Автор работы: Пользователь скрыл имя, 15 Ноября 2010 в 11:09, Не определен
Доходы и расходы страховой компании.
Оценка и контроль платежеспособности страховой компании
Финансовая устойчивость страховых операций
| --Показатели оценки страховых обязательств отражают достаточность сформированных страховых резервов по видам страхования для выполнения обязательств. Данная группа показателей рассчитывается только по итогам года и служит для оценки достоверности отражения страховых обязательств | ||
| отношение величины технических резервов к нетто-премии отражает достаточность сформированных технических резервов (которые рассматриваются в данном случае как средства, соответствующие величине технических резервов) по отношению к величине обязательств, выраженных в виде нетто-премии | средняя
величина технических
резервов / нетто-премия |
предельные
размеры норматива > 50% (в мировой практике
> 100%). Представляется целесообразным
для российских страховщиков установить
более низкий норматив, поскольку в зарубежной
практике в
объеме технических резервов 2/3 занимают резервы убытков, что обусловлено длительным временным периодом урегулирования убытков. Урегулирование убытков в российском страховании происходит в более короткие сроки, в связи с чем технические резервы имеют меньшую величину |
| движение резервов убытков отражает достаточность резерва заявленных, но неурегулированных убытков для покрытия текущих обязательств СК по выплатам | Резерв
заявленных, но неурегулированных
убытков, по убыткам,
заявленным в предшествующем
периоде + выплаты по убыткам предшествующего периода – резерв заявленных, но неурегулированных убытков, накопленный к концу предшествующего периода |
положительное
значение показателя означает недостаток
резерва заявленных, но
неурегулированных
убытков, сформированного в |
| дефицит (излишек) технических резервов рассчитывается как разность между объемом необходимых резервов и фактически сформированными резервами; показатель отражает недостаток или излишек технических резервов, сформированных в текущем году, по сравнению с уровнем предыдущего года. Показатель рассчитывается в целом и с учетом участия перестраховщиков | объем
необходимых резервов =
(средняя величина технических резервов за предыдущий год / заработанная страховая премия за предыдущий год) * заработанную страховую премию рассматриваемого года; Фактические сформированные резервы = средняя величина технических резервов за рассматриваемый период |
отрицательное значение показателя означает дефицит технических резервов; резкие колебания рассматриваемого показателя требуют более внимательного рассмотрения с точки зрения причин их возникновения |
| отношение дефицита (излишка) резервов к величине технических резервов отражает степень дефицита (или излишка) по отношению к величине технических резервов рассматриваемого периода | в случае дефицита
резервов наилучшим
будет меньшее значение данного показателя, в случае излишка резервов – большее | |
| --Показатели оценки собственных средств. Показатели данной группы необходимо рассматривать как дополнение к показателям платежеспособности СК, так как они отражают степень достаточности собственных средств для выполнения обязательств СК (страховых и иных) в случае отсутствия других средств для покрытия. Показатели оценки собственных средств отражают соотношение собственных средств и обязательств | ||
| уровень покрытия собственными средствами обязательств отражает степень возможного покрытия собственными средствами общих обязательств СК (страховых и нестраховых) | собственные средства / обязательства | наилучшим является
большее значение
данного показателя |
Под заработанной страховой премией понимается совокупность доходов от страховой деятельности по видам страхования иным, чем страхование жизни, относящимся к рассматриваемому периоду. Заработанная страховая премия включает в себя страховую премию, скорректированную на изменение РНП.
