Пенсионные фонды на российском финансовом рынке: состояние и перспективы

 

 

 

 

 

 

 

2. Совершенствование пенсионной системы РФ

 

2.1 Проблемы пенсионной  системы

 

Перед пенсионной системой России на современном этапе ее развития стоят четыре важнейшие и отчасти антагонистичные задачи, которые необходимо решить:

1. Довести размеры всех видов пенсионного обеспечения до международно признанных стандартов.
2. Обеспечить минимальные уровни государственных пенсионных гарантий.
3. Обеспечить долгосрочную устойчивость всей пенсионной системы.
4. Повысить заинтересованность и личное участие застрахованных лиц в формировании пенсионных прав.

 

Пенсионная реформа, осуществляемая в России ориентирована на страховые принципы, которые должны обеспечивать адаптацию пенсионной системы к рыночным условиям социально-экономического развития.  (А.К. Соловьев «Стратегия долгосрочного развития пенсионной системы России» стр. 53)

 

Внешние проблемы пенсионной системы – низкий уровень пенсий, их уравнительный характер, высокий уровень страховых взносов, фактическая зависимость выплаты пенсий от конъюнктуры цен на энергоносители и т.д. – признаются как широкими слоями населения, так и большинством представителей властной элиты и экспертного сообщества. Вместе с тем практически не осознан тот факт, что нынешняя парадигма пенсионного обеспечения в исторической перспективе себя исчерпала.

Данная парадигма основана на двух неявных предпосылках: большинство людей неадекватны ( их действия не соответствуют внешним обстоятельствам), а будущее предсказуемо. Если большинство людей действительно неадекватны, то они не могут позаботиться о себе самостоятельно: из-за так называемого «близорукого поведения» люди склонны недооценивать риски потери средств к существованию в будущем. Вместе с тем будущее в этой картине мира предсказуемо, то есть можно определить оптимальное соотношение продолжительности трудового периода и пребывания на пенсии, оптимальную норму сбережений на старость и оптимальный набор инвестирования пенсионных накоплений. Однако большинство населения не способно самостоятельно принимать эти очевидные решения. Тогда государство должно принять эти решения за них.

На этих двух предпосылках основаны все элементы нынешней пенсионной системы:

- пенсионный возраст ( государство предполагает, когда гражданин потеряет трудоспособность);

- период дожития (государство  точно знает, сколько в среднем  проживут граждане после достижения  пенсионного возраста)4

- тариф страховых взносов, который в сочетании с периодом  дожития определяет соотношение  пенсии и заработной платы (чиновникам  известно, каким должен быть оптимальный  коэффициент замещения);

- дизайн накопительной  пенсионной системы (предполагается, что всем всегда следует откладывать  одинаковую долю заработка и  инвестировать ее по унифицированным  правилам в определенные финансовые  инструменты).

 

Добиться высоких коэффициентов замещения, приемлемого тарифа страховых взносов и улучшения соотношения пенсионеров и занятых без повышения пенсионного возраста невозможно. Если его повышение в сжатые сроки политически неприемлемо, можно предположить систему мер, которая  давала бы сопоставимые эффекты, но при этом:

- не ассоциировалась бы  с прямым повышением пенсионного  возраста;

- предусматривала бы вариативность  поведения населения относительно  возраста выхода на пенсию;

- подготавливала бы общественное  мнение к принятию идеи о  необходимости продолжения трудовой  деятельности.

  Предполагается реализовать  стратегию «длительное долголетие», заключающуюся в пониженной индексации  пенсий в случае своевременного  выхода на пенсию и их повышенной  индексации при позднем выходе. ( В. Назаров «Будущее пенсионной системы: параметрические реформы или смена парадигмы?)

 

За последние десятилетия в России не удалось добиться существенного повышения уровня пенсионного обеспечения граждан на основе достижения финансовой устойчивости пенсионной системы. Чтобы исправить сложившуюся ситуацию, Правительство РФ планирует ввести формулу индивидуального коэффициента, которая существовала до 2002 г. ,но в модернизированном виде.

