Анализ изменений в составе и структуре активов баланса

Рост фондоотдачи  обусловлен превышением темпами  роста объема выпуска продукции темпов роста среднегодовой стоимости оборудования. На каждый процент прироста основных средств прирост выпуска составляет  пункта. Этот показатель используют для оценки технологической эффективности различных производств и выявления динамики эффективности работы организации за длительный период.

Прирост объема выпуска  продукции (продаж) определяется влиянием расширения производственного потенциала — в размере 5548 тыс. руб. (4258 ∙ 1,303) и повышением эффективности его использования в размере 405 тыс. руб. (0,013 ∙ 31113). Доля влияния расширения основных средств на объем выпуска составляет  ; доля влияния фондоотдачи  .

Сложившееся соотношение  влияния двух факторов на объем выпуска  продукции служит предпосылкой роста  рентабельности производства. Снижение фондоемкости продукции свидетельствует  о наличии экономии ресурсов (основных средств). Сумма экономии основных средств  составит:

(0,760 — 0,767) ∙ 40945 = -286,6 тыс. руб.

Главный фактор экономии ресурсов — рост фондоотдачи. Для выявления эффективности использования разных групп основных средств показатель «фондоотдача» рассчитывается по группам основных средств, по совокупности основных средств, по промышленно-производственным средствам, т.е. за вычетом стоимости основных средств социального назначения, по активной части промышленно-производственных средств (машинам и оборудованию). Сопоставление темпов изменения фондоотдачи по разным группам основных средств дает возможность определить направления совершенствования их структуры.

Для разработки технологической  политики организации необходим  углубленный факторный анализ показателей  эффективности использования основных средств, и в первую очередь фондоотдачи.

Надоело писать лекции под диктовку? Получи диплом в МИЭМПдистанционно

2.5.

Анализ  эффективности использования  оборотных средств

Важное место в  имуществе организации занимают оборотные средства  (капитал) — часть средств, вложенная в текущие активы. Основные задачи анализа оборотных средств:

• изучение изменения их состава и структуры;
• группировка по основным признакам;
• определение источников их формирования;
• определение показателей эффективности их использования.

Классификация оборотных средств приведена в табл. 2.7. Основными источниками информации для анализа служат бухгалтерский баланс (форма № 1), отчет о прибылях и убытках (форма № 2), регистры учета оборотных средств, которые расшифровывают и детализируют отдельные статьи баланса. Элементами оборотных средств служат:

• предметы труда (сырье, материалы, топливо);
• готовая продукция на складах организации, товары для перепродажи;
• средства в расчетах, краткосрочные финансовые вложения, денежные средства.

Функции оборотных средств в процессе производства в корне отличаются от функций основных средств. Оборотные средства обеспечивают непрерывность процесса производства. Их характерная особенность — скорость оборота.

Вещественные элементы оборотных средств (оборотные производственные фонды) полностью потребляются в каждом производственном цикле, могут утрачивать свою натурально-вещественную форму и целиком включаются в стоимость изготовленной продукции (выполненных работ, оказанных услуг).

Таблица 2.7

Классификация оборотных средств

Источниками формирования оборотных средств оборотных средств являются:

1) собственные оборотные  средства;

2) заемные, привлеченные  и прочие источники.

Стадии кругооборота оборотных средств можно представить схемой:

Из этой схемы следует, что на имеющиеся денежные средства (Д) проводится процесс подготовки производства, приобретаются необходимые основные и оборотные средства (Т), осуществляется производство товара  , реализация которого приводит к наращиванию денежных средств (Д').

Кругооборот оборотных  средств охватывает три стадии: заготовительную (закупки), производственную и сбытовую.

Любой бизнес начинается с некоторой суммы денежных средств (фондов обращения), которые вкладываются в определенное количество ресурсов для производства (или товары для продажи). На стадии закупок фонды обращения из денежной формы переходят в производственную (предметы труда или товары). На стадии производства ресурсы воплощаются в продукцию, работы или услуги, в результате оборотные средства из производственной формы переходят в товарную (оборотные производственные фонды в фонды обращения).

