Анализ и оценка финансовой устойчивости предприятия

     - улучшать претензионную работу;

     - ускорять оборот денежных средств  за счет улучшения инкассации  торговой выручки, строгого лимитирования  остатков денежных средств в  кассах торговых предприятий,  в пути, на расчетном счете в банке;

     - свести к минимуму запасы строительных  материалов.

     Особое  внимание необходимо уделить изучению причин выявленных отклонений по отдельным  видам оборотных активов и  разработать меры по их оптимизации. Рост товарных запасов может быть результатом недостатков в организации торговли, рекламе, изучении спроса покупателей, другой маркетинговой деятельности, наличия залежалых и неходовых товаров.

     Сверхнормативные  остатки товарно-материальных ценностей  являются результатом наличия или приобретения излишних и ненужных материалов, сырья и других материальных ценностей. Снизить запасы товаров, материалов, сырья до оптимальных размеров можно путем их оптовой реализации или бартерных сделок, равномерного и частого завоза. Нормализации остатков товаров и денежных средств в кассе и в пути способствует ритмичное развитие розничного товарооборота. Остатки порожней тары можно минимизировать за счет своевременного ее возврата поставщикам, ускорения сдачи тарособирающим предприятиям, организации централизованного вывоза тары.

     Наиболее  последовательная политика предприятия, отвечающая целям укрепления финансового  состояния, состоит в том, чтобы  увеличивать реализацию продукции, необходимость которой определена путем улучшения рыночной конъюнктуры. Необходимо расширять ассортимент продукции для удовлетворения возрастающих потребностей клиентов.

       Основными источниками резервов повышения платежеспособности являются увеличение суммы прибыли от реализации продукции и снижение себестоимости строительных материалов.

     Существенным  резервом роста прибыли являются:

     - улучшение качества товарной  продукции;

     - увеличение объема реализации продукции;

     - повышение цен;

     - снижение себестоимости продукции;

     - поиск более выгодных рынков  сбыта;

     - реализация в более оптимальные сроки.

     Также ООО «Домоцентр – Розница» необходимо увеличивать объемы реализуемой  продукции, снижать коммерческие и  управленческие расходы, совершенствовать методику маркетинговых исследований с целью выявления новых и расширения действующих рынков сбыта продукции, проводить анализ спроса и предложения.

     Административно – управленческий и вспомогательный  персонал премировать только в случаях  повышения прибыли от продаж предприятия  в % отношении от увеличения.

     Для привлечения потенциальных покупателей в планируемом периоде можно разработать определенный комплекс мер, направленных на расширение рынка сбыта. Так, используя рекламу в средствах массовой информации можно более широко заявить о своем присутствии на рынке. Рекомендуется также участвовать в различных выставках, проводить розыгрыши и т. д. Подобный инструмент маркетинговых коммуникаций позволит охватить новый рынок сбыта, позволяющий значительно увеличить количество потенциальных покупателей.

     Данные  мероприятия, на наш взгляд, будут  способствовать увеличению оборота розничной торговли, что повлечет за собой увеличение, а следовательно, и чистой прибыли, получение которой является конечной целью любой коммерческой организации, соответственно увеличатся показатели финансовой устойчивости и платежеспособности. 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

Выводы  и предложения 

      Объектом  исследования выбрано ООО «Домоцентр-Розница», занимающееся розничной и мелкооптовой продажей строительных материалов.

      В 2005-2007 гг. ООО «Домоцентр-Розница» имело  неудовлетворительную структуру баланса, т.е. за счет имущества не обеспечивалось своевременное выполнение обязательств перед кредиторами в связи с недостаточной степенью ликвидности данного имущества, а следовательно было неплатежеспособным. Об этом свидетельствует то, что все рассчитанные коэффициенты ликвидности  и платежеспособности меньше нормативного их значения. Динамика показателей платежеспособности отрицательная. Предприятие находится в кризисном финансовом состоянии, при котором предприятие на грани банкротства, поскольку в данной ситуации денежные средства, дебиторская задолженность не покрывают его кредиторской задолженности.

    Согласно  проведенного факторного анализа коэффициентов  ликвидности выявлено, что коэффициенты текущей, быстрой, абсолютной ликвидности  снизились в 2007 году, это произошло  за счет увеличения внешних краткосрочных  обязательств, и снижения денежных средств. Основными причинами снижения денежных средств на расчетном счете и в кассе является сезонность продаж строительных материалов, в весенне-летний период  выручка увеличивается, но в осеннее-зимний период снижается, также основной причиной является высокая конкуренция на рынке строительных материалов, в г.Барнауле открыт такие супермаркеты, как Формула М2, Практика, Знак, Строймода и т.д. Предприятию можно порекомендовать в осеннее-зимний период применять гибкую систему скидок на строительные материалы, заинтересовывая покупателя более низкими ценами на строительные материалы.

