Анализ финансовых рисков на примере предприятия ООО «КерамоСтайл» и способы их минимизации

Содержание

Введение…………………………………………………………………………………...3

1. Теоретические основы  управления финансовыми рисками……………...………....5

1.1 Сущность и классификация финансовых рисков………………..………………….5

1.2 Управление финансовыми  рисками…….…………………………………………...9

1.3 Основные методы финансового риска……………………………………………..12

2. Анализ финансовых рисков на примере предприятия ООО «КерамоСтайл» и способы их минимизации……………………………………………………………….15

2.1 Характеристика предприятия  ООО «КерамоСтайл»……………………………...15

2.2 Финансовый анализ ООО «КерамоСтайл»……………………………………...…17

2.3 Анализ финансовых рисков  ООО «КерамоСтайл»………………………………..23

2.4 Пути минимизации финансовых  рисков на предприятии 

ООО «КерамоСтайл»……………………………………………………………………27

Заключение……………………………………………………………………………....30

Список литературы……………………………………………………………………...32

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Введение

Риск присущ любой форме человеческой деятельности, что связано с множеством условий и факторов, влияющих на положительный исход принимаемых людьми решений. И современный бизнес невозможен без риска.

Риском можно управлять, т.е. использовать различные меры, позволяющие в определенной степени прогнозировать наступление рискового события и принимать меры к снижению степени риска. Поэтому, нестабильная экономическая среда Российской Федерации, внутри которой действуют предприятия, предполагает необходимость систематического анализа финансового состояния. При этом основным объектом исследования стали финансовые риски предприятия и возможные пути снижения их воздействия. Последствия финансовых рисков влияют на финансовые результаты предприятия, они могут привести не только к определенным финансовым потерям, но и к банкротству предприятия. В условиях рыночных отношений проблема оценки риска финансово-хозяйственной деятельности предприятий приобретает самостоятельное теоретическое и прикладное значение как важная составная часть теории и практики управления. Предприятиям следует не избегать риска, а уметь управлять им.

Финансовые риски на предприятии тесно связаны с принятием управленческих решений в условиях неопределенной внешней бизнес-среды. Результаты управления финансовыми рисками предприятия зависят как от понимания высшими менеджерами компании тех процессов, которыми они должны управлять, так и знания факторов управления риском и модели управления.

Для повышения эффективности современные предприятия вынуждены строить у себя систему управления финансовыми рисками на предприятии, эффективную и надежную. В основе управления финансовыми рисками лежит целенаправленный поиск и организация работы по снижению степени риска, искусство получения и увеличения прибыли в резко изменяющейся и неопределенной хозяйственной ситуации.

Возрастание степени влияния финансовых рисков не только на  результаты финансовой  деятельности фирмы, но и в целом на результаты  производственно-хозяйственной деятельности связано  с  быстрой  изменчивостью  экономической ситуации и  конъюнктуры  финансового  рынка,  расширением  сферы  финансовых отношений фирмы, появлением новых для российских фирм финансовых  технологий и другими факторами.

Актуальность темы исследования определяется тем, что риски возникают в деятельности любого предприятия, независимо от рода его деятельности, организационно-правовой форме и сроков существования на рынке и требуют постоянного анализа, контроля и поиска оптимальных решений в области управления ими.

Цель работы – изучить теоретические и практические аспекты финансового риска, рассмотреть финансовое состояние ООО «КерамоСтайл», оценить уровень финансовых рисков и разработать рекомендации по их снижению.

В соответствии с заданной целью в работе поставлены и решены следующие задачи:

• Изучение теоретических основ финансового анализа;

• Анализ финансово-хозяйственной деятельности ООО «КерамоСтайл»;

• Оценка уровня финансовых рисков предприятия;

• Разработка рекомендаций по снижению уровня финансовых рисков.

Объект исследования – ООО «КерамоСтайл».

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

1. Теоретические  основы управления финансовыми  рисками

1.1 Сущность и  классификация финансовых рисков

В условиях рыночной экономики предприятие  подвержено влиянию факторов внутренней и внешней среды. Они оказывают  прямое воздействие на деятельность компании и заставляют ее предпринимать  ряд действий для успешного функционирования. Целью любого предприятия является получение максимальных доходов при минимальных затратах. Реализация указанной цели требует соизмерения размеров вложенного капитала с финансовыми результатами компании. Вместе с тем, при осуществлении любого вида хозяйственной деятельности объективно существует опасность (риск) потерь, объем которых обусловлен спецификой конкретного бизнеса.     

Риск - это вероятность возникновения  потерь, убытков, недопоступлений планируемых  доходов, прибыли.    

