Планирование потребности предприятия в оборотных активах

• складские издержки. Чем выше уровень запасов, тем больше издержки по их хранению;

• издержки по страхованию;

• и некоторые другие.

Те категории издержек, которые находятся в обратно пропорциональной зависимости от динамики величины запасов, большей частью определяются критерием ненарушения плановой ритмичности производственно-финансового цикла, или, иначе, критерием финансовой устойчивости. Как правило, именно эти категории издержек являются косвенными и вероятностными (то есть могут иметь место в течение бюджетного периода с определенной долей вероятности).     Это:

• издержки возможной остановки производственного процесса вследствие временного дефицита существенных для производства компонентов сырья, материалов, комплектующих (для запасов материальных ресурсов);

• издержки возможной потери прибыли (для запасов готовой продукции). Возможен такой случай, когда в течение бюджетного периода произошел непрогнозируемый краткосрочный «всплеск» рыночной конъюнктуры либо поступил срочный выгодный заказ от крупного оптового покупателя. В этих условиях отсутствие необходимой величины товарных остатков на складе означает, что предприятие потеряло возможность получения дополнительного дохода. Заметим, что издержки возможной потери прибыли могут обусловливаться иногда и дефицитом запасов материальных ресурсов (когда производство в состоянии оперативно отреагировать на изменение внешней конъюнктуры, а «узким местом» является отсутствие необходимых для выполнения заказа сырья, материалов, комплектующих);

• и некоторые другие.

Приведем теоретический пример расчета оптимального целевого уровня запасов сырья и материалов.

Исходные данные : за I квартал 2011 г. средний уровень запасов сырья и материалов увеличился в 1,2 раза — с 1000 до 1200 штук — при сохранении прежнего объема продаж — 2000 штук в месяц. Соответственно, средний период оборачиваемости запасов увеличился с 15 до 18 дней (на 20%).

Теперь рассчитаем каждый вид выгод и издержек количественно.

Выгоды (отрицательные издержки)

1. Потеря расположения  потребителя — «нулевой эффект» (в прошлом периоде величина  запасов также была достаточной  для бесперебойного снабжения  покупателей).

2. Нарушение производственного  процесса. В прошлом периоде при  том же плановом графике производства  из-за меньших величин запасов  и образовавшегося временного  дефицита на два дня была  приостановлена работа сборочного  цеха. При ежедневном графике  выпуска в 2000 единиц, цене реализации  в 2,8 тыс. руб. за единицу готовой  продукции и уровне рентабельности (отношение «доход от реализации 1 ед./цена реализации 1 ед.») в 0,25 предприятие  из-за нарушения ритмичности производственного  процесса потеряло: 2000 х 2,8 тыс. руб. х 0,25 = 1,4 млн. руб.

3. Издержки ведения  отчетности — «нулевой эффект» (меньшая частота оформления заказов  на закупку по возобновлению  запасов при большем их текущем  остатке не повлекла за собой  уменьшения фонда оплаты труда  соответствующих служб аппарата  управления).

Итого: совокупные выгоды от увеличения среднего уровня запасов в отчетном периоде составили 1,4 млн. руб.

     Издержки

1. Для закупки  дополнительных запасов пришлось  прибегнуть к краткосрочному  банковскому кредиту в 20 млн. руб. под 30% годовых (7,5% в квартал). Потери  по проценту составили 1,5 млн. руб.

2. Прямые издержки  по хранению составляют 1000 руб. на  каждую единицу запасов. Соответственно, дополнительные издержки составили 200 000 руб.

3. Издержки по  страхованию составляют 2000 руб. на  каждую единицу запасов. Соответственно, дополнительные издержки составили 400 000 руб.

4. Издержек от  устаревания запасов предприятие  не понесло.

Итого: совокупные издержки от увеличения запасов в отчетном периоде составили 2,1 млн. руб., т.е. увеличение уровня запасов в целом оказало негативный эффект на деятельность предприятия.

     Однако простой констатации данного факта недостаточно для выработки управленческой политики предприятия, так как мы по-прежнему не знаем оптимального уровня запасов. Для определения этого уровня, как уже говорилось, используется расчет методами математического моделирования, поведения совокупных издержек на всем интервале допустимых значений уровней запасов.

