Анализ финансово-хозяйственной деятельности ООО "Восточная Межрегиональная газовая компания" за период 2007-2009 гг

Автор работы: Пользователь скрыл имя, 08 Сентября 2011 в 18:49, курсовая работа

Описание работы

Целью курсовой работы является наиболее полное освоение и закрепление теоретических знаний и навыков, полученных на лекционных и семинарских занятиях по дисциплине «Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия». Для достижения поставленной цели необходимо решить следующие задачи:

•Теоретическое знакомство с методикой анализа финансово-хозяйственной деятельности, предложенной в методических указаниях
•Оценить имущественное положение и структуру капитала, Рассчитать показатели ликвидности, платежеспособности; финансовой устойчивости, деловой активности, прибыли и рентабельности.
•Проанализировать полученные результаты и сделать выводы;
•Разработать мероприятия по улучшению финансового положения данного предприятия, а также оценить их применение.

Содержание работы

Введение4

1.Экспресс-анализ финансового состояния ООО «ВМГК»6
1.Краткая характеристика ООО «ВМГК»
2.Экспресс диагностика финансового состояния ООО «ВМГК»
2.Детализированный анализ финансово-хозяйственной деятельности ООО «ВМГК»9
1.Формирование аналитического баланса ООО «ВМГК»
2.Оценка имущественного положения и структуры капитала ООО «ВМГК»
3.Оценка и анализ финансового положения ООО «ВМГК»
1.Анализ ликвидности и платежеспособности ООО «ВМГК»
2.Анализ финансовой устойчивости ООО «ВМГК»
4.Анализ результативности финансово-хозяйственной деятельности ООО «ВМГК»
1.Анализ деловой активности ООО «ВМГК»
2.Анализ прибыли и рентабельности ООО «ВМГК»
3.Эффективные пути улучшения финансового положения ООО «ВМГК»
Заключение

Список использованных источников

Файлы: 1 файл

КР АФХД.docx

— 155.68 Кб (Скачать файл)

       Коэффициент соотношения заемных и собственных средств, определяющий количество привлеченных предприятием заемных средств на один рубль вложенных в активы собственных средств. В начале анализируемого периода составлял 0,58 (рекомендуемый интервал значений от 0,25 до 1,0) и уменьшился к концу периода до 0,13. Наблюдаемая тенденция снижения этого коэффициента, которая говорит о снижении степени зависимости предприятия от заемных средств и о потенциальной безопасности возникновения в организации дефицита денежных средств. Соотношение собственных и заемных средств ООО «ВМГК» представлено на рисунке 2.

     Коэффициенты  обеспеченности запасов. Судя по их значению, предприятие имеет высокую степень финансовой устойчивости. Что на  начало, что на конец анализируемого периода показатели имеют сверхнормативные значения. Это говорит о том, что на предприятии запасы слишком обеспечены собственным оборотным капиталом, постоянным капиталом и всеми источниками их формирования. 

       Рисунок 2 

2.4 Анализ результативности финансово-хозяйственной деятельности ООО «ВМГК»

2.4.1 Анализ деловой  активности ООО «ВМГК 

     При проведении анализа деловой активности необходимо обратить внимание на длительность производственно-коммерческого цикла и его составляющие, а также на основные причины ее изменения. Разрыв между сроком платежа по своим обязательствам перед поставщиками и получением денег от покупателей является финансовым циклом, в течение которого денежные средства отвлечены из оборота.

     Рассчитанные  коэффициенты оборачиваемости основного  капитала, оборотных средств, запасов, дебиторской и кредиторской задолженности  представлены в таблице 11.

Таблица 11 –  Показатели деловой активности 

Наименование  показателя Экономическое содержание Формула расчета 2007 2008 изменение, +, – 2009 изменение, +, –
Показатели, характеризующие  оборачиваемость  основного капитала
Коэффициент оборачиваемости  активов (капиталоотдача) Показывают  скорость оборота того или иного  вида основного капитала в течение  определенного периода Выручка от реализации / Среднегодовая стоимость активов* 1,37 1,16 -0,21 1,05 -0,11
Коэффициент оборачиваемости  собственного капитала Выручка от реализации / Среднегодовая величина собственного капитала* 2,17 1,43 -0,73 1,19 -0,24
Коэффициент оборачиваемости  инвестированного капитала Выручка от реализации / Среднегодовая величина собственного капитала и долгосрочных обязательств 2,13 1,42 -0,71 2,56 1,13
Коэффициент оборачиваемости  основных средств (фондоотдача) Выручка от реализации / Среднегодовая стоимость основных средств* 4,48 2,89 -1,60 1,19 -1,69
Показатели, характеризующие  оборачиваемость  оборотных средств
Коэффициент оборачиваемости  оборотных активов Показывают  скорость (или продолжительность) оборота  оборотных средств в течение определенного периода Выручка от реализации / Среднегодовая стоимость оборотных  активов* 2,18 2,24 0,06 2,23 -0,01
Продолжительность оборота оборотных  активов 360 / Коэффициент  оборачиваемости оборотных активов 165,04 160,46 -4,58 161,09 0,63
Показатели, характеризующие  оборачиваемость  запасов
 

