Управление движением денежных средств предприятия

Косвенный метод основан  на анализе статей баланса и отчета о финансовых результатах, и: позволяет  показать взаимосвязь между разными видами деятельности предприятия; устанавливает взаимосвязь между чистой прибылью и изменениями в активах предприятия за отчетный период.

Преимуществом косвенного метода при использовании в оперативном  управлении является то, что он позволяет  установить соответствие между финансовым результатом и собственными оборотными средствами. В долгосрочной перспективе косвенный метод позволяет выявить наиболее проблемные "места скопления" замороженных денежных средств и, исходя из этого, разработать пути выхода из сложившейся ситуации.

Подготовка отчета о  движении денежных средств на основе косвенного метода проходила в несколько  этапов:

1) расчет изменений  по статьям баланса и определение  факторов, влияющих на увеличение  или уменьшение денежных средств  предприятия;

2) анализ формы №  2 и классификация источников  поступления денежных средств  и направлений использования;

3) объединение полученных  данных в отчете о движении  денежных средств.

Поскольку в формате  баланса не предусмотрена статья "Амортизация", то ее величина определяется как разность между остаточной стоимостью внеоборотных активов (основных средств  и нематериальных активов) на начало и конец периода.

Составленный отчет  о движении денежных средств косвенным  методом позволяет сделать следующие  выводы: чистый приток денежных средств  образовался в результате сальдирования  сумм притока и оттока средств. Приток средств образовался за счет прибыли, амортизации, роста кредиторской задолженности. Отток денежных средств вызван приобретением основных средств, ростом запасов, ростом дебиторской задолженности.

Таким образом, необходимо отметить, что за 2011 год в процессе осуществления хозяйственной деятельности ООО «КОЛОРИТ СПБ» увеличило свою балансовую стоимость на 7646 тыс. руб., что является достаточно существенным увеличением финансовых ресурсов ООО «КОЛОРИТ СПБ».

Основными рекомендациями по совершенствованию денежных средств для ООО «КОЛОРИТ СПБ» являются:

1. Рекомендации по  изысканию дополнительных денежных  поступлений от основных средств  предприятия: проанализировать степень  использования оборудования (имущества), с тем, чтобы определить перечень  имущества, не используемого в текущей хозяйственной деятельности; определить круг потенциальных покупателей (пользователей) излишнего оборудования (имущества) посредством изучения конкурентов или возможностей альтернативного использования рассматриваемого имущества; сдать в аренду (продать) мало используемое оборудование (имущество);

2. Рекомендации по  взысканию задолженности с целью  ускорения оборачиваемости денежных  средств:

- создать систему оценки  клиентов, которая бы суммировала  все риски, связанные с деловым  партнером. Общая зависимость от такого партнера будет включать его дебиторскую задолженность, товары на, складе, подготовленные к отгрузке, продукцию в производстве, предназначаемую этому клиенту;

- установить формальные  лимиты кредита каждому клиенту,  которые будут определяться общими отношениями с этим клиентом, потребностями в денежных средствах, и оценкой финансового положения конкретного клиента;

3. Рекомендации по  контролю денежных средств:

- учет и  выполнение операций с наличными  денежными средствами, и расчеты с юридическими и физическими лицами в соответствии с требованиями действующего законодательства установленными правилами;

- контроль  за соблюдением кассовой и  расчетной дисциплин;

- надзор за денежными  расходами и их оформлением;

- своевременность  и правильность документального оформления операций по движению денежных средств;

- распределение обязанностей  по ведению документации о  денежных расходах, по выписыванию  и подписыванию чеков (кассовых  ордеров), по отправке чеков и  ведению записей;

- строжайший  повседневный контроль сохранности наличных денег, валюты и ценных бумаг в кассе;

- своевременность  проведения инвентаризации денежных  средств;

- попытка снизить расходы  на содержание помещений и  других активов, так как основные  источники расходования денежных средств - расходы на аренду и содержание помещений, инвентаря и других активов, заработная плата и амортизация собственных основных средств.

4. Рекомендации по  управлению денежными средствами:

- прогнозирование денежного  потока, которое поможет выявить  тенденции развития как в целом всего, а также отдельных показателей функционирования. С помощью прогнозных ООО «КОЛОРИТ СПБ» сможет реагировать заранее на предстоящие изменения своего состояния, а не реагировать оперативно, когда в случае неблагоприятных тенденций развития приходится уже не избегать убытков (потерь), а стараться их уменьшить;

- разработка плана  поступления и расходования денежных  средств, это позволит пронаблюдать  за величиной денежного потока, выявить нехватку или излишек  средств еще до их возникновения и даст возможность скорректировать предпринимаемые действия.

