Собственный капитал коммерческого банка: состав и порядок формирования

4. Нераспределенная  прибыль -- это источник внутреннего  происхождения, который создается  как остаток прибыли после  выплаты дивидендов, отчислений  в резервный и другие фонды.  Поскольку размер всех отчислений (кроме дивидендов) раньше времени  определен, то остаток нераспределенной  прибыли за прошлый год зависит  главным образом от размера  дивидендов, которые должны платиться  акционерам. 

5. Субординированный  долг -- это обычные необеспеченные  долговые капитальные инструменты,  которые по условию контракта  не могут быть изъяты из  банка раньше 5 лет, а в случае  банкротства или ликвидации возвращаются  инвестору после погашения претензий  всех других кредиторов. При этом  сумма таких средств, включенных  в капитал, не может превышать  50 % размера основного капитала  с ежегодным уменьшением на 20 % от его первичной стоимости  на протяжении 5 последних лет  соглашения. 

Размер собственного капитала определяется банком самостоятельно, но с учетом таких факторов:  

1) требования НБУ  относительно минимального размера  уставного капитала;  

2) характер активных  операций. Наличие значительного  объема рискованных операций  нуждается в относительно большого  размера собственном капитале; 

3) специфика клиентуры.  При значительном количестве  небольших вкладчиков собственных  средств нужно меньше, чем при  наличии больших вкладчиков. 

Конкретный показатель, который характеризует капитал  отдельного банка, не возможно оценивать  изолировано от других факторов. 

Очевидно, банки, которые  владеют, например, обязательным минимальным  объемом капитала не являются в одинаковой степени надежными. Правомерной  является градация требований к минимальному уставному фонду банков в зависимости  от их специализации и места функционирования.  

Собственный капитал  банка представляет собой совокупность различных по назначению полностью  оплаченных элементов, обеспечивающих экономическую самостоятельность, стабильность и устойчивую работу банка. Обязательным условием для включения  в состав собственного капитала тех  или иных средств является их способность  выполнять роль страхового фонда  для покрытия непредвиденных убытков, возникающих в процессе деятельности банка, позволяя тем самым банку  продолжать проведение текущих операций в случае их появления. Однако не все  элементы собственного капитала в одинаковой степени обладают такими защитными  свойствами. Многие из них имеют  свои, присущие только им особенности, которые оказывают влияние на способность элемента возмещать  чрезвычайные непредвиденные расходы. Это обстоятельство обу-словило  необходимость выделения в структуре  собственного капита-ла банка дополнительных уровней. 

Банковский собственный  капитал делится также на капитал-брутто и капитал-нетто. Собственный капитал-брутто - это сумма всех фондов банка  и нераспределенной прибыли по балансу. Собственный капитал-нетто - это  капитал-брутто за вычетом вложений банка в хозяйственную деятельность предприятий и организаций, акции  АО, затраты будущих периодов. То есть, капитал-нетто - это та часть  собственных средств банка, которая  может быть использована как кредитные  ресурсы.[4,6,8] 

РАЗДЕЛ 3. ПРОБЛЕМЫ ФОРМИРОВАНИЯ СОБСТВЕННОГО КАПИТАЛА 
 

3.1. Достаточность  банковского капитала 
 

Величина банковского  капитала существенно влияет на уровень  надежности и доверия к банку  со стороны общества. Именно поэтому  проблема определения достаточности  капитала банка на протяжении длительного  времени является предметом научных  исследований и споров между банками  и регулирующими органами. Банки  предпочитают обходиться минимумом  капитала, чтобы поднять показатели прибыльности и роста активов; бан-ковские  контролеры требуют большого капитала для снижения риска банкротства. Одновременно высказывается мнение, что банкротства вызваны плохим управлением и хорошо управляемые  банки могут существовать и с  низкими нормами капитала. 