Риски составляют объективный элемент  принятия хозяйственного решения при условии неопределенности. Однако «риск» и «неопределенность» неоднозначны и их следует разграничивать. Риск характеризует такую ситуацию, когда наступление неизвестных событий вероятно и может быть оценено количественно, а неопределенность представляет собой вероятность наступления событий и ее оценить заранее невозможно. Предприниматели часто принимают решения, связанные с риском, так как избежать его полностью или частично не удается. Устранить неопределенность будущего также невозможно, так как она является элементом объективной действительности. Объективность риска связана с наличием факторов, существование которых не зависит от предпринимателя и его выбора. Восприятие риска зависит от конкретного человека, его характера, склада ума, уровня знаний и опыта в области его деятельности. Если для одного человека степень риска является приемлемой, то для другого - критической или недопустимой. Риски различаются по месту и времени  возникновения, способу анализа, оценки и управления, совокупности внешних и внутренних факторов и другим характеристикам. Они взаимосвязаны и оказывают определенное влияние на деятельность предприятия. При этом изменение одного вида риска может вызывать изменение большинства остальных. Разнообразные риски всегда сопутствовали человеческой деятельности. Их реализация наносила экономический ущерб и создавала  опасность и угрозу не заключения необходимых торговых сделок или  исполнения ненужных торговых операций. Так, для торгового предприятия в большей степени характерны коммерческие, торговые риски.     

Коммерческий  риск - это риск, возникающий в процессе акта купли-продажи, а также осуществления сопутствующих коммерческих технологических операций на уровне торгового предприятия.      Многообразие  коммерческих рисков вызвано разнообразием  коммерческих действий, осуществляемых в сфере товарного обращения, неопределенностью действий поставщиков, перевозчиков и покупателей. Коммерческие  риски представляют собой вероятность потерь в процессе финансово – хозяйственной деятельности предприятия. В данном случае коммерческий риск включает: имущественные, производственные, торговые и финансовые риски (комплексные риски коммерческого предприятия. Также коммерческие риски трактуются как торговые риски, возникающие в процессе реализации товаров и услуг, произведенных или купленных предприятием (риски связанные с задержкой платежей или отказа от платежа).     

Торговые  риски выражают как отрицательные, так и положительные результаты торговой деятельности. Они выполняют инновационную, стимулирующую, организационную и защитную функции. Экономическим инструментом предупреждения и минимизации торговых рисков являются прогнозирование, выявление причин и источников их образования, а также планирование мер устранения рисковых ситуаций и их страхование.  Далее следует рассмотреть классификацию  этих рисков исходя из выбранного критерия.

Финансовые риски подразделяются на три вида:

• риски, связанные с покупательной способностью денег;
• риски, связанные с вложением капитала (инвестиционные риски);
• риски, связанные с формой организации хозяйственной деятельности организации.

 

Финансовые риски возникают в связи с движением финансовых потоков и проявляются в основном на рынках финансовых ресурсов. Эти риски характеризуются большим многообразием, и в целях эффективного управления ими целесообразно классифицировать их можно по различным признакам:

Таблица 1.1

Классификация рисков по различным признакам

По возможности страхования	- страхуемый риск - нестрахуемый риск
По уровню финансовых потерь	- допустимый риск - критический риск - катастрофический риск
По сфере возникновения	- внешний риск - внутренний риск
По длительности воздействия	- постоянный риск - временный риск
По возможным последствиям	- риск, вызываемый финансовые  потери - риск, влекущий упущенную  выгоду - риск, влекущий потери или дополнительные доходы
По объекту возникновения	- риск отдельной финансовой  операции - риск различных видов  финансовой деятельности - риск финансовой деятельности  фирмы в целом
По возможности дальнейшей классификации	- простой риск - сложный риск

 

 

 

Также финансовые риски классифицируются по видам. Основные виды финансовых рисков:

• Инфляционный риск;
• Налоговый риск;
• Кредитный риск;
• Депозитный риск;
• Валютный риск;
• Инвестиционный риск;
• Процентный риск;
• Бизнес-риск.

        Существует  большое количество видов и классификаций рисков в зависимости от специфики деятельности компании. Отдельно классифицируются инвестиционные риски, риски на рынке недвижимости, риски на рынке ценных бумаг и пр.

        Научно  обоснованная классификация рисков  позволяет четко определить место каждого риска в их общей системе. Она создает возможности для эффективного применения соответствующих методов, приемов управления риском, так как каждому риску соответствует своя система приемов управления риском.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

1.2 Управление финансовыми рисками

Для всех управленческих структур управление риском является важной, неотъемлемой частью менеджмента. Связано это, прежде всего с тем, что успешное ведение предпринимательской деятельности требует не только ясного представления обо всех источниках риска, но и с тем, что учет рисковых ситуаций должен сопровождаться разработкой мероприятий, направленных на ослабление их негативного воздействия.

Управление рисками - это процессы, связанные с идентификацией, анализом рисков и принятием решений, которые включают максимизацию положительных и минимизацию отрицательных последствий рисковых событий. Процесс управления рисками обычно включает выполнение следующих процедур:

1. Планирование управления  рисками - выбор подходов и планирование деятельности по управлению рисками проекта.

2. Идентификация рисков - определение рисков, способных повлиять  на проект, и документирование  их характеристик.

3. Качественная оценка  рисков - качественный анализ рисков  и условий их возникновения  с целью определения их влияния на успех проекта.

4. Количественная оценка - количественный анализ вероятности  возникновения и влияния последствий  рисков на проект.

5. Планирование реагирования  на риски - определение процедур  и методов по ослаблению отрицательных последствий рисковых событий и использованию возможных преимуществ.