Окончание таблицы 11

Коэффициент оборачиваемости  запасов Показывают  скорость оборота или период хранения запасов в течение определенного  периода Себестоимость реализации / Среднегодовая величина запасов 12,01 20,15 8,14 28,41 8,26
Период  хранения запасов 360 / Коэффициент  оборачиваемости запасов 29,98 17,86 -12,12 12,67 -5,19
Показатели, характеризующие  оборачиваемость  дебиторской и  кредиторской задолженности
Коэффициент оборачиваемости  дебиторской задолженности Показывают  скорость (или продолжительность) оборота  дебиторской или кредиторской задолженности  в течение определенного периода Выручка от реализации / Среднегодовая величина дебиторской задолженности 5,66 7,09 1,43 7,37 0,27
Период  оборота дебиторской  задолженности 360 / Коэффициент  оборачиваемости дебиторской задолженности 63,60 50,76 -12,84 48,88 -1,88
Коэффициент оборачиваемости  кредиторской задолженности Себестоимость реализации / Среднегодовая величина кредиторской задолженности 3,56 6,06 2,50 6,69 0,64
Период  оборота кредиторской задолженности 360 / Коэффициент  оборачиваемости кредиторской задолженности 101,21 59,43 -41,77 53,79 -5,64
Показатели, характеризующие  продолжительность  операционного и  финансового цикла
Продолжительность операционного цикла Показывают  длительность операционного или  финансового цикла Период  хранения запасов + Период оборота дебиторской  задолженности 93,58 68,62 -24,96 61,55 -7,07
Продолжительность финансового цикла Продолжительность операционного цикла – Период оборота кредиторской задолженности -7,63 9,18 16,82 7,75 -1,43
 

       В течение анализируемого периода  произошел спад периода оборота дебиторской и кредиторской задолженностей (соответственно с 64 и 101  дня в 2007 году до 49 и 54 дней в 2009 году), что является положительной тенденцией. Причем количество дней оборота дебиторской задолженности примерно равно количеству дней оборота кредиторской задолженности. Таким образом, та сумма денежных средств, которой предприятие кредитовало покупателей, равна сумме средств, которой поставщики и подрядчики кредитуют предприятие. Такая схема позволяет предприятию не терять ликвидность.

       Положительной тенденцией является уменьшение операционного цикла до 62 дней.

       Продолжительность финансового цикла характеризует  организацию финансирования производственного  процесса. С экономической точки  зрения финансовый цикл представляет собой часть операционного цикла, не профинансированную за счет непосредственных участников производственного процесса. В отчетном периоде продолжительность  финансового цикла увеличилась  на 16 и в 2009 году составила 8 дней.  Увеличение данного показателя в  динамике свидетельствует о росте  потребности предприятия в финансировании текущей производственной деятельности.

       Таким образом, уменьшение сроков оборота оборотных активов, периода хранения запасов, погашения дебиторской задолженности и оборота кредиторской задолженности свидетельствует об улучшении деловой активности предприятия и рациональной финансово-экономической политике руководства предприятия. Также надо стремиться не только к ускорению движения капитала на всех стадиях кругооборота, но и к его максимальной отдаче, которая выражается в увеличении суммы прибыли на один рубль капитала. Повышение доходности капитала достигается рациональным и экономным использованием всех ресурсов, недопущением их перерасхода, потерь на всех стадиях кругооборота. В результате капитал вернется к своему исходному состоянию в большей сумме, т. е. с прибылью.

2.4.2 Анализ прибыли  и рентабельности ООО «ВМГК» 

    Рентабельность работы предприятия определяется прибылью, которую оно получает. Задача анализа прибыли и рентабельности заключается в оценке эффективности использования предприятием своих средств в целях получения прибыли. Анализ отчета о прибылях и убытках (форма №2) проведен по форме таблицы 12.