Термин «достаточность капитала» отражает общую оценку надежности банка, степень его подверженности риску. Трактовка капитала как «буфера» обуславливает обратимую зависимость  между величиной капитала и подверженностью  банка риску. Отсюда: чем выше удельный вес рискованных активов в  балансе банка, тем большим должен быть его собственный капитал. Вместе с тем следует заметить, что  чрезмерная «капитализация» банка, выпуск излишнего количества акций  по сравнению с оптимальной потребностью в собственных средствах тоже не является благом. Она отрицательно влияет на деятельность банка. Мобилизация  денежных ресурсов путем выпуска  и размещения акций - относительно дорогой  и не всегда приемлемый для банка  способ финансирования. Как правило, дешевле и выгоднее привлечь средства вкладчиков, чем наращивать собственный  капитал. 

Заниженная доля капитала в ресурсах банка подвергается критике. Речь идет о несоразмерной  ответственности банка перед  его вкладчиками (или государства -- при системе страхо-вания депозитов). Мера ответственности банка ограничивается его капиталом, а вкладчики и  другие кредиторы рискуют гораздо  большим объемом средств, доверенных банку. Также существует ряд факторов, обусловливающих требования по увеличению банковского капитала: 

¦ рыночная стоимость  банковских активов более изменчива, чем у промышленных предприятий,-- меняется с изменением процентных ставок, с ухудшением кредитоспособности заемщиков; 

¦ банк больше полагается на непостоянные источники краткосрочной  задолженности, многие из которых можно  изымать по требованию. Поэтому любое  событие политической или экономической  жизни может спрово-цировать массовый отток ресурсов банка.[4,6,9] 

Известно, что на рубеже XX--XXI вв. отношение капитала к активам составляло в среднем  по банкам 20%, а сегодня оно приближается лишь к 8%. То есть риск платежеспособности банковской системы со временем увеличился, потому что качество активов не улучшилось настолько, чтобы компенси-ровать меньшую  долю капитала. 

Тот факт, что адекватность капитала банков определяет доверие  общества к конкретному коммерческому  банку и банковской системе в  целом, выдвигает ее в ряд показателей, находящихся под контролем государства  в лице центрального банка. Поддержание  достаточного уровня совокупного капитала является одним из условий стабильности банковской системы. 

Точно определить объем  капитала, которым должен располагать  банк или банковская система в  целом, трудно, но он должен быть достаточным  для выполнения уже рассмотренных  функций поддержания доверия  вкладчиков и органов контроля. Сумма  необходимого капитала зависит от риска, который берет на себя банк. Если, например, предоставленные банком ссуды  сопряжены с большим риском, требуется  больше капитальных фондов. Определяя  объем необходимого капитала, банк стоит перед альтернативой: увеличивать  свой капитал по мере возрастания  риска или вкладывать средства в  активы, не сопряженные с повышенным риском. Таким образом, является капитал  банка адекватным или нет, зависит  от качества его активов, качества управления, политики в области деятельности и суммы рисков, которые несет  банк. 

В течение длительного  времени коммерческие банки, и общество стремились выработать систему нормативов, которые можно было бы применять  при проверке достаточности капитала банка или банковской системы  в целом. 

Для оценки достаточности  величины банковского капитала используются разные методы. Один из самых старых показателей, который широко применяется  и сегодня, - отношение капитала к  сумме депозитов. В США он применялся еще в начале века ведомством контролера денежного обращения при анализе  балансов национальных банков. При  этом указанный коэффициент не должен быть ниже 10%. 

В последние годы начали применять более совершенные  способы оценки банковского капитала и его достаточности. Активы в  соответствии с новыми подходами  начали дифференцироваться в зависимости  от степени связанного с ними риска. Чем больший риск ассоциировался с данным видом активов, тем большая  часть суммы этих активов использовалась при расчете коэффициента капитал/активы. 

Статьи капитала также подверглись дифференциации: были выделены категории первичного и вторичного капитала. 

Главным обобщенным показателем достаточности капитала согласно Базельскому соглашению является коэффициент рискованных активов: 

коэффициент рискованных  активов = капитал банка/сумма активов, взвешенная по степени риска. 

