Автор работы: Пользователь скрыл имя, 06 Декабря 2009 в 17:58, Не определен
Введение
1. Управление финансовым состоянием фирмы
1.1. Управление активами
1.2. Управление пассивами
1.3. Источники информации и показатели, характеризующие финансовое состояние организации
2. Разработка подсистемы контроля в рамках финансового менеджмента
2.1. Инструменты контроля финансового состояния фирмы
2.2. Оценка имущественного положения организации
2.3. Оценка ликвидности
3. Пример использования метода комплексного оценивания
3.1. Процедура комплексного качественного оценивания
Заключение
Список используемых источников
Приложения
Постановлением Министерства финансов, Министерства экономики и Министерства статистики и анализа от 14 мая 2004 г. №81/128/65 утверждена Инструкция по анализу и контролю за финансовым состоянием и платёжеспособностью субъектов предпринимательской деятельности (далее – Инструкция).
Основным (а в ряде случаев и единственным) источником информации о финансовой деятельности делового партнёра является бухгалтерская отчётность. Отчётность организации в рыночной экономике базируется на обобщении данных финансового учёта и является информационным звеном, связывающим организацию с обществом и деловыми партнёрами – пользователями информации о деятельности организации.
Субъектами
анализа выступают как
Вторая группа пользователей финансовой отчётности – субъекты анализа, которые хотя непосредственно и не заинтересованы в деятельности организации, но должны по договору защищать интересы первой группы пользователей отчётности. Это аудиторские фирмы, консультанты, биржи, юристы, пресса, ассоциации, профсоюзы.
В
определённых случаях для реализации
целей финансового анализа
Основным источником информации для финансового анализа служит форма 1 «Бухгалтерский баланс». Её значение настолько велико, что анализ финансового состояния нередко называют анализом баланса. Источником данных для анализа финансовых результатов является форма 2 «Отчёт о прибылях и убытках». Источником дополнительной информации для каждого из блоков финансового анализа служит форма 3 «Отчёт о движении источников собственных средств», форма 4 «Отчёт о движении денежных средств», форма 5 «Приложение к бухгалтерскому балансу» и форма 6 «Отчёт о целевом использовании полученных средств». Указанные формы бухгалтерской отчётности утверждены постановлением Министерства финансов от 17 февраля 2004 г. №16 «О бухгалтерской отчётности организаций» для бухгалтерского отчёта начиная с первого квартала 2004 года.
Кроме того, для проведения оперативного анализа состояния организации могут быть использованы формы государственной статистической отчётности 2-ф «Отчёт о составе средств и источниках их образования», 5-ф «Отчёт о финансовых результатах» и 6-ф «Отчёт о задолженности».
Так, в качестве критериев для оценки удовлетворительности структуры бухгалтерского баланса организации используются два основных показателя:
1)
коэффициент текущей
2)
коэффициент обеспеченности
В соответствие с п. 10 Инструкции структура бухгалтерского баланса может быть признана неудовлетворительной, а организация – неплатёжеспособной в случае, когда коэффициент текущей ликвидности и коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами на конец отчётного периода в зависимости от отраслевой (подотраслевой) принадлежности одновременно имеют значения менее нормативных, указанных в приложении 1 к Инструкции [7, с. 60-62].
Кроме того, необходимо на первом этапе анализа финансового состояния организации рассчитать коэффициент обеспеченности финансовых обязательств активами, характеризующий способность организации рассчитаться по своим финансовым обязательствам после реализации активов.
Коэффициент обеспеченности финансовых обязательств активами определяется как отношение всех (долгосрочных и краткосрочных) обязательств организации к общей стоимости имущества (активов).
Для определения доли просроченных финансовых обязательств в имуществе (активах) организации применяется коэффициент обеспеченности просроченных финансовых обязательств активами, характеризующий способность организации рассчитаться по просроченным финансовым обязательствам путём реализации имущества (активов). Указанный коэффициент определяется как отношение просроченных финансовых обязательств организации (долгосрочных и краткосрочных) к общей стоимости имущества (активов).
Среди показателей, характеризующих ликвидность организации, наиболее жёстким является коэффициент абсолютной ликвидности, который показывает, какая часть краткосрочных заёмных обязательств может быть при необходимости погашена немедленно. Он определяется как отношение денежных средств, легко реализуемых ценных бумаг к краткосрочным пассивам. В практике финансового анализа считается достаточным, если значение коэффициента абсолютной ликвидности выше 0,2.
Кроме того, для оценки ликвидности используется коэффициент движимости (коэффициент дли оборотных средств в активах), который определяется отношением оборотных средств к общей сумме всех её активов.
Для
определения тенденций
Таблица 1.3.1
Показатели, характеризующие финансовое состояние организации, и их расчёт
№ п/п | Наименование показателя | Формула расчёта |
1 | Коэффициент текущей ликвидности (К1) | К1 = стр. 290/(стр. 790 – стр. 720) |
2 | Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами (К2) | К2 = (стр. 590 + стр. 690 – стр. 190)/стр. 290 |
3 | Коэффициент обеспеченности финансовых обязательств активами (К3) | К3 = стр. 790/стр. 890 |
4 | Коэффициент обеспеченности финансовых обязательств активами (К4) | К4 = (стр. 020 + стр.
040 + стр. 210, ф.5)/
стр. 890 |
5 | Коэффициент абсолютной ликвидности (Кабсл) | Кабсл = (стр. 260 + стр. 270)/(стр. 790 – стр. 720) |
6 | Коэффициент движимости (Кдвиж) | Кдвиж = стр. 290/стр. 890 |
7 | коэффициент оборачиваемости оборотных средств (Коб) | Коб = стр. 010, ф.2/(стр. 290 н.г. + стр. 290 к.г.)/2, ф.1 |
Источник:
собственная разработка автора.
Ещё Анри Файоль и его последователи (классическая школа управления) отмечали, что любой процесс управления состоит из четырёх взаимосвязанных функций: планирования, организации, мотивации и контроля. При невыполнении любой из данных функций система управления не работает и соответственно поставленные цели не достигаются.
Любой процесс контроля состоит из следующих этапов:
Желательно,
чтобы система финансового
Инструментами предварительного финансового контроля, заключающегося в реализации установленных правил, процедур, могут служить правила финансового планирования.
Инструментами
текущего финансового контроля, который
представляет собой периодическое измерение
фактических результатов и отклонений
от плановых показателей (как правило,
текущий контроль оперирует с абсолютными
показателями) в течение отчётного периода,
может служить так называемый линейный
индикатор, построенный для выбранных
показателей финансово-хозяйственной
деятельности предприятия. К примеру,
одним из таких показателей является
поступление денежных средств (см. рис.
2.1).
Поступление денежных средств
7
Тыс. руб. |
6 6
5
4
3
2
1
0
1 неделя
2 неделя
3 неделя
4 неделя
Информация о работе Методы управления и принципы контроля финансового состояния фирмы