Формирование и использование прибыли предприятия

     Чистая  прибыль формируется в соответствии с ПБУ 4/99 в отчете о прибылях и убытках, по своему содержанию соответствует нераспределенной прибыли. На рис.1 показано, что в новом отчете о прибылях и убытках, во-первых, не обозначена бухгалтерская прибыль – при необходимости ее можно будет определить как сумму прибыли (убытка) до налогообложения и чрезвычайных доходов, уменьшенную на чрезвычайные расходы, а во-вторых, появились новые понятия прибыли до налогообложения и прибыли от обычной деятельности.

     Прибыль (убыток) до налогообложения есть, по существу, прибыль (убыток) от обычной деятельности, так как налоговые и иные аналогичные платежи представляют собой инструмент изъятия государством части прибыли, полученной организацией, вследствие чего у нее формируется чистая прибыль.

     Показатель, обозначенный как прибыль (убыток) от обычной деятельности, есть чистая прибыль от обычной деятельности, т.е. чистая прибыль без учета чрезвычайных доходов и расходов.

     Состав  балансовой прибыли определяется направлениями  деятельности предприятия: текущей, операционной и финансовой.

     В состав балансовой прибыли входят прибыль от реализации товаров (продукции, работ, услуг), операционные, внереализационные и чрезвычайные доходы за минусом операционных, внереализационных и чрезвычайных расходов.

     Под доходами предприятия подразумевается  увеличение экономических выгод в результате поступления денежных средств, иного имущества и (или) погашения обязательств, приводящее к увеличению капитала.

                                                                                                                                            
 
 
 
 

↓ -

↓-

↓

↓-

↓-

↓+  -

↓+

↓+

↓-

↓+

↓-

↓

↓-

↓

↓+  -

↓

 

Рис. 1. Схема формирования бухгалтерской прибыли (убытка) предприятия 

     Под расходами предприятия признается уменьшение экономических выгод  в результате выбытия денежных средств, иного имущества и (или) возникновения  обязательств, приводящее к уменьшению капитала.[3, c.194]

     Доходы  и расходы предприятий в зависимости  от их характера, условия получения  и направлений его деятельности подразделяются на:

     а) доходы и расходы от обычных видов  деятельности

     б) операционные доходы и расходы

     в) внереализационные доходы и расходы

     Прибыль тесно связана с доходами предприятия, имеет с ними много общего и  множество различий. Доходы – это  материальные и финансовые поступления, которые увеличивают активы предприятия, в первую очередь собственный  капитал (или уменьшающие его показатели); финансовые показатели, которые отражают конечный результат финансовой деятельности предприятия (например, поступления денежных средств от различных видов деятельности). Доходы отличаются от  прибыли тем, что включают себестоимость реализованной продукции, коммерческие и управленческие расходы. Доход - это, прежде всего выручка от реализации продукции (услуг, работ).

     Виды  доходов в разной степени характеризуют  конечные результаты деятельности предприятия, поэтому различают валовой и  чистый доход. Валовой доход - это доход от всех видов финансово-хозяйственной деятельности предприятия (основной, инвестиционной, финансовой). Основную часть валового дохода обычно составляет валовой доход от реализации продукции. Иногда выделяют условный валовой доход, который в дополнение к валовому доходу включает сумму амортизационных отчислений.

     Чистый  доход (прибыль) от реализации, или предпринимательский доход, представляет собой разность между валовым доходом и суммой себестоимости продукции и коммерческих и управленческих расходов. Планируемый чистый доход (прибыль) от реализации можно определить как сумму ожидаемых прибыли и издержек, «очищенную» от НДС и других налогов и отчислений, относимых на доход (а также т соответствующих расходов). Чистый доход предприятия от финансово-хозяйственной деятельности рассчитывается как разность между чистым доходом предприятия от реализации и суммой уплаченных процентов и прочих операционных расходов. К чистому доходу также следует отнести полученные предприятием проценты, доходы от участия в других организациях и прочие операционные доходы.

     Вновь созданная стоимость - это разность между суммой выручки от продажи и внереализационных доходов, с одной стороны, и суммой материальных затрат, амортизации и внереализационных расходов - с другой. Доходы также бывают номинальными и реальными. Номинальные доходы представляют собой денежные суммы, а реальные доходы - средства, реально получаемые хозяйствующим субъектом. К другим формам дохода относятся доходы будущих периодов, которые отражаются в краткосрочных пассивах баланса; положительные курсовые разницы по валютным счетам и операциям; проценты по депозитам; поступления в счет погашения ранее списанной дебиторской задолженности и пр.

     И всего вышесказанного следует сделать  вывод, что в условиях рыночных отношений предприятие должно стремиться к получению максимальной прибыли. Поскольку она обладает стимулирующей функцией, то ее содержание состоит в том, что она одновременно является финансовым результатом и основным элементом финансовых ресурсов предприятия. Реальное обеспечение принципа самофинансирования определяется полученной прибылью.[5, c.239] 
 
 
 

Глава 2.  Формирование, распределение и использование  прибыли предприятия

2.1.  Факторный анализ прибыли

     Задача  финансового менеджмента для обеспечения нормальной прибыли состоит в своевременном финансировании всех этапов движения продукта – от производства до реализации. На процесс формирования прибыли также влияет выбранный предприятием тип учетной политики.

     На  формирование прибыли влияет и выбранный предприятием метод амортизации основных средств. Применение ускоренной амортизации уменьшает чистую прибыль. Возможно также использование практики разумных задержек в оплате поставляемой продукции. При этом от своих контрагентов предприятие вправе требовать предоплату за реализацию продукции (услуг).

     Многие  факторы максимизации прибыли идентичны  максимизации выручки от реализации. Правда, при  любом изменении выручки  прибыль меняется в еще большей  мере. Другими словами, рост выручки от реализации продукции обеспечивает еще больший рост прибыли. На каждый процент прироста выручки приходится несколько процентов прироста прибыли. В этом и заключается эффект операционного рычага, он связывает прямо пропорциональной зависимостью прирост прибыли от реализации и прирост выручки от реализации:

                                           ∆ Пр = ОЛ * ∆Вр,

где ОЛ – операционный леверидж (рычаг).

     При стабильном спросе максимизацию прибыли  обеспечивает снижение удельных переменных затрат и соответственно увеличение постоянных затрат. Однако в условиях нестабильного спроса даже незначительное уменьшение выручки может сопровождаться сильным падением прибыли, поэтому особый упор должен быть сделан на минимизацию постоянных затрат. Максимизация прибыли обеспечивается в первую очередь при:

- монопольном положении предприятия на рынке;

- лидирующем положении в производстве определенной продукции;

- лидирующем положении на рынке;

- лидерстве в инновациях.

     Однако  курс на максимизацию прибыли должен быть увязан с определением уровня приемлемого для предприятия риска, поскольку максимум прибыли обеспечивают проекты и опреции с наиболее высоким риском.

     В целях максимизации прибыли формируется  также ценовая политика предприятия. При этом изучается спрос, влияние  на него различных уровней цен, возможные величины выручки от реализации, издержки в рамках каждой ценовой стратегии и др. Выбирается вариант, который обечпечивает в краткосрочной перспективе получение максима прибыли. Фактором максимизации прибыли порой выступает и манипулирование ценами. Такая стратегия обычно связана с курсом фирмы на максимизацию выручки, этот подход возможен лишь в силу особой престижности, ценности, привлекательной новизны товара или монопольного положения его производителя на рынке. Только в этом случае покупатели готовы платить высокую цену за товар. Максимизация прибыли в краткосрочной перспективе требует также оперативных измерений в ценах.

     К целям анализа формирования прибыли  на предприятии, который является одним  из основных, относятся: изучение степени достаточности прибыли; выявление резервов увеличения прибыли, ее динамики, тенденций изменения, структуры, факторов, в наибольшей мере влияющих на образование прибыли, эффективности распределения и пр. Кроме того, задачами такого анализа может быть выяснение степени выполнения плана прибыли и пр. Анализ осуществляется, в частности, в разрезе источников получения прибыли.

     Факторный анализ прибыли от реализации продукции  показывает, как факторы влияют на показатель прибыли от реализации. Перечислим влияние различных факторов на величину прибыли вследствие изменения:

     - отпускных цен на реализацию продукцию, которая находится как разность между объемом выручки отчетного года в ценах отчетного периода и в ценах базисного периода;

     -  объема продукции, который вычисляется путем умножения базисной прибыли на коэффициент изменения объема реализации продукции и последующего вычитания сумм базисной прибыли;

     - структуры реализованной продукции, которая находится пуием перемножения базисной прибыли, с одной стороны, и разности между коэффициентами: изменения объема реализации в оценке по отпускным ценам и изменения объема реализации по базисной себестоимости – с другой;