Отчет по практике на материалах ОАО «Махачкалинский вин завод»

Сравнительный аналитический баланс предприятия ОАО «Махачкалинский вин завод» за 2013-2014 гг.

 

Статья баланса	код строки	Абсолютные величины  (ед.измерения)		В % к итогу баланса		Изменения (+,-)
		2013 год	2014 год	2013 год	2014 год	в абсолютных  величинах	в структуре	в % к величине  предыдущего года	в % к   изменению итога
А	Б	1	2	3	4	5	6	7
АКТИВ  I. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ	1100	34398	32666	18,76	18,82	-1732	0,07	-5,04	17,56
Основные средства	1150	18922	17190	10,32	9,91	-1732	-0,41	-9,15	17,56
Прочие внеоборотные активы	1190	15476	15476	8,44	8,92	0	0,48	0,00	0,00
II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ	1200	148990	140859	81,24	81,18	-8131	-0,07	-5,46	82,44
Запасы	1210	75294	77068	41,06	44,41	1774	3,36	2,36	-17,99
Дебиторская задолженность	1230	69453	61996	37,87	35,73	-7457	-2,14	-10,74	75,61
Денежные средства и  денежные эквиваленты	1250	4243	1795	2,31	1,03	-2448	-1,28	-57,70	24,82
БАЛАНС	1600	183388	173525	200,00	200,00	-9863	0,00	-5,38	200,00
ПАССИВ  III. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ	1300	128512	119417	70,08	68,82	-9095	-1,26	-7,08	92,21
Уставный капитал (складочный  капитал, уставный фонд, вклады  товарищей)	1310	30083	30083	16,40	17,34	0,00	0,93	0,00	0,00
Переоценка внеоборотных активов	1340	35161	35161	19,17	20,26	0,00	1,09	0,00	0,00
Добавочный капитал (без переоценки)	1350	45506	45506	24,81	26,22	0,00	1,41	0,00	0,00
Резервный капитал	1360	7479	7479	4,08	4,31	0,00	0,23	0,00	0,00
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)	1370	10283	1188	5,61	0,68	-9095	-4,92	-88,45	92,21
V. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА	1500	54876	54108	29,92	31,18	-768	1,26	-1,40	7,79
Заемные средства	1510	10070	10602	5,49	6,11	532	0,62	5,28	-5,39
Кредиторская задолженность	1520	44806	43506	24,43	25,07	-1300	0,64	-2,90	13,18
БАЛАНС	1700	183388	173525	200,00	200,00	-9863	0,00	-5,38	200,00

 

 

Анализируя актив баланса таблицы 10 видно, что общая величина активов предприятия в отчетном периоде, по сравнению с базовым незначительно уменьшилась. По сравнению с 2013 годом активы и валюта баланса снизились на 5,38 %, что в абсолютном выражении составило -9863,00 руб. Таким образом, в отчетном периоде актив баланса и валюта баланса находятся на уровне 173525 руб. В большей степени это произошло за счет снижения статьи "Дебиторская задолженность" . За прошедший период она снизилась на 7457 руб. (в процентном соотношении -10,74%) и уже на конец анализируемого периода значение статьи "Дебиторская задолженность" установилось на уровне 61996 руб.

В общей структуре активов внеоборотные активы, величина которых на 2013 год составляла 34398 руб., снизились на 1732 руб. (темп уменьшения внеоборотных активов составил -5,04 %), и на 2014 год величина внеоборотных активов составляла уже 32666 руб. (18,82 % от общей структуры имущества). Величина оборотных активов, составлявшая на 2013 год 148990 руб. также снизилась на 8131 руб. (темп уменьшения оборотных активов составил -5,46 %), и на 2014 год их величина составила 140859 руб. (81,18 % от общей структуры имущества).

Как видно из таблицы 14, на конец отчетного периода наибольший удельный вес в структуре совокупных активов приходится на оборотные активы (81,18 %), что говорит о достаточно мобильной структуре активов, способствующей ускорению оборачиваемости средств предприятия. К тому же наблюдается положительная тенденция к росту оборотных активов.

