Пути повышения квалификации предприятия

 

                       2.3. Анализ валового дохода предприятия

 

В условиях нестабильной, изменчивой среды большое значение в бизнесе имеет оперативная  отдача капитала в виде денежных потоков. Поэтому у предпринимателей особый интерес вызывает информация об объектах вложений капитала с точки зрения их текущей эффективности. Основные денежные потоки организации формируются в виде валового дохода от продаж. Поэтому весьма актуальным представляются вопросы о том, какие из товарных запасов при используемых формах приобретения и расчётов являются наиболее выгодными в обороте? На каких товарах и формах товарных расчётов следует сконцентрировать оборотные вложения? А какие товары имеют меньшую отдачу и поэтому менее интересны? Решению этих вопросов способствует анализ валового дохода.

Валовой доход торговли - показатель, характеризующий финансовый результат торговой деятельности и определяемый как превышение выручки от продажи товаров и услуг над затратами по их приобретению.¹

Размер валового дохода является главным источником финансирования торговой деятельности. От него зависит размер прибыли и рентабельность организации.

Задачами анализа валового дохода являются:

1. Изучение динамических изменений валового дохода и его соотношений:

- с товарооборотом;

- с себестоимостью  товаров; 

- с издержками товарного обращения.

2. Оценка изменений валового дохода по формам приобретения товаров.
3. Определение резервов роста валового дохода и эффективности торговли.

Основным показателем, определяющим размер валового дохода, является торговая надбавка к себестоимости  товаров. Уровень надбавки устанавливается в зависимости от покупательского спроса, выраженного рыночными ценами на данный товар, себестоимости и издержек обращения этого товара.

Фактической себестоимостью товарных запасов, приобретенных за плату, признается сумма фактических затрат организации на их приобретение, за исключением налога на добавленную стоимость и иных возмещаемых налогов (кроме случаев, предусмотренных законодательством Российской Федерации).

В анализе следует  измерить и оценить эффективность  торговли по показателю валового дохода. Эффективность продаж по валовому доходу измеряют отношениями (уровнями) валового дохода к товарообороту, себестоимости товаров, издержкам товарного обращения (табл. 3).

Таблица 3.

                                          Оценка валового дохода

Наименование показателей	Единицы измерения	2003 г.	2002 г.	Абсолютное  изменение
Товарооборот	тыс. руб.	21 199	19 797	1402
Валовой доход	тыс. руб.	17 666	16 227	1439
Уровень валового дохода к товарообороту	%	20.00	22.00	2.00
Себестоимость товаров	тыс. руб.	20 298	18 693	1605
Уровень валового дохода к себестоимости	%	14.9	15.2	0,3
Издержки обращения	тыс. руб.	740	780	40.00
Уровень валового дохода к издержкам обращения	%	4,18	4,8	0,62

 

На предприятии наблюдается  рост товарооборота, валового дохода при росте себестоимости товаров и издержек обращения. Причём рост себестоимости и издержек оправдываются ростом валового дохода, так что темпы роста валового дохода опережают темпы роста товарооборота и издержек обращения. То есть вложения дополнительных средств в себестоимость товаров и издержки принесли определённую отдачу, что и предопределяет рост эффективности продаж по валовому доходу. В результате по показателям эффективности от отрицательные изменения за рассматриваемый период существуют в показателе себестоимости товаров. 

Наименьшие темпы роста  отмечены по уровню валового дохода в  отношении к издержкам обращения. Последнее соотношение в конечном итоге определяет размер прибыли, оценка изменениям которой приведена выше. Увеличение уровня валового дохода к товарообороту характеризует операции по определению торговой наценки. Рост товарооборота при одновременном росте валового дохода свидетельствует о правильной тенденции установления торговой наценки на рассматриваемые товары в целом.

В общем можно отметить положительные изменения в работе ЧП в отчётном периоде. Означают ли эти общие положительные изменения, что предприятие работает оптимально? Каковы резервы улучшения работы фирмы?

На эти вопросы мы можем получить ответ по результатам анализа структуры валового дохода. При выборе структурных группировок мы будем исходить из того, что средства, вложенные в товар, имеют различную отдачу в зависимости от формы расчётов с поставщиком товара. Товар, принятый на реализацию, освобождает предприятие-приёмщика от риска отсутствия спроса на товар, так как при этой форме отношений с поставщиками непроданный товар будет возвращён поставщику без потерь для предприятия, принявшего товар на реализацию. Но при этом товар, взятый на реализацию, имеет большую себестоимость, так как в этом случае поставщик повышает покупную цену в качестве платы за собственный риск и за отсутствие риска у принимающей стороны. Поэтому брать товар на реализацию целесообразно лишь при определённой неуверенности в его продаже и лишь на тот период, пока сохраняется такая неуверенность.

Товар с уверенными продажами  целесообразно закупать по срочной, предварительной оплате или с  отсрочкой платежа. При предварительной  оплате (с авансовыми платежами) поставщик  предлагает товар с большими скидками, чем при срочной. А товар с отсрочкой платежа или принятие на консигнацию независимо от его продажи предполагает либо увеличение покупной цены, либо оплату процента за отсрочку, что увеличивает себестоимость товара. Последняя форма приемлема при отсутствии средств для срочной или предварительной оплаты или когда задержка оплаты с использованием отсроченных средств в обороте принесёт больший доход, чем расходы за отсрочку и поощрения поставщика за предварительную оплату товара. Принятие товаров на консигнацию также применяется, когда поставщик соглашается на любые формы расчётов за товар, кроме предложения товара на реализацию.

По данным рассматриваемого предприятия (табл. 4) наиболее значимыми  по удельному весу в обороте являются товары, приобретённые по срочной оплате (33.28%) и товары, принятые на реализацию (21.77%).