| уровень покрытия собственными средствами технических резервов служит для сопоставления свободных от обязательств резервов и связанных резервов, отражает степень покрытия собственными средствами страховых обязательств по видам страхования иным, чем страхование жизни (отраженных в виде технических резервов) при возможном неадекватном формировании технических резервов | собственные средства / технические резервы | оптимальное значение показателя > 0,28 |
| уровень покрытия собственными средствами резерва по страхованию жизни служит для сопоставления свободных от обязательств и связанных резервов (по страхованию жизни), отражает степень покрытия собственными средствами страховых обязательств по страхованию жизни | Собственные средства / резерв по страхованию жизни | оптимальное значение показателя > 0,05 |
| уровень
покрытия собственными
средствами обязательств
по страхованиюв целом
отражает степень покрытия собственными
средствами совокупных страховых
обязательств (при проведении страхования жизни и видов страхования иных, чем страхование жизни) |
собственные средства / технические резервы + резерв по страхованию жизни | норматив для данного показателя определяется исходя из величины нормативов для видов страхования иных, чем страхование жизни, и страхования жизни и удельного веса технических резервов и резерва по страхованию жизни в общем объеме резервов |
| --Показатели рентабельности. В данную группу входят показатели эффективности деятельности СК, отражающие отношение результата от деятельности (прибыль, убыток) к произведенным затратам, либо к обороту компании. Показатели рентабельности могут иметь как положительное значение (это показатели прибыльности), так и отрицательное значение (показатели убыточности). Показатели рентабельности подлежат анализу прежде всего по итогам работы за год, поквартально возможно определить динамику изменения показателей рентабельности | ||
| рентабельность всего капитала отражает эффективность использования совокупного капитала компании (собственного и заемного) | валовая прибыль (убыток) / средняя величина активов | |
|
рентабельность
собственного капитала
отражает эффективность по отношению
к вложенному (уставному) капиталу и
капиталу, сформированному за счет прибыли |
валовая прибыль (убыток) / средняя величина собственного капитала | |
| чистая
рентабельность собственного
капитала
отражает эффективность по отношению к
собственному капиталу, при определении
которой в качестве показателя
результата деятельности применяется прибыль (убыток) после выполнения обязательств перед бюджетом |
валовая
прибыль (убыток) –
налог
на прибыль / средняя величина собственного капитала |
в случае
прибыльности деятельности СК
наилучшим будет большее значение данного показателя; в случае убыточности деятельности СК – наименьшее |
| рентабельность вложенного капитала отражает эффективность по отношению к вложенному (уставному) капиталу | валовая прибыль (убыток) – налог на прибыль / средняя величина оплаченного уставного капитала | |
| рентабельность
вложенного капитала
с учетом отвлечения
средств отражает
эффективность по отношению к вложенному
капиталу, при определении которой в
качестве показателя результата
деятельности применяется показатель
прибыли, оставшейся в распоряжении СК после совокупного отвлечения |
нераспределенная прибыль (убыток) / средняя величина оплаченного уставного капитала | |
| Перечисленные показатели рентабельности отражают эффективность деятельности СК в целом, которая зависит от результатов страховой и инвестиционной деятельности компании. Для анализа обозначенных результатов используются показатели: | ||
| рентабельность
страховой деятельности
отражает эффективность страховой
деятельности по отношению к обороту в сфере страхования, т.е. рентабельность продаж |
технический результат от страховой деятельности / страховая премия за период | Наличие отрицательного
результата по данному показателю закономерно
по страхованию жизни, так как часть обязательств
выполняется за счет инвестиционного
дохода. Отрицательный результат по страхованию
иному, чем страхование жизни, может быть
связан со значительным ростом состоявшихся
убытков, завышением расходов на ведение
дела, сознательной
политикой компании, направленной на занижение тарифов при росте эффективности инвестиционной деятельности и т.п. |
| рентабельность
страховой деятельности
с учетом инвестиционного
до-
хода отражает эффективность основных видов деятельности СК с учетом покрытия инвестиционным доходом отрицательного технического результата от страховой деятельности (при наличии такового), либо совокупный положительный результат от основных видов деятельности |
технический
результат от страховой
деятельности + технический
результат от инвестиционной
деятельности / страховая
премия за период |
при эффективной деятельности СК данный показатель должен иметь положительное значение |
| уровень
покрытия инвестиционным
