Антиинфляционная политика Республики Беларусь на современном этапе. Роль банковской системы в ее реализации

        СКРЫТАЯ, или ПОДАВЛЕННАЯ, инфляция не видна невооруженным глазом, ибо жесткий контроль над ценами со стороны государства не позволяет ей открыто проявиться в единственно доступной ей форме – росте цен. В этом случае инфляция принимает скрытый характер: внешние цены стабильны, но поскольку денежная масса превышает товарную, то избыток денег трансформируется в товарный дефицит. Превратить бумажные деньги в реальный товар становиться трудно или не возможно. Государство в этих условиях прибегает к административным методам регулирования товарного рынка: вводит нормы отпуска товаров. В результате подавленной инфляции происходит государственное насилие над экономикой, спрос и предложение принимают уродливый характер.

        Для рыночной экономики  характерна открытая форма инфляции, обеспечивающая свободное взаимодействие спроса и предложения. За ценами здесь сохраняется роль регулирующего инструмента. 
 

        в) по темпам роста цен:

• умеренную, ползучую,
• галопирующую,
• гиперинфляцию

        УМЕРЕННАЯ, ползучая инфляция постоянно сопровождает товарное хозяйство. Это обусловлено тем, что с развитием товарного производства увеличивается спрос на сырьевые ресурсы, предложение которых в связи с истощением природных запасов сокращается. При увеличении спроса и сокращении предложения на сырье, цены на них, а значит и на готовую продукцию, будут постоянно расти. Многие современные экономисты, в том числе современные последователи экономического учения Кейнса считают такую инфляцию необходимой для эффективного экономического развития. Такая инфляция позволяет эффективно корректировать цены применительно к изменяющимся условиям производства и спроса. В мировой практике инфляция, при которой среднегодовые темпы роста цен составляют не более 10%, считается нормальной, и получила название ПОЛЗУЧЕЙ.

        Галопирующая инфляция, при которой характерен рост цен от 20 % до 200 % в год, является уже серьёзным напряжением для экономики, хотя рост цен ещё не сложно предсказать и включить в параметры сделок и контрактов.

        Наиболее губительна для экономики гиперинфляция, представляющая собой астрономический рост количества денег в обращении и как следствие катастрофический рост товарных цен. Роль самих денег в таких случаях сильно уменьшается и население, да и промышленные предприятия преимущественно переходят на другие, гораздо менее эффективную формы расчёта, например – бартер. В отдельных случаях появляются параллельные валюты, сильно возрастает роль иностранных валют. Гиперинфляция наносит сильнейший удар даже по наиболее состоятельным слоям общества. Большинство экономической литературы приводит в качестве примеров Никарагуа периода гражданской войны (33000 % - среднегодовой прирост цен) или же послевоенную Венгрию, однако новейший пример с Сербией показал, что это ещё далеко не предел. В результате экономического эмбарго мирового сообщества против этой бывшей союзной республики Югославии годовой рост цен составляет 3.000.000.000 %, а, к примеру, средняя заработная плата составляет сумму равную 1 DM притом, что цены выросли ещё значительнее, а многие промышленные товары просто исчезли из предложения. Вследствие утраты у хозяйственных субъектов доверия к национальной валюте оборот денег чрезвычайно увеличился, что в данном случае равносильно увеличению их количества. Соответственно цена увеличивается гораздо больше, чем количество наличных денег в обороте. В раскручивании спирали гиперинфляции чрезвычайную роль также играют инфляционные ожидания.

        г) по соотносительности  роста цен по различным  группам товаров  и услуг:

• сбалансированную,

• несбалансированную.

        При сбалансированной инфляции цены поднимаются относительно умеренно и одновременно на большинство товаров и услуг. В этом случае по результатам среднегодового роста цен поднимается процентная ставка государственного банка и таким образом ситуация становится равносильной ситуации со стабильными ценами.

        В случае же несбалансированной инфляции цены на различные товары и услуги повышаются разновременно и по-разному на каждый тип товара.

        д) по ожидаемости и  предсказуемости:

• ожидаемую,

• неожидаемую.

