Финансы предприятий: планирование, управление и анализ

 

В 1ый класс включаются абсолютно кредитоспособные предприятия  с достаточным запасом финансовой устойчивости;

Во 2ой класс  объединяются предприятия, которые  показывают незначительный уровень  риска по задолженности, недостаточный  для того, чтобы рассматривать эти предприятия как рискованные;

В 3ий класс группируются предприятия, имеющие проблемы;

В 4ый класс включены предприятия с высоким риском банкротства;

В 5ый сгруппированы  предприятия с максимальным уровнем  риска( банкроты). 

5. Предоставление кредитов банка предприятиям. 

Кредиты банка  являются важнейшим источником обеспечения  финансовыми ресурсами потребностей предприятий, связанных с производством  и реализацией продукции. Временная  потребность в денежных средствах  особенно часто возникает у предприятий, где имеют место сезонные колебания объемов производства и реализации продукции. Но она может возникнуть в результате временного разрыва между поступлением источников определенных видов затрат и потребностью в средствах на эту цель, например, при осуществлении ремонтных работ. Объединения и предприятия промышленности, работающие в условиях самофинансирования, кредитуются по совокупности материальных запасов и производственных затрат.

В этом случае единым объектом кредитования в нормируемые активы являются сверхнормативные остатки производственных запасов, незавершенного производства, готовой продукции, расходов будущих периодов и других нормируемых запасов и затрат производств.

Наряду с этим кредитуются также товары отгруженные, не оплаченные покупателями.

Анализ связан с определением факторов, повлиявших на потребность в получении кредита  и проверке его обеспеченности. К  кредитованию не принимаются материальные ценности в пути свыше установленных  для кредитования сроков, излишние и неиспользуемые материальные ценности и сверхнормативные остатки готовой продукции (кроме случаев задержки отгрузки продукции из-за транспортных затруднений или прекращения отгрузки неаккуратным плательщикам).

Общий принцип  проверки обеспечения кредита заключается в следующем.  

Фактическая задолженность  сравнивается с суммой сверхнормативного  оплаченного остатка запасов  ценностей и затрат производства в пределах плана и товаров  отгруженных в размере их остатка  по балансу.

Практически проверку обеспечения учреждения банка осуществляют одновременно по совокупности запасов и затрат и товарам отгруженным.

При превышении задолженности над плановым размером кредита учреждение банка совместно  с предприятием рассматривает причины, вызвавшие сверхплановую потребность в кредите.

Может быть принято  решение о предоставлении кредита  на временные нужды на полную или  частичную сумму сверхплановых  материальных запасов и производственных затрат, а также товаров отгруженных. Если эти меры позволяют довести  задолженность до планового периода, то учреждение банка может предоставить кредит на временные нужды.

В случае невозможности  доведения в установленные сроки  задолженности по ссуде до планового  уровня, а также при возникновении  просроченной задолженности по ссудам банка вводится ограничение кредитования в пределах планового размера кредита.

При превышении планового размера кредита из-за сверхпланового роста товаров отгруженных, сроки оплаты которых, еще не наступили, они принимаются к кредитованию без ограничения суммой и сроком. Санкции в этом случае банк не применяет.

Дополнительная  ссуда под излишек обеспечения  предоставляется при незаполнении планового размера кредита, а  также при превышении задолженности  по ссуде над плановым размером кредита. Выявленный недостаток обеспечения по ссуде предъявляется банком ко взысканию.  
 
 
 

При проверке остатки  незавершенного производства, готовой  продукции и товаров отгруженных  принимаются к кредитованию по фактической  стоимости, но не выше плановой, а все  другие запасы и затраты - по балансовой оценке. Стоимость запасов уменьшается на суммы износа ценностей, резерва на покрытие предстоящих расходов или потерь, а также торговых скидок, если товары учитываются на балансе по розничным или оптовым ценам.

Банк может  предоставлять кредиты на затраты  в основные фонды при недостатке у предприятия средств фондов стимулирования. Анализ взаимоотношений  предприятия с банком по таким  кредитам заключается в проверке целевого использования кредитов и  эффективности, проведенных за счет них мероприятий. Более глубокий анализ финансового состояния, необходимый для управления финансами предприятия, проводится в расчете на долгосрочную перспективу его деятельности. Наиболее распространенными показателями такого анализа являются следующие: коэффициент концентрации собственного капитала (доля владельцев предприятия в общей сумме средств, вложенных в предприятие) ; коэффициент финансовой зависимости (обратный коэффициенту концентрации собственного капитала, динамика этого показателя наглядно показывает изменение доли заемных средств в финансировании предприятия) ; коэффициент маневренности собственного капитала (доля капитала, вложенная в оборотные средства, и капитализированная) ; коэффициент структуры долгосрочных вложений (доля долгосрочных инвестиций, которая профинансирована за счет долгосрочных заемных средств) ; коэффициент долгосрочного привлечения заемных средств (доля долгосрочных займов, привлеченных наряду с собственными средствами) ; коэффициент структуры привлеченного капитала (доля долгосрочных займов в общей сумме заемных средств) ;

коэффициент соотношения  собственного и привлеченного капитала (общая оценка финансовой устойчивости предприятия) .

Приведенные показатели всесторонне характеризуют структуру  источников финансирования предприятия. Их значения не могут едиными для всех предприятий, и зависит от многих факторов.

6. Ответственность  предприятий 

Принцип ответственности  предприятий за результаты своей  финансово - хозяйственной деятельности реализуется в случае образования убытков, неспособности предприятия удовлетворять требования кредиторов по оплате товаров (работ, услуг) и обеспечивать финансирование производственного процесса, т.е. при наступлении банкротства предприятия. Это представляется естественным и целесообразным в условиях развитой рыночной экономики, предполагает создание и функционирование отлаженного механизма и процедуры банкротства. Вместе с тем, убыточность многих предприятий в России обусловлена объективными причинами, а их ликвидация может привести к массовой безработице и серьезным социальным потрясениям. В развитых странах уже выработана система контроля, диагностики и защиты предприятий от банкротства (если это возможно и необходимо для национальной экономики).