       Таблица 12 – Анализ отчета о прибылях и  убытках

Показатели 2007 структура, % 2008 структура, % темп роста, % 2009 структура, % темп роста, %
Выручка от продажи продукции, работ, услуг 143009 100 317433 100 221,97 463824 100,00 146,12
Себестоимость проданных товаров, работ, услуг 78649 55,00 210240 66,23 267,31 341471 73,62 162,42
Валовая прибыль 64450 45,07 107193 33,77 166,32 122353 26,38 114,14
Коммерческие  расходы 6 0,00 18 0,01 300,00 19 0,00 105,56
Управленческие  расходы 29568 20,68 54455 17,15 184,17 65931 14,21 121,07
Прибыль (убыток), от продаж 34876 24,39 52720 16,61 151,16 56403 12,16 106,99
Проценты  к получению 199 0,14 4642 1,46 2332,66 10209 2,20 219,93
Проценты  к уплате 0 0,00 304 0,10 0,00 0 0,00 0,00
Прочие  операционные доходы 525 0,37 1506 0,47 286,86 4958 1,07 329,22
Прочие  операционные расходы 4863 3,40 8702 2,74 178,94 12987 2,80 149,24
Прибыль (убыток) до налогообложения 30737 21,49 49862 15,71 162,22 58583 12,63 117,49
Отложенные  налоговые активы 52 0,04 53 0,02 101,92 5 0,00 9,43
Отложенные  налоговые обязательства 178 0,12 173 0,05 97,19 301 0,06 173,99
Текущий налог на прибыль 8360 5,85 13461 4,24 161,02 13170 2,84 97,84
Чистая  прибыль отчетного  периода 22126 15,47 36504 11,50 164,98 45297 9,77 124,09

       Из  данных таблицы видно, что выручка  от реализации за анализируемый период увеличилась с 143 009 тыс. руб. до 463 824 тыс. руб. или в 3,2 раза.

       Величина себестоимости изменилась с 78 649 тыс. руб. до 341 471 тыс. руб. или в 4,34 раза. Удельный вес себестоимости в общем объеме выручки вырос с 55% и до 73,62%.

       Сравнение темпов изменения абсолютных величин  выручки и себестоимости свидетельствует  об увеличении эффективности основной деятельности.

       Прибыль от реализации увеличилась в анализируемом  периоде с 34 876 тыс. руб. до 56 403 тыс. руб. или в 1,6 раза. Это свидетельствует о повышении результативности операционной деятельности предприятия.

       Прибыль до налогообложения увеличилась  в анализируемом периоде с  30 737 тыс. руб. до 58 583 тыс.руб. или в 1,9 раза.

       На  конец анализируемого периода предприятие  получило чистую прибыль в размере  45 297 тыс. руб., которая имела тенденцию к росту, т.е. собственные средства, полученные в результате финансово- хозяйственной деятельности, увеличились.

       Наличие прибыли свидетельствует о возможности  пополнения оборотных средств предприятия за счет собственных источников.  
 
 
 
 
 
 
 
 

       Рассчитаем показатели рентабельности в таблице 13.

Таблица 13 –  Показатели рентабельности 

Наименование  показателя Экономическое содержание Формула расчета 2007 2008 изменение, +, – 2009 изменение, +, –
Рентабельность  активов (ROA) Показывает  прибыль, получаемую предприятием с  рубля его активов Чистая прибыль  × 100 / Среднегодовая величина активов* 21,24 13,38 -7,86 10,28 -3,10
Рентабельность  собственного капитала (ROE) Показывает  величину чистой прибыли, получаемую с  рубля вложенных собственных  средств Чистая прибыль×· 100 / Среднегодовая величина собственного капитала* 33,51 16,50 -17,01 11,66 -4,84
Рентабельность  инвестиций (ROJ) Характеризует доходность вложения капитала Чистая прибыль  × 100 / Среднегодовая величина собственного капитала и долгосрочных обязательств* 32,98 16,36 -16,63 11,63 -4,73
Рентабельность  оборота (продаж) Является показателем  эффективности коммерческой деятельности предприятия Прибыль от реализации продукции × 100 / Выручка от реализации 24,39 16,61 -7,78 12,16 -4,45
Рентабельность  продукции Используется  для исследования эффективности  процесса производства продукции Прибыль от реализации продукции × 100 / Затраты на ее производство и реализацию 32,23 19,92 -12,31 13,84 -6,07

Информация о работе Анализ финансово-хозяйственной деятельности ООО "Восточная Межрегиональная газовая компания" за период 2007-2009 гг