        Ожидаемую инфляцию можно спрогнозировать на какой-либо период времени, и она зачастую является прямым результатом действий правительства.

        Неожидаемая инфляция характеризуется внезапным скачком цен, что негативно сказывается на системе налогообложения и денежного обращения. В случае наличия у населения инфляционных ожиданий такая ситуация вызовет резкое увеличение спроса, что само по себе создаёт трудности в экономике и искажает реальную картину общественного спроса, что ведёт к сбою в прогнозирование тенденций в экономике и при некоторой нерешительности правительства ещё сильнее увеличивает инфляционные ожидания, которые будут подстёгивать рост цен. Однако в случае, когда внезапный скачок цен происходит в экономике, не заражённой инфляционными ожиданиями, то возникает так называемый “эффект Пигу” – резкое падение спроса у населения в надежде на скорое снижение цен. Вследствие снижения спроса производитель становится, вынужден снижать цену, и всё возвращается в состояние равновесия.

4. Особенности инфляции в РБ

        Для Беларуси характерны многогранность и масштабность протекающих  инфляционных процессов в период с 1995-2001гг. и постепенная стабилизация ситуации в периоде  2002-2008гг с поправкой на ситуацию с введением РФ экспортной пошлины на нефть и влияние мирового экономического кризиса. В начале 90-х годов наблюдались высокие темпы роста цен, какие практически присущи гиперинфляции. Этот этап берет свое начало с 1992 г., когда либерализация цен в России не могла не коснуться и Беларуси, где индекс потребительских цен за год возрос в 13,6 раза, а в 1993 г. - в 21 раз, в 1994 г. - в 20,6 раза (таблица 1). За 1992-2001 гг. розничные цены в стране выросли примерно в 1,7 млн. раз, а обменный курс белорусского рубля упал почти в 10 млн. раз.

        Таблица 3. Индексы потребительских цен

Индексы потребительских  цен 
(в процентах к предыдущему году)

        Наряду с этим существовала и скрытая инфляция, выражавшаяся в остром дефиците тех  потребительских товаров и услуг, цены на которые были искусственно занижены. Как следствие, денежные средства населения теряли покупательную способность и обесценивались. Имевшие место многочисленные негативные явления и процессы в экономике страны нельзя объяснить исключительно инфляцией, так как действовало и действует множество других факторов, нарушающих равновесие в экономической системе. Однако можно утверждать, что все дисбалансы (как материально-вещественные, так и финансово-денежные) ведут или к открытой, или к скрытой инфляции. Более того, инфляция, переходя из стадии умеренной в гиперинфляцию, не способствует ликвидации дисбалансов, а, наоборот, их стимулирует. Поэтому спад производства, снижение уровня и качества жизни народа, другие негативные процессы не удавалось остановить без устранения факторов, лежащих в основе гиперинфляции. Правда, при рассмотрении причин высокого уровня инфляции далеко не всегда дается объективная оценка происходящих процессов, волей или неволей искажается истинная картина, преобладает субъективизм в выводах

        Решение этих проблем путем кредитных вливаний, как показал отечественный опыт, носило исключительно временный характер, ибо падение происходило вследствие структурных сдвигов, а потому не могло быть предотвращено стандартными мерами государственного вмешательства. На начальном этапе после либерализации цен сжатие спроса было усилено нарушением привычных хозяйственных связей, приведших к резкому сокращению предложения. Но их разрыв был неизбежен из-за отсутствия развитых рыночных механизмов поиска и координации действий участников, да к тому же многие руководители предприятий и не прилагали особых усилий к установлению связей с новыми партнерами. Характерно, что во многих случаях поставки продолжались потребителям без учета целесообразности продолжения традиционных хозяйственных связей. В целях сохранения статус-кво ряд руководителей предприятий (особенно худших) широко использовал в своих интересах и возможности, открываемые чрезмерно мягкой бюджетной и денежно-кредитной политикой. Поскольку государство, стремясь не допустить банкротства убыточных предприятий, оказывало им финансовую помощь, в том числе косвенно, через индивидуальные налоговые льготы и списание недоимок, то они не стали заботиться о реструктуризации производства и продолжали выпускать устаревшую продукцию, не выдерживающую конкурентной борьбы, которая, в конечном счете, могла реализоваться в основном в сфере внеденежных отношений обмена. Следствием либерализации цен стало:

