Деятельность ведущих финансово-промышленных групп в нефтехимическом комплексе РФ

Содержание 
 
 

 

Введение 

     Процесс структурной трансформации и  модернизации экономики России тесно  связан с развитием крупных корпоративных  объединений хозяйствующих субъектов в рамках региональной, национальной и мировой экономики. Необходимость модернизации экономики России вызвана степенью ее зависимости от сырьевого экспорта, которая ставит под угрозу сохранение устойчивых темпов экономического роста в долгосрочной перспективе. Это наглядно показал новый экономический кризис, разразившийся в России в 2008 – 2009 гг.

     Переход от факторной к инновационной  модели роста может обеспечиваться, с одной стороны, созданием благоприятных  режимов для инвестиций в обрабатывающие отрасли промышленности и наукоемкие производства, с другой стороны, - привлечением к формированию новой экономической модели хозяйствующих субъектов, способных осуществить этот переход. В условиях структурной трансформации такими субъектами могли бы стать российские финансово-промышленные группы, уже являющиеся активными участниками интеграционных процессов и имеющие опыт осуществления инвестиционных проектов национальной значимости.

     Роль  интегрированных финансово-промышленных групп определяется их возможностями по реализации капиталоемких, наукоемких и стратегических проектов. Вместе с тем, финансово-промышленная интеграция значима не только в контексте организации инвестиционного процесса на мезоуровне, но и их социально-значимыми функциями. В российской экономике финансово-промышленные группы в силу своего преимущественно межрегионального характера выполняют функцию «связывания» экономического пространства, а в силу своей отраслевой специализации – функцию обеспечения ускоренного развития обрабатывающей промышленности, формируя базу для диверсификации национальной экономики.

      Сегодня создание финансово-промышленных групп - один из самых наиболее перспективных  способов преодоления инвестиционного  кризиса в стране. ФПГ как структура, объединяющая в единое целое финансовый и промышленный капитал, создается в целях обеспечения эффективного (за счет более рационального распоряжения финансовыми ресурсами) и ускоренного развития науки и промышленного производства. Это достигается путем диверсификации в направлении освоения новых видов промышленной продукции и услуг, гарантирующих наивысшую и устойчивую прибыль.

      ФПГ выступает как средство комплексной  и экономически эффективной загрузки мощностей предприятий, не получивших достаточных заказов для государственных  нужд, и адресной финансовой поддержки.

      Пожалуй, нет более неоднозначных и  в то же время важных субъектов  для российской экономики, чем финансово-промышленные группы (ФПГ). Они имеют миллиардные  обороты, обеспечивают занятость миллионов  россиян, являются главными инвесторами и основными налогоплательщиками России. Именно поэтому тема функционирования ведущих финансово-промышленных групп в нефтехимическом комплексе РФ является наиболее актуальной.

     Цель  данной работы дать характеристику деятельности ведущих финансово-промышленных групп в нефтехимическом комплексе РФ.

     В соответствии с указанной целью  в работе решаются следующие задачи:

     - раскрыть понятие «финансово-промышленная  группа», состав ее участников, выявить основные признаки классификации  российских финансово-промышленных групп;

     - определить основные причины  формирования финансово-промышленных  групп в России, а также основные  принципы их функционирования;

     - показать роль банков в деятельности  финансово-промышленных групп;

     - проследить эволюцию финансово-промышленных групп как непосредственных участников социально-экономических преобразований в России;

     - определить функции финансово-промышленных  групп в условиях модернизации  отечественной экономики.

      Структура работы. В соответствии с поставленной целью и определенными задачами работа состоит из введения, двух глав, разделенных на параграфы, заключения и списка литературы.

     В ходе данного исследования были изучены  работы авторов по данной проблеме: Бурылова Л.Г., Асламова И.Г, Евсеенко А.В., Туфетулова А.М., Кузьмин А.К., Алекперова В. А.

 

Глава 1. Понятие и теоретические аспекты развития финансово-промышленных групп в нефтехимическом комплексе России

1.1 Понятие ФПГ и причины их формирования 

     Сегодня одной из активно растущих форм организации  взаимодействия финансовых и промышленных организаций не только в нашей стране, но и за ее пределами является ФПГ.

     C экономической точки зрения понятие «финансово-промышленная группа» может употребляться в двух взаимосвязанных, однако не вполне совпадающих значениях. В широком смысле им обозначаются любые формы относительно устойчивого сотрудничества и взаимопроникновения промышленного и финансового капитала. В более узком смысле под ФПГ понимается такая форма интеграции промышленных и финансовых структур, которая удовлетворяет критериям, зафиксированным в соответствующих законодательных актах, и сопровождается официальным признанием и включением в Реестр ФПГ Российской Федерации.

     Российское  законодательство определяет финансово-промышленную группу как «совокупность юридических  лиц, действующих как основное и дочерние общества либо полностью или частично объединивших свои материальные и нематериальные активы (система участия) на основе договора о создании финансово-промышленной группы в целях технологической или экономической интеграции для реализации инвестиционных и иных проектов и программ, направленных на повышение конкурентоспособности и расширение рынков сбыта товаров и услуг, повышение эффективности производства, создание новых рабочих мест».