Допустим, после формализации косвенных и вероятностных издержек получены следующие функции затрат:

а) Издержки по хранению: с = 50 + 2х,

где   с — общие издержки по хранению;

х — величина запасов в физическом выражении;

50 — первоначальный  уровень издержек (условно-постоянные  издержки — зарплата кладовщика);

2 — прямые (переменные) издержки по хранению единицы  запасов.

б) Издержки по страхованию: с = 4х.

в) Издержки процента: с = 5х,

где 5 — процент по краткосрочному займу для финансирования единицы запасов.

г) Издержки ведения отчетности — ступенчатый график:

до х = 15 с = 200;

при х > 15 с = 100 (можно обойтись одним агентом по закупкам вместо двух ввиду медленного срока возобновляемости запасов).

д) Издержки нарушения ритмичности производственного процесса:

при х > 20 — нулевые;

при х <= 20 с = 200 — 10х.

Как видно, оптимальный уровень запасов равен 15. При этом издержки становятся минимальными (365 тыс. руб.).

Эту же задачу можно решить алгебраически.

Функция общих издержек равна:

• на промежутке 0—15:      с = 450+х,       min(0,450);

• на промежутке 15—20:    с = 350+х,       min(15,365);

• на промежутке 20—...:     с = 150+11х,   min(20,370).

Отсюда минимальный уровень издержек достигается в точке (15,365).

    Некоторые  прикладные модели управления  запасами для промышленных предприятий.

     Вышеприведенный пример потому и является теоретическим, что в нем определяется лишь оптимальный целевой уровень запасов. В практической же деятельности предприятий важно, как уже говорилось, не только определение оптимального уровня запасов, но и планирование графика поддержания целевого уровня на протяжении всего бюджетного периода (задачи производственной логистики). Прикладные модели управления запасами построены на тех же методологических принципах сопоставления «выгод—издержек», но являются более развернутыми с точки зрения планирования статей «Приход» и «Расход» запасов во времени (подневно в рамках краткосрочного например квартального бюджетов). Наиболее известными прикладными моделями управления запасами, использующимися на Западе, являются:

• модель EOQ (economic order quantity, то есть «расчет оптимальной величины одной закупки возобновления запасов») — для запасов материальных ресурсов;

• модель EPR (economic production run, то есть «расчет оптимальной величины одной партии выпуска») — для запасов готовой продукции.

Прикладные модели управления запасами материальных ресурсов (EOQ, АВС-метод)

Применение модели EOQ основывается на формуле расчета оптимальной величины одного заказа на возобновление запасов:

где EOQ — оптимальный размер закупки запаса в физических единицах;

Q — оценка потребления  запаса за бюджетный период (квартал) в физических единицах;

O — операционные  издержки по заказу (отчетность, ведение переговоров, осуществление  расчетов);

C — складские  и иммобилизационные издержки  по запасу в течение бюджетного  периода (квартала).

Мы сейчас рассматриваем «упрощенную» модель EOQ, в которой заказ поступает на склад точно в момент «обнуления» имеющегося запаса. Следовательно, в рамках «упрощенной» модели целевой уровень запаса равен 1/2 оптимального размера закупки.

Отметим, что стоимость закупки не входит в формулу, так как здесь содержится ответ на вопрос не «у кого покупать», а «сколько покупать». Иными словами, применение данной модели как раз укладывается в понятие оперативного управления в рамках бюджетного задания.

Приведем пример расчета в рамках модели EOQ.

Вводные параметры:

• операционные издержки по заказу включают в себя издержки по закупке форм отчетности, зарплаты сотрудникам службы сбыта, коммунальные платежи (телефонные переговоры и др.) и прочие управленческие расходы;

• себестоимость содержания заказа включает иммобилизационные издержки из расчета 0,24 тыс. руб. (240 руб.) при ожидаемой норме отдачи (проценте) 12% и покупной цене ТМЦ по 2 тыс. руб. за единицу, а также складские издержки в 0,36 тыс. руб. (360 руб.) за единицу;

• вводится предпосылка (упрощение), что средний размер заказа равен  
  1/2 размера закупаемого заказа (заказ поступает сразу по мере его истощения на складе). Таким образом, общее число заказов равно общему потреблению за бюджетный период, отнесенному к размеру одного заказа.