Необходимость контроля за финансово - хозяйственной деятельностью предприятия объективно вытекает из сущности финансов как денежных отношений. Финансово - хозяйственная деятельность предприятий связана с формированием и расходованием денежных средств, а, следовательно, затрагивает интересы государства, работников предприятия, акционеров и всех возможных контрагентов предприятия.  
 
 

Контроль проявляется  через анализ финансовых показателей  деятельности предприятия и меры воздействия различного содержания (например, анализ финансового состояния на предприятии в целях его улучшения, контроль за уплатой налогов в бюджет и применение штрафных санкций, контроль за целевым расходованием предоставленных финансовых ресурсов и т.д.).

Контроль финансово - хозяйственной деятельности предприятий проводят специальные органы. Государственный финансовый контроль осуществляется контрольно - ревизионным управлением Министерства финансов РФ по отношению к государственным предприятиям. Органы Государственной налоговой службы в пределах своей компетенции проводят проверки отдельных сторон финансово - хозяйственной деятельности предприятий независимо от их организационно - правовых форм и форм собственности, контролируют своевременность и полноту уплаты налогов.

Независимый вневедомственный финансовый контроль осуществляют аудиторские фирмы. Объектом контроля является деятельность всех экономических субъектов, т.е. предприятий независимо от их организационно - правовых форм и видов собственности, объединений предприятий - союзов, ассоциаций, концернов, межотраслевых, региональных и других объединений, а также остальных экономических субъектов, осуществляющих предпринимательскую деятельность, органов государственной власти и управления и органов местного самоуправления.

Содержанием аудиторского контроля являются проверки бухгалтерской (финансовой) отчетности, платежно-расчетной документации, других финансовых обязательств и требований экономических субъектов.  
 

Цель аудиторской  деятельности - установление достоверности  бухгалтерской (финансовой) отчетности предприятий и соответствия совершенных ими финансовых и хозяйственных операций действующему законодательству.

Результатом проверок аудиторской фирмы становится подтверждение  или неподтверждение реальности данных, содержащихся в отчетности. Если говорить о всестороннем контроле за финансово - хозяйственной деятельностью предприятия, получившем название внутреннего аудита, то он нацелен на предварительную проверку правильности отражения финансовых результатов, полноты и своевременности уплаты налогов в бюджет, распределение прибыли, выплаты дивидендов и пр. Вкупе с анализом финансового состояния предприятия на основе специальных показателей внутренний контроль является инструментом управления финансами предприятия.

  
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

Заключение.

Финансы занимают особое место в экономических отношениях. Их специфика проявляется в том, что они всегда выступают в денежной форме, имеют распределительный характер и отражают формирование и использование различных видов доходов и накоплений субъектов хозяйственной деятельности сферы материального производства, государства и участников непроизводственной сферы.

Финансовые отношения  существуют объективно, но имеют конкретные формы проявления, соответствующие  характеру производственных отношений  в обществе. В современных условиях формы финансовых отношений претерпевают серьезные изменения. Становление рынка и предпринимательства в России предполагает не только разгосударствление экономики, приватизацию предприятий, их демонополизацию для создания свободного экономического сектора, развитие конкуренции, либерализацию цен и внешнеэкономических связей предприятий, но и финансовое оздоровление народного хозяйства, создание адекватной системы финансовых отношений.

Финансы предприятий, будучи частью общей, системы финансовых отношений, отражают процесс образования, распределения и использования доходов на предприятиях различных отраслей народного хозяйства и тесно связаны с предпринимательством, поскольку предприятие является формой предпринимательской деятельности.  

                            
 
 
 
 
 
 

   СПИСОК ИСПОЛЬЗУЕМОЙ ЛИТЕРАТУРЫ.

1. Анализ хозяйственной  деятельности в промышленности/под  ред. В.И.Стражева 2004г.

2. Артеменко  В.Г., Белледир М.В. Финансовый  анализ,2006г.

3. Баканов М.И., Шеремет А.Д. Теория экономического  анализа,2004г.

4. Баканов М.И., Шеремет А.Д. Теория анализа  хозяйственной деятельности,2004г.

5. Бернстай Л.А.  Анализ финансовой отчётности,2007г.

6. Бланк И.А.  Управление денежными потоками,2003г.

7. Донцова Л.В., Никифорова Н.А. Анализ бухгалтерской  отчётности,2005г.

8. Ермолович  Л.Л. Анализ финансово-хозяйственной  деятельности предприятия,2006г.

9. Ефимова О.В.  Финансовый анализ,2007г.

10. Ковалёв А.П.  Диагностика банкротства,2004г.

11. Ковалёв В.В.  Фининсовый анализ 2006г.

12. Ковалёв А.В., Привалов В.П. Анализ финансовой деятельности предприятия,2007г.

13. Кретина М.Н.  Финансовое состояние предприятия,2006г.

14.Маркарьян  Э.А. Финансовый анализ 2005г.

15. Хачатурян  Н.М. Анализ финансово-хозяйственной  деятельности предприятия,2007г.

16. Шеремет А.Д., Негашев Е.В. Методика финансового анализа,2005г.

17.Шеремет А.Д., Сайфулин Р.С. Методика финансового  анализа,2005г.

18. Шеремет А.Д., Негашев Е.В., Сайфулин Р.С. Методика  финансового анализа,2007г.

19. Шишкин А.К.  Учёт,анализ,аудит на предприятии,2005г.