Анализ уровня и динамики финансовых результатов по данным отчетности

4.1. Анализ уровня  и динамики финансовых результатов  по данным отчетности

Финансовый результат  деятельности предприятия выражается в изменении величины его собственного капитала за отчетный период. Способность  предприятия обеспечить неуклонный рост собственного капитала может быть оценена системой показателей финансовых результатов. Обобщенно наиболее важные показатели финансовых результатов  деятельности предприятия представлены в форме № 2 годовой и квартальной  бухгалтерской отчетности.

Показатели финансовых результатов (прибыли) характеризуют  абсолютную эффективность хозяйствования предприятия по всем направлениям его  деятельности: производственной, сбытовой, снабженческой, финансовой и инвестиционной. Они составляют основу экономического развития предприятия и укрепления его финансовых отношений со всеми  участниками коммерческого дела.

Рост прибыли создает  финансовую базу для самофинансирования, расширенного воспроизводства, решения  проблем социального и материального  поощрения персонала. Прибыль является также важнейшим источником формирования доходов бюджета (федерального, республиканского, местного) и погашения долговых обязательств организации перед банками, другими  кредиторами и инвесторами. Таким  образом, показатели прибыли являются важнейшими в системе оценки результативности и деловых качеств предприятия, степени его надежности и финансового благополучия как партнера. 

Прибыль — это  положительный финансовый результат  деятельности организации. Отрицательный  результат называется убытком. 

Прибыль (убыток) —  это разница между всеми доходами организации и всеми ее расходами. 

С философской точки  зрения прибыль можно определить так: «Это функция времени и вознаграждение за терпение». 

Анализ каждого  слагаемого прибыли предприятия  имеет не абстрактный, а вполне конкретный характер, потому что позволяет учредителям и акционерам, администрации выбрать наиболее важные направления активизации деятельности организации. 

Анализ финансовых результатов деятельности организации  включает:

Исследование изменений  каждого показателя за текущий анализируемый  период (горизонтальный анализ, расчет в колонке 5 таблицы 4.1).

Исследование структуры  соответствующих показателей и  их изменений (вертикальный анализ, расчет в колонках 6, 7, 8 таблицы 4.1).

Изучение динамики изменения показателей за ряд  отчетных периодов (трендовый анализ).

Исследование влияния  факторов на прибыль (факторный анализ). 

В ходе анализа рассчитываются следующие показатели: 

1. Абсолютное отклонение: 

±ΔП = П1 _ П0, 

где П0 — прибыль базисного периода;  

П1 — прибыль отчетного периода; 

ΔП — изменение прибыли. 

Таблица 4.1 

Анализ прибыли

2. Темп роста 

Темп роста   

3. Уровень каждого  показателя к выручке от продажи  (в %) 

Уровень каждого  показателя к выручке от продажи   

Показатели рассчитываются в базисном и отчетном периодах. 

4. Изменение структуры:

 
 

(уровень отчетного  периода — уровень базисного  периода). 

5. Факторный анализ. 

На величину прибыли  организации оказывают влияние  разные факторы. По сути это все факторы  финансово-хозяйственной деятельности организации. Одни из них оказывают  прямое влияние, и их воздействие  можно довольно точно определить с помощью методов факторного анализа. Другие оказывают косвенное  влияние через какие-либо показатели (рис. 4.1). В данном случае величину воздействия  можно определить только с определенной долей вероятности или вообще невозможно. 

На сумму чистой прибыли влияют все факторы-показатели, определяющие ее:

  

Это факторная модель аддитивного вида.  

   

где ПВ — валовая  прибыль;  

ПП — прибыль  от продаж; 

ПБ — прибыль  бухгалтерская (до налогообложения); 

ПОД — прибыль  от обычной деятельности; 

ПЧ — чистая (нераспределенная) прибыль.