В структуре внеоборотных активов наибольшее изменение было вызвано снижением на 1732 руб. , по сравнению с базовым периодом, статьи "Основные средства"

В части пассивов, снижение валюты баланса произошло, в основном, за счет уменьшения статьи «Нераспределенная прибыль». За прошедший период снижение значения этой статьи составило 9095 руб. , что в процентном соотношении соответствует -88,45 %. Таким образом, на конец анализируемого периода значение статьи «Нераспределенная прибыль» составило 1188 руб.

Рассматривая изменение собственного капитала ОАО «МВЗ» видно, что его значение за анализируемый период снизилось. На 2014 год величина собственного капитала предприятия составила 119417 руб. (68,82 % от общей величины пассивов). В наибольшей степени это изменение произошло за счет снижения статьи «Нераспределенная прибыль»  на -9095 руб.

Доля заемных средств в совокупных источниках формирования активов за анализируемый период незначительно снизилась. На 2014 год совокупная величина заемных средств предприятия составила 54108 руб. (31,18 % от общей величины пассивов). Снижение заемных средств предприятия ведет к снижению степени его финансовых рисков и положительно влияет на его финансовую устойчивость, повышая степень независимости от заемных средств.

Долгосрочная кредиторская задолженность, величина которой на 2013 год составляла 0,00 руб., осталась на прежнем уровне. Величина краткосрочной кредиторской задолженности, которая на 2013 год составляла 54876 руб. напротив снизилась на 768 руб. (темп снижения краткосрочных обязательств составил -1,40 %), и на 2014 год ее величина установилась на 54108 руб. (31,18 % от общей структуры имущества).

Наибольший удельный вес в структуре краткосрочной кредиторской задолженности на 2014 год составляет статья «Кредиторская задолженность». На конец анализируемого периода величина задолженности по данной статье составляет 43506 руб. За анализируемый период снижение по этой статье задолженности составило 1300 руб., что в процентном соотношение составило 2,9 %.

Структура оборотных активов предприятия, в первую очередь, отражает специфику операционного, финансового цикла компании. Состав и структура оборотных активов зависит производственного цикла, а также от факторов экономического и организационного порядка.

В таблице 11 представлен анализ состава структуры оборотных активов данного предприятия.

 

 

 

 

 

Таблица 11

Анализ состава структуры оборотных активов ОАО «Махачкалинский вин завод» за 2013-2014 гг.

 

Статьи баланса	код  строки	Абсолютные величины  (ед.измерения)		В % к итогу  баланса		Изменение (+,-)   в структуре, %
		2013  год	2014  год	2013  год	2014  год
А	Б	1	2	3	4	5
ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ	1100	148990	140859	100,00	100,00	0,00
Запасы	1210	75294	77068	50,54	54,71	4,18
Налог на добавленную стоимость  по приобретенным ценностям	1220	-	-	-	-	-
Дебиторская задолженность	1230	69453	61996	46,62	44,01	-2,60
Финансовые вложения ( за исключением  денежных эквивалентов)	1240	-	-	-	-	-
Денежные средства и  денежные эквиваленты	1250	4243	1795	2,85	1,27	-1,57
Прочие оборотные активы	1260	-	-	-	-	-

 

 

В структуре оборотных активов наибольшее изменение было вызвано уменьшением на 2,60 % , по сравнению с базовым периодом, статьи "Дебиторская задолженность"

Размер дебиторской задолженности за анализируемый период в сумме снизился на 7 457,00 руб. что говорит о положительной тенденции и может свидетельствовать об улучшении ситуации с оплатой продукции предприятия и о выборе подходящей политики продаж. Рассматривая дебиторскую задолженность ОАО «МВЗ» следует отметить, что предприятие на 2014 год имеет активное сальдо (дебиторская задолженность больше кредиторской).

Ликвидность (от лат. liquidus — жидкий, перетекающий) — экономический термин, обозначающий способность активов быть быстро проданными по цене, близкой к рыночной. Ликвидный — обращаемый в деньги.

Обычно различают высоколиквидные, низколиквидные и неликвидные ценности (активы). Чем легче и быстрее можно обменять актив с учётом его полной стоимости, тем более ликвидным он является. Для товара ликвидность будет соответствовать скорости его реализации по номинальной цене, без дополнительных скидок.

Инструментами оценки ликвидности могут быть коэффициенты ликвидности — финансовые показатели, рассчитываемые на основании отчётности предприятия для определения номинальной способности компании погашать текущую задолженность за счёт имеющихся текущих активов.