   Рассматривая  простую двухфакторную модель прогнозирования  вероятности банкротства в ООО «Домоцентр-Розница» Z<0, вероятность банкротства невелика, но так как в России, в отличие от США, иные финансовые условия, другие темпы инфляции, другие условия кредитования, другая налоговая система и т.п., двухфакторная модель не обеспечивает комплексную оценку финансового положения организации. Поэтому рассмотрели пятифакторную модель прогнозирование возможного банкротства ООО "Домоцентр-Розница» с помощью расчета индекса кредитоспособности, предложенного западным экономистом Альтманом,  так как Z<1.8 в ООО «Домоцентр - Розница» за 2005-2007 гг. вероятность банкротства высокая.

     Мы пришли к выводу что ООО «Домоцентр-Розница» является практически неплатежеспособной, как на текущей момент времени так и в перспективе и основной причиной этого является неэффективное использование средств организации.

      Анализируя  финансовую устойчивость на протяжении 2005-2007гг. относительные коэффициенты финансовой устойчивости в ООО «Домоцентр-Розница» снижаются, что оценивается отрицательно. В оценке риска банкротства с целью обобщения расчетов по различным показателям применили интегральную оценку финансовой устойчивости, исходя из фактических значений показателей финансовой устойчивости, платежеспособности и рейтинга каждого показателя, выраженного в баллах.

      ООО «Домоцентр-Розница» на протяжении 2005-2007гг. принадлежало к IV классу — организация с высоким риском банкротства, при котором кредиторы организации рискуют потерять свои средства и проценты

      Анализируя  абсолютные показатели финансовой устойчивости ООО «Домоцентр-Розница» также наблюдается кризисное финансовое положение. На предприятии наблюдается на протяжении 2005-2007 гг. наличие просроченной дебиторской и кредиторской задолженностей и неспособность предприятия погасить их в срок. Предприятие находится на грани банкротства.

      Основными резервами роста финансовой устойчивости и платежеспособности являются:

- применение торговых скидок мелкооптовым покупателям строительных материалов, с целью ускорения оборачиваемости дебиторской задолженности;

- сдача  в аренду неиспользуемой торговой  площади.

     Для того, чтобы повысить показатели финансовой устойчивости и платежеспособности ООО «Домоцентр – Розница», необходимо использовать следующие пути их ускорения:

     - совершенствовать товародвижение;

     - совершенствовать организацию торговли, внедрять прогрессивные формы  и методы продажи;

     - совершенствовать расчеты с поставщиками и покупателями;

     - улучшать претензионную работу;

     - ускорять оборот денежных средств  за счет улучшения инкассации  торговой выручки, строгого лимитирования  остатков денежных средств в  кассах торговых предприятий,  в пути, на расчетном счете  в банке;

     - свести к минимуму запасы строительных материалов.

     Также ООО «Домоцентр – Розница» необходимо увеличивать объемы реализуемой  продукции, снижать коммерческие и  управленческие расходы, совершенствовать методику маркетинговых исследований с целью выявления новых и расширения действующих рынков сбыта продукции, проводить анализ спроса и предложения.

     Данные  мероприятия, на наш взгляд, будут  способствовать увеличению оборота  розничной торговли, что повлечет за собой увеличение, а следовательно, и чистой прибыли, получение которой является конечной целью любой коммерческой организации, соответственно увеличатся показатели финансовой устойчивости и платежеспособности. 
 