• увеличение  бартерных  сделок.   Следует  подчеркнуть,  что  бартер  был   привычной формой   обмена   в   условиях   дефицитной   экономики   80-х   годов,   дополняя   ненадежные централизованные   поставки   материально-технических   ресурсов.   В   дальнейшем   же   рост бартерных сделок происходил не только в связи с нехваткой денежных средств, но нередко и в целях уклонения от налогов, что привело к постоянному росту недоимок в бюджет. В свою очередь,      искажения      цен,      используемых      при      осуществлении      зачетов      между налогоплательщиками,  бюджетом  и  получателями  бюджетных средств,  ведут к сужению налоговой базы и углублению фискального кризиса, что, в конечном счете, оборачивается инфляционным финансированием дефицита бюджета;
• либерализация цен и мягкая денежно-кредитная и бюджетная политика создали одновременно   благоприятные   условий   для   проявления   монопольных   действий   в   сфере ценообразования.   Монопольная   цена,   хотя   и   выше   конкурентной,   однако   имеет естественное ограничение - платежеспособный спрос. По сути уже в 1992 г. предприятия-монополисты своими ценами вплотную подошли к пределам спроса - появились трудности с реализацией продукции, встала необходимость в условиях возросших ее запасов снижать цену или   перестраивать   структуру   производства.   Однако   инфляционные   вливания   денежных средств в экономику снова подняли планку платежеспособного спроса, что в условиях слабого регулирования монопольных действий создало благоприятные условия для дальнейшего роста цен.  Эмиссия  наличных  и  безналичных денег,  рост цен,  инфляционные ожидания  сразу сказались на курсе рубля - начиная с июля 1992 г. он стал постоянно падать. Изменение цен товаров и курса рубля, фактически являясь отражением одного и того же инфляционного процесса, одновременно воздействовали друг на друга - рост цен стимулировал падение курса рубля, падение его способствовало росту цен.

        Интенсивность инфляционных процессов в Беларуси можно проследить по тем акцентам экономической политики, которые делались на том или ином этапе. В результате осуществления с 1 января 1992 г. либерализации основной массы цен и введения новой налоговой системы в сочетании пусть даже с едва заметным ужесточением бюджетной и денежно-кредитной политики появились признаки изменения экономической ситуации:

        1.  Скачок цен  резко ограничил спрос и способствовал более равновесному состоянию экономики.

        2.  Инфляция приняла  в основном открытую форму,  хотя сохранялась и скрытая  ее часть, связанная с дефицитом некоторых видов продукции.

        3.   Низкий уровень  платежеспособного спроса существенно подорвал произвол предприятий-монополистов, для них начали действовать факторы поиска сбыта продукции и снижения издержек.

        4.  Происходило  постепенное сокращение материала - и энергоемких производств.

        5.  Появились первые  признаки конкуренции.

        Вместе с тем эти тенденции не стали определяющими и не оказывали существенного влияния на уровень инфляции.

        По-прежнему главными источниками  инфляционного давления оставались:

        1.    Рост  цен на энергоносители.

        2.    Рост  цен на промышленное сырье.

        3.    Рост  издержек на оплату труда. Вследствие социальных ориентиров экономической политики,  не позволявшей снижать уровень заработной платы,  а также из-за высокого уровня социальных отчислений резко возросли затраты на оплату труда работающих в расчете на единицу продукции.

        4.    Множество  налогов, как относимых на затраты,  так и включаемых в отпускную  цену.

        Таким   образом,   главные  антиинфляционные меры   в   производственной  сфере должны были направляться на снижение давления издержек (как материальных, так и на оплату труда) на повышение цен. Правительством в краткосрочном периоде намечалось упор сделать на изменение структуры собственности (коммерциализация и приватизация), особенно в легкой и пищевой промышленности.

        Ожидалось, что реформирование отношений собственности позволит: