Мероприятия по улучшению финансового состояния ООО «ТрансСнаб»

Показатели рентабельности - это важнейшие характеристики фактической среды формирования прибыли и дохода предприятий. По этой причине они являются обязательными элементами сравнительного анализа и оценки финансового состояния предприятия. Эти показатели могут рассчитываться на основе балансовой прибыли и прибыли от реализации.

Таблица 2.7. Динамика показателей рентабельности

Показатели	2011 год	2012 год	2013 год
1. Прибыль от продаж	31116	107636	21130
2. Прибыль чистая	10437	56951	10459
3. Выручка от продаж	1782784	2072176	1800593
4. Полная себестоимость	1649259	1789591	1648164
5. Среднегодовая стоимость  имущества (активов)	437489	752011	666243
6. Собственный капитал	42825	99776	110235
7. Рентабельность продаж, % (п1 / п3)	1,7	5,2	1,2
8. Рентабельность основной  деятельности, % (п1 / п4)	1,9	6	1,3
9. Рентабельность активов (экономическая рентабельность), % (п2 / п5)	2,4	7,6	1,6
10. Рентабельность собственного  капитала (финансовая рентабельность), % (п2 / п6)	24,4	57,1	9,5
11. Период окупаемости  собственного капитала, годы (п6 / п2)	4,1	1,8	10,5

 

 

Рентабельность активов характеризует эффективность использования ресурсов и показывает прибыль, полученную организацией на 1 рубль всех активов компании, т.е. характеризует эффективность вложения средств. Чем выше значение данного показателя, тем эффективнее используются на предприятии финансовые и иные ресурсы, тем устойчивее финансовое положение предприятия. Рентабельность активов Общества на конец отчетного года составляет 1,6%, т.е. на каждые 100 руб., вложенных в активы предприятия, получено 1,6 руб. чистой прибыли.

Рентабельность собственного капитала характеризует отдачу с каждого рубля, вложенного в собственный капитал.

Рентабельность собственного капитала Общества на конец отчетного года составляет 9,5%, т.е. на каждые 100 руб., вложенных в собственный капитал, получено 9,5 руб. чистой прибыли.

Рентабельность продукции (продаж) характеризует эффективность операционной (производственно-хозяйственной) деятельности предприятия и показывает, сколько прибыли приносит один рубль выручки от реализации продукции. Рентабельность продаж Общества на конец отчетного года составляет 1,2%, т.е. на каждые 100 руб. выручки получено 1,2 руб. прибыли от продаж.

Рис. 2.3. Изменение показателей рентабельности

Вследствие снижения прибыли, все показатели рентабельности уменьшаются (табл. 2.7 и рис. 2.3). В связи с этим период окупаемости собственного капитала увеличился на 8,7 лет.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

2.5. Анализ деловой активности предприятия

 

Оценка финансового состояния организации будет неполной без анализа финансовой устойчивости. Анализируя платежеспособность, сопоставляют состояние пассивов с состоянием активов. Это, как уже отмечалось, дает возможность оценить, в какой степени организация готова к погашению своих долгов. Задачей анализа финансовой устойчивости является оценка величины и структуры активов и пассивов. Это необходимо, чтобы ответить на вопросы: насколько организация независима с финансовой точки зрения, растет или снижается уровень этой независимости и отвечает ли состояние его активов и пассивов задачам ее финансово-хозяйственной деятельности. Показатели, которые характеризуют независимость по каждому элементу активов и по имуществу в целом, дают возможность измерить, достаточно ли устойчива анализируемая организация в финансовом отношении.

Таблица 2.5. Коэффициенты финансовой устойчивости.

