Учет финансовых результов

1.2 Анализ финансовых результатов деятельности предприятия

1.2.1 Анализ состава и динамики прибыли 

        Финансовые результаты деятельности предприятия характеризуются  суммой полученной прибыли и уровнем  рентабельности. Чем больше величина прибыли и выше уровень рентабельности, тем эффективнее функционирует  предприятие, тем устойчивее его финансовое состояние. Поэтому поиск резервов увеличения прибыли и рентабельности – одна из основных задач в любой сфере бизнеса, большая роль, в выявлении которых отводится экономическому анализу.

        Основные  источники информации для анализа:  

        - данные аналитического  бухгалтерского учета по счетам  результатов;

        - «Отчет о прибылях  и убытках» (форма №2);

              - «Отчет об изменениях капитала»  (форма №3);

              - Соответствующие таблицы бизнес-плана  предприятия.

        К основным задачам анализа, как контроль, так и оценку работы предприятия (рисунок 12).

 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

Рисунок 12 - Основные задачи анализа 

        В процессе анализа  используются разнообразные показатели прибыли, которые можно квалифицировать  следующим образом. 

1. По видам хозяйственной деятельности различают прибыль от основной (операционной) деятельности, которая включает прибыль от реализации продукции и прочие внереализационные доходы и расходы;  прибыль от инвестиционной деятельности; прибыль от финансовой деятельности.
2. По составу включаемых элементов различают маржинальную (валовую) прибыль, прибыль от реализации продукции, общий финансовый результат отчетного периода до выплаты процентов и налогов (брутто-прибыль), прибыль до налогообложения, чистую прибыль.

Маржинальная прибыль – это разность между выручкой (нетто) и прями производственными затратами по реализованной продукции.

Прибыль от реализации продукции – это разность между маржинальной прибылью и постоянными затратами предприятия.

Брутто-прибыль включает финансовые результаты от  операционной, финансовой и инвестиционной деятельности, внереализационные и чрезвычайные доходы, и расходы (до выплаты налогов).

Прибыль до налогообложения – это результат после выплаты процентов кредиторам.

Чистая (нераспределенная) прибыль – это та сумма прибыли, которая остается в распоряжении предприятия после уплаты всех налогов, экономических санкций и прочих обязательных отчислений. 
 

3. В зависимости  от характера деятельности предприятия выделяют прибыль от обычной (традиционной) деятельности и прибыль от чрезвычайных ситуаций, необычных для данного предприятия, которую надо выделять из общей прибыли для правильной оценки работы предприятия.
4. По характеру налогообложения различают налогооблагаемую прибыль и не облагаемую налогом (льготируемую) прибыль в соответствии с налоговым законодательством, которое периодически пересматривается. 
5. По степени учета инфляционного фактора различают номинальную прибыль и реальную прибыль, скорректированную на темп инфляции в отчетном периоде.
6. По экономическому содержанию прибыль делится на бухгалтерскую и экономическую. Бухгалтерская прибыль определяется как разность между доходами и текущими явными затратами, отраженными в системе бухгалтерских счетов. Экономическая прибыль отличается от бухгалтерской тем, что при расчете ее величины учитывают не только явные затраты, но и неявные, не отражаемые в бухгалтерском учете

7. По характеру  использования чистая прибыль подразделяется на капитализированную и потребляемую. Капитализированная прибыль – это часть чистой прибыли, которая направляется на финансирование прироста активов предприятия. Потребляемая прибыль – та ее часть, которая расходуется на выплату дивидендов акционерам предприятия. Механизм формирования данных показателей прибыли можно представить с помощью схемы (рисунок 13).

 
 
 
 
 

                               +                        +

 

     - 
 
 

                                                                                - 
 
 

                                                                                +  
 
 

                                                                                + 
 

 

                                                                                + 

 
 

                                                                                 - 
 
 
 

                                                                                 - 
 
 

                                                                                 - 
 
 
 
 
 

Рисунок 13 - Механизм формирования прибыли

 
 

1.2.2 Анализ финансовых результатов от реализации продукции и услуг

       Основную  часть прибыли предприятия получают от реализации продукции и услуг. В процессе анализа изучаются  динамика, выполнение плана прибыли от реализации продукции и определяются факторы изменения ее суммы (рисунок 14). 

