Маржинальный анализ деятельности предприятия

     В точке безубыточности прибыль равна 0. Исходя из формулы (3) составим уравнение:

                                                                                                       (4)

     Выразим критический объем реализации:

                                                                                                                         (5)

     где - критический объем реализации, нат.ед.

     Если  предприятие имеет в своем  ассортименте несколько видов продукции, то возникает необходимость определения  точки безубыточности, как по всему  ассортименту, так и по каждой ассортиментной  позиции:

                                                                                                       (6)

     где i – индекс номера ассортимента продукции;

     n – количество позиций в ассортименте.

                                                                                                                         (7)

                                                                                                                                 (8)

     где – доля объема продаж i-ой ассортиментной позиции в общем объеме продаж, нат.ед.

     3.   Разновидностью аналитического  метода является метод маржинального  дохода, при котором точка безубыточности  определяется по следующей формуле:

                                                                                                             (9)

                                                                                                (10)

     где - маржинальный доход, руб.

     Маржинальный  доход - это разность между выручкой от реализации (без учета НДС и акцизов) и переменными затратами. Иногда маржинальный доход называют также суммой покрытия — это та часть выручки, которая остается на покрытие постоянных затрат и формирование прибыли. Чем выше уровень маржинального дохода, тем быстрее возмещаются постоянные затраты и организация имеет возможность получать прибыль.

     Рассмотренная величина представляет собой маржинальный доход всего объема реализации. Существует маржинальный доход и на 1 единицу продукции, так называемый средний маржинальный доход.

                                                             (11)

     Теперь  можно интерпретировать точку безубыточности с использованием значения величины маржинального дохода.

                                                                                                                            (12)

                                                                                                                  (13)

     где - критический объем реализации, нат.ед.

     Величина  маржинального дохода позволяет  находить точку безубыточности в  денежных единицах, что имеет гораздо  более важное значение в практике деятельности предприятий

                                                                                                                            (14)

     где - критический объем реализации, ден.ед;

      -относительный маржинальный доход, руб.

                                                                                                                           (15)

     Если  ассортимент предприятия состоит  из несколько событий, то точка безубыточности для всего ассортимента будит рассчитываться по формуле:

                                                                                                                 (16)

     где – доля продаж i-ой ассортиментной позиции в общем объеме продаж, нат.ед. или ден.ед.;

      -рентабельность продаж i-ой ассортиментной продукции, руб.

                                                                                                                                (17)

                                                                                                                            (18)

     Точка безубыточности по каждой ассортиментной позиции определяется как:

                                                                                                                       (19)

     где - критический объем реализации, ден.ед.;

     Деление затрат на постоянные и переменные, уравнения связывающие затраты, выручку, прибыль и величины маржинального дохода используются для маржинального анализа.

     Основная  задача маржинального анализа изучить  взаимосвязи между выше указанными величинами и их взаимовлияниями.

     Важную  роль в маржинальном доходе играет эффект операционного рычага, который представляет собой своего рода коэффициент эластичности и показывает на сколько % изменится прибыль при изменении выручки на 1%. В общем виде рассчитывается как:

                                                                                                                     (20)

         или                                                                 (21)

     Как видно из (21) формулы, в основе расчета эффекта операционного рычага лежат постоянные затраты чем выше их доля в общих затратах организации, тем больше эффект операционного рычага, следовательно, тем выше риск.

     Оптимальная ситуация низкий уровень постоянный затрат и низкий уровень безубыточности.

     Эффект  операционного рычага начинает действовать  только после прохождения предприятием точки безубыточности, он работает в обе стороны, то есть как при  росте, так и при падении прибыли  чем дальше вправо вверх от точки  безубыточности, тем меньше значение эффекта операционного  рычага.

     Предположим что мы находимся в точке безубыточности, значит наша прибыль составила 100%. Выразим  с учетом этого выручку:

                                                                                                              (22)

     Данная  величина получила название маржа безопасности.

                                                                                                                    (23)

     Маржа безопасности показывает на сколько может упасть выручка до наступления точки безубыточности. Также маржу безопасности можно оценить и в денежных единицах.

                                                                                                  (24)

     Рентабельность предприятия – это относительный показатель, характеризующий экономическую эффективность работы предприятия. При маржинальном анализе показатель рентабельности обычно рассчитывают по следующей формуле:

                                                                                                                 (25) 

 

     

     2. РЕЗУЛЬТАТЫ МАРЖИНАЛЬНОГО АНАЛИЗА ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ОРГАНИЗАЦИИ ООО «ЗАХАР-ФОТО» 

     2.1 Характеристика деятельности организации ООО «Захар-фото» 

     ООО «Захар-фото» основано в 1994 году.

     Основным  участником (акционером), является Захарченко В.А. – доля его вклада в уставном капитале 100%.

     Основное  направление деятельности ООО «Захар-фото» - предоставление услуг по обработке пленок и печати фотографий.

     Также ООО «Захар-фото» занимается: розничной продажей фотоаппаратуры различных классов и всевозможных аксессуаров.

     Основные  фонды на 1 января 2010 года составили  20768 тыс. руб.

     Работа  салонов «Захар-фото» получила высокую  оценку среди других салонов «Кодак-Экспресс». Уже многие годы магазины проходят аттестацию с вручением «Сертификатов отличия» в рамках общенациональной программы «Кодак» «Захар-фото» является участником Фото маркетинговой ассоциации РМА (Photo Marketing Association).

     Принимая  активное участие в культурной жизни  города, «Захар-фото» — при поддержке компании «Кодак» — выступает спонсором различных мероприятий:

     - фестиваль авторской песни им. В. Грушина; 

     - празднование Дня города;

     - легкоатлетические и другие спортивные  соревнования.

     Компания  «Захар-фото» продолжает стабильно развиваться, улучшая уже существующие магазины, расширяя спектры услуг, повышая их качество.

     ООО «Захар-фото» имеет налаженные связи с поставщиками и покупателями продукции.

     Поставщики:

     - ООО «Кодак» - фотоаппараты «Kodak», фотоплёнка;

     - ООО «Флекс экоресурс» - фотобумага, прочие расходные материалы;

     - ООО «ТОПСЕРВИС Дистрибьюшн»- фотоаппараты;

     - Проф. Центр изготовления рамок;

     - ООО «Си Профи» - фототовары.

     Покупатели:

     - ООО «12 Кадров»- фотоплёнка;

     - ООО «СВФ» - фототовары;

     - ООО «АДК» - фототовары«Kodak»

     - Физические лица. 

2.2 Маржинальный анализ  деятельности организации  ООО «Захар-фото» 

     В маржинальном анализе затраты распределяют на две категории: постоянные и переменные – в зависимости от того, изменяются ли затраты при изменении объемов реализации продукции, следовательно, для начала маржинального анализа проанализируем и распределим затраты ООО «Захар-фото» на постоянные и переменные и представим в таблице 2. 

Таблица 2 – Распределение  затрат ООО «Захар-фото»