Итак, по мере возрастания размера заказа на закупку:

• операционные издержки убывают;

• стоимость содержания запаса возрастает.

Производственное потребление запаса в течение бюджетного периода Q = 750 000 единиц;

• Операционные издержки О = 4 тыс. руб. на 1 заказ;

• Стоимость содержания запаса = 0,6 тыс. руб. на единицу запаса.

Оптимальный размер заказа EOQ = 3162 единицы = корень квадратный из [2*

(750 000)*4]/0,6 = корень квадратный из 10 000 000 = 3162. Следовательно, средний целевой уровень остатка сырья и материалов равен: 3162/2 = 1581 единица.

При этом совокупные издержки составляют 1897 тыс. руб.

Расчет:

• средняя величина запаса = 3162/2 = 1581;

• число заказов = 750 000/3162 = 237;

• операционные издержки = 237 х 4 = 948 тыс. руб.;

• стоимость содержания запаса = 1581 х 0,6 = 949 тыс. руб.;

• совокупные издержки = 948 + 949 = 1897 тыс. руб. (не включая фактурную цену закупки 2 тыс. руб. за единицу).

    В классическом виде модель EOQ  редко применяется на практике, потому что в ней присутствуют достаточно «смелые» упрощения. Так, во-первых, предполагается, что производственное потребление ТМЦ задано заранее и абсолютно равномерно в течение всего бюджетного периода и, во-вторых, не учитывается такой важный логистический фактор, как время от момента заказа до поступления запасов на склад предприятия.

И наконец, самое важное — в упрощенной модели EOQ при расчете совокупных издержек берутся только производственные затраты (критерий эффективности), а косвенные вероятностные издержки изменения финансовой устойчивости не учитываются. В практической деятельности предприятий, как правило, применяется усложненная модель EOQ с учетом необходимости постоянно иметь на складе минимальный размер запаса на случай непредвиденных обстоятельств («всплеска» рыночной конъюнктуры, что заставит перейти на предельный производственный режим, задержка по каким-либо причинам очередной партии поставок и пр.). Этот минимальный запас (назовем его НЗ — неприкосновенный запас) обеспечивает предприятию определенную «маржу безопасности» от форс-мажорных обстоятельств. В модели EOQ с введением фактора маржи безопасности присутствуют четыре дополнительных параметра:

• время от момента заказа до поступления запасов на склад (или до производства);

• ежедневное потребление (или реализация);

• величина НЗ, постоянно имеющегося на складе компании;

• уровень запасов, сигнализирующий о необходимости поставки нового заказа — ОР (оrder point).

ОР = Ежедневное потребление х Время доставки.

Такой подход минимизирует средства компании, вкладываемые в запасы (с точки зрения логистики). Если принимать во внимание форс-мажорные обстоятельства, получаем:

ОР = Ежедневное потребление х Время доставки + НЗ.

В усложненной модели EOQ средний целевой остаток равен НЗ плюс 1/2 оптимального размера закупки.

Величина неприкосновенного запаса определяется на основе того, насколько существенным является производство (или поставка) того или иного вида готовой продукции или ТМЦ. При введении в модель фактора НЗ в расчет включается такая категория, как вероятные издержки остановки производства (вследствие отсутствия на складе запаса ТМЦ). При увеличении НЗ вероятность «остановки цикла» уменьшается. Вероятности остановки производства рассчитываются на основе данных прошлых периодов по ежедневному потреблению и времени поставки. Данные по вероятностям остановки применяются к каждому заказу на поставку (так как вероятность остановки производства имеет место перед каждой поставкой заказа). При этом на основе модели рассчитывается оптимальная величина НЗ, при которой совокупные издержки (содержания и несодержания НЗ) уравновешивают друг друга.

Методология расчета НЗ в рамках усложненной модели EOQ следующая.