 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

Рисунок 14 - Факторы изменения суммы прибыли 
 

Прибыль от реализации отдельных видов продукции зависит  от следующих факторов первого порядка:

- объема реализации продукции (VРП);

- уровня среднереализационных цен (ц_i); 

- переменных затрат на единицу продукции (b_i);

- суммы постоянных затрат отчетного периода, относящейся к данному виду продукции (А):

            П = VРП * (ц-b) – А. 

        Изменение объема реализации продукции может оказать и положительное, и отрицательное влияние на сумму прибыли. Увеличение объема продаж при положительной ставке маржи покрытия на единицу продукции (ц - Ь) приводит к увеличению общей суммы маржи покрытия, а соответственно, и размера прибыли. Напротив, при отрицательной ставке маржи покрытия увеличение объема реализации приводит к уменьшению суммы прибыли.

        Уровень среднереализационных цен и величина прибыли находятся в прямо Пропорциональной зависимости: при увеличении уровня цен сумма прибыли возрастает, и наоборот.

        Себестоимость продукции (переменные и постоянные затраты) и прибыль находятся в обратно пропорциональной зависимости: снижение себестоимости приводит к соответствующему росту суммы прибыли, и наоборот.

        При анализе прибыли  в целом по предприятию необходимо кроме данных факторов учитывать еще влияние структуры реализованной продукции, изменение которой может также оказывать и положительное, и отрицательное влияние на ее величину. Если увеличится доля более рентабельных видов продукции в общем объеме продаж, то сумма прибыли возрастет. Напротив, увеличение удельного веса низкорентабельной или убыточной продукции вызовет уменьшение общей суммы прибыли.

        Расчет влияния  этих факторов на сумму прибыли можно выполнить способом цепной подстановки:

  ∆П_VВП = П_усл1 – П_усл0;

  ∆П_Ц = П_усл2 – П_усл1;

  ∆П_b = П_усл3 – П_усл2;

  ∆П_А = П₁ – П_усл3.

        Для изучения влияния  факторов на изменение суммы прибыли  от реализации продукции в целом по предприятию можно использовать следующую модель:

П = ∑[VРП_i * (ц_i-b_i)] – А. 

        Расчет влияния  этих факторов на изменение сумму  прибыли от реализации продукции  в целом по предприятию можно  выполнить способом цепной подстановки:

        Сначала рассчитать сумму в базисном периоде: 

  П₀ = ∑[VРПi₀ * (цi₀-bi₀)] – А_0. 

        Затем определить сумму прибыли при изменении общего объема продаж, но сохранении структуры продаж, отпускных цен, удельных переменных затрат и общей суммы постоянных затрат на уровне базисного периода. Для этого маржу покрытия базисного периода нужно умножить на индекс объема продаж в целом по предприятию и из полученного результата вычесть постоянные затраты базисного периода: 

  П_усл1 = ∑[VРПi₀ * (цi₀-bi₀)] * I_РП – А_0. 

        После этого определить,  сколько прибыли  получило бы предприятия при изменении объема и структуры продаж, но при базисной величине остальных факторов: 

  П_усл2 = ∑[VРПi₁ * (цi₀-bi₀)] – А_0.

        Далее измеряем уровень отпускных цен  по каждому виду продукции, оставляя на прежнем уровне удельные переменные и постоянные затраты периода: 

  П_усл3 = ∑[VРПi₁ * (цi₁-bi₀)] – А_0. 

        После изменения переменных затрат на единицу  продукции получаем сумму прибыли:

  П_усл4 = ∑[VРПi₁ * (цi₁-bi₁)] – А_0. 

        Фактическая сумма прибыли отчетного периода  равна: 

  П₁ = ∑[VРПi₁ * (цi₁-bi₁)] – А_1. 

        Таким образом, общее изменение суммы прибыли от реализации продукции составляет:

  ∆П_общ = П₁ – П₀. 

      

1.2.3 Анализ уровня среднереализационных цен 

        Большое значение при  изучении финансовых результатов имеет факторный анализ уровня среднереализационных цен. Среднереализационная цена единицы продукции рассчитывается делением выручки от реализации соответствующего изделия на объем его продаж за отчетный период. На изменение ее уровня оказывают влияние многие факторы (рисунок 15).