Экономическая безопасность функционирования и развития организации розничной торговли

 

Таким образом, происходит роста оборачиваемости активов, что является положительным фактором.

Коэффициент финансовой зависимости рассчитывается как отношение среднегодовой стоимости активов к среднегодовой стоимости собственного капитала.

Данные расчетов показывают рост зависимости компании от заемных источников в связи со снижением коэффициента финансовой зависимости до уровня (-5,363).

Для анализа рентабельности производственных средств используется коэффициент общей рентабельности производства. Данный показатель дает обобщенную оценку эффективности использования производственных ресурсов. Экономический смысл данного коэффициента характеризует прибыль до налогообложения, приходящуюся на каждый рубль средств, вложенных на каждый рубль средств, вложенных в производственные фонды.

В 2012 году этот показатель составил -19,9%, что в 2 раза ниже показателя 2011 года.

Итак, проанализировав основные показатели рентабельности ООО «ТРЕНД», можно говорить о том, что рентабельность продаж и активов снижается.

Рентабельность предприятия достаточно низкая, поэтому необходимо разрабатывать программу мер по ее увеличению, что будет рассмотрено в следующей главе. Основным фактором, обеспечивающим рост рентабельности основной деятельности и увеличение «запаса прочности» предприятия на протяжении исследуемого периода, являлось увеличение объема реализации продукции.

Далее рассчитаем точку безубыточности деятельности компании в таблице 12.

Таким образом, при имеющейся ценовой политике компании, точка безубыточности снижается год от года, запас прочности снижается. Это свидетельствует о недостатках действующего на предприятии управления себестоимостью и реализации продукции.

 

 

Таблица 12 - Расчет точки безубыточности

Показатели	2011	2012	Изменения 2012 к 2011
			Абс.	Отн.
Выручка от реализации, тыс. руб.	43940	23467	-20473,0	53,4
Себестоимость продукции, тыс. руб., в т.ч.	40949	24329	-16620,0	59,4
- переменные затраты	33578	20193	-13385,0	60,1
- постоянные затраты	7371	4136	-3235,0	56,1
Прибыль от продаж, тыс. руб.	2991	-862	-3853,0	-28,8
Прибыль до налогообложения, тыс. руб.	2772	-997	-3769,0	-36,0
Чистая прибыль, тыс. руб.	-167	-1568	-1401,0	938,9
Прибыльность переменных затрат	0,09	-0,04	-0,1	-44,4
Прибыльность постоянных затрат	0,41	-0,21	-0,6	-51,2
Прибыльность всех затрат	0,07	-0,04	-0,1	-57,1
Прибыльность продаж от основной деятельности	0,07	-0,04	-0,1	-57,1
Коммерческая маржа	0,07	-0,04	-0,1	-57,1
Маржинальная прибыль	10362	3274	-7088,0	31,6
Ценовой коэффициент	0,24	0,14	-0,1	58,3
Производственный рычаг	3,46	-3,8	-7,3	-109,8
Точка безубыточности	31256	29646	-1610,0	94,8
Абсолютное отклонение	12684	-6179	-18863,0	-48,7
«Запас прочности»	0,29	-0,26	-0,6	-89,7

 

Одним из способов нахождения точки безубыточности является графический метод, принципиальная схема которого приведена на рисунке 2.

Итак, отрицательная динамика точки безубыточности в 2011-2012 году снижает запас финансовой прочности, что является отрицательным фактором.

В заключение приведем в таблице 13 основные показатели финансово-экономической деятельности ООО «ТРЕНД».

 

 

Таблица 13 - Динамика основных технико-экономических показателей деятельности ООО «ТРЕНД»

Показатель	Ед. изм	2011	2012	Отклонение 2012 к 2011
				Абсол.	Относ.
Выручка от реализации	тыс. руб.	43940	23467	-20473,0	53,4
Себестоимость реализованной продукции	тыс. руб.	40949	24329	-16620,0	59,4
Прибыль от продаж	тыс. руб.	2991	-862	-3853,0	-28,8
Среднесписочная численность работников	чел.	19	19	0,0	100,0
Фонд оплаты труда	тыс. руб.	3125	3060	-65,0	97,9
Среднемесячная заработная плата на одного работающего	тыс. руб.	13,7	13,4	-0,3	97,9
Выработка на одного работника	тыс. руб.	2313	1235	-1077,5	53,4
Среднегодовая стоимость основных фондов	тыс. руб.	629	673	44,0	107,0
Затраты на 1 рубль объема продаж продукции	руб.	0,93	1,04	0,1	111,2
Чистая прибыль	тыс. руб.	2772	-1568	4340	-56,6

 

По результатам работы за 2012 год можно говорить о снижении уровня продаж по сравнению с 2011 годом 46,6%. При этом, прибыль также упала на 3853 тыс. руб. по сравнении с 2011 годом.