Суть изменения будет состоять в следующем. Если в настоящее время размер пенсии определяется накопленным каждым работником в течение его трудовой деятельности пенсионным капиталом, который делится на ожидаемый период пенсионных выплат (в настоящее время – 17 лет, а к 2013 г. этот срок вырастет до 19 лет), то после очередной реформы для расчета пенсии будет использоваться новая, более сложная формула.

Формула будет состоять из четыре частей.

Первая часть – стажевый коэффициент (0,55 за 30 лет стажа плюс 0,01 за каждый год превышения.) Фактически речь идет о новом понижающем коэффициенте, поскольку в правилах Международной организации труда рекомендуется за 30 лет стажа платить пенсию в размере 40 % от заработной платы.

Вторая часть – соотношение индивидуального среднегодового заработка к среднегодовому заработку по стране. Якобы это обеспечит постоянную актуализацию размера пенсии.

Третий элемент – средний заработок текущего года по стране. Он будет меняться ежегодно для проведения индексации размера пенсии.

Четвертый элемент – сложный интегрированный коэффициент, который будет учитывать демографическую и макроэкономическую нагрузку.

 

Мировая практика показывает, что способами решения проблем в пенсионной системе являются жесткие меры:

- повышение налогов (страховых  взносов);

- отказ от дальнейшей  индексации пенсий;

- повышение пенсионного  возраста.

В российских условиях можно выделить следующие направления пенсионной системы РФ:

- дальнейшее развитие  накопительной пенсионной системы;

- перераспределение ставок  страховых взносов;

- введение профессиональных  пенсионных систем.

На основании анализа и выявленных проблем, наиболее подходящей для Российской Федерации будет являться пенсионная система, обладающая следующими свойствами:

- фундаментальность. Пенсионная  система должна гарантировать  определенный фиксированный минимум  пенсии;

- гибкость. Под гибкостью  понимается предоставление возможности увеличить свою пенсию, используя различные механизмы;

- справедливость. Недопустимы  выплаты пенсий, не обеспеченных  страховыми взносами.

Пенсионная система должна строиться по принципу многоцелевого обеспечения, т.е. пенсия должна состоять из множества частей. Именно такое устройство принято в США, во многих европейских странах. В них государственная пенсия – это лишь ее небольшая часть. Помимо нее есть другие источники получения средств для безбедной жизни на заслуженном отдыхе:

- частные и государственные  пенсионные фонды;

- всевозможные фонды или  страховые компании, куда вкладывают  средства сами работники;

- дополнительные выплаты  от работодателей бывшим своим  работникам.

В действующем российском законодательстве также предусмотрено деление пенсии на части. ( А.Е. Иванов «Направления развития пенсионной системы Российской Федерации»)

 

 

2. Реализация пенсионной реформы в долгосрочном периоде

 

Пенсионная реформа в России, осуществлявшаяся для реализации страховых принципов, обеспечения долгосрочной финансовой устойчивости бюджета ПФР, преодоления уравнительности и повышения уровня пенсий, как известно, далека от завершения, в связи с чем устройство пенсионной системы неоптимально и не в полной мере соответствует требованиям современного этапа развития экономики и демографической ситуации.

Незавершенность начатой пенсионной реформы, которая проявляется в сохранении не свойственных ей социальных функций ( в виде бесчисленных нестраховых выплат), неэквивалентность механизма учета пенсионных прав («пенсионной формулы»), непоследовательность и ее несоответствие страховым принципам тарифной политики и т.д. – все эти проблемы обостряются в условиях ускорения демографического старения населения страны, низкого уровня формальной занятости, резкого падения платежной дисциплины страхователей и не позволяют пенсионной системе эффективно развиваться.

Решение отмеченных проблем возможно только в рамках одновременного и комплексного воздействия на все группы влияющих факторов с учетом временных лагов, через которые проявятся результаты реализуемых мер. Что касается перечня необходимых мер воздействия на внешние и внутренние факторы развития пенсионной системы, то они вытекают из представленных ниже результатов экономического анализа текущего состояния и долгосрочного прогноза бюджета ПФР в сопоставлении с демографическим прогнозом и прогнозом основных макроэкономических показателей.

Следует отметить, что актуарная оценка перспектив развития системы обязательного пенсионного страхования производится исходя из прогнозов численности постоянного населения до 2030 г. с учетом целевых ориентиров Концепции демографической политики Российской Федерации на период до 2025 г.