     Структура ФПГ

     Особую  роль в структуре преобразований отечественной химической и нефтехимической промышленности следует отвести одной из форм объединения материальных и финансовых ресурсов – интеграции.

     Под интеграцией понимается объединение  самостоятельных предприятий, углубление их взаимодействия и развития связи между ними. Интеграция возможна как на уровне национальных хозяйств, так и на уровне предприятий, фирм, компаний и корпораций. Она проявляется в расширении и углублении производственно-технологических связей, совместном использовании ресурсов, объединении капиталов, а также в создании друг другу благоприятных условий экономической деятельности [3, с.197].

     Финансово-промышленные группы – это наиболее крупные  интеграционные структуры, состоящие  из 4 блоков:

1. Производственный блок;
2. Финансовый блок;
3. Коммерческий блок;
4. Инновационный блок.
1. Производственный блок состоит из заводов, связанных между собой по одному из трех принципов:
• Вертикальная интеграция;
• Горизонтальная интеграция;
• Конгломератная интеграция.

     Вертикальная  интеграция – это тот случай слияния ранее независимых предприятий, когда их деятельность охватывает более чем одну стадию процесса преобразования сырья в конечную продукцию.

     Вертикальная  интеграция может быть двух типов:

• Регрессивная (сверху вниз) – когда перерабатывающие предприятия скупают поставщиков сырья.
• Прогрессивная (снизу вверх) – когда кампании, добывающие сырье, последовательно скупают его переработчиков для увеличения прибыли с единицы сырья в 7-10 раз.

     В качестве мотивов такой интеграции обычно называют снижение потребности в оборотных средствах, снижение транспортных расходов, а так же повышение конкурентоспособности конечной продукции за счет ликвидации промежуточных надбавок к цене.

     Горизонтальная  интеграция – это тот случай, когда две фирмы, осуществляющие одинаковые стадии производственного процесса, объединяются в одну компанию. При этом новая компания сосредотачивает значительный объем производства однотипной продукции.

     Экономический эффект достигается за счет достижения монопольного положения.

     В то время как горизонтальная интеграция может осуществляться только в пределах одной отрасли, вертикальная охватывает несколько отраслей промышленности. В качестве примера в данном случае может быть рассмотрена вертикально-интегрированная нефтяная компания (ВИНК), включающая нефтедобычу, нефтепереработку, нефтехимию и сбыт продукции.

     Конгломератная  интеграция – группировка мелких и средних заводов вокруг одного гиганта для поставок ему запасных частей, элементов продукции или  освобождение его от несвойственных функций (производство тары, упаковки и т.д.).

2. Финансовый блок ФПГ служит для:

• кредитования производства;

• ускорения взаимных платежей между структурами ФПГ.

     В финансовый блок входят:

• банки;
• негосударственные пенсионные фонды;
• страховые компании.

3. Коммерческий блок служит для увеличения объемов продаж и включает в себя:

• торговые дома;
• магазины
• дистрибьюторов
• рекламные организации
• маркетинговые службы

4. Инновационный блок занимается разработкой новых товаров и технологий, повышающих конкурентоспособность продукции. Инновационный блок включает в себя:

• научно-исследовательские институты;
• лаборатории;
• научно-технические центры;
• конструкторские бюро
• внедренческие фирмы.

     Процессы  финансово-промышленной интеграции в  России необходимо рассматривать в  контексте экономических реформ с начала 1990-х годов. Легализация частной собственности породила принципиально новую систему отношений между промышленным и банковским капиталом.

     Причины формирования российских ФПГ можно  условно разделить на общие и  специфические¹.

     К категории общих экономических и институциональных причин могут быть отнесены следующие:

     1) необходимость восстановления разрушенных  в процессе дезинтеграции постсоветского  экономического пространства кооперационных  связей;

     2) обеспечение доступа к высокоспецифичным  ресурсам и возможность снижения трансакционных издержек посредством заключения долгосрочных контрактов;

     3) необходимость защиты активов  и инвестиций;

     4) необходимость налаживания инвестиционных  потоков в условиях неэффективного  финансового рынка России, использовавшего значительную долю привлеченных в страну инвестиций для спекулятивных операций.

     К специфическим причинам формирования ФПГ относились льготы и преимущества, прописанные в специальном федеральном  законе 1995г. №190-ФЗ «О финансово-промышленных группах», возможность получения государственной поддержки и обязательное участие банков в группах. Рассмотрим их более подробно.

     1) Льготы и преимущества финансово-промышленных  групп как формы бизнеса, непосредственно  прописанные в Законе о ФПГ.

     Так, согласно ст. 13 п.1 Закона, «участники финансово-промышленной группы, занятые в сфере производства товаров, услуг, могут быть признаны консолидированной группой налогоплательщиков, а также могут вести сводные (консолидированные) учет, отчетность и баланс финансово-промышленной группы». Группа формировалась в соответствии со структурообразующим принципом – требованием Федерального Закона относительно объединения активов. Следовательно, статус центральной компании должен был позволить ей перераспределять собственные ресурсы между участниками посредством внутренних трансакций без налоговых изъятий. Законный способ экономить за счет вывода из налогооблагаемой базы стоимости сделок по промежуточным операциям является спецификой института ФПГ и одной из причин активного роста числа групп с 1995 г.