Темпы снижения затрат по продажам продукции (-40,6% за 2012 год) не превышают темпы падения объема продаж (-46,6% за 2012), что является отрицательным фактором.

Предприятие развивается, об этом свидетельствует растущая стоимость основных средств. Балансовая стоимость основных средств к началу 2013 года равна 673 тыс. руб.

Затраты на 1 рубль объема продаж продукции значительные и имеют тенденцию к росту, так в 2011 году - 93 копейки, а в 2012 году 104 копейки.

Предприятие работает убыточно и убыток значителен - 862 тыс. руб. в 2012 году.

Численность работников предприятия практически не изменилась за анализируемый период.

Среднемесячная заработная плата сократилась на 2,1% в 2012 году по сравнению с 2011 годом. Это связано с сокращением ФОТ.

 

2.3 Факторы обеспечения экономической безопасности организации розничной торговли

 

Экономическая безопасность ГОУДО компании обеспечивается экономическими методами и средствами внеэкономического характера, а также (в значительной мере) и экономическими средствами, в т.ч. с привлечением финансового анализа

Используя данные бухгалтерских балансов за два года, произведем расчет коэффициентов ликвидности (табл. 14).

 

Таблица 14 - Расчет коэффициентов, характеризующих ликвидность и финансовую устойчивость ООО «ТРЕНД»

Показатель	2011	2012	Норматив
Ктл	1,22	0,78	от 1до2
Кбл	0,26	0,34	1 и выше
Кал	0,05	0,04	0,2-0,5
Кл при мобил	0,97	0,44	0,5-0,7
Кфр	3,88	- 6,36	меньше 0,7
Кос	0,18	- 0,29	0,1 -0,5
Коз	0,23	- 0,51	0,6-0,8
Км	0,86	1,43	0,2 - 0,5
Кав	0,21	- 0,19	более 0,5

 

Ктл - коэффициент текущей ликвидности или коэффициент покрытия показывает платежные возможности предприятия, оцениваемые при условии не только своевременных расчетов с дебиторами и благоприятной реализации товаров, но и продажи в случае необходимости прочих элементов материальных оборотных средств. Этот коэффициент показывает, насколько текущие долги фирмы покрываются его оборотными активами.

У рассматриваемой организации он недостаточный, в 2012 году составил 0,84, оптимальным считается, если Ктл >2. Таким образом, каждый рубль краткосрочных долгов покрывается 0,84 рублями оборотных активов.

Кбл - коэффициент быстрой ликвидности (промежуточный коэффициент покрытия) характеризует ожидаемую платежеспособность организации на период, равный средней продолжительности одного оборота краткосрочной дебиторской задолженности.

По данным таблицы 14 видно, что данный показатель на протяжении двух лет имеет тенденцию к росту, и в 2012 году Кбл составил 0,34, при нормальной нижней границе К6 л >1. Следовательно, суммы наиболее ликвидных и быстрореализуемых активов у организации недостаточно для покрытия ее краткосрочных обязательств. И краткосрочная задолженность не будет погашена в полной мере в течение краткосрочных поступлений на счета организации.

Кал - коэффициент абсолютной ликвидности показывает, какую часть краткосрочной задолженности организация может погасить в ближайшее время. Он рассчитывается отношением величины наиболее ликвидных активов (денежных средств, ценных бумаг) к сумме наиболее срочных обязательств и краткосрочных пассивов. Этот коэффициент не должен быть ниже нормальных ограничений: Кал > 0,2-0,5.

По данным таблицы 14 данный показатель снижается в течение двух последних лет, в 2012 году он приблизился к 0,04. Так как полученный результат коэффициента абсолютной ликвидности не удовлетворяет установленным нормам, следует считать, что данная организация не в состоянии погасить достаточную часть краткосрочной задолженности на дату составления баланса.

Кл при мобил - коэффициент ликвидности при мобилизации активов равен соотношению запасов к краткосрочным пассивам.

Данный коэффициент удовлетворяет установленным нормам в течение всего периода анализа.

Кфр - коэффициент финансового риска (соотношение заемных и собственных средств - коэффициент гиринга).