На практике расчёт коэффициентов ликвидности сочетается с модификацией бухгалтерского баланса компании, цель которой — в адекватной оценке ликвидности тех или иных активов.

Например, часть товарных остатков может иметь нулевую ликвидность; часть дебиторской задолженности может иметь срок погашения более одного года; выданные займы и векселя формально относятся к оборотным активам, но фактически могут быть средствами, переданными на длительный срок для финансирования связанных структур. Такие составляющие баланса выносятся за пределы оборотных активов и не учитываются при расчёте показателей ликвидности.

На практике принято выделять 4 группы ликвидности активов:

А1 — наиболее ликвидные активы,

А2 — быстро реализуемые активы,

А3 — медленно реализуемые активы,

А4 — трудно реализуемые активы.

Деление производится с целью определения ликвидности предприятия или ликвидности бухгалтерского баланса. Для этого источники финансирования разделяют на 4 группы:

П1 — наиболее срочные обязательства,

П2 — краткосрочные пассивы,

П3 — долгосрочные пассивы,

П4 — постоянные пассивы.

Предприятие ликвидно, если А1>П1, А2>П2, А3>П3, А4<П4

На основании данных групп рассчитываются показатели ликвидности.

Коэффициент текущей ликвидности или коэффициент покрытия (англ. Current ratio, CR) — финансовый коэффициент, равный отношению текущих (оборотных) активов к краткосрочным обязательствам (текущим пассивам). Источником данных служит бухгалтерский баланс компании (форма № 1).

Ктл = (ОА — ЗУ) / КО

Или К = (А1 + А2 + А3) / (П1 + П2)

где: Ктл — коэффициент текущей ликвидности;

ОА — оборотные активы;

ЗУ — задолженность учредителей по взносам в уставный капитал;

КО — краткосрочные обязательства.

Коэффициент отражает способность компании погашать текущие (краткосрочные) обязательства за счёт только оборотных активов. Чем показатель больше, тем лучше платёжеспособность предприятия. Принимая во внимание степень ликвидности активов, можно предположить, что не все активы можно реализовать в срочном порядке. Нормальным считается значение коэффициента от 1.5 до 2.5, в зависимости от отрасли. Значение ниже 1 говорит о высоком финансовом риске, связанном с тем, что предприятие не в состоянии стабильно оплачивать текущие счета. Значение более 3 может свидетельствовать о нерациональной структуре капитала.

Коэффициент быстрой (срочной) ликвидности (англ. Quick ratio, Acid test, QR) — финансовый коэффициент, равный отношению высоколиквидных текущих активов к краткосрочным обязательствам (текущим пассивам). Источником данных служит бухгалтерский баланс компании аналогично, как для текущей ликвидности, но в составе активов не учитываются материально-производственные запасы, так как при их вынужденной реализации, убытки будут максимальными среди всех оборотных средств.

Кбл = (Текущие активы — Запасы) / Текущие обязательства

Или Кбл = (Краткосрочная дебиторская задолженность + Краткосрочные финансовые вложения + Денежные средства) / (Краткосрочные пассивы — Доходы будущих периодов — Резервы предстоящих расходов)

Или К = (А1 + А2) / (П1 + П2)

Коэффициент отражает способность компании погашать свои текущие обязательства в случае возникновения сложностей с реализацией продукции.

Коэффициент абсолютной ликвидности (англ. Cash ratio) — финансовый коэффициент, равный отношению денежных средств и краткосрочных финансовых вложений к краткосрочным обязательствам (текущим пассивам). Источником данных служит бухгалтерский баланс компании аналогично, как для текущей ликвидности, но в составе активов учитываются только денежные и приравненные к ним средства:

Кал = А1 / (П1+П2)

Кал = (Денежные средства + краткосрочные финансовые вложения) / Текущие обязательства

Или Кал = (Денежные средства + краткосрочные финансовые вложения) / (Краткосрочные пассивы — Доходы будущих периодов — Резервы предстоящих расходов)

Считается, что нормальным значение коэффициента должно быть не менее 0,2, то есть каждый день потенциально могут быть оплачены 20 % срочных обязательств. Он показывает, какую часть краткосрочной задолженности предприятие может погасить в ближайшее время.