Список  литературы 

1. Артеменко В.Г., Беллендир М.В. Финансовый анализ: Учебное пособие. – М.: Издательство «ДИС», НГАЭ и У, 2005.  – 128 с.    
2. Баканов М.И. Шеремет А.Д. Теория экономического анализа. - М.: Финансы и статистика, 2006. - 416 с.
3. Богатырева Е.И. Отражение финансовых результатов в отчетности // Финансовая газета.-2006.-22 января.
4. Бочаров В.В. Финансовый анализ.- СПб.: Питер, 2006.-240с.
5. Бланк И.А. Концептуальные основы финансового менеджмента. -К.:Ника-центр, Эльга,2005.-448с.
6. Вахрушина М.А. Анализ финансвой отчтености: Учебник./ под ред. М.А. Вахрушиной, Н.С. Пласковой.- М.: Вузовский учебник., 2007-367с.
7. Волкова О.И. Экономика предприятия (фирмы): Учебник.-3-е изд., перераб. и доп.-М.: ИНФРА-М,2007.-601с.
8. Глазунов В.Н. Обеспечение текущей платежеспособности предприятия // Финансы.-2006.-№3.- С. 67-69.
9. Донцова Л.В.  Анализ бухгалтерской отчетности.  – М.: Изд. «ДИС», 2006. – 208с.
10. Ефимова О.В. Финансовый анализ. – М.: Бухгалтерский учет, 2006.–294 с.
11. Илясов Г.Г. Как улучшить финансовое состояние предприятия // Финансы.-2007.-№10.- С.70-73.
12. Ковалёв В.В. Финансовый анализ. Управление капиталом. Выбор инвестиций. Анализ отчётности.-М.: Финансы и статистика,2006.–512 с.
13. Ковалёв А.И., Привалов В.П. Анализ финансового состояния предприятия. - М.: Центр экономики и Маркетинга, 2005. – 216 с.
14. Крутин А.Б., Хайкин М.М. Основы финансовой деятельности предприятия. – М.: Финансы и статистика, 2006. – 448 с.
15. Любушин И.П., Лещёв В.Б., Дьякова В.Г. и др. Анализ финансово-экономической деятельности предприятия. - М.: ЮНИТИ, 2005.– 471 с.
16. Матвеева В.И., Моисеев С.В. Финансовый анализ позволяет предупредить несостоятельность // Финансовый менеджмент в России и за рубежом.-2007.-№6.-С.114-116.
17. Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: Учебник. – М.: ИНФРА – М, 2005. – 336с.
18. Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия. Учебник.3-е изд., перераб. и доп. – М.: ИНФРА-М, 2005. – 425 с.
19. Соломатин А.Н. Экономика и организация  деятельности торгового предприятия. – М.: ИНФРА-М, 2006. – 292с.
20. Тарбеева, Е.М. Оценка рентабельности финансово-хозяйственной деятельности – основной источник средств  //  Главбух. - 2006.- №2. С.92 .
21. Терещенко Н.Н. Эффективность деятельности  торгового предприятия:  теория, методология, практика оценки.- Красноярский государственный торгово-экономический институт. – Красноярск, 2006. -229с.
22. Терехин в.И. Моисеев Г.Н. Финансовое управление фирмой. - М.: ОАО изд-во «Экономика», 2006.-285с.
23. Чечевицина Л.Н., Чуев И.Н. Анализ финансово-хозяйственной деятельности: Учебник. – 2-е изд. – М.: Издательско-книготорговый центр «Маркетинг», 2005. – 352 с.    
24. Чернов В.А. Экономический анализ: торговля, общественное питание, туристический бизнес: Учеб.псобие для вузов / Под ред. Проф. М.И. Баканова.-М.Юнити-Дана,2005.-686с.
25. Чернышева Ю.Г. Анализ финансово-хозяйственной деятельности .- М.: Ростов-на Дону: «Феникс», 2005.-284с.
26. Экономический анализ. Учебник для вузов / Под ред.  Л.Т. Гиляровской.- 2-е изд., доп.. – М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2006. – 615 с.

Приложение 1.

                  

                      БУХГАЛТЕРСКИЙ БАЛАНС

                                                       ┌─────────┐

                    на 1  января  2008 г.              │  КОДЫ   │

                                                       ├─────────┤

                                     Форма N 1 по ОКУД │ 0710001 │

                                                       ├──┬───┬──┤

                              Дата (год, месяц, число) │08│02 │20

                                                       ├──┴───┴──┤

Организация ООО «Домоцентр-розница»         __ по ОКПО │ 13966618│

                                                       ├─────────┤

Идентификационный номер налогоплательщика          ИНН │2225004257

Вид деятельности оптовая и розничная торговля     ОКВЭД│    26.61│

                                                       ├────┬────┤

Организационно-правовая форма/форма собственности _____│    │    │

Частная        _________________________ по ОКОПФ/ОКФС │65  │  16│

                                                       ├────┴────┤

Единица измерения: тыс. руб./млн. руб.         по ОКЕИ │ 384/385 │

(ненужное  зачеркнуть)                                  └─────────┘