доходом отрицательного технического результата от страховой деятельности отражает соотношение инвестиционного дохода и убытка по страховой деятельности, который должен быть покрыт за счет полученного инвестиционного дохода |
инвестиционный
доход – расходы
по инвестициям / отрицательный технический результат по страховой деятельности |
оптимальное значение данного показателя > 4 |
| --Показатели, отражающие факторы влияния на результаты страховой деятельности | ||
| показатель уровня выплат по страхованию жизни позволяет сопоставить расходы на страховые выплаты и доходы, полученные от проведения страхования жизни в рассматриваемом периоде и отражает степень достаточности доходов от проведения страхования жизни для покрытия расходов на выплаты по данному виду страховой деятельности | страховые
выплаты по страхованию
жизни / резерв по страхованию
жизни на начало периода +
страховая брутто-премия за период – резерв по страхованию жизни на конец периода (без учета прироста за счет нормы доходности) |
данный показатель
может сопоставляться с долей нетто-ставки
в брутто-ставке по
страхованию жизни, при этом может наблюдаться превышение норматива в связи с наличием в страховых выплатах части, покрываемой за счет инвестиционного дохода; меньшее значение показателя соответствует меньшей убыточности страховой суммы или большей прибыльности СК по страхованию жизни; отрицательной тенденцией является рост показателя (более 10% в год) |
| показатель уровня выплат по иным видам страхования, чем страхование жизни позволяет сопоставить величину расходов, отражающих обязательства по выплатам страхового возмещения, с величиной доходов по страхованию иному, чем страхование жизни, за рассматриваемый период времени | состоявшиеся убытки / заработанная страховая премия | показатель
сопоставляется с усредненной величиной
доли нетто-ставки в брутто-ставке; меньшее
значение данного показателя соответствует
меньшей убыточности
страховой суммы или большей прибыльности СК; отрицательным фактором является значительное превышение доли нетто-ставки над величиной полученного показателя и рост показателя (более 10% в год) |
| показатель уровня выплат по видам страхования иным, чем страхование жизни, определяется в целом и с учетом доли перестраховщиков; рассчитывается с целью определения эффективности проводимых компанией операций по передаче рисков в перестрахование | состоявшиеся
убытки – нетто-
перестрахование / заработанная страховая премия за вычетом доли перестраховщиков (страховые взносы – нетто-перестрахование + изменение РНП – нетто- перестрахование) |
показатель
уровня выплат за вычетом доли перестраховщиков,
превышающий показатель уровня выплат,
в целом свидетельствует о
возможной неэффективности
перестраховочной защиты |
| при проведении видов страхования иных, чем страхование жизни, и страхования жизни рассчитывается общий показатель уровня выплат – позволяет сопоставить расходы, отражающие обязательства по страховым выплатам по страхованию в целом с суммой доходов по всем видам страхования, проводимым компанией | страховые
выплаты по страхованию
жизни + состоявшиеся
убытки / страховая брутто- премия по страхованию жизни + изменение резерва по страхованию жизни (без учета прироста за счет нормы доходности) заработанная страховая премия по видам страхования иным, чем страхование жизни |
меньшее
значение данного показателя соответствует
меньшей убыточности страховой суммы
или большей прибыльности
операций по страхованию СК | ||
| --Показатели анализа эффективности инвестиционной деятельности. В данную группу включены показатели, отражающие степень результативности проводимой инвестиционной деятельности. Положительной тенденцией является рост эффективности осуществляемых инвестиций при соблюдении надежности вложений средств. Показатели анализа проводимой инвестиционной деятельности применяются в рамках годового анализа – для определения итоговых данных по результатам работы за год и в рамках квартального анализа – для определения тенденции движения показателей эффективности | ||||
| показатель доходности активов отражает эффективность инвестиционной деятельности по отношению к совокупной величине средств СК и показывает степень экономической выгоды использования средств СК в инвестиционных целях | инвестиционный
доход / средняя
величина активов (% годовых) |
положительной тенденцией является рост доходности активов при сохранении их оптимальной структуры | ||
| показатель
доходности инвестиционных
активов и средств на
счетах отражает эффективность
инвестиционной
деятельности по отношению к средней величине инвестиционных ресурсов, используемых для получения инвестиционного дохода |
инвестиционный доход / средняя за рассматриваемый период величина инвестиционных активов и средств на счетах (% годовых) | положительной тенденцией является рост доходности активов при сохранении их оптимальной структуры с точки зрения степени рискованности вложений | ||
Информация о работе Финансовые основы страховой деятельности