В соответствии с этим прогнозом к концу обозначенного периода предусматривается сокращение в 1,6 раза уровня смертности, прежде всего в трудоспособном возрасте, существенное снижение младенческой и материнской смертности, повышение суммарного коэффициента рождаемости в 1,5 раза за счет рождения в семьях второго ребенка и последующих детей.

В результате численность населения страны уже в 2025 г. должна составить 143,4 млн. человек.

Прогноз численности постоянного населения, применяемый для актуарного прогнозирования долгосрочного развития пенсионной системы, предусматривает увеличение ожидаемой продолжительности жизни при рождении к 2016 г. до 71 года (65,5 лет для мужчин и 75,5 лет для женщин). К 2025 г. ожидаемая продолжительность жизни при рождении возрастет еще на 4,8 года и составит 75,8 лет (71,5 лет ддля мужчин и 79,6 лет для женщин).

Продолжительность жизни для населения в возрасте выхода на пенсию (55 лет для женщин и 60 лет для мужчин) составит в 2016 г. 22 года, а к 2025 году прогнозируется на уровне 24,9 лет.

Анализ показывает, что при реализации рассмотренных выше демографических параметров удельный вес населения в трудоспособном возрасте, составляющий в настоящее время 60,6 % от численности постоянного населения, продолжит снижаться. По оценкам, он достигнет в 2025 г. 54%, а к 2030 г. – 53,7%, тогда как доля лиц старше трудоспособного возраста (при сохранении действующих возрастных требований для пенсионного обеспечения) вырастет за этот же период с 24 до 27,5% в 2025 г. и до 28,7% в 2030 г.

Исходя из приведенных показателей, продолжит снижаться показатель «демографической нагрузки» пенсионной системы: если в настоящее время на 100 человек старше трудоспособного возраста приходится 243 человека в трудоспособном возрасте, то в 2030 г. число последних сократится до 187 человек.

В действительности же, из 36,7 млн. получателей трудовых пенсий 19% не достигли общеустановленного пенсионного возраста (т.е возраста, старше трудоспособного), а вместо 84 млн. человек находящихся в трудоспособном возрасте, в экономике занято на 17% меньше – 69,8 млн. человек, причем из них 5,3 млн. человек, по данным Росстата, - лица, достигшие общеустановленного пенсионного возраста.

Таким образом, демографическая нагрузка системы обязательного пенсионного страхования, рассчитанная как соотношение численности занятых в экономике и получателей трудовых пенсий, составляет 1,9 (т.е. на 100 пенсионеров по труду приходится 190 занятых).

Для поддержания устойчивости такой системы (при условии, что она должна обеспечивать среднестатистический размер трудовой пенсии на уровне 40% средней заработной платы в экономике) необходимый эффективный тариф со всего заработка должен составлять не 15,9%, а 21,05%.

Однако, как известно, не все занятые уплачивают страховые взносы в ПФР, а для индивидуальных предпринимателей сумма страховых взносов рассчитывается в настоящее время исходя из минимального размера оплаты труда. В результате величина страховых взносов более чем в 3 раза ниже уплачиваемой за среднестатистического наемного работника.

Таким образом, основное бремя нагрузки по финансовому обеспечению системы обязательного пенсионного страхования перераспределяется на работающих по найму.

Так, например, в 2012 г. на 100 пенсионеров по труду приходится 12 наемных работника (по данным ПФР, уже сейчас в 10 субъектах РФ соотношение наемных работников и трудовых пенсионеров снизилось до 1,0 и ниже). При сохранении такой негативной тенденции поддержание коэффициента замещения трудовых пенсий на уровне 40%  средней зарплаты в экономике потребует уже 33% тарифа страховых взносов со всей заработной платы.

В долгосрочной перспективе с учетом макроэкономических и демографических тенденций, заложенных в долгосрочных прогнозах Минэкономразвития России, ситуация с демографической нагрузкой ещё более усугубится. (А.К. Соловьев «Актуарный прогноз долгосрочного развития пенсионной системы России»)

 

 

3. Бюджет пенсионного фонда РФ

 

1. Формирование бюджета ПФР