Формирование политики управления дебиторской задолженностью ООО «КОЛОРИТ СПБ» имеет большое значение для управления его денежным оборотом, поскольку числящаяся на балансе предприятия дебиторская задолженность довольно значительна (на начало периода – 1287 тыс. руб., на конец периода – 1416 тыс. руб.). Становится очевидным, что рост дебиторской задолженности увеличивает долю средств, которые предприятие не может использовать в течение достаточно длительного времени. Это создает предприятию проблемы в виде нехватки финансовых средств для обеспечения бесперебойного функционирования производства и сбыта продукции.

Наличие просроченной дебиторской  задолженности - явление отрицательное, так как оно замедляет оборот капитала, ухудшает структуру баланса, увеличивает потребность в кредитах.

Таким образом, для ООО «КОЛОРИТ СПБ» необходимо осуществлять контроль за формированием и, что особенно важно, погашением дебиторской задолженности.

Рекомендации, позволяющие управлять дебиторской задолженностью:

- контролировать состояние  расчетов с покупателями по  отсроченным (просроченным) задолженностям;

- по возможности ориентироваться  на большее число покупателей  с целью уменьшения риска неуплаты  одним или несколькими крупными покупателями;

- следить за соотношением  дебиторской и кредиторской задолженности:  значительное превышение дебиторской  задолженности создает угрозу  финансовой устойчивости предприятия  и делает необходимым привлечение  дополнительных (как правило, дорогостоящих) источников финансирования;

- использовать способ  предоставления скидок при досрочной  оплате.

 

 

Заключение

Движение денежных средств является одним из наиболее важных аспектов операционного цикла предприятий, определяя тем самым значимость функции управления денежными средствами предприятия. Управление денежными средствами - основа эффективного финансового менеджмента. Современные методы планирования, учета и контроля денежных средств позволяют финансовому менеджеру определить, какие из подразделений и предприятия генерируют наибольшие денежные потоки, в какие сроки и по какой цене наиболее целесообразно привлекать финансовые ресурсы, во что эффективно инвестировать свободные денежные средства.

Для совершенствования  контроля за сохранностью и использованием денежных средств ООО «Колорит СПб» предлагается ввести программу внутрихозяйственного контроля. Данная программа позволит усилить контрольные функции всех должностных и материально-ответственных лиц, которые обязаны отвечать за сохранность и целевое использование денежных средств.

В условиях рыночной экономики, исходя из принципа, что умелое использование  денежных средств может приносить  предприятию дополнительный доход, ООО «Колорит СПб» должно постоянно думать о рациональном вложении временно свободных денежных средств для получения прибыли (депозиты банков, ценные бумаги и другое); проверке правильности оформления, законности документов; своевременном и полном отражении операций в учете; обеспечении своевременности, полноты и правильности расчетов по всем видам платежей; обеспечении сохранности денежных средств в кассе предприятия и других местах хранения; использовании денежных средств по их целевому назначению; изыскании возможностей наиболее рационального вложения свободных денежных средств как источника финансовых инвестиций, приносящих доход.

Обеспечение рентабельного  использования временно свободного остатка денежных средств за счет: использования высокодоходных краткосрочных  фондовых инструментов для размещения резерва денежных активов (краткосрочные депозитные сертификаты, облигации и т.д.), но при условии достаточной их ликвидности на фондовом рынке; согласования с банком условий текущего хранения остатка денежных средств с выплатой депозитного процента; использования краткосрочных денежных инструментов (основное – депозитные вклады в банках) для временного хранения свободных денежных средств.

Рассмотренные показатели денежных потоков по видам деятельности, показывают, что наибольший объем  денежной массы в 2010 году обеспечивается за счет текущей деятельности ООО «КОЛОРИТ СПБ», развитие инвестиционной и финансовой деятельности осуществляется за счет текущей деятельности.