Наименование показателя	Формула для расчета	Оптимал. Значение	На 01.01.2012	На 01.01.2013	На 01.01.2014
Коэффициент автономии (финансовой независимости)		0,5-0,8	0,1	0,13	0,17
Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами		>0,1	0,1	0,12	0,15
Коэффициент финансовой зависимости		>2	10,2	7,5	6,04
Коэффициент концентрации заемного капитала		0,4-0,6	0,9	0,87	0,83
Коэффициент долговой нагрузки		<1,0	9,22	6,34	5,04
Коэффициент маневренности собственного капитала		0,3-0,5	0,87	0,93	0,91

 

 

По данным табл. 2.5 можно сделать следующие выводы:

На анализируемом предприятии этот коэффициент автономии значительно ниже, а значит оно финансово неустойчиво, нестабильно, зависимо от внешних кредиторов. Есть незначительная тенденция роста показателя, в 2013 г. коэффициент увеличился с 0,13 до 0,17.

Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами в 2011 г. составил минимальное значение 0,1, но уже в 2012 г. увеличил его до 0,12, а в 2013 г. выросла до 0,15, таким образом платежеспособность предприятия начинает улучшаться.

Коэффициент финансовой зависимости показывает, насколько велика доля заемных средств на предприятии. В нашем случае на 2013 год показатель 6,04 означает, что в каждом 6,04 руб., вложенном в активы, 5,04 руб. – заемные. Это много, что опять говорит о финансовой неустойчивости и зависимости.

Коэффициент концентрации заемного капитала высок, это отрицательно отражается на финансовой устойчивости предприятия. За критическое значение коэффициента соотношения заемных и собственных средств принимают 0,6. Если показатель превышает эту величину, то финансовая устойчивость предприятия ставится под сомнение. На анализируемом предприятии значение превышает норму, что говорит о большой доли заемных средств, но есть тенденция к снижению показателя в будущем.

На предприятии велика доля заемного капитала, что плохо сказывается на финансовой устойчивости предприятия. Предприятию необходимо вводить в оборот собственные основные средства и уменьшать долю заемных средств.

Нормативное значение коэффициента маневренности собственных средств 0,3-0,5. Верхняя граница этого показателя означает большие возможности для финансовых маневров у предприятия. В организации этот коэффициент за пределами верхней границы, что говорит о свободном финансовом маневрировании у предприятия.

В процессе анализа необходимо изучить изменение оборачиваемости капитала на всех стадиях его кругооборота, что позволит проследить, на каких стадиях произошло ускорение или замедление оборачиваемости капитала. Для этого средние остатки отдельных видов статей нужно умножить на количество дней в анализируемом периоде и разделить на сумму оборота по реализации. [22]

Таблица 2.6. Система показателей деловой активности

Показатели	Иден-тифи-катор	Формула расчета	2011 год	2012 год	2013 год
Выручка от реализации продукции	ВР	-	1782784	2072176	1800593
Чистая прибыль	ЧП	-	10437	56951	10459
Коэффициент оборачиваемости оборотных средств	Ооо	ВР/ОА	4,1	2,8	2,7
Продолжительность оборота оборотных средств	Оод	360/ Ооо	87,8	128,6	133,3
Коэффициент оборачиваемости запасов	Озо	ВР/З	15,4	7,3	20,3
Продолжительность оборота запасов	Озд	360/ Озо	23,4	49,3	17,7
Коэффициент оборачиваемости дебиторской зад-ти	Одзо	ВР/ДЗ	8,5	5,9	4,9
Продолжительность оборота дебиторской задолженности	Одзд	360/Одзо	42,4	61	73,5
Коэффициент оборачиваемости собственного капитала	Оско	ВР/СК	41,6	20,8	16,3
Продолжительность оборота собственного капитала	Оскд	360/Оско	8,7	17,3	22
Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности	Окзо	ВР/КЗ	6,5	4,5	5,1
Продолжительность оборота кредиторской задолженности	Окзд	360/Окзо	55,4	80	70,6
Продолжительность операционного цикла	ПЦ	Одзд+ Озд	65,8	110,3	91,2
Продолжительность финансового цикла	ФЦ	ПЦ- Окзд	10,4	30,3	20,6

 

 

По данным таблицы 2.6 видно, что деятельность организации можно оценить как достаточно пассивную: значения многих показателей уменьшились. Снизилась прибыль, что свидетельствует о повышении издержек обращения. Уменьшилась оборачиваемость дебиторской кредиторской задолженности и увеличилась оборачиваемость дебиторской. Также отрицательным моментом можно назвать замедление оборачиваемости собственного капитала.