Как видно из таблицы 14, доля заемных средств данной организации в 2012 году - 6,36, что превышает нормальное ограничение (Кфр < 0,7). Заемные средства - главный источник финансирования бизнеса на исследуемом предприятии.

Кос - коэффициент обеспеченности собственными средствами отражает долю собственного капитала в обороте и характеризует наличие собственных оборотных средств у организации, необходимых для ее финансовой устойчивости.

Нормальное ограничение данного коэффициента определяется неравенством: Кос > 0,1. Данное условие для анализируемого предприятия не выполняется в течение двух лет.

Коз - коэффициент обеспеченности запасов собственными средствами равен отношению собственного капитала к стоимости запасов.

На анализируемом предприятии значение данного коэффициента ниже установленных ограничений (Коз >0,6-0,8), что свидетельствует о недостаточности собственного капитала для финансирования запасов.

Км - коэффициент маневренности собственными средствами равен отношению собственных оборотных средств организации к общей величине собственных источников средств. Данный показатель показывает, какая часть собственных средств организации находится в мобильной форме, позволяющей относительно свободно маневрировать этими средствами.

На исследуемом предприятии данный показатель превышает рекомендуемое значение (0,5) и в 2012 году он составил 1,43, что может отрицательно характеризовать финансовую устойчивость предприятия.

Он составил на конец отчетного периода -0,19. Данное значение ниже нормального ограничения (Кав > 0,5), т.е. на анализируемом предприятии зависимость от заемных источников превышает норму. Все обязательства анализируемой организации не могут быть покрыты ее собственными средствами. Наблюдается тенденция к снижению данного коэффициента за последние два года, что свидетельствует об увеличении финансовой зависимости организации, увеличении вероятных финансовых затруднений в будущих периодах.

Оценивая коэффициенты автономии и соотношения заемных и собственных средств, можно сказать, что организация обладает зависимостью от заемных источников. Собственных источников не хватает на покрытие значительной части оборотных активов. Запасы финансируются в большей степени за счет заемных источников.

Международным комитетом по обобщению практики аудирования разработана методика интегральной оценки финансовой устойчивости организации. Сущность такой методики заключается в классификации организаций по степени риска, исходя из фактических значений показателей финансовой устойчивости, платежеспособности и рейтинга каждого показателя, выраженного в баллах (табл. 15).

1 класс присваивается организациям с хорошим запасом финансовой устойчивости, гарантирующим своевременное погашение обязательств.

класс - организации, демонстрирующие некоторую степень риска в погашении обязательств. Эти организации еще не рассматриваются как рискованные.

класс - проблемные организации. Здесь маловероятна потеря средств, но полное получение процентов банком и выполнение обязательств банком сомнительны.

класс - организации с высоким риском банкротства. Кредиторы организации рискуют потерять свои средства и проценты.

класс - организации наиболее высокого риска, не платежеспособные, несостоятельные.

 

Таблица 15 - Группировка организаций по критериям оценки финансового состояния

Показатель	Границы классов согласно критериям
	1 класс	2 класс	3 класс	4 класс	5 класс
Коэффициент абсолютной ликвидности (Кал)	>0,5 20 баллов	>0,4 16 баллов	0,3 12 баллов	0,2 8 баллов	0,1 4 балла	<0,1 0 баллов
Коэффициент быстрой Ликвидности (Кбл)	>1,5 18 баллов	>1,4 15 баллов	1,3 12 баллов	1,2-1,1 9-6 баллов	1,0 3 балла	<1 0 баллов
Коэффициент текущей ликвидности (Ктл)	>2 16,5 баллов	1,9-1,7 15-12 баллов	1,6-1,4 10,5-7,5 балла	1,3-1,1 6-3 балла	1 1,5 балла	<1 0 баллов
Коэффициент автономии (Кав)	>0,6 17 баллов	0,59-0,54 16,2-12,2 балла	0,53-0,43 11,4-7,4 балла	0,42-0,41 6,6-1,8 балла	0,4 1 балл	<0,4 0 баллов
Коэффициент обеспеченности собственными средствами (Кос)	>0,5 15 баллов	0,4 12 баллов	0,3 9 баллов	0,2 6 баллов	0,1 3 балла	<0,1 0 баллов
Коэффициент обеспеченности запасов собственными средствами (Коз)	>1 13,5 балла	0,9 11 баллов	0,8 8,5 балла	0,7-0,6 6-3,5 балла	0,5 1 балл	<0,5 0 баллов
Минимальное значение границы	100	82,5-66	63,4-56,5	41,6-28,3	14