Таким образом, руководству ООО «КОЛОРИТ СПБ» необходимо оценить возможности осуществления дополнительного инвестирования в эти виды деятельности. В 2011 году ситуации была иная: общим изменением денежных средств выступает отток, вызванный оттоками средств по текущей и финансовой деятельности, превышением операционных расходов над доходами, сокращением выручки от реализации продукции, работ, услуг, погашениями полученных кредитов и займов, что может свидетельствовать о нестабильном существовании ООО «КОЛОРИТ СПБ» в долгосрочной перспективе. В этом случае ООО «КОЛОРИТ СПБ» необходима оптимизация денежных потоков и обеспечение их сбалансированности на предстоящий период; необходим контроль выплат, поскольку ощутимых результатов можно добиться лишь при условии грамотного и рационального управления как поступлениями, так и расходами денежных средств. Составленный отчет о движении денежных средств косвенным методом показал следующее: чистый приток денежных средств образовался в результате сальдирования сумм притока и оттока средств. Приток средств образовался за счет прибыли, амортизации, роста кредиторской задолженности. Отток денежных средств вызван приобретением основных средств, ростом запасов, ростом дебиторской задолженности. Таким образом, в процессе осуществления хозяйственной деятельности ООО «КОЛОРИТ СПБ» увеличило свою балансовую стоимость, что является достаточно существенным увеличением финансовых ресурсов.

 

 

 

 

Список  использованной литературы

НОРМАТИВНО-ЗАКОНОДАТЕЛЬНАЯ  БАЗА

1. Гражданского кодекса Российской Федерации от 30 ноября 1994 г. N 51-Ф3(ред. 08.12.2011) // Справочная правовая система «Гарант». Режим доступа: [www.garant.ru];
2. Налоговый Кодекс РФ ч.1,2 от 05.09.2000г. № 117-ФЗ. (ред. от 07.12.2011) // Справочная правовая система «Гарант». Режим доступа: [www.garant.ru];
3. Федеральный закон от 22.05.03 г. № 54-ФЗ «О применении контрольно-кассовой техники при осуществлении наличных денежных расчетов и (или) расчетов с использованием платежных карт» (ред. от 17.07.2009) // Справочная правовая система «Гарант». Режим доступа: [www.garant.ru];

УЧЕБНИКИ И УЧЕБНЫЕ  ПОСОБИЯ

4. Баканов М.И., Шеремет А.Д. Теория экономического анализа. - М.: Финансы и статистика, 2011 - 456 с.
5. Бланк И.А. Финансовый менеджмент: Учебный курс. - Киев: Ника-Центр, 2011. - 653 с.
6. Бригхем Ю., Гапенски Л. Финансовый менеджмент: полный курс: в 2-х т./ пер. с англ. Под рел. Ковалева В.В. СПб.: Экономическая школа, 2011.- 669 с.
7. Ван Хорн Жд. К. Основы управления финансами. - М.: Финансы и статистика, 2010. - 800 с.
8. Ионова А.Ф., Селезнева Н.Н. Финансовый анализ: учеб. - М.: ТК Велби, Изд-во Проспект, 2011. - 624 с.
9. Ковалев В.В. Введение в финансовый менеджмент. - М.: Финансы и статистика, 2011. - 768 с.
10. Крейнина М.Н. Финансовый менеджмент: учебное пособие. - М.: Издательство «Дело и Сервис», 2011. - 400 с.
11. Низовкина Н.Г. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия: учебное пособие. - Новосибирск: Изд-во НГТУ, 2012. - 520 с.
12. Павлова Л.Н. Финансовый менеджмент. Управление денежным оборотом предприятий: Учебник для вузов. - М.: Банки и биржи, ЮНИТИ, 2012 - 572 c.
13. Ревинский И.А. Инвестиционный бизнес: мировой опыт. Учебное пособие. - Издательство Новосибирского университета, 2010 - 437 с.
14. Рубинштейн Т.Б. Планирование и расчеты денежных средств фирм и компаний. - М.: Ось-89, 2011 - 608 с.
15. Рындин А.Г., Шамаев Г.А. Организация финансового менеджмента на предприятии. - М.: Русская Деловая Литература, 2012 - 415 с.
16. Рынок ценных бумаг: Учебник/ Под. ред. В.А. Галанова, А.И. Басова. - М.: Финансы и статистика, 2011. - 352с.: ил.
17. Уткин Э.А. Управление фирмой. - М.: Акалис, 2011. - 516с.
18. Финансовый менеджмент: теория и практика: Учебник./ Под. ред. Е.С. Стояновой. - 2-е изд., перераб. и доп. - М.: Изд. Перспектива, 2011. - 574с.
19. Хелферт Э. Техника финансового анализа/ Пер. с англ. под. ред. Л.П. Белых. - М.: Аудит, ЮНИТИ, 2011. - 663с.