При расчете коэффициента рискованных активов банка применяются  два показателя капитала: 

· базовый капитал  или «капитал первого уровня», в  состав которого включаются: 

а) простые акции 

б) вложение в консолидированные  дочерние предприятия 

· дополнительный капитал  или «капитал второго уровня», который  включает: 

а) резервы на покрытие безнадежной задолженности по ссудам и лизингу 

б) бессрочные и долгосрочные привилегированные акции (с первоначальным сроком в 20 лет и более) 

в) обязательства, конвертируемые в обязательном порядке 

г) долговые обязательства  второй очереди и среднесрочные  привилегированные облигации (от 7 лет). 

Существуют также  другие методы оценки достаточности  капитала. 

Метод балансовой стоимости. Согласно этому методу, все активы и обязательства банка оцениваются  в балансе по той стоимости, которую  они имели на момент получения  или выпуска. За основу принята бухгалтерская  модель, где величина собственного капитала банка определяется из базового балансового соотношения и равен  разности между активами банка и  его обязательствами. 

Такой метод оценивания капитала наиболее приемлем, когда  балансовая и рыночная стоимости  активов и обязательств банка  не сильно отличаются между собой. Но со временем настоящая стоимость  может значительно отклоняться  от первичной балансовой стоимости, что приводит неадекватной оценке банковского  капитала. В период, когда кредиты  и ценные бумаги обесцениваются, метод  оценивания капитала по балансовой стоимости  не дает надежных результатов для  определения степени защиты вкладчиков от риска.  

Метод рыночной стоимости. Этот метод заключается в том, что активы и обязательства оценивают  по рыночной цене, исходя из которой  рассчитывают капитал банка. Такой  метод оценивания банковского капитала наиболее полезный как для инвесторов и вкладчиков, так и для менеджеров банка. Рыночная стоимость капитала достаточно точно отражает реальный уровень защищенности банка от риска  банкротства. Кроме того, рассматриваемый  метод является наиболее динамичным, поскольку рыночная стоимость активов  и обязательств, а значит и капитала, может изменяться каждый день. Менеджмент банку имеет возможность приблизительно оценить изменение рыночной стоимости  капитала, исходя из текущей курсовой стоимости акций банка и их количества на рынке. 

Метод «регулирующих  бухгалтерских процедур». Сущнотсь метода заключается в вычислении размера капитала по правилам, которые  установлены регулирующими инстанциями. Правила в разных странах неодинаковы, но часто такой подход является попыткой сделать банки надежней для посторонних  наблюдателей. По методу «регулирующих  бухгалтерских процедур» капитал  банка рассчитывается как сумма  таких составляющих: акционерного капитала, нераспределенной прибыли, резервных  фондов, в частности на покрытие кредитных и валютных рисков, субординированных  обязательств и так далее. Такой  подход имеет существенные недостатки, которые заключаются в рассмотрении долговых обязательств и резервов на покрытие убытков как капитала банка. Именно по этой причине данный метод  подвергается критике многих экономистов. 

Для регистрации  банка необходимо обеспечить минимальный  обязательный размер уставного капитала и поддерживать установленные нормативы  достаточности капитала на протяжении всего периода деятельности.[2,7,9] 

3.2. Проблемы и  особенности формирования капитала  украинских банков 
 

За 2007 год собственный  капитал украинских банков увеличился на 64,2% или на 27,3 млрд. грн. и по состоянию  на 1 января 2008 года составил 69,9 млрд. грн.  

Как сообщает пресс-центр  Национального банка Украины, рост капитала банков, в основном, произошел  за счет увеличения уплаченного зарегистрированного  уставного капитала - на 16,6 млрд. грн. или на 63,2%, общих резервов, резервного фонда и других фондов банков - на 2,1 млрд. грн. или на 44% и результата переоценки основных средств, нематериальных активов, ценных бумаг в портфеле банка на продажу и инвестиций в ассоциированные компании - на 2,6 млрд. грн. или на 47,2%.