами. Нарушение экономических границ кредита, закредитованность клиентов выдвигают на первое место при оценке кредитоспособности уровень коэффициента покрытия.

    Общая оценка кредитоспособности дается в  баллах. Баллы представляют собой сумму произведений рейтинга каждого показателя на класс кредитоспособности. I класс присваивается при 100-150 баллах, II класс - при 151-250 баплах и III класс - при 251-300 баллах.

    Пример  определения суммы баллов приводится в следующей таблице: 

                                                      Таблица 1.3 

Бальная система оценки надежности заемщика. 

Вариант     !    1      !    2     !    3      !     4     !       5      !       !   6

 

    При коэффициентах и показателях, все  значения которых соответствуют I классу, количество баллов равно 100, II  классу - 200 и III  классу - 300 (варианты 1,2 ,3 ). Поэтому предлагается, что при промежуточной величине баллов близко к 100 (т.е 100-150 баллов) присваивается I класс, к 200 (т.е. 151-250 баллов) - II  класс и к 300 (т.е. 251-300) - III  класс.

    В 4-ом варианте фактическое значение Кл и Кпокр позволяет присвоить III  класс, а Псс - II  класс. В итоге Заемщик имеет 270 баллов, что соответствует III  классу.

    Изменение рейтинга показателей при сохранении класности каждого из них может  привести к изменению общего класса кредитоспособности. Например, в 4-м и 6-м вариантах Кл. и Кпокр и Псс имеют одинаковый класс, но рейтинг присвоен разный, В результате при 4-м варианте Заемщик имеет  III  класс, а при 6-м - II.

    При оценке кредитоспособности клиента  коммерческого банка рекомендуется  использовать не только основные, но и дополнительные показатели. В их числе могут быть показатели, характеризующие обрачиваемость запасов или средств в расчетах, долю ликвидных активов в общей сумме оборотных средств или соотношение ликвидных активов I класса и задолженности, уровень неплатежей за истекший период, эффективность производственного потенциала, доходность и прибыльность партнеров (например, кредитоспособность заказчика), среднюю продолжительность строительства, равномерность распределения дохода.

    Одинаковый уровень показателей и сумма баллов достигаются влиянием разных факторов. Так, увеличение общего размера ликвидных средств за счет нормируемых активов далеко не всегда создает прочную гарантию возврата ссуд. Рост остатков годовой продукции, не имеющей широкого потребителя или связанной с транспортными затруднениями, не гарантирует своевременного возврата ссуды. Рост Кл и Кп может объясняться сокращением долговых обязательств. Заключение о кредитоспособности клиента будет зависеть от причины этого сокращения. Если, например, задолженность по краткосрочным ссудам уменьшилась из-за срыва поставок сырья, то нельзя рост коэффициента оценивать как укрепление финансового положение клиента. Анализ факторов, изменивших уровень соответствующих коэффициентов и показателей, должен являться обязательным элементом оценки кредитоспособности клиента коммерческого банка. В качестве основных направлений этого анализа можно выделить:

- анализ  влияния ликвидных средств в  целом и их элементов на  коэффициенты ликвидности и покрытия;

- оценку  изменения коэффициента покрытия  под влиянием нормируемых активов;

- изучение  изменения структуры долговых  обязательств и ее воздействия  на коэффициенты ликвидности  и покрытия;

- анализ  факторов, определивших рост или  снижение показателя обеспеченности собственными средствами;

- оценку показателя  обеспеченности собственными средствами  с позиции достаточности собственных  средств клиента.

    Анализ  факторов изменения уровня коэффициентов  и показателей кредитоспособности позволяет более точно определить класс кредитоспособности , а также выработать условия по данному классу.

    Не  рекомендуется повышать класс кредитоспособности клиента банка или оговаривать  условия кредитования по данному  классу при:

- улучшении коэффициента  ликвидности только за счет  роста дебиторской задолженности или остатков готовой продукции;

- повышения  коэффициента покрытия за счет  роста остатков готовой продукции,  не обеспеченной договорами на  сбыт, или труднореализуемых остатков  сырья и незавершенного производства;

-  ухудшении структуры ликвидных средств;

- фактическое  наличие собственных оборотных  средств в размере менее постоянной  минимальной потребности в них;

- росте  показателя обеспеченности собственными  средствами малых производственных  структур за счет фондов, связанных  с рисковой деятельностью предприятия;

- улучшения  показателя обеспеченности производственной  деятельности договорами за счет  заключения договоров с некредитоспособными  покупателями и поставщиками;

- сокращение  долговых обязательств банку  в связи с непоставками кредитуемого сырья. 
 
 

I.3. Методика оценки кредитоспособности заемщика, используемая банками России. 

    Методика  оценки целесообразности предоставления банковского кредита, разработана  для определения банками платежеспособности предприятий, наделяемых заемными средствами, оценки допустимых размеров кредитов и сроков их погашения. Данная методика принята почти во всех коммеческих банках России, занимающихся кредитованием предприятий и организаций.

    Основная  цель анализа документов на получение  кредита - определить способность и готовность заемщика вернуть испрашиваемую ссуду в установленный срок и в полном объеме. Процедуру определения кредитоспособности заемщика рассмотрим на примере «Инкомбанка» России. 

        Анализ данных о заемщике опирается  на большой комплект разноплановых документов.

      Заемщик представляет в банк следующие документы:

      I.Юридические  документы:

      -регестрационные  документы: устав организации;  учредительный договор; решение  (свидетельство) о регистрации  (нотариально заверенные копии).

      - карточка образцов подписей и печати, заверенная нотариально(первый экземпляр)

      - документ о назначении на должность  лица, имеющего право действовать  от имени организации при ведении  переговоров и подписании договоров,  или соответствующая доверенность (нотариально заверенная копия).

      -справка  о паспортных данных, прописке  и местожительстве руководителя  и главного бухгалтера орагнизации-заемщика.т 

      II.  Бухгалтерская отчетность в полном объеме,заверенная налоговой инспекцией , по состоянию на две последние отчетные даты, с расшифровками следующих статей баланса(на последнюю отчетную дату): основные средства, производственные запасы, готовая продукция, товары, прочие запасы и затраты, дебиторы и кредиторы ( по наиболее крупным суммам)

      III. За последние три месяца - копии выписок из расчетного и валютных счетов на месячные даты и по крупнейшим поступлениям в течение указанных месяцев.

      IY.  По состоянию на дату поступления запроса на кредит: справка о полученых кредитах с приложением копий кредитных договоров.

      Y.  Письмо - ходатайство о предоставлении кредита(на бланке организации с исходящим номером)  с краткой информацией об организации и ее деятельности, основных партнерах и перпективах развития.. 

      Регистрационные документы подтверждают состоятельность  заемщика как юридического лица. Принципиальным моментом является определение прав лица, ведущего переговоры и подписывающего кредитный договор с банком, на совершение действий от имени организации. Эти права устанавливаются на основании соответствующего положения устава заемщика и документа о назначении на должность согласно процедуре, изложенной в уставе.