На стадии продаж оборотный  капитал из товарной формы вновь  переходит в денежную. Размеры  первоначальной суммы денег (Д) и  выручки (Д') от продаж продукции (работ, услуг) не совпадают. Полученный финансовый результат бизнеса (прибыль или убыток) объясняет причины несовпадения.

Как видим, элементы оборотных  средств являются частью непрерывного потока хозяйственных операций.

Покупки приводят к увеличению производственных запасов и кредиторской задолженности; производство ведет к росту готовой продукции; продажи ведут к росту дебиторской задолженности и денежных средств в кассе и на расчетном счете. Этот цикл операций многократно повторяется и в итоге сводится к денежным поступлениям и денежным платежам.

Период времени, в  течение которого совершается оборот денежных средств, — это период производственно-коммерческого цикла . Он складывается из отрезка времени между уплатой денег за сырье и материалы и поступлением денег от продажи готовой продукции.

Эффективность использования  оборотных средств характеризуется, прежде всего, их оборачиваемостью. Подоборачиваемостью средств  понимается продолжительность прохождения средствами отдельных стадий производства и обращения. Оборачиваемость оборотных средств исчисляется:

1) продолжительностью  одного оборота в днях (оборачиваемость оборотных средств в днях);

2) числом оборотов  за отчетный период (коэффициент  оборачиваемости).

Продолжительность одного оборота в днях Т_об представляет собой отношение среднего остатка оборотных средств к однодневной выручке от продаж за анализируемый период:

, где:

Т_об  — оборачиваемость оборотных средств, дни;

С_об  — средний остаток оборотных средств за анализируемый период, руб.;

Т — число дней анализируемого периода (30, 60, 90, 180, 360);

N_одн  — выручка от продаж продукции (работ, услуг) за анализируемый период, руб.

Средний остаток оборотных средств определяется как средняя хронологическая временного ряда, исчисляемая по совокупности значений показателя в разные моменты времени:

,

где  ,  ,   — остаток оборотных средств на первое число каждого месяца, руб.;

n — число месяцев.

Коэффициент оборачиваемости средств  К_об характеризует размер объема выручки от продаж продукции в расчете на 1 руб. оборотных средств:

Рост коэффициента оборачиваемости свидетельствует о более эффективном использовании оборотных средств, интенсификации процесса производства.

Коэффициент оборачиваемости  одновременно показывает число оборотов оборотных средств за анализируемый  период и может быть рассчитан  делением количества дней анализируемого периода на продолжительность одного оборота в днях:

Коэффициент загрузки средств  в обороте характеризует сумму оборотных средств, авансируемых на 1 руб. выручки от реализации продукции (количественный показатель):

(коп.), где:

К_з  — коэффициент загрузки средств в обороте, руб./руб.;

N_р  — выручка от реализации.

Чем меньше коэффициент  загрузки, тем эффективнее используются оборотные средства.

Анализ оборачиваемости  оборотных средств рассмотрим на основе данных табл. 2.8.

Из таблицы видно, что оборачиваемость оборотных  средств хозяйствующего субъекта за год ускорилась на 2,1 дня — с 31,8 до 29,7 дня. Это привело к увеличению коэффициента оборачиваемости средств на 0,8 оборота — с 11,3 до 12,1 оборота и к снижению коэффициента загрузки средств в обороте на 0,0058 руб./руб.

Таблица 2.8.

Данные для анализа оборачиваемости оборотных средств

Изменение скорости оборота  оборотных средств было достигнуто в результате взаимодействия двух факторов: увеличения объема выручки на 5000 руб. и увеличения среднего остатка оборотных  средств на 74 руб.

Используя один из способов решения моделей в детерминированном факторном анализе, можно рассчитать влияние каждого из этих факторов на общее ускорение оборачиваемости оборотных средств.

Экономический эффект от ускорения оборачиваемости оборотных  средств можно определить, используя коэффициент загрузки средств в обороте. Если коэффициент загрузки уменьшился на 0,0058 руб./руб., то общая сумма экономии оборотных средств от всего объема выручки составляет:

-0,0058 ∙ 63000 = -364,4 руб.