По удельному весу в валовом доходе товары по срочной  оплате ещё более значительны, чем в обороте, так как их удельный вес в сумме валового дохода оказался выше веса в обороте и составил 47.62% в отчётном периоде.

Однако этого нельзя сказать о товарах, с оплатой  за счёт банковского кредита, составляющих 7% в валовом доходе, так как  удельный вес в валовом доходе у товаров с предварительной  оплатой (21.01%), а также товаров, принятых с отсрочкой платежа и оплатой процентов за коммерческий кредит (12.32%) оказались выше при их меньшем проценте в обороте (13.77% и 18.8%).

При относительно невысокой  доле в обороте (13.77%) товары с авансовыми оплатами занимают большой удельный вес в валовом доходе (21.01%), который уступает лишь доле товаров со срочной оплатой (47.62%). Удельные веса товаров с предварительной оплатой в отчётном периоде снижаются как в составе товарооборота, так и в составе валового дохода, что свидетельствует о наличии резервов увеличения дохода за счёт увеличения доли этих товаров в обороте будущего периода с учётом покупательского спроса.

Таблица 4.

    Оценка валового  дохода по формам приобретения  товаров (тыс. р).

Товары	Товарооборот
	период				Абсолютное изменение
	2003 г.		2002 г.
	по сумме	удельный вес, %	по сумме	удельный вес, %
Принятые по предварительной оплате (расчёты авансовыми платежами)	2 200	14.0	2 234	13.77	34
Закупки по срочной оплате	5 444	34.8	5 400	33.28	-44
из них с оплатой за счёт банковского кредита	1 100	7.02	1 050	6.47	-50
Принятые на консигнацию	3 405	17.7	3 533	21.77	128
Принятые с отсрочкой платежа  и оплатой процентов за коммерческий кредит	2 710	12.3	3 050	18.80	340
Принятые на реализацию	3 907	21.2	2 010	12.39	1897
Итого	17 666	100	16 227	100	1439

Анализ изменений также  показывает, что в отчётном периоде  возрастает удельный вес товаров, принятых на консигнацию, а также товаров  с отсрочкой платежа при оплате процентов за коммерческий кредит и  принятых на реализацию товаров. Такие изменения позитивны для предприятий, эффективно использующих коммерческий кредит в обороте.

С точки зрения эффективности  наиболее доходной формой приобретения товаров представляются закупки  по авансовым платежам с учётом скидок, представляемых поставщиками за предварительную оплату. Уровень валового дохода этих товаров по отношению к себестоимости в отчётном периоде составил 50.54%, а по отношению к товарообороту 33.57%. Однако эта форма, при всей её привлекательности, является наиболее рискованной, так как оплата товаров, предполагающих их продажи в будущем, связана с наибольшей неопределённостью. И чем длиннее период прогнозируемых продаж, тем выше неопределённость и риск. Такая форма расчётов наиболее приемлема для товаров со стабильно растущим спросом.

Очевидно, такое снижение обусловлено ростом себестоимости  по консигнационным товарам на 148 тыс. руб. и снижением валового дохода на 20 тыс. руб. При этом уровень валового дохода в отношении к себестоимости снизился на 1.37%.

По товарам, приобретённым в форме коммерческого кредита с оплатой процентов, наблюдается рост объёмов продаж, валового дохода и себестоимости. Целесообразность увеличения себестоимости по этой форме приобретения характеризуется изменением уровня валового дохода в отношении к себестоимости. Увеличение этого уровня (на 2.99%) отражает эффект, оправдывающий увеличение себестоимости по данной форме.

Целесообразность увеличения расходов по товарам, принятым на реализацию, обосновывается ростом валового дохода на 60 тыс. руб. и увеличением уровня валового дохода к себестоимости на 3.14%.

Рост уровня валового дохода по отношению к товарообороту  оказался наивысшим по товарам с  предварительной формой оплаты (2.98%), что при условии роста их товарооборота указывает на более правильный выбор торговой наценки по этим товарам и на перспективную целесообразность повышения их удельного веса в обороте.

Анализ также показывает, что при снижении удельного веса товаров, приобретаемых по срочной  оплате в обороте отчётного периода, возрастает их удельный вес по валовому доходу в сравнении с прошлым периодом.

Оценивая влияние изменений  в ассортименте товаров, следует  отметить, что доход организации  изменяется в той степени, в какой  увеличивается или уменьшается  в общем объёме товарооборота  удельный вес товаров с более высокими надбавками, и наоборот. Увеличение надбавки без изменения структуры товаров также изменяет валовой доход. Для определения степени влияния товарной структуры на уровень дохода методом процентных чисел используем табл. 5.

Таблица 5.

                  Влияние структуры товарооборота  на валовой доход

Товары	Товарооборот,  тыс. руб.		Удельный вес в товарообороте, %		Средний уровень   торговой надбавки, %.		Средний валовой доход от реализации товаров тыс. руб.		Уровень валового дохода при отчётной структуре товарооборота и базисном уровне валового дохода
	2003 г.	2002 г.	2003 г.	2002 г.	2003 г.	2002 г.	2003 г.	2002 г.
Спальни	5 969	7 666	27.00	35.00	16	20	4 700	5 679
Столовые	1 708	1 591	9.00	9.00	28	30	1 567	1 460
Стенки	8655	7122	42.00	33.00	24	22	7 013	5 355
Кухни	3345	2800	14.00	15.01	18.66	21	2 976	2 435
Прочее	1 522	1401	8.00	8.00	13	23.6	1 410	1 298
В целом по предприятию	21 199	19 797	100	100	20.00	22.00	17 666	16 227	19.8