Как положительный момент следует отметить небольшое сокращение продолжительности операционного и финансового цикла.

Рис. 2.2. Изменение времени оборота, дни

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

2.6. Оценка результатов деятельности предприятия ООО «ТрансСнаб»

 

Финансовый результат деятельности организации – чистая (нераспределенная) прибыль (убыток) отчетного периода. На основе данных формы отчетности №2 «Отчет о финансовых результатах» методом горизонтального и вертикального анализа проводится сравнение финансовых

результатов предприятия отчетного и предыдущего периода. Анализируется полученная прибыль – как в динамике, так и по структуре ее составных частей.

Основную часть прибыли составляет прибыль от продаж продукции и услуг. В процессе анализа изучают показатели выполнения плана по прибыли и определяют факторы изменения ее суммы.

Сформировав аналитический баланс, проводим анализ финансового состояния предприятия. Все показатели, используемые в России для финансового анализа, формируют по группам, характеризующие ту или иную оценку предприятия.

Таблица 2.8.Финансово-экономические результаты деятельности Общества. 

Показатели	На 01.01.2013	На 01.01.2014	Абсол. откл.	Относит. откл.%
Выручка, тыс. руб.	2 072 176	1 800 593	-271 583	-13,1
Себестоимость, тыс. руб.	1 789 591	1 648 164	-141 427	-7,9
Прибыль от продаж, тыс. руб.	107 636	21 130	-86 506	-80,4
Рентабельность продаж, %	2,75	0,58	-2,17	-79
Прибыль до налогообложения, тыс. руб.	73 560	12 998	-60 562	-82,3
Налог на прибыль и иные аналогичные обязательные платежи, тыс. руб.	14 655	2 542	-12 113	-82,7
Чистая прибыль, тыс. руб.	56 951	10 459	-46 492	-81,6

 

Таблица 2.9. Показатели эффективности.

Показатели	На 01.01.2013	На 01.01.2014	Абсол. откл.	Относит. откл.%
EBITDA, тыс. руб.	77 933	34836	-43 097	-44,7

 

Чистая прибыль на начало 2014 года составила 10 459 тыс. руб., что на 46 492 тыс. руб. ниже уровня на 01.01.2013 года. Основными факторами снижения являются уменьшение маржинального дохода на 13 156 тыс. руб. за счет снижения экспорта продукции на территорию Казахстана на 13%, роста цен на сырье на 6,8%. Ухудшение сальдо прочих расходов на 12 630 тыс. руб. за счет увеличения расходов по выплате процентов по кредитам и займам на 3,1%.

Снижение чистой прибыли привело к уменьшению показателя рентабельности собственного капитала (ROE) до 9,5% против 57,1% на 01.01.2013г.

 

Таблица 2.10. Основные изменения плановых показателей.

Показатели	На 01.01.2013	На 01.01.2014	Абсол. откл.	Относит. откл.%
Выручка	2 072 176	1 800 593	-271 583	-13,1
Клемма АРС 04-04-001	795 473	782 117	-13 356	-1,7
Подклеммник АРС-04.04.004	130 241	142 068	11 827	9,1
Прочая товарная продукция	1 146 462	876 408	-270 054	-23,6

 

Фактическая выручка от продаж подклеммника АРС-04.04.004 на 01.01.2014 г. по сравнению на 01.01.2013 г. увеличилась на 11 827 тыс. руб.

Увеличение выручки на подклеммникАРС-04.04.004  по сравнению с прошлым периодом обусловлено снижением затрат на сырье (лист г/к 5 мм) на 2,7%.

Фактическая выручка от продаж клеммы АРС 04-04-001 на начало 2014г. снизилась на 13 356 тыс. руб. за счет увеличения закупочной цены на сырье (пруток Æ 17) на 9,5%.

Снижение выручки по прочей продукции и услугам по сравнению с прошлым годом на 270 054 тыс. руб. обусловлено в основном снижением количества разнарядок от ОАО «РЖД», т.е. потребности в поставляемой товарной продукции.