Организация управления денежными потоками на ООО "ТЕХНИКА"

     Учетная политика в течение года остается неизменной в методике отражения  хозяйственных операций, оценки имущества, определения финансовых результатов, в инвестиционной и финансовой деятельности.

     Для осуществления контроля за финансово-хозяйственной  деятельностью в Обществе создаются  Ревизионная комиссия, специальное  структурное подразделение, осуществляющее функции внутреннего контроля, а также привлекается независимый аудитор. 

     В компетенцию Ревизионной комиссии входит: проверка соответствия решений  и действий исполнительных органов  Общества, в том числе заключенных  договоров и совершенных сделок, требованиям правовых актов; проверка соответствия порядка ведения бухгалтерского учета и составления финансовой отчетности существующим нормативным документам;  
анализ финансового положения Общества; анализ своевременности и правильности расчетов с бюджетами различного уровня и акционерами Общества; оценка экономической эффективности финансово-хозяйственных операций Общества.

       Для проверки и подтверждения  правильности годовой финансовой  отчетности Общество ежегодно  привлекает профессионального аудитора, не связанного имущественными  интересами с Обществом или его акционерами. Аудитор осуществляет проверку финансово-хозяйственной деятельности Общества в соответствии с правовыми актами Российской Федерации на основании заключаемого с ним договора. Аудиторская проверка деятельности Общества должна быть проведена во всякое время по требованию акционеров, совокупная доля которых в уставном капитале составляет 10 или более процентов.

       ООО «ТЕХНИКА» в настоящее время придерживается финансовой стратегии, согласно которой приоритетными задачами в сфере управления финансами являются улучшение структуры заемных средств, снижение расходов на их обслуживание и присутствие на рынке международного ссудного капитала. В целях реализации Финансовой стратегии  ООО «ТЕХНИКА» активно проводило работу по рефинансированию и реструктуризации долгового портфеля.

     В 2009 году ООО «ТЕХНИКА» предполагает поступление финансовых средств из следующих источников: денежные поступления от основной деятельности, выпуск собственных векселей, размещение рублевых облигаций на российском рынке, привлечение финансовых ресурсов кредитных учреждений.

     4) Рекомендации по улучшению управления денежными потоками

     1. Определение оптимального (целевого) остатка денежных средств представляет  собой одну из основных задач  финансового менеджера ООО «ТЕХНИКА».

     Определение оптимального уровня денежных средств  позволяет оценить:

     - общий объем денежных средств  и их эквивалентов;

     - какую их долю следует держать  на расчетном счете, а какую  в виде быстрореализуемых ценных  бумаг;

     - когда и в каком объеме осуществлять взаимную трансформацию денежных средств и быстрореализуемых финансовых активов.

     В западной практике наибольшее распространение  получили модель Баумоля и модель Миллера-Орра. 

     2. Успех деятельности и даже  вопрос дальнейшего существования ООО «ТЕХНИКА» напрямую зависят от целесообразности использования денежных потоков, которые необходимо учитывать, анализировать и конкретизировать с целью обеспечения повседневного контроля за эффективностью наличных и безналичных расчетов.

     Центральное место в проведении независимых проверок занимает аудит учета денежных средств по всем расчетным счетам бухгалтерского учета.

     Все процедуры аудита следует осуществлять с учетом факторов, определяющих основные принципы и особенности формирования денежных средств. Эту методику целесообразно составлять по единой схеме, что позволит сократить затраты времени аудитора на проведение проверки, одновременно повысив ее качество. Задача состоит в том, чтобы на стадии планирования определить состав контрольных процедур, но сами процедуры должны быть уже разработаны в качестве внутрифирменных стандартов аудиторской фирмы. Предложенная модель построена в шахматной форме, отражает структуру составляющих аудиторской проверки и контрольные точки аудирования (наличные и безналичные расчеты организации). Применение данной модели методики аудита денежных потоков позволит исключить вероятность возникновения ошибочного подхода при осуществлении контроля на всех стадиях, сопоставить данные аналитического и синтетического учета денежных средств и исследовать их взаимосвязь с показателями форм бухгалтерской отчетности. 

     3. Одним из направлений оптимизации денежных потоков ООО «ТЕХНИКА» является максимизация чистого денежного потока. Рост чистого денежного потока обеспечивает повышение темпов экономического развития предприятия на принципах самофинансирования, снижает зависимость этого развития от внешних источников формирования финансовых ресурсов, обеспечивает прирост рыночной стоимости предприятия.

     Повышение суммы чистого денежного потока предприятия может быть обеспечено за счет осуществления эффективной налоговой политики, обеспечивающей снижение уровня суммарных налоговых выплат.

     Оптимизация налоговых выплат является важным инструментом управления денежными потоками предприятия. В стратегической перспективе целесообразно осуществлять планирование налога на прибыль, поскольку прочие налоги включаются в себестоимость продукции и возмещаются при поступлении выручки от реализации. 

     4. Прогнозирование денежного потока  ООО «ТЕХНИКА» сводится к построению бюджетов денежных средств в планируемом периоде, учитывая лишь основные составляющие потока: объем реализации, доля выручки за наличный расчет, прогноз кредиторской задолженности и другие. Прогноз осуществляется на какой-то период в разрезе подпериодов: год по кварталам, год по месяцам, квартал по месяцам.

     В любом случае процедуры методики прогнозирования выполняются в  следующей последовательности:

     – прогнозирование денежных поступлений  по подпериодам;

       – прогнозирование оттока денежных  средств по подпериодам;

     – расчет чистого денежного потока (излишек/недостаток) по подпериодам;

     – определение совокупной потребности  в краткосрочном финансировании в разрезе подпериодов.