 

Рис. 4.1. Факторы влияющие на прибыль предприятия 

4.2. АНАЛИЗ ЗАТРАТ, ПРОИЗВЕДЕННЫХ ОРГАНИЗАЦИЕЙ 

4.2.1. Основные виды  и признаки классификации расходов  организации 

Основными факторами, влияющими на прибыль предприятия, являются, прежде всего, выручка от продажи продукции, товаров (работ, услуг) или доход от основной деятельности и расходы (себестоимость и прочие). Что касается выручки, то на ее объем  влияют такие показатели, как количество реализованной продукции (товаров) и цена продажи. Расчет влияния выручки  на прибыль организации мы приведем в другом параграфе, а сейчас —  о затратах. 

Имея только «Отчет о прибылях и убытках» (ф. № 2), проанализировать влияние изменения затрат на прибыль  можно, но оценить влияние факторов на изменение самих затрат — нельзя. Для такого анализа необходимо располагать  данными управленческого учета  и формой № 5. В пункте 6 формы № 5 отражены расходы, произведенные организацией в отчетном и прошлом году, сгруппированные  по экономическим элементам. На рисунке 4.2 показана схема классификации  состава затрат по различным признакам.  

Признаки классификации  затрат 

Прежде чем приступить к анализу затрат необходимо определить различия в понятиях: выплаты, себестоимость, расходы, затраты. 

Выплата — это  передача (наличный расчет) или перечисление (безналичный расчет) денежных средств  организации другой организации  или физическому лицу с полным отчуждением этих средств. 

Себестоимость продукции  — это выраженные в денежном отношении  расходы предприятия (за определенный период времени на изготовление продукции, находящейся на различных стадиях  готовности: в незавершенном производстве, на складе готовой продукции, отгруженной  в данном периоде покупателю). Различают  общую себестоимость продукции  и себестоимость единицы продукции. Чем выше производственные затраты, тем выше себестоимость. Себестоимость  — это расходы на простое воспроизводство, текущие расходы конкретного  производителя. 

Расходами организации  признается уменьшение экономических  выгод в результате выбытия активов (денежных средств, иного имущества) и (или) возникновения обязательств, приводящее к уменьшению капитала этой организации, за исключением уменьшения вкладов по решению участников (собственников  имущества). 

Затраты — это  выраженная в денежном измерении  стоимость каких-либо ресурсов (материальных, трудовых, финансовых), использованных на обеспечение процесса расширенного воспроизводства. В отличие от общего понятия «издержек» (кроме издержек обращения) понятие «затрат» в бухгалтерском  учете относится прежде всего  не к поглощающим объектам, а к  поглощающим ресурсам. Понятие «затраты»  шире, чем понятие «себестоимость», которая представляет собой затраты  на простое воспроизводство, текущие  расходы конкретного производителя. Затраты увеличивают стоимость  определенного вида активов (например, незавершенного производства). При  этом или уменьшается стоимость  других активов (например, товарно-материальных ценностей), или увеличиваются обязательства  к выплате. Затраты отражаются дебетовыми оборотами соответствующих активных счетов: 20 «Основное производство», 21 «Полуфабрикаты собственного производства», 23 «Вспомогательные производства», 25 «Общепроизводственные  расходы», 26 «Общехозяйственные расходы», 29 «Обслуживающие производства и хозяйства» и других. К категории затрат также  относятся активы, учитываемые на счете 44 «Расходы на продажу». 

На рисунке 4.2 представлен  один из возможных вариантов классификации  расходов предприятия по различным  признакам.

 

4.2.2. Анализ расходов  по элементам 

Качество анализа  расходов зависит от качества исходной информации. По данным финансовой отчетности выполнить полный анализ затрат невозможно. Для этого необходимо располагать  данными аналитического и синтетического учета. Для того чтобы проанализировать расходы и по видам, и по продуктам, и по затратным центрам можно  составлять соответствующие аналитические  таблицы. 

Используя данные п. 6 формы № 5, составим таблицу 4.2. В  отчетном году по сравнению с прошлым  годом расходы предприятия возросли на 7413 тыс. руб., или на 10,4%. В составе  всех элементов затрат произошли  некоторые изменения. Так, в отчетном году на 19,3% по сравнению с прошлым  годом снизились материальные затраты, а их доля сократилась на 17,5 процентных пункта. Остальные элементы затрат организации в отчетном году увеличились. Сумм затрат на оплату труда выросла  на 7647 тыс. руб. или на 57,5%, а их доля увеличилась по сравнению с прошлым  годом на 7,98 процентных пункта. Отчисления на социальные нужды и амортизация  основных средств также возросли на 66,7 и 57,8%, соответственно. Значительный темп роста прочих затрат у организации (в 2 раза) произошел за счет существенного  увеличения управленческих расходов (в  частности общехозяйственных), а  также иных косвенных расходов. 

Таблица 4.2 

Анализ расходов организации по элементам (тыс. руб.)

4.3. Анализ влияния  факторов на прибыль 

Методика расчета  влияния факторов на прибыль от обычной  деятельности включает следующие шаги (данные из таблицы 4.1): 

1. Расчет влияния  фактора «Выручка от продажи». 

Расчет влияния  этого фактора нужно разложить  на две части. Так как выручка  организации — это произведение количества и цены реализуемой продукции, то сначала рассчитаем влияние на прибыль от продаж цены, по которой  продавалась продукция или товары, а затем рассчитаем влияние на прибыль изменения физической массы  проданной продукции. 

При проведении факторного анализа необходимо учитывать влияние  инфляции. Предположим, что цены на продукцию в отчетном периоде  возросли по сравнению с базисным в среднем на 19%. 

Тогда индекс цены

Следовательно, выручка  от продажи в отчетном периоде  в сопоставимых ценах будет равна:

где В´ — выручка от продажи в сопоставимых ценах; 

В1 — выручка от продажи продукции в отчетном периоде. 

Для анализируемой  организации выручка в сопоставимых ценах составит:

(тыс. руб.) 

Следовательно, выручка  от продажи продукции в отчетном году по сравнению с прошедшим  периодом увеличилась за счет роста  цены на 17079,1 тыс. руб.:

Сокращение количества реализуемой продукции привело  к уменьшению выручки в отчетном периоде на 9127,1 тыс. руб., тогда как  общий прирост выручки (+7952 тыс. руб.) получился за счет повышения цен  на 19%. В данном случае прирост качественного  фактора перекрыл негативное влияние  количественного фактора. 

1.1. Расчет влияния  фактора «Цена» 

Для определения  степени влияния изменения цены на изменение суммы прибыли от продажи необходимо сделать следующий  расчет:

Таким образом, прирост  цен на продукцию в отчетном периоде  по сравнению с прошедшим периодом в среднем на 19% привел к увеличению суммы прибыли от продажи на 4833,4 тыс. руб. 

1.2. Расчет влияния  фактора «количества проданной  продукции (товаров)» 

Влияние на сумму  прибыли от продажи (ПП) изменения  количества проданной продукции  можно рассчитать следующим образом:

Таким образом, прирост  цен на продукцию в отчетном периоде  по сравнению с прошедшим периодом в среднем на 19% привел к увеличению суммы прибыли от продажи на 4833,4 тыс. руб. 

1.2. Расчет влияния  фактора «количества проданной  продукции (товаров)» 

Влияние на сумму  прибыли от продажи (ПП) изменения  количества проданной продукции  можно рассчитать следующим образом:

где ΔПП(К) — изменение прибыли от продажи под влиянием фактора «количества проданной продукции»; 

В1 и В0 — соответственно выручка от продажи в отчетном (1) и базисном (0) периодах; 

ΔВц — показатель (*), изменение выручки от продажи под влиянием цены; 

R0p— рентабельность  продаж в базисном периоде  (табл. 3.1).